Документ набуває чинності з: 01.07.2027

ЗАКОН  УКРАЇНИ

Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям

Роздiл I. ЗАГАЛЬНI ПОЛОЖЕННЯ

Глава 1. Основнi положення

     Стаття 1. Сфера застосування Закону

     1. Цей Закон є частиною профiльного законодавства про ринки капiталу та визначає правовi засади здiйснення сек'юритизацiї активiв (далi - сек'юритизацiя) та емiсiї облiгацiй з покриттям, вимоги до пулу сек'юритизованих активiв та пулу покриття, а також особливостi здiйснення державного регулювання та нагляду за сек'юритизацiєю та емiсiєю облiгацiй з покриттям.

     Стаття 2. Визначення термiнiв

     1. У цьому Законi нижченаведенi термiни вживаються в такому значеннi:

     1) агент з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї (далi - агент з верифiкацiї) - юридична особа, яка отримала авторизацiю на здiйснення дiяльностi з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї вiдповiдно до статтi 52 цього Закону;

     2) активи забезпечення - майно, що є предметом обтяження, яким забезпечуються активи покриття;

     3) активи замiщення - активи покриття, iншi, нiж основнi активи покриття, якi вiдповiдають вимогам цього Закону та включаються до пулу покриття з метою дотримання вимог цього Закону, встановлених до пулу покриття, у тому числi активи, з яких складається буфер лiквiдностi, та права вимоги за деривативними фiнансовими iнструментами у складi пулу покриття;

     4) активи покриття - майно, включене до складу пулу покриття;

     5) буфер лiквiдностi - частина активiв замiщення у складi пулу покриття, що складається з лiквiдних активiв, якi вiдповiдають вимогам статтi 77 цього Закону та забезпечують покриття чистого вiдтоку лiквiдностi;

     6) вiдокремлення активiв покриття - вiдокремлення активiв покриття вiд iншого майна емiтента шляхом їх:

     а) передачi спецiалiзованiй платформi фiнансування вiдповiдно до положень цього Закону; або

     б) внесення до реєстру активiв покриття вiдповiдно до статтi 70 цього Закону без їх передачi спецiалiзованiй платформi фiнансування;

     7) вiдокремлення пулу сек'юритизованих активiв - вiдокремлення фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв при здiйсненнi транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, вiд iншого майна оригiнатора шляхом передачi таких фiнансових активiв спецiалiзованiй платформi фiнансування вiдповiдно до положень цього Закону;

     8) дефолт боржника - подiя, яка вважається такою, що настала за активом покриття чи iншим фiнансовим активом, за наявностi однiєї з таких пiдстав:

     а) боржник:

     який є банком або емiтентом цiнних паперiв, прострочив погашення боргу за таким активом бiльше нiж на 30 днiв;

     iнший, нiж банк або боржник-емiтент, прострочив виконання зобов'язання за таким активом покриття чи iншим фiнансовим активом бiльше нiж на 90 днiв;

     б) боржник не спроможний забезпечити в повному обсязi виконання зобов'язань у строк, установлений договором (договорами), без застосування процедури звернення стягнення на активи забезпечення (за наявностi);

     9) договiр про передачу - договiр купiвлi-продажу або iнший договiр, вiдповiдно до якого спецiалiзованiй платформi фiнансування вiдступаються активи покриття (зокрема права вимоги за такими активами) або фiнансовi активи, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв;

     10) договiр щодо пiдтримки лiквiдностi - договiр, що передбачає надання коштiв та/або забезпечення, чи договiр страхування, що укладається з метою забезпечення вчасного виконання зобов'язань на користь iнвесторiв у позицiї сек'юритизацiї;

     11) економiчний iнтерес - сукупнiсть сек'юритизованих активiв та/або траншiв чи окремий транш у рамках вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї, що утримується оригiнатором, спонсором, первинним кредитором та/або управителем фiнансовими активами у випадках, обсягах та вiдповiдно до вимог, визначених цим Законом, з урахуванням кредитного ризику, зумовленого таким утриманням;

     12) iнструмент кредитного захисту - договiр, укладений у рамках транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї мiж оригiнатором та спецiалiзованою платформою фiнансування або iнвестором у позицiю сек'юритизацiї у формi забезпеченого чи незабезпеченого гарантiйного зобов'язання або деривативного фiнансового iнструмента з метою передачi iнвестору у позицiю сек'юритизацiї кредитного ризику за одним чи кiлькома траншами кредитного ризику;

     13) клас сек'юритизацiйних цiнних паперiв - випуск сек'юритизацiйних цiнних паперiв, який згiдно з проспектом (рiшенням про емiсiю) пов'язується з певним траншем кредитного ризику за вiдповiдним пулом сек'юритизованих активiв;

     14) комерцiйнi цiннi папери (далi - комерцiйнi папери) - сек'юритизацiйнi облiгацiї iз строком обiгу до одного року;

     15) кредитна обставина - визначена iнструментом кредитного захисту обставина (подiя), пов'язана з платоспроможнiстю боржника за фiнансовим активом;

     16) майбутнiй фiнансовий актив - фiнансовий актив, що виникне (може виникнути) у майбутньому, зокрема такий, що вiдповiдає будь-якiй з таких ознак:

     а) виникнення фiнансового активу залежить вiд настання термiну або подiї у майбутньому;

     б) пiдстави виникнення фiнансового активу не iснує на момент вчинення правочину щодо такого фiнансового активу або здiйснення емiсiї сек'юритизацiйного цiнного папера;

     в) особа боржника за фiнансовим активом невiдома на момент вчинення правочину щодо такого фiнансового активу або здiйснення емiсiї вiдповiдного цiнного папера;

     17) майно забезпечення - рiч, яка є предметом забезпечувального обтяження, що забезпечує виконання зобов'язань боржника за активом покриття;

     18) надлишкове забезпечення - обов'язкове надлишкове забезпечення та необов'язкове надлишкове забезпечення;

     19) необов'язкове надлишкове забезпечення - вiдсоткове вираження суми перевищення вартостi активiв покриття над вартiстю зобов'язань, пов'язаних з облiгацiями з покриттям, без урахування обов'язкового надлишкового забезпечення;

     20) неплатоспроможнiсть особи - стан, за якого особа не здатна своєчасно та в повному обсязi виконати свої зобов'язання перед кредиторами внаслiдок настання однiєї з таких подiй:

     а) щодо банку або iншої фiнансової установи - прийняття Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку або Нацiональним банком України вiдповiдно рiшення про:

     замiну керiвника та/або призначення тимчасового керiвника, або запровадження тимчасової адмiнiстрацiї, та/або призначення тимчасового адмiнiстратора, та/або вiдсторонення керiвництва, за умови що будь-яке з таких рiшень має наслiдком обмеження чи вiдтермiнування можливостi здiйснення передачi активiв або переказу коштiв;

     вiдкликання (припинення дiї) лiцензiї на провадження дiяльностi з надання фiнансових послуг та/або лiквiдацiю, за умови що будь-яке з таких рiшень має наслiдком обмеження або вiдтермiнування можливостi здiйснення передачi активiв або переказу коштiв;

     вiднесення банку до категорiї неплатоспроможних;

     б) щодо iншої особи, крiм зазначених у пiдпунктi "а" цього пункту, - набрання законної сили ухвалою господарського суду про вiдкриття провадження у справi про банкрутство (неплатоспроможнiсть);

     21) непрацюючий фiнансовий актив - фiнансовий актив, що вiдповiдає однiй iз таких умов:

     а) фiнансовий актив має ознаки високої ймовiрностi невиконання за ним грошового зобов'язання, визначенi Нацiональним банком України;

     б) за фiнансовим активом настав дефолт боржника;

     в) фiнансовий актив визнаний знецiненим вiдповiдно до застосовної концептуальної основи фiнансової звiтностi;

     г) фiнансовий актив, який пiсля застосування заходiв з реструктуризацiї був перекласифiкований як працюючий, перебуває у випробувальному перiодi та щодо нього застосовано додатковi заходи з реструктуризацiї або прострочення виконання грошового зобов'язання за ним перевищило 30 календарних днiв;

     22) облiгацiї з покриттям - облiгацiї, емiтентом яких є кредитна установа (крiм кредитної спiлки) та якi вiдповiдають iншим критерiям, визначеним статтею 56 цього Закону;

     23) обов'язкове надлишкове забезпечення - вiдсоткове вираження суми перевищення вартостi активiв покриття над вартiстю зобов'язань, пов'язаних з облiгацiями з покриттям, що розраховується вiдповiдно до статтi 76 цього Закону;

     24) основнi активи покриття - активи покриття, якi вiдповiдають вимогам цього Закону та становлять переважну частину пулу покриття i визначають його вид;

     25) первинний кредитор - особа, яка уклала (як кредитор за фiнансовим активом) договiр або вчинила iнший правочин, на пiдставi якого iснує фiнансовий актив, що включається до пулу сек'юритизованих активiв;

     26) позицiя сек'юритизацiї - права та/або обов'язки особи, що виникають у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї внаслiдок прийняття такою особою кредитного ризику за одним або кiлькома траншами кредитного ризику, зокрема права за сек'юритизацiйним цiнним папером, права та/або обов'язки особи, якiй передається кредитний ризик у рамках транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, права та/або обов'язки кредитора (кредитодавця, позикодавця, страховика, поручителя тощо) за договором щодо пiдтримки лiквiдностi.

     Не є позицiєю сек'юритизацiї права та обов'язки спецiалiзованої платформи фiнансування, що виникають у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, для здiйснення якої використовується така спецiалiзована платформа фiнансування;

     27) програма облiгацiй з покриттям - умови одного або кiлькох випускiв облiгацiй з покриттям, встановленi договорами та/або iншими правочинами, укладеними (вчиненими) в рамках здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям з дотриманням вимог цього Закону;

     28) програма сек'юритизацiї забезпечених активами комерцiйних паперiв (далi - програма сек'юритизацiї ЗАКП) - програма сек'юритизацiї, що передбачає емiсiю комерцiйних паперiв;

     29) програма сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою - програма сек'юритизацiї ЗАКП, спонсор якої укладає iз спецiалiзованою платформою фiнансування договiр (договори) щодо пiдтримки лiквiдностi, за яким (якими) бере на себе обов'язок надати спецiалiзованiй платформi фiнансування кошти, забезпечення в обсязi, необхiдному для повного виконання спецiалiзованою платформою фiнансування як емiтентом комерцiйних паперiв у рамках такої програми зобов'язань за такими паперами, незалежно вiд надходжень (показникiв виконання) за фiнансовими активами, включеними до вiдповiдного пулу сек'юритизованих активiв, чи неплатоспроможностi такого емiтента комерцiйних паперiв, та/або укласти договiр страхування, що покриватиме усi ризики лiквiдностi та кредитнi ризики за такою програмою, суттєвi ризики зменшення розмiру грошових вимог за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв, а також iншi можливi витрати в межах такої програми та в рамках транзакцiй iз сек'юритизацiї в її складi;

     30) пул покриття - сукупнiсть активiв, якi вiдповiдно до вимог цього Закону забезпечують грошовi зобов'язання за облiгацiями з покриттям та вiдокремленi вiд iншого майна емiтента таких облiгацiй;

     31) пул сек'юритизованих активiв - сукупнiсть фiнансових активiв;

     32) револьверний фiнансовий актив - фiнансовий актив, за яким розмiр заборгованостi боржника може змiнюватися у межах, визначених договором, залежно вiд виконання таким боржником своїх зобов'язань або запозичення додаткових коштiв;

     33) ресек'юритизацiя - сек'юритизацiя, до пулу сек'юритизованих активiв якої включена щонайменше одна позицiя сек'юритизацiї;

     34) сек'юритизацiйнi облiгацiї - облiгацiї, емiсiю яких здiйснює спецiалiзована платформа фiнансування вiдповiдно до умов транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, зокрема з метою фiнансування виконання своїх грошових зобов'язань у рамках такої транзакцiї;

     35) сек'юритизацiйнi цiннi папери - сек'юритизацiйнi облiгацiї, у тому числi комерцiйнi папери, або кредитнi ноти, емiсiя яких здiйснюється в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     36) синтетичний надлишковий спред - сума, визначена в договiрному порядку в рамках транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї для покриття збиткiв за пулом сек'юритизованих активiв;

     37) спонсор сек'юритизацiї (далi - спонсор) - кредитна установа (крiм кредитної спiлки) або iнвестицiйна фiрма, вiдмiнна вiд оригiнатора, яка:

     а) реєструє програму сек'юритизацiї ЗАКП чи здiйснює транзакцiю iз сек'юритизацiї, що передбачає придбання фiнансових активiв у третiх осiб;

     б) виступає управителем фiнансовими активами за такою програмою сек'юритизацiї ЗАКП чи транзакцiєю iз сек'юритизацiї або залучає з цiєю метою iншу особу, яка вiдповiдає вимогам законодавства;

     38) строк транзакцiї iз сек'юритизацiї - перiод з моменту виникнення першої позицiї (перших позицiй) сек'юритизацiї в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї до моменту припинення останньої позицiї (останнiх позицiй) сек'юритизацiї за такою транзакцiєю;

     39) суб'єкт господарювання державного сектору економiки - юридична особа, єдиним учасником (засновником) якої є держава, або юридична особа, у статутному капiталi якої бiльше 50 вiдсоткiв акцiй (часток) належать державi чи частка держави становить розмiр, що забезпечує їй право вирiшального впливу на дiяльнiсть такої юридичної особи;

     40) суб'єкт господарювання комунального сектору економiки - юридична особа, єдиним учасником (засновником) якої є територiальна громада, або юридична особа, у статутному капiталi якої бiльше 50 вiдсоткiв акцiй (часток) належать територiальнiй громадi чи частка територiальної громади становить розмiр, що забезпечує їй право вирiшального впливу на дiяльнiсть такої юридичної особи;

     41) суспiльно значущi послуги - послуги, спрямованi на забезпечення суспiльних iнтересiв та потреб, що надаються необмеженому колу користувачiв (споживачiв) та/або надання яких зазвичай забезпечують органи державної влади, органи мiсцевого самоврядування або суб'єкти господарювання державного чи комунального секторiв економiки;

     42) транзакцiя - сукупнiсть пов'язаних операцiй та/або правочинiв щодо фiнансових активiв, фiнансових iнструментiв, коштiв та/або iнших прав чи iншого майна, що здiйснюються (вчиняються) в рамках сек'юритизацiї вiдповiдно до цього Закону та iнших нормативно-правових актiв;

     43) транш з найвищим ризиком - транш кредитного ризику, що має найвищу ймовiрнiсть виникнення збиткiв чи додаткових втрат або недоотримання запланованих доходiв унаслiдок невиконання боржниками за пулом сек'юритизованих активiв своїх зобов'язань порiвняно з iншими траншами кредитного ризику за тим самим пулом сек'юритизованих активiв;

     44) транш кредитного ризику - сегмент кредитного ризику за фiнансовим активом (фiнансовими активами) або пулом сек'юритизованих активiв, визначений у договiрному порядку в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, що передбачає вищу або нижчу порiвняно з iншими сегментами ймовiрнiсть виникнення збиткiв чи додаткових втрат або недоотримання запланованих доходiв унаслiдок невиконання вiдповiдним боржником (вiдповiдними боржниками) своїх зобов'язань за таким активом (такими активами);

     45) фiнансовий актив - право грошової вимоги чи частка права грошової вимоги (зокрема права за цiнними паперами), якi виникли або виникнуть (можуть виникнути) у майбутньому на пiдставi договору, iншого правочину або на iншiй пiдставi, передбаченiй законодавством;

     46) чистий вiдтiк лiквiдностi - рiзниця мiж сумою всiх платежiв за програмою облiгацiй з покриттям (у тому числi погашення номiнальної вартостi облiгацiй з покриттям, виплати вiдсоткового доходу та виплати за деривативними фiнансовими iнструментами), якi пiдлягають сплатi за певний перiод, та сумою всiх платежiв, що пiдлягають отриманню за активами покриття за такий перiод. Чистий вiдтiк лiквiдностi за певний перiод має додатне значення, якщо протягом такого перiоду платежi перевищують надходження, або вiд'ємне значення, якщо надходження перевищують платежi.

     2. Iншi термiни вживаються в цьому Законi у таких значеннях:

     термiни "афiлiйована особа", "контролер", "контроль", "пов'язана особа", "фiнансова група", "фiнансова установа" - у значеннях, наведених у Законi України "Про фiнансовi послуги та фiнансовi компанiї";

     термiни "банк", "учасники банкiвської групи" - у значеннях, наведених у Законi України "Про банки i банкiвську дiяльнiсть";

     термiн "валютнi цiнностi" - у значеннi, наведеному в Законi України "Про валюту i валютнi операцiї";

     термiн "грошовi кошти (кошти)" - у значеннi, наведеному в Законi України "Про платiжнi послуги";

     термiн "компанiя з управлiння активами" - у значеннi, наведеному в Законi України "Про iнститути спiльного iнвестування";

     термiни "дочiрня компанiя", "iнвестицiйна фiрма", "iнституцiйнi iнвестори", "кредитна установа", "материнська компанiя", "неквалiфiкованi iнвестори", "особа, яка здiйснює управлiнськi функцiї", "проспект цiнних паперiв" (далi - проспект), "репозиторiй даних сек'юритизацiї", "рiшення про емiсiю цiнних паперiв" (далi - рiшення про емiсiю) - у значеннях, наведених у Законi України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки";

     термiни "керiвник", "рiчний оборот", "профiльне законодавство" - у значеннях, наведених у Законi України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв";

     термiни "колекторська компанiя", "споживач", "споживчий кредит" - у значеннях, наведених у Законi України "Про споживче кредитування";

     термiн "суб'єкт оцiночної дiяльностi" - у значеннi, наведеному в Законi України "Про оцiнку майна, майнових прав та професiйну оцiночну дiяльнiсть в Українi";

     термiн "група" - у значеннi, наведеному в Законi України "Про запобiгання та протидiю легалiзацiї (вiдмиванню) доходiв, одержаних злочинним шляхом, фiнансуванню тероризму та фiнансуванню розповсюдження зброї масового знищення".

     Стаття 3. Заборони щодо участi у правовiдносинах у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям

     1. Агентом з верифiкацiї, адмiнiстратором за випуском сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям, боржником, емiтентом, iнвестором у позицiю сек'юритизацiї, кредитором, первинним кредитором, оригiнатором, спецiалiзованою платформою фiнансування (у тому числi iноземною), спонсором, управителем фiнансовими активами або iншою особою, яка вiдповiдно до цього Закону бере участь у правовiдносинах у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям, засновником, акцiонером (учасником, членом) та/або керiвником зазначених осiб не може бути особа, яка вiдповiдає принаймнi одному з таких критерiїв:

     1) фiзична особа, яка має громадянство держави, що здiйснює збройну агресiю проти України у значеннi, наведеному у статтi 1 Закону України "Про оборону України" (далi - держава-агресор), або мiсцем постiйного проживання (перебування, реєстрацiї та/або здiйснення основної дiяльностi) якої є територiя держави-агресора, або яка є податковим резидентом держави-агресора.

     Положення цього пункту не поширюються на фiзичних осiб, якi проживають на територiї України на законних пiдставах та/або яким надано статус учасника бойових дiй пiсля 14 квiтня 2014 року;

     2) юридична особа (її фiлiя, представництво), яка створена та/або зареєстрована вiдповiдно до законодавства держави-агресора та/або мiсцезнаходженням та/або мiсцем здiйснення основної дiяльностi якої (фiлiї, представництва якої) є територiя держави-агресора, та/або яка є податковим резидентом держави-агресора;

     3) юридична особа, створена та зареєстрована вiдповiдно до законодавства України чи iноземної держави, кiнцевим бенефiцiарним власником якої є особа, зазначена у пунктi 1 цiєї частини, та/або засновником, членом чи учасником (акцiонером) якої є держава-агресор та/або особа, зазначена у пунктi 1 чи пунктi 2 цiєї частини;

     4) юридична особа, зареєстрована на територiї, на якiй ведуться (велися) бойовi дiї або тимчасово окупованої Росiйською Федерацiєю, перелiк яких ведеться у порядку, встановленому Кабiнетом Мiнiстрiв України.

     Положення цього пункту не поширюються на територiї, щодо яких вiдповiдно до зазначеного перелiку визначено завершення бойових дiй (припинення можливостi бойових дiй) або тимчасової окупацiї;

     5) особа, до якої застосованi спецiальнi економiчнi та iншi обмежувальнi заходи (санкцiї) вiдповiдно до Закону України "Про санкцiї";

     6) особа, включена до перелiку осiб, пов'язаних з провадженням терористичної дiяльностi або стосовно яких застосовано мiжнароднi санкцiї;

     7) юридична особа, iнформацiя про всiх кiнцевих бенефiцiарних власникiв якої не розкрита, що зареєстрована в державi (на територiї), вiднесенiй Кабiнетом Мiнiстрiв України до перелiку офшорних зон;

     8) юридична особа, iнформацiя про кiнцевих бенефiцiарних власникiв якої не розкрита вiдповiдно до вимог законiв України "Про державну реєстрацiю юридичних осiб, фiзичних осiб - пiдприємцiв та громадських формувань" та "Про запобiгання та протидiю легалiзацiї (вiдмиванню) доходiв, одержаних злочинним шляхом, фiнансуванню тероризму та фiнансуванню розповсюдження зброї масового знищення";

     9) юридична особа, зареєстрована вiдповiдно до законодавства держави (юрисдикцiї), включеної до публiчного перелiку ("чорного списку") держав (юрисдикцiй), визначених Групою з розробки фiнансових заходiв боротьби з вiдмиванням грошей (FATF) такими, що мають серйознi стратегiчнi недолiки у системах протидiї вiдмиванню коштiв, фiнансуванню тероризму та фiнансуванню розповсюдження зброї масового знищення та щодо яких застосовано заклики до вжиття посилених заходiв контролю та захисту та/або контрзаходiв, а також юридична особа, 50 i бiльше вiдсоткiв статутного капiталу якої прямо або опосередковано належать такiй особi.

     2. Майно, що знаходиться (зареєстроване) на територiї держави-агресора або на iнших територiях, зазначених у пунктах 4, 7 чи 9 частини першої цiєї статтi, та/або належить особi, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої цiєї статтi, не може бути забезпеченням, пов'язаним iз фiнансовим активом, або активом забезпечення.

Глава 2. Спецiалiзована платформа фiнансування

     Стаття 4. Статус спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Спецiалiзована платформа фiнансування (далi - СПФ) є юридичною особою приватного права, що створена за законодавством України з метою здiйснення сек'юритизацiї або з метою вiдокремлення активiв покриття у процесi емiсiї облiгацiй з покриттям та вiдповiдає вимогам, встановленим законом та нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку (далi - Комiсiя).

     2. СПФ є окремою органiзацiйно-правовою формою непiдприємницьких товариств.

     3. У статутi СПФ обов'язково зазначається, що вона є спецiалiзованою платформою фiнансування, та вказується мета її створення (виключно здiйснення сек'юритизацiї або вiдокремлення активiв покриття у процесi емiсiї облiгацiй з покриттям).

     4. Найменування СПФ має мiстити словосполучення "спецiалiзована платформа фiнансування".

     5. Словосполучення "спецiалiзована платформа фiнансування" та похiднi вiд нього дозволено використовувати у назвi лише тим юридичним особам, якi вiдповiдають вимогам цього Закону та нормативно-правових актiв Комiсiї.

     6. СПФ не має права провадити iншу дiяльнiсть, крiм дiяльностi, пов'язаної iз сек'юритизацiєю або емiсiєю облiгацiй з покриттям, що здiйснюється СПФ вiдповiдно до цього Закону, є виключним видом її дiяльностi, що не може поєднуватися з iншою дiяльнiстю та не потребує отримання будь-яких лiцензiй, дозволiв та/або проходження будь-якої авторизацiї.

     7. СПФ не є фiнансовою установою та не має права здiйснювати дiяльнiсть iз надання фiнансових послуг.

     СПФ може надавати забезпеченi гарантiйнi зобов'язання оригiнатору в межах транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, що не є дiяльнiстю з надання гарантiй як фiнансової послуги у розумiннi Закону України "Про фiнансовi послуги та фiнансовi компанiї".

     8. З метою здiйснення сек'юритизацiї або з метою вiдокремлення активiв покриття у процесi емiсiї облiгацiй з покриттям може використовуватися юридична особа (iнший суб'єкт), створена (створений) за законодавством iноземної держави (далi - iноземна СПФ).

     Вимоги цiєї глави, крiм вимог, зазначених у статтi 11 цього Закону, не застосовуються до iноземної СПФ та її дiяльностi.

     9. СПФ у порядку та вiдповiдно до вимог, визначених Комiсiєю, забезпечує зберiгання документiв, що пiдтверджують права вимоги, забезпечення виконання зобов'язань, результати перевiрок, фiнансову звiтнiсть та iншi документи щодо кожної транзакцiї iз сек'юритизацiї або програми облiгацiй з покриттям протягом усього строку обiгу сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям та не менше п'яти рокiв з дня їх погашення чи припинення їхнього обiгу з iнших пiдстав.

     10. СПФ веде окремий облiк щодо кожної транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     11. СПФ щороку забезпечує проведення незалежного аудиту фiнансової звiтностi та перевiрки дотримання вимог цього Закону. Аудитор не може бути пов'язаною особою оригiнатора, агента з верифiкацiї, контролера пулу покриття, власникiв сек'юритизацiйних цiнних паперiв.

     Стаття 5. Засновники спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Засновником СПФ може бути фiзична або юридична особа, у тому числi оригiнатор, та не може бути особа, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону.

     Суб'єкт господарювання державного сектору економiки (крiм банку) може бути засновником СПФ, за умови прийняття Кабiнетом Мiнiстрiв України вiдповiдного рiшення щодо можливостi такого суб'єкта здiйснювати сек'юритизацiю.

     2. Кiлькiсть засновникiв СПФ не обмежується.

     3. Iншi вимоги та обмеження щодо засновникiв СПФ можуть бути встановленi законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     4. Створення СПФ здiйснюється за рiшенням засновника (засновникiв).

     5. Порядок створення СПФ встановлюється законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     6. Для цiлей цього Закону СПФ не вважається особою, пов'язаною та афiлiйованою з її засновником (засновниками).

     7. Для цiлей цього Закону СПФ, створена з метою здiйснення сек'юритизацiї, вважається такою, що не має контролерiв i не входить до складу фiнансової холдингової компанiї, банкiвської чи небанкiвської фiнансової групи.

     Положення абзацу першого цiєї частини не поширюються на СПФ, створену з метою вiдокремлення активiв покриття у процесi емiсiї облiгацiй з покриттям, до якої застосовуються вимоги законодавства щодо визначення контролю, складання консолiдованої фiнансової звiтностi та здiйснення консолiдованого нагляду, включаючи вимоги, що випливають iз застосування мiжнародних стандартiв фiнансової звiтностi та пруденцiйних вимог.

     8. Статутний капiтал СПФ не формується. Пiсля завершення процедури створення СПФ у її засновника (засновникiв) не виникає корпоративних прав чи iнших прав або вимог у зв'язку iз створенням СПФ, крiм тих, що прямо визначенi законом або нормативно-правовими актами Комiсiї.

     9. Засновник (засновники) СПФ може (можуть) здiйснювати платежi на користь такої СПФ з метою покриття витрат на її створення та/або операцiйних видаткiв.

     Стаття 6. Статут спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Статут спецiалiзованої платформи фiнансування (далi - статут СПФ) є установчим документом СПФ.

     2. Перша редакцiя статуту СПФ пiдписується засновником (засновниками) такої СПФ.

     Пiсля призначення одноосiбного або колегiального виконавчого органу СПФ змiни до статуту СПФ пiдписуються вiдповiдно одноосiбним виконавчим органом або головою колегiального виконавчого органу СПФ.

     Стаття 7. Обмеження щодо прийняття рiшень органом управлiння або посадовою особою спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Орган управлiння або посадова особа СПФ не може приймати рiшення, яке суперечить положенням закону, нормативно-правових актiв Комiсiї та/або умовам договорiв та/або iнших правочинiв, укладених (вчинених) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї або здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям.

     2. Якщо положення закону, нормативно-правових актiв Комiсiї та/або умови договорiв та/або iнших правочинiв, укладених (вчинених) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї або здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям, передбачають отримання попередньої згоди будь-якої особи або виконання iншої умови (настання обставини) для прийняття рiшення органом управлiння або посадовою особою СПФ, таке рiшення може бути прийнято у разi отримання такої згоди або виконання вiдповiдної умови (настання вiдповiдної обставини).

     Стаття 8. Особливостi призначення на посади та припинення повноважень посадових осiб спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Призначення одноосiбного виконавчого органу СПФ, його заступника або голови та членiв колегiального виконавчого органу СПФ здiйснюється вiдповiдно до статуту СПФ з урахуванням особливостей, встановлених законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     2. Призначення та припинення повноважень одноосiбного виконавчого органу СПФ, його заступника або голови та членiв колегiального виконавчого органу СПФ, встановлення розмiру їхньої винагороди здiйснюються за рiшенням:

     1) загальних зборiв засновникiв СПФ - до моменту набуття повноважень адмiнiстратором за вiдповiдним випуском сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям; або

     2) адмiнiстратора за вiдповiдним випуском сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям - з моменту набуття ним повноважень адмiнiстратора.

     3. Повноваження одноосiбного виконавчого органу СПФ, його заступника, голови або члена виконавчого колегiального органу СПФ припиняються у разi:

     1) подання ним заяви про припинення своїх повноважень за власним бажанням;

     2) набрання законної сили обвинувальним вироком щодо нього;

     3) визнання його судом недiєздатним, обмежено дiєздатним, безвiсно вiдсутнiм або оголошення померлим;

     4) смертi;

     5) призову або прийняття на вiйськову службу;

     6) встановлення Комiсiєю факту його невiдповiдностi вимогам цього Закону або нормативно-правових актiв Комiсiї, якщо така невiдповiднiсть унеможливлює подальше перебування такої особи на посадi;

     7) прийняття вiдповiдного рiшення, передбаченого частиною другою цiєї статтi.

     4. У разi якщо СПФ здiйснила емiсiю бiльше одного випуску сек'юритизацiйних цiнних паперiв або надає забезпечення за бiльше нiж одним випуском облiгацiй з покриттям та за такими випусками призначено двох або бiльше адмiнiстраторiв, рiшення, передбачене пунктом 2 частини другої цiєї статтi, приймається такими адмiнiстраторами колегiально та одностайно.

     Стаття 9. Обов'язки та вiдповiдальнiсть посадових осiб спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Одноосiбний виконавчий орган СПФ, його заступник або голова та члени колегiального виконавчого органу СПФ повиннi у межах повноважень, наданих їм статутом СПФ та законодавством, дiяти добросовiсно i розумно в iнтересах СПФ та загалом власникiв вiдповiдних сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям у такий спосiб, який, на їхнє добросовiсне переконання, сприятиме досягненню мети дiяльностi СПФ.

     2. Одноосiбний виконавчий орган СПФ, його заступник або голова та члени колегiального виконавчого органу СПФ несуть вiдповiдальнiсть перед СПФ та власниками вiдповiдних сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям за збитки та шкоду, завданi СПФ та власникам таких сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям їхнiми винними рiшеннями, дiями або бездiяльнiстю.

     3. Цивiльна вiдповiдальнiсть одноосiбного виконавчого органу СПФ, його заступника, голови, членiв колегiального виконавчого органу СПФ за збитки та шкоду, завданi СПФ та/або власникам сек'юритизацiйних цiнних паперiв, облiгацiй з покриттям, може бути застрахована у випадках, передбачених статутом СПФ.

     4. Посадова особа СПФ не несе вiдповiдальностi за збитки, завданi СПФ власникам сек'юритизацiйних цiнних паперiв, власникам облiгацiй з покриттям або iншим особам, якщо така посадова особа дiяла добросовiсно, розумно, у межах своїх повноважень, вiдповiдно до цього Закону, нормативно-правових актiв Комiсiї, статуту СПФ, документацiї вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї або програми облiгацiй з покриттям, а також договорiв та iнших правочинiв, укладених у межах такої транзакцiї або програми.

     Положення абзацу першого цiєї частини не поширюються на випадки умисних дiй або бездiяльностi посадової особи СПФ, грубої необережностi, перевищення повноважень, порушення вимог щодо конфлiкту iнтересiв або вчинення дiй в iнтересах засновника СПФ, оригiнатора, спонсора, емiтента облiгацiй з покриттям чи пов'язаних з ними осiб на шкоду СПФ або власникам сек'юритизацiйних цiнних паперiв чи облiгацiй з покриттям.

     Посадова особа СПФ не несе вiдповiдальностi за погiршення якостi, зменшення вартостi або невиконання фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття, якщо такi наслiдки не були спричиненi порушенням такою посадовою особою вимог цього Закону, статуту СПФ або документацiї вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї чи програми облiгацiй з покриттям.

     5. Керiвники та члени органiв управлiння СПФ повиннi вiдповiдати вимогам щодо професiйної придатностi, дiлової репутацiї та незалежностi, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї. Комiсiя встановлює критерiї оцiнювання вiдповiдностi зазначеним вимогам, порядок їх пiдтвердження та пiдстави втрати такої вiдповiдностi.

     Стаття 10. Органи управлiння спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Органом управлiння СПФ є виконавчий орган.

     Загальнi збори засновникiв є органом управлiння у випадках, визначених цим Законом.

     2. Пiд час створення СПФ її засновник (засновники) приймає (приймають) рiшення про:

     1) створення СПФ;

     2) затвердження статуту СПФ;

     3) обрання та призначення одноосiбного виконавчого органу, його заступника або голови та членiв колегiального виконавчого органу, встановлення розмiру їхньої винагороди;

     4) обрання особи, уповноваженої для здiйснення державної реєстрацiї СПФ в органах державної реєстрацiї.

     3. До моменту набуття повноважень адмiнiстратором за вiдповiдним випуском сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям засновник (засновники) СПФ може (можуть) приймати рiшення, визначенi частиною другою статтi 8 цього Закону.

     4. Порядок скликання загальних зборiв засновникiв визначається статутом СПФ.

     5. Рiшення загальних зборiв засновникiв приймаються простою бiльшiстю голосiв присутнiх засновникiв.

     6. У СПФ, що має одного засновника, рiшення з питань, що належать до компетенцiї загальних зборiв засновникiв, приймаються таким засновником одноособово та оформлюються письмовим рiшенням такого засновника.

     7. Виконавчий орган СПФ може складатися з однiєї особи (одноосiбний виконавчий орган) з обов'язковим призначенням її заступника або з двох та бiльше осiб (колегiальний виконавчий орган).

     8. Назвою одноосiбного виконавчого органу СПФ є "директор", якщо статутом СПФ не передбачена iнша назва.

     9. Назвою колегiального виконавчого органу СПФ є "дирекцiя", його голови - "генеральний директор", а iнших членiв - "директори", якщо статутом СПФ не передбаченi iншi назви.

     10. Одноосiбним виконавчим органом СПФ, його заступником, головою або членом колегiального виконавчого органу СПФ повинна бути фiзична особа, яка має повну дiєздатнiсть та вiдповiдає вимогам, встановленим цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї, зокрема щодо дiлової репутацiї та професiйної придатностi.

     11. До повноважень виконавчого органу СПФ належить вирiшення всiх питань, пов'язаних з дiяльнiстю СПФ, з урахуванням обмежень, визначених законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     12. Рiшення колегiального виконавчого органу СПФ приймаються простою бiльшiстю голосiв присутнiх голови та членiв такого органу, якщо бiльша кiлькiсть голосiв не передбачена статутом СПФ.

     13. Одноосiбний виконавчий орган СПФ або голова колегiального виконавчого органу СПФ може дiяти вiд iменi СПФ без довiреностi.

     Статут СПФ може передбачати можливiсть заступника одноосiбного виконавчого органу СПФ, кожного або окремих членiв колегiального виконавчого органу СПФ дiяти вiд iменi СПФ без довiреностi або можливiсть усiх чи окремих членiв колегiального виконавчого органу СПФ виключно спiльно вчиняти дiї вiд iменi СПФ без довiреностi.

     Стаття 11. Обмеження щодо iноземної спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. Засновником (акцiонером, учасником, членом) та/або керiвником iноземної СПФ не може бути особа, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону.

     2. Iноземна СПФ не може бути створена на територiї та/або вiдповiдно до законодавства:

     1) держави-агресора;

     2) iншої держави (територiї), зазначеної у пунктi 7 чи пунктi 9 частини першої статтi 3 цього Закону;

     3) держави (територiї), включеної до затвердженого Кабiнетом Мiнiстрiв України перелiку держав (територiй), якi вiдповiдають критерiям, установленим пiдпунктом 39.2.1.2 пiдпункту 39.2.1 пункту 39.2 статтi 39 Податкового кодексу України.

     3. Iншi вимоги та обмеження щодо iноземної СПФ, крiм передбачених частинами першою i другою цiєї статтi, можуть визначатися законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 12. Припинення спецiалiзованої платформи фiнансування

     1. СПФ припиняється виключно шляхом лiквiдацiї в порядку, встановленому нормативно-правовим актом Комiсiї.

     2. СПФ лiквiдується за рiшенням виконавчого органу СПФ у разi вiдсутностi невиконаних зобов'язань у рамках вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї або за вiдповiдними облiгацiями з покриттям, зокрема пiсля повного виконання таких зобов'язань або їх припинення в iнший спосiб вiдповiдно до закону та/або проспекту (рiшення про емiсiю).

     3. Лiквiдацiя СПФ до повного виконання зобов'язань у рамках вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї або за вiдповiдними облiгацiями з покриттям чи до припинення таких зобов'язань в iнший спосiб вiдповiдно до закону та/або проспекту (рiшення про емiсiю) може здiйснюватися за рiшенням суду або за умови отримання згоди власникiв вiдповiдних непогашених цiнних паперiв та iнших кредиторiв СПФ у порядку, встановленому цим Законом, проспектом (рiшенням про емiсiю) вiдповiдних цiнних паперiв та документацiєю вiдповiдної транзакцiї або програми.

     Згода власникiв непогашених цiнних паперiв вважається отриманою, у разi якщо рiшення про лiквiдацiю СПФ прийнято зборами власникiв вiдповiдних цiнних паперiв бiльшiстю голосiв, визначеною проспектом (рiшенням про емiсiю) таких цiнних паперiв, але не менше нiж трьома чвертями голосiв власникiв цiнних паперiв, якi беруть участь у голосуваннi.

     Якщо в рамках однiєї транзакцiї або програми здiйснено емiсiю кiлькох класiв чи випускiв цiнних паперiв, права за якими можуть бути порушенi лiквiдацiєю СПФ, згода власникiв таких цiнних паперiв отримується окремо за кожним класом або випуском, якщо iнше не передбачено проспектом (рiшенням про емiсiю) вiдповiдних цiнних паперiв та не погiршує становище власникiв таких цiнних паперiв вiдповiдного класу чи випуску.

     Лiквiдацiя СПФ до повного виконання зобов'язань не допускається, якщо така лiквiдацiя порушуватиме права кредиторiв СПФ, якi не надали на неї згоди, крiм випадкiв лiквiдацiї за рiшенням суду.

     4. У разi лiквiдацiї СПФ до початку розмiщення сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям невикористанi кошти, що залишилися пiсля задоволення вимог кредиторiв СПФ та сплати податкiв, зборiв та iнших обов'язкових платежiв, повертаються засновникам СПФ на їхню вимогу пропорцiйно до платежiв, здiйснених ними згiдно з частиною дев'ятою статтi 5 цього Закону.

     5. В iнших випадках, крiм передбачених частиною четвертою цiєї статтi, кошти СПФ, що залишилися пiсля задоволення вимог кредиторiв СПФ, перераховуються на спецiальний рахунок для збору коштiв на пiдтримку Збройних Сил України, який веде Нацiональний банк України, а в разi припинення ведення такого рахунку Нацiональним банком України - до державного бюджету.

Глава 3. Передача пулу сек'юритизованих активiв та активiв покриття

     Стаття 13. Договiр про передачу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття

     1. Передача пулу сек'юритизованих активiв на користь СПФ у рамках транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї здiйснюється на пiдставi договору про передачу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття (далi - договiр про передачу).

     Передача активiв покриття на користь СПФ здiйснюється на пiдставi договору про передачу виключно у разi обрання такого способу вiдокремлення активiв покриття вiдповiдно до цього Закону, проспекту (рiшення про емiсiю) та програми облiгацiй з покриттям.

     Вiдокремлення активiв покриття може здiйснюватися без їх передачi на користь СПФ шляхом внесення таких активiв до реєстру активiв покриття вiдповiдно до статтi 70 цього Закону.

     2. Договiр про передачу не є договором факторингу.

     3. Договiр про передачу повинен передбачати опис пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, достатнiй для їхньої iдентифiкацiї.

     4. Сторони можуть укладати декiлька пов'язаних договорiв про передачу щодо окремих частин пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття.

     5. Права за фiнансовими активами переходять до СПФ з моменту набрання чинностi договором про передачу активiв, якщо iнше не передбачено таким договором.

     6. Передача прав вимоги, що входять до складу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, не потребує отримання згоди боржника за такою вимогою, якщо iнше не встановлено законом або договором, укладеним до моменту такої передачi.

     7. Повiдомлення боржникiв про передачу прав вимоги здiйснюється у порядку, визначеному законом або договором про передачу, та має мiстити iнформацiю, достатню для iдентифiкацiї переданих прав вимоги та нового кредитора.

     Неповiдомлення боржника не впливає на дiйснiсть передачi мiж сторонами договору про передачу.

     8. Договiр про передачу, укладений вiдповiдно до цього Закону та на виконання документацiї вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї або програми облiгацiй з покриттям, не може вважатися нiкчемним та/або бути визнаний недiйсним, розiрваним чи припиненим, а переданi за ним активи не можуть бути повернутi вiдчужувачу, витребуванi на його користь або включенi до його майна чи лiквiдацiйної маси виключно з пiдстав, якщо щодо вiдчужувача:

     1) вiдкрито або проводиться процедура превентивної реструктуризацiї;

     2) здiйснюється провадження у справi про банкрутство;

     3) провадиться процедура виведення з ринку, лiквiдацiї чи iнша подiбна процедура.

     Пiдстави, зазначенi у пунктах 1 - 3 цiєї частини, поширюються на випадки, якщо договiр про передачу було укладено протягом строку, що передував вiдкриттю вiдповiдної процедури, та/або набувачу було вiдомо чи повинно було бути вiдомо про неплатоспроможнiсть або загрозу неплатоспроможностi вiдчужувача.

     9. Положення частини восьмої цiєї статтi застосовуються також до:

     1) правочинiв, за якими фiнансовi активи, включенi до пулу сек'юритизованих активiв, були набутi оригiнатором безпосередньо у первинного кредитора або в iнших осiб;

     2) попереднiх правочинiв, за якими такi фiнансовi активи передавалися вiд первинного кредитора до оригiнатора.

     10. Передача фiнансових активiв або активiв покриття на користь СПФ не може бути переквалiфiкована як забезпечувальний правочин або iнший правочин, що не передбачає переходу вiдповiдних прав до СПФ, виключно з пiдстав наявностi в документацiї транзакцiї або програми умов щодо обслуговування активiв вiдчужувачем чи iншою особою, збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу, надання пiдтримки лiквiдностi або кредитного покращення, права зворотного викупу у випадках, передбачених законом або документацiєю транзакцiї, чи iнших структурних елементiв сек'юритизацiї або програми облiгацiй з покриттям.

     11. Положення частин восьмої - десятої цiєї статтi не застосовуються, у разi якщо в судовому порядку шляхом оспорювання правочину доведено, що такий правочин було вчинено:

     1) з метою шахрайства, умисного завдання шкоди кредиторам, неправомiрного надання переваги одному кредитору перед iншими; або

     2) з порушенням вимог законодавства щодо правочинiв iз пов'язаними або заiнтересованими особами або внаслiдок змови сторiн; або

     3) з порушенням загальних вимог, додержання яких є необхiдним для чинностi правочину.

     Наявнiсть обставин, зазначених у частинi восьмiй цiєї статтi, не є достатньою пiдставою для оспорювання, передбаченого цiєю частиною.

     Стаття 14. Обмеження щодо вiдступлення прав вимоги, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття

     1. Заборона або iншi обмеження щодо вiдступлення прав вимоги, встановленi умовами договорiв, iнших правочинiв та/або фiнансових iнструментiв, що є пiдставою виникнення фiнансових активiв, якi включаються до складу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, не впливають на дiйснiсть вiдступлення прав вимоги, що складають вiдповiднi фiнансовi активи або активи покриття.

     2. Оригiнатор або емiтент облiгацiй з покриттям не звiльняється вiд зобов'язань або вiдповiдальностi за порушення умови про заборону або iншого обмеження щодо вiдступлення вiдповiдних прав вимоги.

     3. Оригiнатор (у разi транзакцiї iз сек'юритизацiї) або емiтент (у разi емiсiї облiгацiй з покриттям) несе вiдповiдальнiсть перед власниками вiдповiдних цiнних паперiв за невиконання вимог законодавства, пов'язаних iз передачею (вiдступленням) прав вимоги, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття, на користь СПФ.

     У разi вiдступлення прав вимоги за договорами про споживчий кредит, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття, на користь СПФ, оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) продовжує виконувати обов'язки кредитора щодо обслуговування договорiв про споживчий кредит (у тому числi щодо iнформування споживачiв про вiдступлення прав вимоги), передбаченi Законом України "Про споживче кредитування", та повинен дотримуватися iнших вимог законодавства про захист прав споживачiв фiнансових послуг.

     4. Обмеження щодо вiдступлення прав вимоги за договором про надання фiнансової послуги, передбаченi Законом України "Про фiнансовi послуги та фiнансовi компанiї", обмеження щодо вiдступлення прав вимоги за договором про споживчий кредит, передбаченi Законом України "Про споживче кредитування", не поширюються на випадки вiдступлення прав вимоги на користь СПФ за договорами про надання фiнансової послуги або за договорами про споживчий кредит, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття.

     Передача (вiдступлення) прав вимоги за договором про споживчий кредит, що включенi до складу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, на користь СПФ за договором про передачу не призводить до нiкчемностi такого договору.

     5. Пiд час врегулювання простроченої заборгованостi за договором про споживчий кредит, включеним до складу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, застосовуються всi вимоги законодавства, у тому числi нормативно-правових актiв Нацiонального банку України щодо етичної поведiнки та взаємодiї зi споживачем, якi застосовувалися б до кредитодавця або нового кредитора у разi, якби не вiдбулося вiдступлення права вимоги на користь СПФ.

     СПФ не має права самостiйно врегульовувати прострочену заборгованiсть споживачiв та повинна залучити до врегулювання простроченої заборгованостi споживачiв колекторську компанiю.

     6. Вiдступлення права вимоги за договором про споживчий кредит на користь СПФ не може бути пiдставою для обмеження обсягу прав споживача або способiв захисту таких прав.

     Споживач має право подавати оригiнатору (управителю фiнансовими активами) або емiтенту облiгацiй з покриттям (спецiальному адмiнiстратору - у разi його призначення) заяви, звернення, вимоги та скарги, пов'язанi з виконанням, змiною або припиненням договору про споживчий кредит. Подання такого звернення оригiнатору (управителю фiнансовими активами) або емiтенту облiгацiй з покриттям (спецiальному адмiнiстратору - у разi призначення) вважається його поданням новому кредитору.

     Право, визначене абзацом другим цiєї частини, не обмежує право споживача звертатися до Нацiонального банку України та/або до суду у випадках, передбачених законом.

     Стаття 15. Недiйснiсть повторного вiдступлення

     1. З моменту переходу до СПФ прав вимоги, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття, оригiнатор або емiтент облiгацiй з покриттям не має права повторно вiдступати такi права вимоги iншiй особi, а будь-який правочин оригiнатора або емiтента облiгацiй з покриттям, спрямований на наступне вiдступлення ним таких прав вимоги на користь iншої особи, є недiйсним.

     Положення абзацу першого цiєї частини не поширюються на випадки замiни активiв покриття, якщо така замiна здiйснюється вiдповiдно до вимог законодавства або умов емiсiї облiгацiй з покриттям для забезпечення вiдповiдностi активiв покриття встановленим вимогам чи пiдтримання якостi пулу активiв покриття.

     2. У разi вiдокремлення активiв покриття шляхом їх внесення до реєстру активiв покриття вiдповiдно до статтi 70 цього Закону без їх передачi СПФ з моменту внесення таких активiв покриття до реєстру активiв покриття будь-який правочин емiтента облiгацiй з покриттям, спрямований на вiдступлення ним таких прав вимоги, є недiйсним, крiм випадкiв, передбачених абзацом другим частини першої цiєї статтi.

     Стаття 16. Вiдокремлення пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття

     1. Фiнансовi активи, включенi до складу пулу сек'юритизованих активiв, або активи покриття повиннi бути належним чином:

     1) iдентифiкованi протягом всього строку обiгу сек'юритизацiйних цiнних паперiв або облiгацiй з покриттям;

     2) вiдокремленi вiд iншого майна оригiнатора (в разi традицiйної сек'юритизацiї) або iншого майна емiтента облiгацiй з покриттям, а в разi якщо фiнансовi активи виникнуть або можуть виникнути у майбутньому, такi фiнансовi активи вiдокремлюються з моменту виникнення.

     2. У разi традицiйної сек'юритизацiї або емiсiї облiгацiй з покриттям фiнансовi активи, що включаються до складу пулу сек'юритизованих активiв, або активи покриття мають бути захищенi вiд вимог третiх осiб та не включатися до лiквiдацiйної маси оригiнатора або емiтента облiгацiй з покриттям.

     Права вимоги щодо активiв, включених до складу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, не можуть бути предметом залiку щодо вимог, якi виникають поза межами вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї або програми облiгацiй з покриттям, якщо iнше прямо не передбачено законом та не вiдображено в умовах вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї або випуску облiгацiй з покриттям.

     3. З моменту вiдокремлення пулу сек'юритизованих активiв або вiдокремлення активiв покриття вiдповiдно до цього Закону має бути забезпечено ведення окремого облiку вiдповiдних фiнансових активiв або активiв покриття, що дає змогу належним чином iдентифiкувати:

     1) кожний вiдповiдний актив;

     2) усiх осiб, якi є боржниками та надавачами забезпечення за такими активами;

     3) загальний залишок непогашеної заборгованостi за такими активами;

     4) графiк здiйснення та суми майбутнiх платежiв, що пiдлягають сплатi боржниками за такими активами;

     5) майно, що становить предмет застави (iпотеки) або iншого виду забезпечення за такими активами.

     4. Обов'язок щодо забезпечення ведення окремого облiку вiдповiдних фiнансових активiв або активiв покриття покладається на:

     1) оригiнатора спiльно iз СПФ - у разi традицiйної сек'юритизацiї;

     2) емiтента облiгацiй з покриттям спiльно iз СПФ - у разi вiдокремлення активiв покриття шляхом їх передачi СПФ;

     3) емiтента облiгацiй з покриттям - у разi вiдокремлення активiв покриття шляхом їх внесення до реєстру активiв покриття без їх передачi СПФ вiдповiдно до статтi 70 цього Закону.

     5. З моменту переходу прав вимоги, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття, до СПФ або з моменту внесення активiв покриття до реєстру активiв покриття на такi активи не може бути звернено стягнення, накладений арешт або iншi приватнi чи публiчнi обтяження за iншими вимогами кредиторiв оригiнатора або емiтента, нiж вимоги у рамках вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї або за вiдповiдними облiгацiями з покриттям.

     У разi вiдокремлення активiв покриття шляхом їх внесення до реєстру активiв покриття без їх передачi СПФ вiдповiдно до статтi 70 цього Закону такi активи покриття, внесенi до реєстру активiв покриття, не включаються до лiквiдацiйної маси емiтента облiгацiй з покриттям у разi настання його неплатоспроможностi.

     6. Активи покриття, вiдокремленi вiд iншого майна емiтента, використовуються виключно для задоволення вимог власникiв облiгацiй з покриттям та iнших кредиторiв за програмою облiгацiй з покриттям до повного виконання зобов'язань перед ними.

     У разi якщо на момент виконання в повному обсязi всiх зобов'язань за облiгацiями з покриттям та здiйснення всiх iнших платежiв, якi мають бути здiйсненi за рахунок надходжень вiд активiв покриття, процедура лiквiдацiї емiтента облiгацiй з покриттям не завершена, залишок коштiв активiв покриття включається до лiквiдацiйної маси емiтента облiгацiй з покриттям.

     У разi якщо на момент виконання в повному обсязi всiх зобов'язань за облiгацiями з покриттям та здiйснення всiх iнших платежiв, якi мають бути здiйсненi за рахунок надходжень вiд активiв покриття, процедура лiквiдацiї емiтента облiгацiй з покриттям є завершеною, залишок коштiв пiсля лiквiдацiї СПФ перераховується з рахунку СПФ до державного бюджету в порядку, встановленому законодавством.

     7. Оригiнатор (чи управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) зобов'язаний забезпечити, щоб грошовi кошти, отриманi за пулом сек'юритизованих активiв або пулом покриття вiдповiдно, були зарахованi на один або декiлька окремих поточних рахункiв, власником яких є СПФ або емiтент облiгацiй з покриттям (у разi вiдокремлення активiв покриття шляхом їх внесення до реєстру активiв покриття), та утримувалися окремо вiд iнших коштiв оригiнатора, управителя фiнансовими активами, емiтента облiгацiй з покриттям, спецiального адмiнiстратора чи будь-якої iншої особи.

     8. Якщо вiдповiдно до умов договорiв та/або iнших правочинiв, укладених (вчинених) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї або здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям, грошовi кошти, зазначенi у частинi сьомiй цiєї статтi, надходять на поточний рахунок оригiнатора (управителя фiнансовими активами) або емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення) вiдповiдно, такi кошти мають бути перерахованi на вiдповiдний окремий поточний рахунок у строк, що не перевищує максимального строку, визначеного вiдповiдно до нормативно-правового акта Комiсiї, або коротшого строку, передбаченого умовами договорiв та/або iнших правочинiв, укладених (вчинених) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї або здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям.

     9. Якщо при передачi фiнансових активiв СПФ при здiйсненнi нестандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї або при вiдокремленнi активiв покриття шляхом передачi їх СПФ при здiйсненнi емiсiї облiгацiй з покриттям не були здiйсненi реєстрацiя та/або внесення змiн до вiдповiдних записiв у Державному реєстрi обтяжень рухомого майна, Державному реєстрi речових прав на нерухоме майно та/або iншi дiї, необхiднi для забезпечення чинностi передачi фiнансових активiв або активiв покриття у вiдносинах мiж оригiнатором (емiтентом облiгацiй з покриттям) та СПФ, а також у вiдносинах iз третiми особами, така реєстрацiя, внесення змiн до записiв та/або iншi дiї здiйснюються у найкоротший розумний строк в порядку та випадках, передбачених законом.

     10. Вимоги до iдентифiкацiї та вiдокремлення пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, порядок такого вiдокремлення та iншi вимоги щодо вiдокремлення грошових надходжень за пулом сек'юритизованих активiв або пулом покриття встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї, крiм випадкiв, визначених абзацом другим цiєї частини.

     У разi якщо оригiнатором або емiтентом облiгацiй з покриттям є банк або iнша фiнансова установа, регулювання та нагляд за дiяльнiстю якої здiйснює Нацiональний банк України, вимоги до iдентифiкацiї та вiдокремлення пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, порядок такого вiдокремлення та iншi вимоги щодо вiдокремлення грошових надходжень за пулом сек'юритизованих активiв або пулом покриття встановлює Нацiональний банк України за погодженням з Комiсiєю.

Роздiл II. СЕК'ЮРИТИЗАЦIЯ

Глава 4. Загальнi положення

     Стаття 17. Поняття сек'юритизацiї

     1. Сек'юритизацiєю є транзакцiя щодо фiнансових активiв, яка передбачає, що:

     1) здiйснюється передача кредитного ризику або окремого траншу (окремих траншiв) кредитного ризику за такими фiнансовими активами вiд оригiнатора до iнвесторiв у позицiї сек'юритизацiї, у тому числi з використанням СПФ;

     2) розподiл втрат за пулом сек'юритизованих активiв залежить вiд субординацiї траншiв кредитного ризику, встановленої в договiрному порядку;

     3) така транзакцiя не має ознак проектного фiнансування, визначених актами Нацiонального банку України.

     2. Сек'юритизацiя залежно вiд способу передачi кредитного ризику може бути традицiйною або синтетичною.

     Традицiйна сек'юритизацiя - це транзакцiя, в рамках якої оригiнатор вiдчужує фiнансовi активи на користь СПФ згiдно з договором про передачу.

     Синтетична сек'юритизацiя - це транзакцiя, в рамках якої не здiйснюється вiдчуження фiнансових активiв на користь СПФ, а передача кредитного ризику, пов'язаного з фiнансовими активами, здiйснюється за iнструментом кредитного захисту.

     3. Сек'юритизацiя залежно вiд можливостi змiн у складi пулу сек'юритизованих активiв може бути револьверною або неревольверною.

     Револьверна сек'юритизацiя - це транзакцiя, яка передбачає змiни у складi пулу сек'юритизованих активiв протягом строку такої транзакцiї.

     Неревольверна сек'юритизацiя - це транзакцiя, яка не передбачає змiн у складi пулу сек'юритизованих активiв, крiм випадкiв поповнення пулу сек'юритизованих активiв пiсля передачi активiв до СПФ протягом обмеженого перiоду, визначеного умовами сек'юритизацiї, пiсля закiнчення якого такий склад пулу стає фiксованим та не пiдлягає подальшим змiнам.

     4. Транзакцiя iз сек'юритизацiї залежно вiд виконання додаткових вимог, встановлених цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї, може бути стандартизованою або нестандартизованою.

     Стандартизована транзакцiя iз сек'юритизацiї - це спрощена, прозора та стандартизована транзакцiя iз сек'юритизацiї, щодо якої виконуються вимоги, визначенi главами 8 - 11 цього Закону (залежно вiд виду транзакцiї), та/або вимоги до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, встановленi нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Нестандартизована транзакцiя iз сек'юритизацiї - це транзакцiя iз сек'юритизацiї, яка не вiдповiдає вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї. До нестандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї вимоги, встановленi главами 8 - 11 цього Закону, та iншi вимоги до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, встановленi законодавством, не застосовуються.

     Укладення нестандартизованих транзакцiй iз сек'юритизацiї дозволяється з урахуванням вимог законодавства.

     Нацiональний банк України за погодженням з Комiсiєю має право розробляти, затверджувати та публiкувати на сторiнцi Офiцiйного iнтернет-представництва Нацiонального банку України методичнi рекомендацiї щодо виконання вимог, встановлених для стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     5. Транзакцiя iз сек'юритизацiї може здiйснюватися за iноземним правом, за умови дотримання вимог Закону України "Про мiжнародне приватне право".

     6. Особливостi здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї без здiйснення емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв встановлюються Комiсiєю та/або Нацiональним банком України згiдно з розподiлом повноважень, визначеним законодавством.

     7. Комiсiя має право своїм нормативно-правовим актом визначати:

     1) вимоги до транзакцiї iз сек'юритизацiї та програми сек'юритизацiї ЗАКП, у тому числi особливостi здiйснення стандартизованих транзакцiй та програм iз сек'юритизацiї ЗАКП;

     2) особливостi вiднесення прав та/або обов'язкiв, що виникають у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, до позицiй сек'юритизацiї.

     Стаття 18. Оригiнатор

     1. Оригiнатором є юридична особа, яка на момент здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї є кредитором за фiнансовим активом або набуде статусу кредитора щодо майбутнього фiнансового активу вiдповiдно до цього Закону внаслiдок:

     1) укладення договору, вчинення iншого правочину або здiйснення iнших дiй, якi стали або стануть пiдставою для виникнення зобов'язань (майбутнiх зобов'язань) боржника за фiнансовим активом та призвели (призведуть) до виникнення сек'юритизованих активiв; або

     2) набуття у третьої особи за власний рахунок фiнансового активу, що призвело (призведе) до виникнення сек'юритизованих активiв.

     2. Оригiнатором за транзакцiєю iз сек'юритизацiї може бути будь-яка юридична особа, у тому числi iноземна юридична особа, яка не вiдповiдає жодному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону, не пiдпадає пiд iншi обмеження та вiдповiдає iншим вимогам, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї (у разi встановлення).

     Суб'єкт господарювання державного сектору економiки (крiм банку) може бути оригiнатором за транзакцiєю iз сек'юритизацiї, за умови прийняття Кабiнетом Мiнiстрiв України вiдповiдного рiшення щодо можливостi такого суб'єкта бути учасником транзакцiй iз сек'юритизацiї.

     3. Нормативно-правовими актами Комiсiї можуть встановлюватися обмеження та/або вимоги до юридичних осiб, якi можуть виступати оригiнатором за транзакцiєю iз сек'юритизацiї.

     Стаття 19. Управитель фiнансовими активами

     1. Управитель фiнансовими активами - це особа, яка здiйснює управлiння пулом сек'юритизованих активiв у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     2. Управителем фiнансовими активами може бути особа, яка не вiдповiдає жодному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону, та яка у порядку та вiдповiдно до вимог, визначених законодавством, є:

     1) оригiнатором;

     2) банком;

     3) iнвестицiйною фiрмою;

     4) компанiєю з управлiння активами.

     3. Якщо транзакцiя iз сек'юритизацiї передбачає активне управлiння фiнансовими активами на дискрецiйнiй основi, управителем фiнансовими активами за такою транзакцiєю може бути виключно iнвестицiйна фiрма, яка має лiцензiю на здiйснення дiяльностi з управлiння портфелем фiнансових iнструментiв, або компанiя з управлiння активами.

     4. Договiр про управлiння фiнансовими активами має передбачати надання управителю фiнансовими активами повноважень, достатнiх для виконання вимог законодавства щодо захисту прав споживачiв, у тому числi для укладення вiд iменi СПФ правочинiв про змiну умов договору про споживчий кредит у випадках та межах, визначених законом.

     Умови договорiв про споживчий кредит, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття, або рiшення iнвесторiв не можуть обмежувати виконання вимог законодавства щодо захисту прав споживачiв фiнансових послуг. Вiдступлення права вимоги не може бути пiдставою для застосування до споживача несприятливих умов реструктуризацiї.

     Управитель фiнансовими активами має приймати та розглядати звернення споживача щодо реструктуризацiї заборгованостi та змiни умов договору про споживчий кредит вiдповiдно до законодавства з питань захисту прав споживачiв фiнансових послуг.

     5. Припинення повноважень управителя фiнансовими активами щодо прав вимоги за договорами про споживчий кредит допускається лише за умови одночасного набуття вiдповiдних повноважень iншим управителем фiнансовими активами. Замiна управителя фiнансовими активами не може призводити до перерви в обслуговуваннi, обмеження прав споживачiв фiнансових послуг та/або змiни порядку реалiзацiї таких прав.

     Управитель фiнансовими активами, повноваження якого припиняються, зобов'язаний повiдомити про це споживача у спосiб, визначений частиною першою статтi 25 Закону України "Про споживче кредитування" та передбачений договором про споживчий кредит, i надати iнформацiю про нового управителя фiнансовими активами (найменування, iдентифiкацiйний код юридичної особи в Єдиному державному реєстрi пiдприємств i органiзацiй України, мiсцезнаходження, iнформацiю для здiйснення зв'язку - номер телефону, адресу, адресу електронної пошти).

     Стаття 20. Адмiнiстратор за випуском сек'юритизацiйних цiнних паперiв та збори власникiв сек'юритизацiйних цiнних паперiв

     1. Емiтент сек'юритизацiйних цiнних паперiв повинен призначити адмiнiстратора за кожним випуском сек'юритизацiйних цiнних паперiв до початку їх розмiщення.

     Якщо у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї здiйснюється емiсiя бiльше одного класу сек'юритизацiйних цiнних паперiв, за всiма такими класами може призначатися один адмiнiстратор.

     2. Адмiнiстратором за випуском сек'юритизацiйних цiнних паперiв не може бути особа, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону.

     Iншi вимоги до адмiнiстратора встановлюються Законом України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки" та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Призначення та припинення повноважень адмiнiстратора здiйснюються в порядку, встановленому Законом України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки" та нормативно-правовими актами Комiсiї, з урахуванням положень проспекту (рiшення про емiсiю) вiдповiдних цiнних паперiв.

     3. Компетенцiя зборiв власникiв сек'юритизацiйних цiнних паперiв визначається вiдповiдно до Закону України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки" та нормативно-правових актiв Комiсiї з урахуванням положень проспекту (рiшення про емiсiю) вiдповiдних цiнних паперiв.

     Проведення зборiв власникiв сек'юритизацiйних цiнних паперiв та прийняття ними рiшень здiйснюються в порядку, встановленому Законом України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки" та нормативно-правовими актами Комiсiї, з урахуванням положень проспекту (рiшення про емiсiю) вiдповiдних цiнних паперiв.

     Стаття 21. Iнвестори у позицiї сек'юритизацiї

     1. Фiзичнi та юридичнi особи, у тому числi фiзичнi особи - iноземцi та iноземнi юридичнi особи, крiм осiб, якi вiдповiдають принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону, можуть набувати права та/або обов'язки за позицiєю сек'юритизацiї з урахуванням вимог цiєї статтi.

     2. Iнституцiйнi iнвестори (крiм оригiнатора, спонсора та первинного кредитора за вiдповiдною транзакцiєю iз сек'юритизацiї) набувають права та/або обов'язки за позицiєю сек'юритизацiї, за умови позитивних результатiв перевiрки:

     1) критерiїв, якi застосовувалися оригiнатором або iншим первинним кредитором при укладеннi договорiв, вчиненнi iнших правочинiв, придбаннi фiнансових iнструментiв, за якими виникають фiнансовi активи, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв (крiм придбання комерцiйних паперiв, емiсiя яких здiйснена в рамках програми сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою);

     2) дотримання вимог до збереження оригiнатором, спонсором або первинним кредитором мiнiмальної частки економiчного iнтересу в пулi сек'юритизованих активiв;

     3) дотримання вимог щодо розкриття iнформацiї про пул сек'юритизованих активiв та умови транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     4) дотримання вимог вiдбору та оцiнки непрацюючих фiнансових активiв у разi їх включення до пулу сек'юритизованих активiв.

     У разi програми сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою перевiрку, передбачену пунктом 1 цiєї частини, здiйснює спонсор.

     3. Iнституцiйнi iнвестори (крiм оригiнатора, спонсора та первинного кредитора за вiдповiдною транзакцiєю iз сек'юритизацiї), якi набувають права та/або обов'язки за позицiєю сек'юритизацiї:

     1) перед набуттям прав та/або обов'язкiв за позицiєю сек'юритизацiї здiйснюють оцiнку ризикiв, пов'язаних iз такою iнвестицiєю;

     2) встановлюють належнi внутрiшнi процедури з метою виконання вимог частини другої цiєї статтi та пункту 1 цiєї частини;

     3) протягом усього перiоду такої iнвестицiї здiйснюють монiторинг ризикових характеристик позицiй сек'юритизацiї, пулу сек'юритизованих активiв, у разi включення до нього позицiй сек'юритизацiї - пулу сек'юритизованих активiв за такими позицiями сек'юритизацiї, у разi програми сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою - платоспроможностi спонсора;

     4) запроваджують iншi належнi механiзми управлiння ризиками, пов'язаними з iнвестицiєю в позицiї сек'юритизацiї, та належнi механiзми внутрiшньої звiтностi;

     5) надають вiдповiдному регулятору iнформацiю щодо виконання ними вимог цiєї частини i частини другої цiєї статтi;

     6) на регулярнiй основi здiйснюють стрес-тестування грошових потокiв за пулом сек'юритизованих активiв та оцiнку впливу можливого погiршення якостi таких активiв на виконання зобов'язань за позицiями сек'юритизацiї, у якi вони iнвестують;

     7) розробляють, затверджують, застосовують та переглядають письмовi процедури комплексної перевiрки позицiй сек'юритизацiї;

     8) ведуть i зберiгають документи та iнформацiю, достатнi для пiдтвердження виконання вимог цiєї статтi, протягом строку, встановленого нормативно-правовими актами Комiсiї, надають такi документи та iнформацiю на вимогу Комiсiї.

     4. Порядок i строки виконання вимог частин другої i третьої цiєї статтi, а також вимоги до внутрiшнiх процедур, механiзмiв управлiння ризиками та механiзмiв внутрiшньої звiтностi, передбачених частиною третьою цiєї статтi, встановлюються Комiсiєю та/або Нацiональним банком України згiдно з розподiлом повноважень, визначеним законодавством.

     5. Iнвестицiйна фiрма не має права укладати з клiєнтом (потенцiйним клiєнтом), який є неквалiфiкованим iнвестором, або вiд його iменi договори щодо продажу такому клiєнту (потенцiйному клiєнту) сек'юритизацiйних цiнних паперiв до виконання всiх таких умов:

     1) iнвестицiйна фiрма здiйснила оцiнювання придатностi сек'юритизацiйних цiнних паперiв для клiєнта (потенцiйного клiєнта) вiдповiдно до Закону України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки";

     2) за результатами здiйснення оцiнювання придатностi iнвестицiйна фiрма визначила сек'юритизацiйнi цiннi папери придатними для клiєнта (потенцiйного клiєнта);

     3) iнвестицiйна фiрма невiдкладно пiсля завершення оцiнювання придатностi надала клiєнту (потенцiйному клiєнту) повiдомлення про результати такого оцiнювання.

     6. У разi якщо клiєнт (потенцiйний клiєнт), який є неквалiфiкованим iнвестором та щодо якого були виконанi всi умови, передбаченi частиною п'ятою цiєї статтi, є власником коштiв на рахунках та/або цiнних паперiв на загальну суму, що не перевищує еквiвалент 500000 євро за офiцiйним курсом валют, встановленим Нацiональним банком України на день проведення оцiнювання придатностi, iнвестицiйна фiрма зобов'язана забезпечити (на пiдставi iнформацiї, наданої клiєнтом (потенцiйним клiєнтом) згiдно з частиною сьомою цiєї статтi) дотримання таких вимог:

     1) розмiр початкової iнвестицiї такого клiєнта (потенцiйного клiєнта) у сек'юритизацiйнi цiннi папери одного або декiлькох випускiв становить не менше еквiвалента 10000 євро за офiцiйним курсом валют, встановленим Нацiональним банком України на день здiйснення такої iнвестицiї;

     2) сукупний розмiр iнвестицiй такого клiєнта (потенцiйного клiєнта) у сек'юритизацiйнi цiннi папери не перевищує 10 вiдсоткiв загальної суми коштiв на банкiвських рахунках та цiнних паперiв такого клiєнта (потенцiйного клiєнта).

     7. Клiєнт (потенцiйний клiєнт), який є неквалiфiкованим iнвестором, зобов'язаний надавати iнвестицiйнiй фiрмi повну i точну iнформацiю про його кошти, розмiщенi на рахунках, та фiнансовi iнструменти у його власностi, у тому числi про сек'юритизацiйнi цiннi папери.

     8. Цiннi папери, наданi вiдповiдним клiєнтом (потенцiйним клiєнтом) як забезпечення зобов'язань, не враховуються для цiлей визначення загальної суми цiнних паперiв клiєнта (потенцiйного клiєнта) вiдповiдно до частини шостої цiєї статтi.

Глава 5. Вимоги до фiнансових активiв

     Стаття 22. Пул сек'юритизованих активiв

     1. Пул сек'юритизованих активiв може включати фiнансовi активи:

     1) щодо яких вiдсутнi заборони, передбаченi частиною другою статтi 3 цього Закону; та

     2) якi при здiйсненнi традицiйної сек'юритизацiї вiдчужуються на користь СПФ, виплати за якими обумовлюють розмiр виплат за вiдповiдними позицiями сек'юритизацiї; або

     3) щодо яких оригiнатор отримує кредитний захист при здiйсненнi синтетичної сек'юритизацiї; або

     4) iншi фiнансовi активи у випадках та з дотриманням вимог, визначених нормативно-правовими актами Комiсiї.

     2. Пул сек'юритизованих активiв може включати iснуючi фiнансовi активи та майбутнi фiнансовi активи.

     3. Заборона або обмеження включення окремих фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв можуть встановлюватися нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 23. Заборона вибiрки фiнансових активiв з пiдвищеним рiвнем ймовiрних втрат (збиткiв) вiд кредитного ризику

     1. Оригiнатору забороняється здiйснювати вибiрку фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, таким чином, що рiвень ймовiрних втрат (збиткiв) вiд кредитного ризику таких фiнансових активiв протягом всього строку обiгу сек'юритизацiйних цiнних паперiв, строку дiї iнструмента кредитного захисту, укладеного у формi незабезпеченого гарантiйного зобов'язання чи деривативного контракту, або протягом чотирьох рокiв, якщо строк обiгу сек'юритизацiйних цiнних паперiв чи строк дiї iнструмента кредитного захисту перевищує чотири роки, перевищує рiвень ймовiрних втрат (збиткiв) вiд кредитного ризику порiвняних фiнансових активiв оригiнатора, не включених до такого пулу сек'юритизованих активiв, протягом того самого перiоду.

     2. У разi виявлення ознак порушення вимог цiєї статтi Комiсiя та/або Нацiональний банк України можуть здiйснити перевiрку дотримання таких вимог.

     3. У разi порушення вимог цiєї статтi оригiнатор несе вiдповiдальнiсть, встановлену законом.

     4. Порядок та особливостi виконання вимог цiєї статтi, а також порядок та строки проведення перевiрки дотримання вимог цiєї статтi встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 24. Вимоги до прав вимоги за кредитними договорами

     1. Якщо до пулу сек'юритизованих активiв включаються права вимоги за кредитними договорами, такi фiнансовi активи мають вiдповiдати таким вимогам:

     1) при наданнi вiдповiдного кредиту застосовувалися такi самi критерiї кредитування, як i до кредитiв, права вимоги за якими не включаються до пулу сек'юритизованих активiв;

     2) при погодженнi надання кредиту або внесення змiн до умов кредитування застосовуються такi самi процедури, як i до кредитiв, права вимоги за якими не включаються до пулу сек'юритизованих активiв.

     2. Оригiнатори, спонсори та первиннi кредитори повиннi мати ефективнi системи для застосування критерiїв i процедур, зазначених у частинi першiй цiєї статтi, з метою забезпечення того, щоб надання кредиту ґрунтувалося на належнiй перевiрцi кредитоспроможностi позичальника, наявностi забезпечення (за необхiдностi) та iнших факторiв, якi можуть впливати на здатнiсть позичальника виконувати свої зобов'язання за кредитним договором.

     3. Якщо оригiнатор включає до пулу сек'юритизованих активiв фiнансовi активи, придбанi ним у третьої особи, вiн зобов'язаний перевiрити та забезпечити, щоб особою, яка була кредитодавцем за такими фiнансовими активами, були виконанi вимоги частин першої i другої цiєї статтi.

     4. Вимоги до систем кредитодавця для застосування критерiїв i процедур кредитування та щодо перевiрки кредитоспроможностi позичальника, передбачених цiєю статтею, встановлюють Комiсiя i Нацiональний банк України згiдно з розподiлом повноважень, визначеним законодавством.

     5. Оригiнатор протягом строку дiї сек'юритизацiйної транзакцiї та п'яти рокiв пiсля її завершення зобов'язаний зберiгати iнформацiю про критерiї та процедури кредитування, що застосовувалися пiд час надання кредитiв, права вимоги за якими включенi до пулу сек'юритизованих активiв, iнформацiю про суттєвi змiни таких критерiїв та процедур, а також документи та iнформацiю, що пiдтверджують застосування таких критерiїв i процедур до вiдповiдних фiнансових активiв.

     Якщо оригiнатор включає до пулу сек'юритизованих активiв фiнансовi активи, придбанi ним у третьої особи, вiн зобов'язаний зберiгати документи та iнформацiю, що пiдтверджують здiйснення перевiрки дотримання кредитодавцем вимог частин першої i другої цiєї статтi.

     Стаття 25. Заборона ресек'юритизацiї

     1. До пулу сек'юритизованих активiв не можуть включатися позицiї сек'юритизацiї, якщо iнше не передбачено цiєю статтею.

     2. Порядок та строки погодження щодо включення позицiй сек'юритизацiї до пулу сек'юритизованих активiв визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї, якщо таке включення необхiдне для:

     1) здiйснення лiквiдацiї неплатоспроможного банку, лiквiдацiйної процедури фiнансової компанiї або iнвестицiйної фiрми;

     2) уникнення лiквiдацiї в ходi виведення неплатоспроможного банку з ринку, провадження у справi про банкрутство фiнансової компанiї або iнвестицiйної фiрми;

     3) захисту прав та iнтересiв iнвесторiв у позицiї сек'юритизацiї, якщо фiнансовi активи, що є базовими активами за такими позицiями сек'юритизацiї, є непрацюючими фiнансовими активами, за умови що включення таких позицiй до пулу сек'юритизованих активiв здiйснюється в межах реструктуризацiї, врегулювання або iншого обґрунтованого заходу, спрямованого на збереження чи вiдновлення вартостi таких фiнансових активiв або пов'язаних з ними грошових потокiв.

     3. Комiсiя приймає рiшення про погодження включення позицiй сек'юритизацiї до пулу сек'юритизованих активiв лише пiсля проведення консультацiй з Нацiональним банком України щодо впливу такого включення на капiтал банку, його лiквiднiсть та дотримання ним пруденцiйних нормативiв, а також з Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб згiдно з розподiлом повноважень, визначеним законодавством, вiдповiдно до встановленого порядку iнформацiйної взаємодiї.

     4. Програма сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою не вважається ресек'юритизацiєю для цiлей цiєї статтi, якщо виконуються всi такi умови:

     1) жодна транзакцiя iз сек'юритизацiї ЗАКП в рамках такої програми не є ресек'юритизацiєю;

     2) полiпшення кредитної якостi не створює другий рiвень траншу на рiвнi програми сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою.

     5. Нормативно-правовими актами Комiсiї встановлюються порядок, строки, умови та перелiк документiв для погодження включення позицiй сек'юритизацiї до пулу сек'юритизованих активiв у випадках, визначених частиною другою цiєї статтi. Такий порядок має передбачати вимоги до обґрунтування мети включення, оцiнки очiкуваного впливу на права та iнтереси iнвесторiв, очiкуванi грошовi потоки, вартiсть вiдповiдних активiв або iнший економiчний ефект для iнвесторiв, а також вимоги до розкриття вiдповiдної iнформацiї iнвесторам.

     Комiсiя може встановлювати додатковi умови та критерiї застосування випадкiв, визначених частиною другою цiєї статтi, а також iншi випадки допустимостi включення позицiй сек'юритизацiї до пулу сек'юритизованих активiв лише у межах цiлей, визначених цiєю статтею, з урахуванням законодавства Європейського Союзу у сферi сек'юритизацiї.

     6. Не є ресек'юритизацiєю програма сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою, якщо жодна транзакцiя iз сек'юритизацiї в межах такої програми не є ресек'юритизацiєю, а кредитне покращення, передбачене такою програмою, не створює додаткового рiвня подiлу кредитного ризику мiж рiзними позицiями сек'юритизацiї на рiвнi програми.

     Стаття 26. Збереження економiчного iнтересу фiнансових активiв

     1. Оригiнатор, спонсор або первинний кредитор зобов'язаний на постiйнiй основi протягом строку транзакцiї iз сек'юритизацiї зберiгати мiнiмальну частку економiчного iнтересу у пулi сек'юритизованих активiв на рiвнi не менше 5 вiдсоткiв.

     Забороняється розподiляти мiнiмальну частку економiчного iнтересу мiж двома або бiльше особами.

     За вiдсутностi домовленостi мiж такими особами щодо виконання обов'язку збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу такий обов'язок покладається на оригiнатора.

     2. Порядок розрахунку розмiру суттєвого обсягу економiчного iнтересу, а також особливостi такого розрахунку для окремих категорiй фiнансових активiв, вимоги щодо заборони хеджування, зниження кредитного ризику та продажу суттєвого обсягу економiчного iнтересу встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї, крiм випадкiв, визначених абзацом другим цiєї частини.

     У разi якщо оригiнатором є банк або iнша фiнансова установа, регулювання та нагляд за дiяльнiстю якої здiйснює Нацiональний банк України, порядок розрахунку розмiру суттєвого обсягу економiчного iнтересу, а також особливостi такого розрахунку для окремих категорiй фiнансових активiв, вимоги щодо заборони хеджування, зниження кредитного ризику та продажу суттєвого обсягу економiчного iнтересу встановлює Нацiональний банк України за погодженням iз Комiсiєю.

     3. У разi здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї, що передбачає здiйснення емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв, вимога щодо мiнiмальної частки економiчного iнтересу застосовується до кожного випуску сек'юритизацiйних цiнних паперiв окремо.

     У разi здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї, що не передбачає емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв, вимога щодо мiнiмальної частки економiчного iнтересу застосовується до вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     4. Особа, на яку згiдно з частиною першою цiєї статтi покладено обов'язок збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу, не може використовувати будь-якi засоби хеджування мiнiмальної частки економiчного iнтересу.

     5. Збереження особою, на яку згiдно з частиною першою цiєї статтi покладено обов'язок збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу, здiйснюється в один iз таких способiв або шляхом їх поєднання:

     1) шляхом збереження такою особою кредитного ризику за кожним переданим iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї траншем кредитного ризику у рамках вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї у розмiрi не менше 5 вiдсоткiв номiнальної вартостi траншу;

     2) у разi транзакцiї iз револьверної сек'юритизацiї або здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї револьверних фiнансових активiв - шляхом збереження оригiнатором кредитного ризику за кожним фiнансовим активом, включеним до пулу сек'юритизованих активiв, у розмiрi не менше 5 вiдсоткiв номiнальної вартостi фiнансового активу;

     3) шляхом збереження такою особою кредитного ризику за траншем з найвищим кредитним ризиком, а якщо номiнальна вартiсть такого траншу становить менше 5 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi пулу сек'юритизованих активiв - також кредитного ризику за iншими траншами кредитного ризику з таким самим або вищим рiвнем ризику та не меншим строком погашення порiвняно з позицiями сек'юритизацiї, переданими iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї, що у сукупностi має становити не менше 5 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi пулу сек'юритизованих активiв;

     4) в iншiй спосiб, визначений нормативно-правовими актами Комiсiї.

     6. Вимоги цiєї статтi щодо збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу не застосовуються до транзакцiї iз сек'юритизацiї у разi включення до вiдповiдного пулу сек'юритизованих активiв фiнансових активiв, якi є правами вимоги до держави Україна, Нацiонального банку України, iнших осiб, визначених нормативно-правовими актами Комiсiї, або фiнансових активiв, якi повнiстю, безумовно та безвiдклично гарантованi (шляхом надання гарантiї, поруки або в iнший спосiб) такими особами.

     7. При визначеннi мiнiмальної частки економiчного iнтересу мають бути врахованi комiсiйнi платежi та/або збори, що можуть впливати на розрахунок частки економiчного iнтересу, в порядку, встановленому нормативно-правовим актом Комiсiї.

     Стаття 27. Сек'юритизацiя непрацюючих фiнансових активiв

     1. До транзакцiї iз сек'юритизацiї, в рамках якої не менше 90 вiдсоткiв пулу сек'юритизованих активiв за номiнальною вартiстю складають непрацюючi фiнансовi активи, застосовуються такi вимоги:

     1) вимога щодо збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу, встановлена статтею 26 цього Закону, має бути виконана шляхом збереження особою, на яку покладено обов'язок збереження такої мiнiмальної частки, не менше 5 вiдсоткiв чистої вартостi непрацюючих активiв, розрахованої вiдповiдно до порядку, встановленого нормативно-правовими актами Комiсiї, та повної номiнальної суми фiнансових активiв, якi не є непрацюючими, за умови їх включення до пулу сек'юритизованих активiв;

     2) особою, на яку покладено обов'язок збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу, може бути визначений управитель фiнансовими активами, якщо така особа має належну квалiфiкацiю та досвiд у здiйсненнi управлiння фiнансовими активами з характеристиками, подiбними до включених до пулу сек'юритизованих активiв, та має належним чином задокументованi внутрiшнi полiтики i процедури щодо управлiння такими фiнансовими активами та механiзми управлiння ризиками;

     3) до вiдповiдних фiнансових активiв не застосовуються вимоги частин першої i другої статтi 24 цього Закону, а оригiнатор повинен застосовувати належнi критерiї до вiдбору та оцiнки фiнансових активiв при їх придбаннi у третьої особи;

     4) така транзакцiя не може бути стандартизованою.

     2. Вимоги до квалiфiкацiї та досвiду управителя фiнансовими активами, його внутрiшнiх полiтик i процедур, а також до критерiїв вiдбору та оцiнки фiнансових активiв, передбачених частиною першою цiєї статтi, встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

Глава 6. Транзакцiя iз сек'юритизацiї

     Стаття 28. Вимоги до транзакцiї iз сек'юритизацiї

     1. Емiсiя сек'юритизацiйних цiнних паперiв здiйснюється СПФ або оригiнатором вiдповiдно до Закону України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки" з урахуванням особливостей, визначених цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     2. До початку вчинення правочинiв про набуття iнвесторами прав та/або обов'язкiв за позицiями сек'юритизацiї, зокрема до початку розмiщення сек'юритизацiйних цiнних паперiв, оригiнатор, спонсор або СПФ в порядку та строки, встановленi нормативно-правовими актами Комiсiї, подає до Комiсiї:

     1) копiї або опис умов договорiв, iнших правочинiв та документiв, якi встановлюють або мiстять iнформацiю про умови здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї, у тому числi:

     а) у разi традицiйної сек'юритизацiї - договiр про передачу;

     б) у разi синтетичної сек'юритизацiї - iнструмент кредитного захисту та правочин (правочини) (за наявностi) щодо забезпечення зобов'язань за ним;

     в) договiр про управлiння пулом сек'юритизованих активiв та iншi договори (за наявностi) про надання послуг у зв'язку iз здiйсненням транзакцiї iз сек'юритизацiї та емiсiєю сек'юритизацiйних цiнних паперiв;

     г) договори та iншi правочини (за наявностi) про встановлення обтяження фiнансових активiв, що входять до пулу сек'юритизованих активiв, для забезпечення виконання зобов'язань СПФ у межах вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї, а у разi програми сек'юритизацiї ЗАКП з повною пiдтримкою - також зобов'язань, що виникають у зв'язку з наданням спонсором пiдтримки такiй програмi;

     ґ) договори (за наявностi) щодо пiдтримки лiквiдностi СПФ.

     Така iнформацiя повинна визначати прiоритетнiсть платежiв за позицiями сек'юритизацiї та за iншими зобов'язаннями в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     2) iнформацiю про структурнi елементи транзакцiї iз сек'юритизацiї, яка має мiстити дiаграми з описом структури транзакцiї, грошових потокiв та корпоративної структури учасникiв транзакцiї;

     3) iнформацiю про характеристики пулу сек'юритизованих активiв, грошовi потоки в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, прiоритетнiсть платежiв за позицiями сек'юритизацiї та за iншими зобов'язаннями в рамках транзакцiї та/або порядок розподiлу втрат мiж ними, iнструменти покриття кредитного ризику, iнструменти пiдтримки лiквiдностi;

     4) iнформацiю про збори власникiв сек'юритизацiйних цiнних паперiв, порядок їх скликання та голосування на них (за наявностi), положення договорiв та iнших правочинiв, якi укладаються (вчиняються) в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, а також вимоги законодавства щодо правовiдносин з iншими учасниками транзакцiї;

     5) перелiк всiх обставин, визначених умовами договорiв та iнших правочинiв, укладених (вчинених) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, якi можуть мати iстотний вплив на виконання грошових зобов'язань за позицiями сек'юритизацiї;

     6) iнформацiю про наявнiсть у боржникiв за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв, права на дострокове погашення або дострокове виконання грошових зобов'язань; припущення щодо очiкуваного рiвня дострокового погашення, використанi пiд час структурування транзакцiї iз сек'юритизацiї; опис впливу дострокового погашення на черговiсть платежiв за позицiями сек'юритизацiї та iншими зобов'язаннями у межах транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     7) найменування особи, визначеної згiдно з частиною другою статтi 29 цього Закону вiдповiдальною за розкриття iнформацiї, визначеної законодавством, iнвесторам (потенцiйним iнвесторам) у позицiї сек'юритизацiї, реквiзити репозиторiю даних сек'юритизацiї або визначеного вебсайту, на якому оприлюднюється проспект (за наявностi), регульована iнформацiя емiтента, iнша iнформацiя щодо транзакцiї iз сек'юритизацiї, передбачена законодавством;

     8) у разi здiйснення стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї - повiдомлення про здiйснення стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     9) iншу iнформацiю вiдповiдно до нормативно-правових актiв Комiсiї.

     3. Проспект сек'юритизацiйних цiнних паперiв, емiсiя яких здiйснюється в рамках стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, має мiстити застереження про те, що надання повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї, внесення транзакцiї iз сек'юритизацiї до Реєстру стандартизованих транзакцiй iз сек'юритизацiї не свiдчать про вiдсутнiсть ризикiв, пов'язаних з такими цiнними паперами та оригiнатором, i не є гарантiєю вартостi таких цiнних паперiв.

     4. Проспект сек'юритизацiйних цiнних паперiв вважається оприлюдненим у разi його розмiщення в електроннiй формi у базi даних репозиторiю даних сек'юритизацiї, а за вiдсутностi осiб, якi здiйснюють дiяльнiсть репозиторiю даних сек'юритизацiї, - на вебсайтi, що вiдповiдає вимогам, встановленим частиною другою статтi 30 цього Закону.

     5. Оригiнатор, спонсор або СПФ щокварталу розкриває промiжну iнформацiю щодо транзакцiї iз сек'юритизацiї, що не передбачає здiйснення емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв, шляхом подання її до Комiсiї у порядку та строки, встановленi нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Промiжною iнформацiєю є:

     1) iнформацiя щодо пулу сек'юритизованих активiв;

     2) iнформацiя щодо кредитної якостi фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв;

     3) iнформацiя про обставини, якi спричиняють змiну прiоритетностi платежiв за рiзними позицiями сек'юритизацiї та за iншими зобов'язаннями в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї та/або в порядку розподiлу втрат мiж ними, змiни у складi осiб, що надають послуги в рамках транзакцiї;

     4) iнформацiя про збереження оригiнатором частки економiчного iнтересу та спосiб, у який це досягається.

     6. Оригiнатор, спонсор або СПФ розкриває особливу iнформацiю щодо транзакцiї iз сек'юритизацiї, що не передбачає здiйснення емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв, шляхом подання її до Комiсiї у порядку та строки, встановленi нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Особливою iнформацiєю є:

     1) iнформацiя про iстотнi порушення зобов'язань за договорами та iншими правочинами, укладеними (вчиненими) в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, а також про дiї, якi були здiйсненi для виправлення такого порушення;

     2) iнформацiя про будь-якi змiни структурних елементiв у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, якi можуть вплинути на здiйснення платежiв iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї;

     3) у разi стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї - iнформацiя про припинення статусу стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, а також про будь-якi заходи впливу контрольного характеру та iншi заходи правозастосування, вжитi Комiсiєю;

     4) iнформацiя про iстотнi змiни до договорiв та iнших правочинiв, укладених (вчинених) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     5) iнформацiя про будь-яку суттєву змiну рiвня ризикiв, пов'язаних з пулом сек'юритизованих активiв або транзакцiєю iз сек'юритизацiї, у тому числi про суттєву змiну очiкуваних показникiв виконання фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв, або виконання зобов'язань за позицiями сек'юритизацiї.

     Стаття 29. Особливостi розкриття iнформацiї iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї

     1. Iнформацiя, зазначена у частинах другiй, п'ятiй i шостiй статтi 28 цього Закону, розкривається iнвестору у вiдповiднi позицiї сек'юритизацiї та потенцiйному iнвестору у позицiї сек'юритизацiї на його запит.

     Iнформацiя, передбачена пунктами 3 i 4 частини другої статтi 28 цього Закону, включається до проспекту сек'юритизацiйних цiнних паперiв або рiшення про емiсiю сек'юритизацiйних цiнних паперiв, якщо вiдповiдна транзакцiя iз сек'юритизацiї передбачає емiсiю таких цiнних паперiв. Якщо транзакцiя iз сек'юритизацiї не передбачає емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв, iнформацiя, передбачена пунктами 3 i 4 частини другої статтi 28 цього Закону, розкривається iнвестору у вiдповiднi позицiї сек'юритизацiї та потенцiйному iнвестору у позицiї сек'юритизацiї до набуття ним вiдповiдної позицiї сек'юритизацiї у порядку, встановленому Комiсiєю.

     2. Особою, вiдповiдальною за розкриття iнвесторам (потенцiйним iнвесторам) у позицiї сек'юритизацiї iнформацiї, визначеної законодавством (далi у цiй статтi - вiдповiдальна особа), є оригiнатор, у разi якщо у випадках, передбачених законодавством, iншу особу не визначено вiдповiдальною особою.

     У разi здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї з використанням СПФ оригiнатор та СПФ можуть за домовленiстю мiж собою визначити СПФ вiдповiдальною особою.

     Якщо транзакцiя iз сек'юритизацiї передбачає участь спонсора, вiдповiдальною особою може бути визначено СПФ або спонсора, за домовленiстю мiж ними та оригiнатором.

     3. При розкриттi / оприлюдненнi iнформацiї, визначеної законодавством, вiдповiдальна особа зобов'язана дотримуватися законодавства про iнформацiю (зокрема вимог до iнформацiї з обмеженим доступом, у тому числi iнформацiї, що мiстить банкiвську або професiйну таємницю), а також вимог законодавства про захист персональних даних. Якщо iнше не встановлено законодавством, iнформацiя, що може мiстити банкiвську або професiйну таємницю, розкривається / оприлюднюється в агрегованому або анонiмному виглядi (без розкриття даних, що iдентифiкують особу).

     4. Вiдповiдальна особа та/або особа, яка здiйснює управлiнськi функцiї в нiй, несе вiдповiдальнiсть за повноту, достовiрнiсть та своєчаснiсть розкриття iнформацiї, передбаченої цiєю статтею, та регульованої iнформацiї емiтента.

Глава 7. Розкриття регульованої iнформацiї у разi емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв

     Стаття 30. Особливостi розкриття регульованої iнформацiї у разi емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв

     1. Регульована iнформацiя у разi емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв розкривається вiдповiдно до вимог, в обсязi та строки, встановленi Законом України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки", з урахуванням особливостей, встановлених цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     2. У разi необхiдностi оформлення та оприлюднення проспекту сек'юритизацiйних цiнних паперiв регульована iнформацiя емiтента таких сек'юритизацiйних цiнних паперiв оприлюднюється у базi даних репозиторiю даних сек'юритизацiї, а за вiдсутностi осiб, якi здiйснюють дiяльнiсть репозиторiю даних сек'юритизацiї, - на вебсайтi, що вiдповiдає всiм таким вимогам:

     1) наявнiсть належної системи контролю даних;

     2) наявнiсть належної системи управлiння та органiзацiйної структури, яка має забезпечувати безперервнiсть функцiонування вебсайту;

     3) наявнiсть необхiдних систем та процедур для визначення джерел операцiйного ризику;

     4) наявнiсть технiчних засобiв та систем для забезпечення захисту iнформацiї, пiдтримання цiлiсностi iнформацiї, а також для оперативного збереження iнформацiї;

     5) забезпечення збереження iнформацiї щонайменше п'ять рокiв пiсля закiнчення строку обiгу сек'юритизацiйних цiнних паперiв.

     3. Вимоги до систем, процедур i технiчних засобiв вебсайту, передбачених частиною другою цiєї статтi, встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 31. Особливостi розкриття регулярної iнформацiї у разi емiсiї сек'юритизацiйних цiнних паперiв

     1. Промiжна iнформацiя про емiтента сек'юритизацiйних цiнних паперiв є регульованою iнформацiєю та пiдлягає розкриттю емiтентом щокварталу, а в разi сек'юритизацiї ЗАКП - щомiсяця, не пiзнiше останнього числа мiсяця, наступного за звiтним перiодом, за винятком:

     1) промiжної консолiдованої фiнансової звiтностi, яка пiдлягає розкриттю не пiзнiше останнього числа другого мiсяця, що настає за звiтним;

     2) iнформацiї, зазначеної у частинi другiй цiєї статтi, яка пiдлягає розкриттю не пiзнiше нiж через один мiсяць з дати сплати процентiв або вiдсоткових доходiв за сек'юритизацiйними цiнними паперами, крiм випадку здiйснення сек'юритизацiї ЗАКП.

     2. Промiжна iнформацiя про емiтента, крiм iнформацiї, передбаченої Законом України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки", повинна мiстити:

     1) iнформацiю щодо пулу сек'юритизованих активiв;

     2) iнформацiю щодо кредитної якостi фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв;

     3) iнформацiю про грошовi надходження за пулом сек'юритизованих активiв та виплати за сек'юритизацiйними цiнними паперами, iншими зобов'язаннями в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     4) iнформацiю про обставини, якi спричиняють змiну у прiоритетностi платежiв за рiзними класами сек'юритизацiйних цiнних паперiв та за iншими зобов'язаннями в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї та/або в порядку розподiлу втрат мiж ними, змiни у складi осiб, що надають послуги в рамках транзакцiї;

     5) iнформацiю про збереження оригiнатором частки економiчного iнтересу та спосiб, у який це досягається.

     Стаття 32. Особливостi розкриття особливої iнформацiї у разi емiсiї сек'юритизацiйних облiгацiй

     1. До особливої iнформацiї про емiтента сек'юритизацiйних облiгацiй, крiм iнформацiї, передбаченої Законом України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки", належить така iнформацiя, якщо вона не пiдлягає розкриттю в порядку, передбаченому для розкриття iнсайдерської iнформацiї:

     1) iнформацiя про iстотнi порушення зобов'язань за договорами та iншими правочинами, укладеними (вчиненими) в рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, а також про дiї, якi були здiйсненi для виправлення такого порушення;

     2) iнформацiя про будь-якi змiни структурних елементiв у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, якi можуть вплинути на здiйснення платежiв власникам сек'юритизацiйних цiнних паперiв;

     3) у разi стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї - iнформацiя про припинення статусу стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, а також про будь-якi заходи впливу контрольного характеру та iншi заходи правозастосування, вжитi Комiсiєю;

     4) iнформацiя про iстотнi змiни до договорiв та iнших правочинiв, укладених (вчинених) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї;

     5) iнформацiя про будь-яку суттєву змiну рiвня ризикiв, пов'язаних з пулом сек'юритизованих активiв або транзакцiєю iз сек'юритизацiї, у тому числi про суттєву змiну очiкуваних показникiв виконання фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв, або виконання зобов'язань за позицiями сек'юритизацiї.

Глава 8. Вимоги до стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     Стаття 33. Вимоги до учасникiв стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. Оригiнатором, спонсором та СПФ у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї:

     1) можуть бути виключно юридичнi особи, створенi за законодавством України та з мiсцезнаходженням в Українi, або юридичнi особи, створенi за законодавством держав - членiв Європейського Союзу та з мiсцезнаходженням у державах - членах Європейського Союзу;

     2) не можуть бути юридичнi особи, якi вiдповiдають принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону.

     Стаття 34. Вимоги до передачi фiнансових активiв та договору про передачу у стандартизованiй транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. Передача пулу сек'юритизованих активiв на користь СПФ у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї здiйснюється на пiдставi договору про передачу, який має вiдповiдати вимогам статтi 13 цього Закону з урахуванням особливостей, встановлених цiєю статтею.

     2. Фiнансовi активи, включенi до пулу сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, не пiдлягають поверненню вiдчужувачу у разi його неплатоспроможностi виключно з технiчних пiдстав, зокрема у зв'язку з укладенням договору про передачу протягом визначеного строку, що передує настанню неплатоспроможностi вiдчужувача, та/або обiзнанiстю набувача таких фiнансових активiв про неплатоспроможнiсть вiдчужувача станом на час укладення договору про передачу.

     Такi обставини, як надання переваг одному кредитору (одним кредиторам) перед iншим (iншими) не вважаються технiчними пiдставами для повернення фiнансових активiв для цiлей цiєї частини.

     3. Якщо оригiнатор придбаває фiнансовi активи у третiх осiб, вимоги частин першої i другої цiєї статтi застосовуються також до правочинiв, за якими оригiнатор придбаває фiнансовi активи безпосередньо у первинного кредитора або у третiх осiб, та до всiх правочинiв, за якими вiдповiднi фiнансовi активи могли передаватися вiд первинного кредитора до оригiнатора.

     4. Пул сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї передається на користь СПФ у найкоротший розумний строк пiсля здiйснення вiдбору фiнансових активiв.

     5. Якщо до початку розмiщення сек'юритизацiйних облiгацiй у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї не були здiйсненi реєстрацiя та/або внесення змiн до вiдповiдних записiв у Державному реєстрi обтяжень рухомого майна, Державному реєстрi речових прав на нерухоме майно та/або iншi дiї, необхiднi для забезпечення чинностi передачi фiнансових активiв у вiдносинах мiж оригiнатором та СПФ та у вiдносинах з третiми особами, така реєстрацiя, внесення змiн до записiв та/або iншi дiї здiйснюються у найкоротший розумний строк, але в будь-якому разi не пiзнiше трьох робочих днiв з дати настання будь-якої з таких обставин (що має бути передбачено договором про передачу):

     1) суттєвого погiршення фiнансового стану оригiнатора;

     2) неплатоспроможностi оригiнатора;

     3) триваючого порушення оригiнатором своїх зобов'язань за договором про передачу.

     6. Оригiнатор надає запевнення про вiдсутнiсть обтяжень щодо фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв, та iнших обставин, якi можуть спричинити недiйснiсть договору про передачу, укладеного в рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї. Такi запевнення надаються оригiнатором на пiдставi iнформацiї, яка наявна або має бути наявною у нього.

     Стаття 35. Вимоги до фiнансових активiв у стандартизованiй транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. Договiр про передачу, укладений у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, має встановлювати чiткi та належним чином визначенi критерiї для включення фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв. Фiнансовi активи, що передаються оригiнатором на користь СПФ пiсля початку розмiщення сек'юритизацiйних облiгацiй у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, мають вiдповiдати критерiям для включення фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв, що застосовуються до фiнансових активiв, переданих оригiнатором на користь СПФ станом на початок розмiщення сек'юритизацiйних облiгацiй.

     2. Фiнансовi активи в рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї повиннi мати однорiднi характеристики, включаючи умови договорiв, кредитний ризик та права на дострокове погашення.

     3. Грошовi та iншi iстотнi зобов'язання боржникiв за пулом сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї мають бути чинними та надавати кредитору право вимоги на повну суму вiдповiдного грошового зобов'язання до боржникiв за основним та забезпечувальними зобов'язаннями (за наявностi).

     4. Умови фiнансових активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї повиннi передбачати здiйснення боржниками перiодичних платежiв.

     5. До пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї не включаються:

     1) цiннi папери, крiм корпоративних облiгацiй, якi не допущенi до торгiв на органiзованому ринку;

     2) позицiї сек'юритизацiї;

     3) деривативнi контракти та деривативнi цiннi папери;

     4) права вимоги за кредитами (позиками), забезпеченими iпотекою житлової нерухомостi, пiд час надання яких позичальнику або посереднику було або повинно було бути вiдомо, що iнформацiя, надана позичальником та/або iпотекодавцем для цiлей отримання такого кредиту (позики), не пiдлягає обов'язковiй перевiрцi на достовiрнiсть;

     5) фiнансовi активи, за якими на час їхнього вiдбору оригiнатором вiдбувся дефолт боржника;

     6) фiнансовi активи, боржник (боржники) за якими має (мають) незадовiльну платоспроможнiсть (фiнансовий стан незадовiльний та/або критичний);

     7) фiнансовi активи, боржник (боржники) за якими не здiйснив (не здiйснили) жодного платежу станом на час передачi таких фiнансових активiв на користь СПФ.

     Заборона, встановлена цим пунктом, не застосовується до стандартизованої транзакцiї iз револьверної сек'юритизацiї, пул сек'юритизованих активiв за якою утворений фiнансовими активами, що передбачають погашення одноразовим платежем та/або мають строк погашення до одного року.

     6. При стандартизованiй транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї фiнансовий актив включається до пулу сек'юритизованих активiв, якщо при наданнi кредиту (позики) або здiйсненнi iншої операцiї, яка є пiдставою виникнення такого фiнансового активу, були дотриманi всi такi умови:

     1) були застосованi принаймнi такi самi критерiї, як i до кредитiв (позик) або iнших операцiй, права вимоги за якими не включаються до пулу сек'юритизованих активiв, i такi критерiї та будь-якi iстотнi змiни до них невiдкладно розкриваються потенцiйним iнвесторам у сек'юритизацiйнi облiгацiї;

     2) оригiнатор (або iнший первинний кредитор) здiйснив перевiрку кредитоспроможностi боржника за фiнансовим активом та наявностi забезпечення вiдповiдно до вимог законодавства.

     7. Оригiнатор (або iнший первинний кредитор) у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї повинен мати належний досвiд у наданнi кредитiв (позик) або здiйсненнi iнших операцiй, якi є пiдставою виникнення фiнансових активiв, подiбних до тих, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв.

     8. Нормативно-правовими актами Комiсiї визначаються також iншi, крiм вимог, передбачених частинами першою - сьомою i дев'ятою цiєї статтi, вимоги щодо пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, зокрема щодо:

     1) однорiдностi фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     2) платоспроможностi боржникiв, права вимоги до яких включаються до пулу сек'юритизованих активiв;

     3) операцiй з фiнансовими активами у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     4) досвiду оригiнатора (або iншого первинного кредитора) - з метою включення вiдповiдних фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв.

     9. У разi якщо оригiнатором є банк або iнша фiнансова установа, регулювання та нагляд за дiяльнiстю якої здiйснює Нацiональний банк України, Нацiональний банк України:

     1) за погодженням з Комiсiєю встановлює iншi, нiж передбаченi частинами першою - восьмою цiєї статтi, вимоги щодо пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, зокрема вимоги щодо:

     а) однорiдностi фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     б) платоспроможностi боржникiв, права вимоги до яких включаються до пулу сек'юритизованих активiв;

     в) операцiй з фiнансовими активами у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     г) досвiду оригiнатора (або iншого первинного кредитора) - з метою включення вiдповiдних фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв;

     2) встановлює додатковi вимоги щодо:

     а) звiтностi щодо фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     б) дотримання законодавства у сферi захисту прав споживачiв за договорами про споживчий кредит, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття;

     в) подання iнформацiї про кредитнi операцiї, права вимоги за якими включенi до пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття, до Кредитного реєстру Нацiонального банку України;

     г) обмiну iнформацiєю щодо фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв з бюро кредитних iсторiй.

     Стаття 36. Вимоги до джерел погашення сек'юритизацiйних облiгацiй у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. Основним джерелом погашення сек'юритизацiйних облiгацiй, емiсiя яких здiйснена в рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, не можуть бути кошти, вирученi вiд продажу предмета застави, iпотеки або iншого забезпечення за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв.

     При цьому не забороняється:

     1) замiна або рефiнансування фiнансових активiв;

     2) надання продавцем майна, що є предметом забезпечення, чи iншою особою зобов'язання придбати таке майно чи компенсувати його вартiсть у iнший спосiб.

     2. Нацiональний банк України за погодженням з Комiсiєю розробляє, затверджує та публiкує на сторiнцi Офiцiйного iнтернет-представництва Нацiонального банку України методичнi рекомендацiї щодо виконання вимог, визначених цiєю статтею.

     Стаття 37. Вимоги до управлiння ризиками у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. Оригiнатор, спонсор або первинний кредитор у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї повинен виконувати вимоги статтi 26 цього Закону щодо збереження частки економiчного iнтересу в пулi сек'юритизованих активiв.

     2. Умови стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї повиннi передбачати належнi заходи щодо мiнiмiзацiї процентного та валютного ризику за нею. Вимоги до таких заходiв встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     3. У рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї СПФ має право укладати деривативнi контракти та/або набувати деривативнi цiннi папери виключно з метою мiнiмiзацiї процентного та валютного ризику за нею. Вимоги до таких фiнансових iнструментiв встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     4. Iнформацiя про заходи щодо мiнiмiзацiї процентного та кредитного ризикiв за стандартизованою транзакцiєю iз традицiйної сек'юритизацiї має бути розкрита вiдповiдно до вимог щодо розкриття iнформацiї, передбачених цим Законом.

     5. Якщо умовами фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, та/або умовами сек'юритизацiйних облiгацiй, емiсiя яких здiйснена у рамках такої транзакцiї, передбаченi платежi, що залежать вiд процентної ставки iншого фiнансового iнструмента або iндексу (орiєнтир ставки), така процентна ставка або iндекс мають ґрунтуватися на загальноприйнятих об'єктивних фiнансових iндикаторах, що дають змогу визначити ринкову вартiсть кредитних ресурсiв та не можуть посилатися на складнi формули i деривативнi контракти.

     Стаття 38. Вимоги до платежiв за сек'юритизацiйними облiгацiями у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. У разi настання випадку дострокового погашення за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї:

     1) кошти, отриманi СПФ, спрямовуються для виплат, передбачених транзакцiєю, згiдно iз встановленою прiоритетнiстю платежiв;

     2) при цьому СПФ може утримувати такi кошти в розмiрi, що необхiдний для забезпечення функцiонування СПФ та належного виконання нею своїх грошових зобов'язань вiдповiдно до умов сек'юритизацiйних облiгацiй;

     3) у виключних обставинах СПФ може утримувати такi кошти для використання в iнтересах власникiв сек'юритизацiйних облiгацiй з метою здiйснення витрат, спрямованих на уникнення погiршення кредитної якостi пулу сек'юритизованих активiв;

     4) надходження вiд повернення основної суми за фiнансовими активами спрямовуються для здiйснення викупу чи дострокового погашення сек'юритизацiйних облiгацiй у порядку черговостi траншiв кредитного ризику, яка при цьому не пiдлягає змiнi;

     5) умови транзакцiї не можуть передбачати обов'язковий продаж вiдповiдних фiнансових активiв за ринковою цiною.

     2. Якщо умови сек'юритизацiйних облiгацiй, емiсiя яких здiйснена в рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, передбачають здiйснення платежiв iншим чином, нiж у порядку черговостi траншiв кредитного ризику, такi умови повиннi передбачати обставини, за настання яких платежi за сек'юритизацiйними облiгацiями мають обов'язково здiйснюватися в порядку черговостi траншiв кредитного ризику.

     3. Нацiональний банк України за погодженням з Комiсiєю розробляє, затверджує та публiкує на сторiнцi Офiцiйного iнтернет-представництва Нацiонального банку України методичнi рекомендацiї щодо виконання вимог, визначених цiєю статтею.

     Стаття 39. Вимоги до надавачiв послуг у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. Договори та iншi правочини, що укладаються (вчиняються) у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, повиннi належним чином визначати:

     1) обов'язки та вiдповiдальнiсть управителя фiнансовими активами та надавачiв iнших допомiжних послуг у рамках транзакцiї;

     2) обов'язки та вiдповiдальнiсть адмiнiстратора за випуском сек'юритизацiйних облiгацiй та iнших осiб, якi зобов'язанi дiяти в iнтересах власникiв облiгацiй;

     3) процедуру та вiдповiдальних сторiн для забезпечення того, що у разi порушення своїх обов'язкiв управителем фiнансовими активами або його неплатоспроможностi здiйснення управлiння фiнансовими активами не буде перервано, зокрема щодо своєчасної замiни управителя фiнансовими активами у таких випадках;

     4) процедуру та вiдповiдальних осiб для забезпечення замiни надавачiв iнших допомiжних послуг, зокрема сторiн деривативних контрактiв, надавачiв пiдтримки лiквiдностi, зокрема кредитора за договором щодо пiдтримки лiквiдностi, обслуговуючого банку тощо, у разi порушення ними своїх обов'язкiв, їх неплатоспроможностi та в iнших випадках, встановлених умовами таких договорiв (правочинiв) (за наявностi).

     2. Управитель фiнансовими активами за стандартизованою транзакцiєю iз традицiйної сек'юритизацiї повинен мати належну квалiфiкацiю та досвiд у здiйсненнi управлiння фiнансовими активами з характеристиками, подiбними до включених до пулу сек'юритизованих активiв. Такий управитель фiнансовими активами повинен мати належним чином задокументованi внутрiшнi полiтики та процедури щодо управлiння зазначеними фiнансовими активами та механiзми управлiння ризиками.

     3. Управлiння фiнансовими активами в рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї не може передбачати здiйснення активного управлiння такими активами на дискрецiйнiй основi.

     4. Нормативно-правовi акти Комiсiї визначають:

     1) вимоги до договорiв та iнших правочинiв у частинi визначення умов, передбачених частиною першою цiєї статтi;

     2) вимоги до квалiфiкацiї та досвiду управителя фiнансовими активами, його внутрiшнiх полiтик i процедур щодо управлiння фiнансовими активами, механiзмiв управлiння ризиками, а також порядок та строки подання таких полiтик i процедур до Комiсiї або розкриття iнформацiї про них;

     3) орiєнтовний невиключний перелiк операцiй, якi не становлять активне управлiння на дискрецiйнiй основi.

     Стаття 40. Додатковi вимоги до документацiї за стандартизованою транзакцiєю iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. Договори та iншi правочини, що укладаються (вчиняються) в рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, мають чiтко передбачати:

     1) визначення, порядок та умови застосування заходiв захисту прав кредитора та вчинення iнших дiй щодо порушення боржниками своїх зобов'язань за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв, реструктуризацiї, надання їм вiдстрочок, прощення їхнього боргу, списання заборгованостi, звернення стягнення на майно боржникiв тощо;

     2) прiоритетнiсть платежiв за сек'юритизацiйними облiгацiями та iншими договорами (правочинами), укладеними (вчиненими) в рамках транзакцiї, обставини, якi спричиняють змiну такої прiоритетностi платежiв, а також обов'язок повiдомляти про настання таких обставин (за наявностi);

     3) заходи щодо своєчасного вирiшення конфлiктiв мiж власниками сек'юритизацiйних облiгацiй рiзних класiв, а також порядок здiйснення ними права голосу на зборах власникiв таких облiгацiй.

     2. Особа, вiдповiдальна за розкриття iнформацiї у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, забезпечує невiдкладне розкриття iнформацiї власникам сек'юритизацiйних облiгацiй про будь-якi змiни у прiоритетностi платежiв за сек'юритизацiйними облiгацiями та iншими договорами (правочинами) у рамках транзакцiї, якщо вони матимуть iстотний негативний вплив на здiйснення платежiв за сек'юритизацiйними облiгацiями.

     3. Документацiя щодо стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї револьверних фiнансових активiв має передбачати пiдстави здiйснення викупу або часткового дострокового погашення позицiй сек'юритизацiї, включаючи щонайменше пiдстави, визначенi пунктами 1, 3 - 5 частини першої статтi 50 цього Закону.

     4. Документацiя стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї має визначати порядок отримання, зарахування та розподiлу регулярних платежiв, платежiв у зв'язку з достроковим погашенням та iнших надходжень за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв, а також порядок здiйснення платежiв за сек'юритизацiйними облiгацiями та iншими зобов'язаннями СПФ вiдповiдно до встановленої черговостi платежiв.

     5. Якщо до пулу сек'юритизованих активiв включаються права вимоги за фiнансовими активами, умови яких передбачають право боржника на дострокове погашення або дострокове виконання грошового зобов'язання, документацiя стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї має визначати порядок управлiння ризиком дострокового погашення, у тому числi порядок спрямування вiдповiдних надходжень, умови їх використання для погашення або викупу сек'юритизацiйних облiгацiй, а також обставини, за настання яких платежi за сек'юритизацiйними облiгацiями здiйснюються у порядку послiдовної амортизацiї.

     6. Документацiя стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї може передбачати право оригiнатора, спонсора або iншої особи, визначеної такою документацiєю, здiйснити достроковий викуп залишку фiнансових активiв або забезпечити дострокове погашення сек'юритизацiйних облiгацiй у разi зменшення непогашеної вартостi пулу сек'юритизованих активiв або непогашеної номiнальної вартостi сек'юритизацiйних облiгацiй нижче рiвня, визначеного документацiєю транзакцiї.

     Така документацiя має визначати порядок реалiзацiї зазначеного права, порядок визначення цiни викупу, порядок повiдомлення власникiв сек'юритизацiйних облiгацiй та iншi умови, необхiднi для захисту їхнiх прав та iнтересiв. Реалiзацiя такого права не може порушувати встановлену черговiсть задоволення вимог власникiв сек'юритизацiйних облiгацiй або вимоги цього Закону щодо збереження мiнiмальної частки економiчного iнтересу.

     7. Умови стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї не можуть передбачати замiну фiнансових активiв, якi були достроково погашенi, новими фiнансовими активами, крiм випадкiв, якщо така транзакцiя є револьверною сек'юритизацiєю та вiдповiдає вимогам статтi 50 цього Закону.

     Стаття 41. Додатковi вимоги до розкриття iнформацiї у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї

     1. До початку розмiщення сек'юритизацiйних облiгацiй, емiсiя яких здiйснюється у рамках стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, оригiнатор та/або спонсор забезпечують:

     1) розкриття потенцiйним iнвесторам у сек'юритизацiйнi облiгацiї статистичної iнформацiї та iнформацiї щодо обслуговування боржниками фiнансових активiв, прострочення платежiв та рiвня втрат щодо фiнансових активiв, якi є iстотною мiрою подiбними за характеристиками до тих, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, щонайменше за п'ять попереднiх рокiв, а також iнформацiї про джерела такої iнформацiї та пiдстави визначення подiбних фiнансових активiв;

     2) здiйснення зовнiшньої незалежної перевiрки репрезентативної вибiрки фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, а також правильностi та точностi iнформацiї, що надається потенцiйним iнвесторам щодо фiнансових активiв компетентною особою (зокрема аудитором або аудиторською фiрмою, крiм тих, якi надають послуги, пов'язанi з транзакцiєю iз сек'юритизацiї, оригiнатору та/або спонсору);

     3) перед встановленням цiни у межах сек'юритизацiї розкриття потенцiйним iнвесторам у сек'юритизацiйнi облiгацiї iнформацiї про структуру платежiв у межах транзакцiї iз сек'юритизацiї з урахуванням iнформацiї, передбаченої частинами другою i третьою статтi 28 цього Закону, в тому числi опису договiрного зв'язку мiж фiнансовими активами, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, та платежами мiж оригiнатором, спонсором, власниками сек'юритизацiйних облiгацiй, СПФ та iншими особами, якi беруть участь у вiдповiднiй транзакцiї.

     2. Iнформацiя, зазначена в пунктi 3 частини першої цiєї статтi, має залишатися доступною власникам вiдповiдних сек'юритизацiйних облiгацiй на постiйнiй основi згiдно з вимогами глави 7 цього Закону та розкриватися потенцiйним iнвесторам у сек'юритизацiйнi облiгацiї за їхнiм запитом.

     3. Оригiнатор та спонсор за стандартизованою транзакцiєю iз традицiйної сек'юритизацiї несуть вiдповiдальнiсть за дотримання вимог цього Закону щодо розкриття iнформацiї з урахуванням таких особливостей:

     1) iнформацiя, визначена пунктом 1 частини першої статтi 32 цього Закону, розкривається потенцiйним iнвесторам у сек'юритизацiйнi облiгацiї, емiсiя яких здiйснюється у рамках такої транзакцiї, на їхню вимогу до початку розмiщення сек'юритизацiйних облiгацiй;

     2) iнформацiя, визначена пунктами 2 - 4 частини першої статтi 32 цього Закону, розкривається до початку розмiщення сек'юритизацiйних облiгацiй, емiсiя яких здiйснюється у рамках такої транзакцiї, щонайменше у формi проектiв, а остаточнi версiї такої iнформацiї розкриваються не пiзнiше нiж через 15 днiв з дати початку розмiщення;

     3) у разi якщо пул сек'юритизованих активiв за стандартизованою транзакцiєю iз сек'юритизацiї складається з прав вимоги за кредитами (позиками) на придбання житла, автомобiлiв та/або за договорами лiзингу (оренди) автомобiлiв, оригiнатор та спонсор забезпечують розкриття наявної iнформацiї щодо впливу вiдповiдного майна (предмета iпотеки (застави), об'єкта лiзингу) на стан довкiлля у складi регулярної iнформацiї емiтента згiдно iз статтею 31 цього Закону.

Глава 9. Вимоги до стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     Стаття 42. Вимоги до учасникiв стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. Оригiнатором у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї може бути виключно банк або iнша фiнансова установа.

     2. Оригiнатором, спонсором та СПФ у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї можуть бути виключно юридичнi особи, якi не вiдповiдають жодному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону, створенi за законодавством України та з мiсцезнаходженням в Українi або за законодавством держав - членiв Європейського Союзу та з мiсцезнаходженням у державах - членах Європейського Союзу.

     Стаття 43. Вимоги до iнструмента кредитного захисту у стандартизованiй транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. Iнструмент кредитного захисту залежно вiд необхiдностi залучення забезпечення може бути забезпеченим та незабезпеченим.

     Забезпечений iнструмент кредитного захисту - це правочин щодо передачi кредитного ризику, пов'язаного з фiнансовими активами, який передбачає емiсiю кредитних нот оригiнатором або укладення деривативного контракту iз залученням забезпечення, або надання забезпеченого гарантiйного зобов'язання.

     Незабезпечений iнструмент кредитного захисту - це правочин щодо передачi кредитного ризику, пов'язаного з фiнансовими активами, який передбачає надання незабезпеченого гарантiйного зобов'язання (гарантiйного зобов'язання гаранта публiчного сектору чи гарантiйного зобов'язання, забезпеченого гарантiйним зобов'язанням гаранта публiчного сектору).

     2. Забезпечене гарантiйне зобов'язання - це зобов'язання СПФ перед оригiнатором, що передбачає покриття СПФ збиткiв, додаткових втрат або недоотриманих запланованих доходiв унаслiдок невиконання вiдповiдним боржником (вiдповiдними боржниками) своїх зобов'язань за пулом сек'юритизованих активiв за одним чи кiлькома траншами кредитного ризику транзакцiї iз сек'юритизацiї, забезпечене активами, що мають вiдповiдати вимогам цього Закону та нормативно-правових актiв Комiсiї.

     У разi якщо оригiнатором є банк або iнша фiнансова установа, регулювання та нагляд за дiяльнiстю якої здiйснює Нацiональний банк України, такi активи мають вiдповiдати вимогам цього Закону та нормативно-правових актiв Комiсiї, погоджених з Нацiональним банком України.

     Гарантiйне зобов'язання, передбачене цiєю частиною, не вважається гарантiєю в розумiннi статтi 560 Цивiльного кодексу України.

     3. Гарантiйне зобов'язання гаранта публiчного сектору - це зобов'язання гаранта публiчного сектору перед оригiнатором, що передбачає покриття гарантом публiчного сектору збиткiв, додаткових втрат або недоотриманих запланованих доходiв унаслiдок невиконання вiдповiдним боржником (вiдповiдними боржниками) своїх зобов'язань за пулом сек'юритизованих активiв за одним чи кiлькома траншами кредитного ризику транзакцiї iз сек'юритизацiї. Гарантiйне зобов'язання гаранта публiчного сектору має вiдповiдати вимогам щодо кредитного захисту, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Гарантом публiчного сектору може бути:

     1) держава в особi уповноваженого органу або її центральний банк;

     2) багатостороннiй банк розвитку або мiжнародна органiзацiя;

     3) регiональний уряд, орган мiсцевого самоврядування або юридична особа публiчного права iноземної держави;

     4) орган мiсцевого самоврядування України або юридична особа публiчного права України.

     Значення ваги ризику фiнансових активiв щодо гаранта публiчного сектору має вiдповiдати 0 вiдсоткiв ваги ризику, визначеної в порядку, встановленому Нацiональним банком України.

     Гарантiйне зобов'язання гаранта публiчного сектору у формi державної або мiсцевої гарантiї надається у порядку, встановленому Бюджетним кодексом України.

     4. Гарантiйне зобов'язання, забезпечене гарантiйним зобов'язанням гаранта публiчного сектору, - це зобов'язання гаранта перед оригiнатором, що передбачає покриття гарантом збиткiв, додаткових втрат або недоотриманих запланованих доходiв унаслiдок невиконання вiдповiдним боржником (вiдповiдними боржниками) своїх зобов'язань за пулом сек'юритизованих активiв за одним чи кiлькома траншами кредитного ризику транзакцiї iз сек'юритизацiї, забезпечене гарантiйним зобов'язанням гаранта публiчного сектору.

     Гарантiйне зобов'язання, забезпечене гарантiйним зобов'язанням гаранта публiчного сектору, має вiдповiдати вимогам до кредитного захисту, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Гарант публiчного сектору повинен вiдповiдати вимогам абзацiв третього i четвертого частини третьої цiєї статтi.

     5. Iнструмент кредитного захисту має бути дiйсний та чинний, зокрема в частинi права iнвестора у позицiю сек'юритизацiї вимагати сплати належних платежiв вiд оригiнатора за надання кредитного захисту та права оригiнатора вимагати належних виплат вiд iнвестора у разi настання кредитної обставини.

     Забезпечений iнструмент кредитного захисту має бути дiйсний та чинний, зокрема у частинi:

     1) права оригiнатора скористатися забезпеченням, наданим iнвестором у позицiю сек'юритизацiї, з метою погашення належних йому виплат;

     2) права iнвестора у позицiю сек'юритизацiї вимагати повернення наданого забезпечення, яке не було використано з метою, зазначеною у пунктi 1 цiєї частини, зокрема при викупi або погашеннi вiдповiдних кредитних нот згiдно з умовами проспекту (рiшення про емiсiю).

     6. Iнструмент кредитного захисту в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї має передбачати:

     1) розмiр та порядок здiйснення платежiв на користь iнвестора у позицiю сек'юритизацiї за надання кредитного захисту;

     2) порядок розрахунку грошових зобов'язань iнвестора у позицiю сек'юритизацiї на користь оригiнатора у разi настання кредитної обставини;

     3) порядок здiйснення виплат на користь оригiнатора, включаючи здiйснення промiжних виплат, та механiзм їх коригування;

     4) додатковий строк пiсля припинення iнструмента кредитного захисту для стягнення заборгованостi за фiнансовими активами, за якими вiдбулася кредитна обставина, або врегулювання заборгованостi iншим чином;

     5) у разi забезпеченого iнструмента кредитного захисту - вимоги щодо надання забезпечення iнвестором у позицiю сек'юритизацiї;

     6) пiдстави для дострокового припинення iнструмента кредитного захисту в односторонньому порядку;

     7) порядок дiй iнвестора у позицiю сек'юритизацiї у разi невиконання оригiнатором своїх зобов'язань за iнструментом кредитного захисту чи настання iнших пiдстав для його припинення.

     Додатковi вимоги до iнструмента кредитного захисту у формi фiнансового iнструмента можуть встановлюватися Комiсiєю, а в iншiй формi, нiж фiнансовий iнструмент, - Нацiональним банком України.

     7. Платежi на користь iнвестора у позицiю сек'юритизацiї за надання кредитного захисту за iнструментом кредитного захисту в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї розраховуються та здiйснюються в такому порядку:

     1) розмiр платежiв визначається залежно вiд розмiру поточної заборгованостi за пулом сек'юритизованих активiв та з урахуванням спiввiдношення розмiру заборгованостi, що пiдлягає захисту вiд кредитного ризику, до номiнального розмiру вiдповiдного фiнансового активу;

     2) не дозволяється застосування структури платежiв, у результатi якої суми, сплаченi оригiнатором, компенсуються йому в будь-якiй частинi.

     8. Виплати на користь оригiнатора за iнструментом кредитного захисту в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї розраховуються та здiйснюються у такому порядку:

     1) розмiр виплат розраховується, виходячи з фактичних втрат оригiнатора або iншого первинного кредитора за вiдповiдним фiнансовим активом;

     2) промiжна виплата здiйснюється не пiзнiше нiж протягом шести мiсяцiв з дня настання вiдповiдної кредитної обставини;

     3) розмiр виплати коригується за результатами стягнення заборгованостi за вiдповiдним фiнансовим активом або врегулювання заборгованостi iншим чином;

     4) таке врегулювання має бути завершене протягом строку чинностi iнструмента кредитного захисту або протягом додаткового строку, встановленого iнструментом кредитного захисту, що не може перевищувати двох рокiв;

     5) до завершення такого врегулювання розмiр кредитного захисту має щонайменше дорiвнювати номiнальному розмiру вiдповiдної заборгованостi, за вирахуванням суми будь-якої промiжної виплати;

     6) при визначеннi розмiру виплат враховується спiввiдношення розмiру заборгованостi, що пiдлягає захисту вiд кредитного ризику, до номiнального розмiру вiдповiдного фiнансового активу;

     7) розрахунок виплат здiйснюється щодо кожного фiнансового активу окремо.

     9. До забезпечення за iнструментом кредитного захисту в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї застосовуються такi вимоги:

     1) валюта забезпечення не може вiдрiзнятися вiд валюти грошових зобов'язань iнвестора у позицiю сек'юритизацiї у разi настання кредитної обставини;

     2) у разi емiсiї кредитних нот розмiр забезпечення зменшується пропорцiйно до здiйснення викупу та/або часткового дострокового погашення кредитних нот, емiсiя яких здiйснена в рамках транзакцiї;

     3) пiсля припинення iнструмента кредитного захисту забезпечення (або його залишок - у разi здiйснення виплат на користь оригiнатора згiдно з умовами iнструмента кредитного захисту) повертається iнвестору у позицiю сек'юритизацiї;

     4) якщо забезпечення надається у виглядi цiнних паперiв, транзакцiйна документацiя має передбачати вiдповiднi вимоги до таких цiнних паперiв та до їх зберiгання.

     10. Iнструмент кредитного захисту в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї може передбачати дострокове припинення за iнiцiативою оригiнатора виключно з таких пiдстав:

     1) неплатоспроможнiсть iнвестора у позицiю сек'юритизацiї;

     2) порушення iнвестора у позицiю сек'юритизацiї зобов'язань щодо здiйснення будь-яких виплат за iнструментом кредитного захисту на користь оригiнатора;

     3) порушення iнвестором у позицiю сек'юритизацiї будь-якого iншого iстотного зобов'язання;

     4) якщо iнвестор у позицiю сек'юритизацiї не вiдповiдає вимогам до гаранта публiчного сектору вiдповiдно до абзацiв третього i четвертого частини третьої цiєї статтi;

     5) якщо змiни у законодавствi, його офiцiйному тлумаченнi чи застосуваннi призводять до неочiкуваного iстотного зниження економiчної ефективностi транзакцiї порiвняно з датою укладення вiдповiдного договору або датою рiшення про емiсiю вiдповiдного фiнансового iнструмента;

     6) якщо в результатi виконання умов iнструмента кредитного захисту оригiнатор чи його вiдповiдна особа, до якої застосовуються вимоги щодо консолiдацiї з оригiнатором вiдповiдно до законодавства про нагляд на консолiдованiй основi та/або яка включена до консолiдованої фiнансової звiтностi, складеної вiдповiдно до застосовних стандартiв фiнансової звiтностi, не досягли передачi кредитного ризику вiдповiдно до нормативно-правових актiв Нацiонального банку України чи iншого регулятора;

     7) в iнших випадках, визначених нормативно-правовими актами Комiсiї.

     11. Iнструмент кредитного захисту в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї може передбачати дострокове припинення за iнiцiативою iнвестора у позицiю сек'юритизацiї виключно у разi порушення оригiнатором свого зобов'язання iз здiйснення будь-яких платежiв за надання кредитного захисту або будь-якого iншого iстотного зобов'язання.

     12. Умови iнструмента кредитного захисту мають визначати кредитнi обставини, у разi настання яких здiйснюється виконання зобов'язань за таким iнструментом. До таких кредитних обставин мають належати щонайменше дефолт боржника та реструктуризацiя заборгованостi, зумовлена погiршенням фiнансового стану боржника.

     Застосування до фiнансового активу заходiв реструктуризацiї, вiдстрочення, розстрочення, змiни процентної ставки, прощення частини боргу або iнших поступок боржнику, зумовлених погiршенням його фiнансового стану, не перешкоджає настанню кредитної обставини.

     Стаття 44. Вимоги до фiнансових активiв у стандартизованiй транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. Договiрна документацiя за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї має встановлювати чiткi та належним чином визначенi критерiї для включення фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв.

     Фiнансовi активи, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв пiсля укладення iнструмента кредитного захисту (або у разi емiсiї кредитних нот - пiсля початку розмiщення кредитних нот у рамках транзакцiї), мають вiдповiдати критерiям для включення фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв.

     2. Фiнансовi активи, з яких формується пул сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, мають бути такими, що виникли в ходi основної дiяльностi оригiнатора.

     Якщо фiнансовi активи, з яких формується пул сек'юритизованих активiв, придбанi оригiнатором у третьої особи, вiн повинен застосовувати до таких фiнансових активiв принаймнi такi самi пiдходи щодо видачi кредитiв, стягнення i реструктуризацiї заборгованостi та управлiння активами, якi вiн застосовує до подiбних фiнансових активiв, що не були придбанi у третьої особи.

     Оригiнатор (або iнший первинний кредитор) у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї повинен мати належний досвiд у наданнi кредитiв або здiйсненнi iнших операцiй, якi є пiдставою виникнення фiнансових активiв, подiбних до тих, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв.

     Критерiї, що були застосованi при наданнi кредиту або здiйсненнi iншої операцiї, яка є пiдставою виникнення фiнансового активу, що включається до пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, та будь-якi iстотнi змiни до них невiдкладно розкриваються потенцiйним iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї.

     Фiнансовий актив включається до пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, якщо до прийняття рiшень щодо надання кредиту або здiйснення iншої операцiї, яка є пiдставою виникнення вiдповiдного фiнансового активу, не залучалися жоднi третi особи.

     3. Станом на момент укладення iнструмента кредитного захисту (або у разi емiсiї кредитних нот - на початок розмiщення кредитних нот), фiнансовi активи, включенi до пулу сек'юритизованих активiв, мають знаходитися на балансi оригiнатора або його вiдповiдної особи, до якої застосовуються вимоги щодо консолiдацiї з оригiнатором вiдповiдно до законодавства про нагляд на консолiдованiй основi та/або яка включена до консолiдованої фiнансової звiтностi, складеної вiдповiдно до застосовних стандартiв фiнансової звiтностi.

     4. Фiнансовi активи в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї повиннi мати однорiднi характеристики, включаючи умови договорiв, кредитний ризик та право на дострокове погашення.

     5. Грошовi та iншi iстотнi зобов'язання боржникiв за фiнансовими активами в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї мають бути чинними та надавати кредитору право вимоги на повну суму вiдповiдного грошового зобов'язання до боржникiв за основним та забезпечувальними зобов'язаннями (за наявностi).

     6. Умови фiнансових активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї мають передбачати здiйснення боржниками перiодичних платежiв.

     7. До пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї не включаються:

     1) цiннi папери, крiм корпоративних облiгацiй, не допущених до торгiв на органiзованому ринку;

     2) позицiї сек'юритизацiї;

     3) деривативнi контракти та деривативнi цiннi папери;

     4) права вимоги за кредитами, забезпеченими iпотекою житлової нерухомостi, пiд час надання яких позичальнику або посереднику було або мало бути вiдомо, що iнформацiя, надана позичальником та/або iпотекодавцем для цiлей отримання такого кредиту, не пiдлягає обов'язковiй перевiрцi на достовiрнiсть;

     5) фiнансовi активи, за якими на час їхнього вiдбору оригiнатором вiдбувся дефолт боржника;

     6) фiнансовi активи, боржник (боржники) за якими має (мають) незадовiльну платоспроможнiсть (фiнансовий стан незадовiльний та/або критичний);

     7) фiнансовi активи, боржник (боржники) за якими не здiйснив (здiйснили) жодного платежу станом на момент включення таких фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв.

     8. Вимога, передбачена пунктом 7 частини сьомої цiєї статтi, не застосовується до фiнансового активу, який:

     1) виник у результатi рефiнансування фiнансового активу, вже включеного до пулу сек'юритизованих активiв, за умови що такий фiнансовий актив вiдповiдає критерiям включення до пулу сек'юритизованих активiв, визначеним документацiєю вiдповiдної транзакцiї, та iншим вимогам цiєї статтi;

     2) включений до пулу сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз револьверної сек'юритизацiї, що вiдповiдає вимогам статтi 50 цього Закону, якщо такий фiнансовий актив передбачає погашення одноразовим платежем або має строк погашення до одного року.

     Положення цiєї частини не звiльняють вiд дотримання iнших вимог цiєї статтi, зокрема вимог щодо вiдсутностi дефолту боржника, належної кредитоспроможностi боржника та вiдповiдностi фiнансових активiв критерiям вiдбору, визначеним документацiєю вiдповiдної транзакцiї.

     9. Оригiнатор за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї надає запевнення щодо того, що:

     1) вiн або його вiдповiдна особа, до якої застосовуються вимоги щодо консолiдацiї з оригiнатором вiдповiдно до законодавства про нагляд на консолiдованiй основi та/або яка включена до консолiдованої фiнансової звiтностi, складеної вiдповiдно до застосовних стандартiв фiнансової звiтностi, є власником фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, та володiє всiма пов'язаними з ними правами;

     2) фiнансовi активи, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, вiдповiдають вимогам, встановленим документацiєю за такою транзакцiєю;

     3) як йому вiдомо, договори, iншi правочини, фiнансовi iнструменти, за якими виникають фiнансовi активи, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, є чинними та дiйсними, зокрема в частинi грошових зобов'язань боржникiв;

     4) при формуваннi фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, були застосованi принаймнi такi самi критерiї, як i до кредитiв або iнших операцiй, права вимоги за якими не включаються до пулу сек'юритизованих активiв;

     5) станом на дату вiдбору вiдповiдного фiнансового активу до пулу сек'юритизованих активiв йому не вiдомо про iстотне порушення боржником своїх зобов'язань за таким фiнансовим активом;

     6) як йому вiдомо, iнформацiя про фiнансовi активи, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, вiдображена в договорах та iнших правочинах за транзакцiєю, є повнiстю достовiрною;

     7) станом на початок розмiщення кредитних нот, емiсiя яких здiйснюється у рамках транзакцiї у разi емiсiї кредитних нот, або на момент укладення iнструмента кредитного захисту (у разi укладення деривативного контракту чи надання незабезпеченого гарантiйного зобов'язання), або станом на дату включення фiнансового активу до пулу сек'юритизованих активiв до вiдповiдного договору з боржником або iншого правочину, який є пiдставою виникнення фiнансового активу, умов вiдповiдного фiнансового iнструмента не вносилися змiни, якi можуть вплинути на перспективи стягнення вiдповiдної заборгованостi.

     10. Фiнансовi активи можуть бути виключенi з пулу сек'юритизованих активiв пiсля укладення iнструмента кредитного захисту (у разi емiсiї кредитних нот - пiсля початку розмiщення кредитних нот) у таких випадках:

     1) заборгованiсть за фiнансовим активом повнiстю погашена або зобов'язання за ним припиненi iншим чином;

     2) оригiнатор здiйснив вiдчуження фiнансового активу пiд час своєї звичайної дiяльностi;

     3) до договору, за яким виникає фiнансовий актив, вносяться змiни щодо питань, не пов'язаних з кредитоспроможнiстю боржника;

     4) встановлено факт невiдповiдностi фiнансового активу критерiям для його включення до пулу сек'юритизованих активiв.

     11. Нормативно-правовими актами Комiсiї визначаються iншi, крiм вимог, передбачених частинами першою - десятою, дванадцятою i тринадцятою цiєї статтi, вимоги щодо фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, зокрема вимоги щодо:

     1) однорiдностi фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     2) кредитоспроможностi боржникiв, права вимоги до яких включаються до пулу сек'юритизованих активiв;

     3) операцiй з фiнансовими активами у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     4) досвiду оригiнатора (або iншого первинного кредитора) з метою включення вiдповiдних фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв.

     12. Фiнансовi активи мають вiдповiдати попередньо визначеним, чiтким i задокументованим критерiям прийнятностi, якi не дозволяють активне управлiння портфелем таких активiв на дискрецiйнiй основi. Замiна активiв, що не вiдповiдають таким критерiям, або якщо сек'юритизацiя передбачає перiод поповнення та додавання активiв, що вiдповiдають визначеним умовам поповнення, не вважається активним управлiнням портфелем.

     13. У разi якщо оригiнатором є банк або iнша фiнансова установа, регулювання та нагляд за дiяльнiстю якої здiйснює Нацiональний банк України, Нацiональний банк України:

     1) за погодженням з Комiсiєю встановлює iншi, нiж передбаченi частинами першою - дванадцятою цiєї статтi, вимоги щодо фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв при стандартизованiй транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, зокрема вимоги щодо:

     а) однорiдностi фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     б) кредитоспроможностi боржникiв, права вимоги до яких включаються до пулу сек'юритизованих активiв;

     в) операцiй з фiнансовими активами у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     г) досвiду оригiнатора (або iншого первинного кредитора) з метою включення вiдповiдних фiнансових активiв до пулу сек'юритизованих активiв;

     2) встановлює додатковi вимоги щодо:

     а) звiтностi щодо фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв;

     б) дотримання законодавства у сферi захисту прав споживачiв за договорами про споживчий кредит, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття;

     в) подання iнформацiї про кредитнi операцiї, права вимоги за якими включенi до пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття, до Кредитного реєстру Нацiонального банку України;

     г) обмiну iнформацiєю щодо фiнансових активiв у складi пулу сек'юритизованих активiв з бюро кредитних iсторiй.

     Стаття 45. Вимоги до кредитних нот у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. Кредитнi ноти, емiсiя яких здiйснюється в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, мають вiдповiдати вимогам закону та нормативно-правових актiв Комiсiї, включаючи право власникiв кредитних нот на виплату доходу, повернення номiнальної вартостi кредитних нот та здiйснення їх викупу на умовах та в порядку, встановлених проспектом (рiшенням про емiсiю).

     2. Проспект (рiшення про емiсiю) кредитних нот, емiсiя яких здiйснюється в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, має мiстити:

     1) порядок викупу та/або дострокового погашення кредитних нот пропорцiйно до зменшення номiнальної вартостi фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв за такою транзакцiєю, в ходi виконання боржниками своїх зобов'язань за ними;

     2) пiдстави дострокового погашення кредитних нот за iнiцiативою емiтента або власникiв кредитних нот;

     3) порядок дiй власникiв кредитних нот у разi невиконання емiтентом своїх зобов'язань за ними.

     3. Кошти, отриманi вiд розмiщення кредитних нот, емiсiя яких здiйснюється в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, використовуються згiдно з умовами вiдповiдного проспекту (рiшення про емiсiю).

     У разi емiсiї кредитних нот оригiнатором кошти, отриманi вiд їх розмiщення, використовуються оригiнатором для покриття втрат за пулом сек'юритизованих активiв у разi настання кредитної обставини. Розмiр втрат за пулом сек'юритизованих активiв розраховується в такому порядку:

     1) враховуються фактичнi втрати оригiнатора або iншого первинного кредитора за вiдповiдним фiнансовим активом;

     2) промiжний розрахунок втрат здiйснюється не пiзнiше нiж протягом шести мiсяцiв з дня настання вiдповiдної кредитної обставини;

     3) розрахунковий розмiр втрат може бути скоригований за результатами стягнення заборгованостi за вiдповiдним фiнансовим активом або врегулювання заборгованостi iншим чином, але не пiзнiше завершення строку обiгу вiдповiдних кредитних нот;

     4) при здiйсненнi розрахунку враховується спiввiдношення розмiру заборгованостi, що пiдлягає захисту вiд кредитного ризику, до номiнального розмiру вiдповiдного фiнансового активу;

     5) розрахунок втрат здiйснюється щодо кожного фiнансового активу окремо.

     4. У порядку розрахунку вiдсоткових доходiв за кредитними нотами, емiсiя яких здiйснюється в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, враховуються такi вимоги:

     1) у разi емiсiї кредитних нот СПФ розмiр таких вiдсоткових доходiв станом на кожну дату платежу не може перевищувати сукупний розмiр надходжень СПФ вiд оригiнатора та за переданим у забезпечення майном;

     2) при розрахунку вiдсоткових доходiв номiнальна вартiсть кредитних нот зменшується на розмiр втрат за пулом сек'юритизованих активiв;

     3) вимоги частини сьомої статтi 43 цього Закону.

     5. У разi погашення кредитних нот, емiсiя яких здiйснена в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, номiнальна вартiсть таких кредитних нот зменшується на розмiр втрат за пулом сек'юритизованих активiв у порядку черговостi траншiв кредитного ризику (вiд бiльш ризикового до менш ризикового).

     6. У разi емiсiї кредитних нот оригiнатором у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї дострокове погашення кредитних нот за iнiцiативою емiтента дозволяється виключно з таких пiдстав:

     1) якщо змiни в законодавствi, його офiцiйному тлумаченнi чи застосуваннi призводять до неочiкуваного iстотного зниження економiчної ефективностi транзакцiї порiвняно з датою рiшення про емiсiю вiдповiдних кредитних нот;

     2) якщо в результатi транзакцiї оригiнатор чи його вiдповiдна особа, до якої застосовуються вимоги щодо консолiдацiї з оригiнатором вiдповiдно до законодавства про нагляд на консолiдованiй основi та/або яка включена до консолiдованої фiнансової звiтностi, складеної вiдповiдно до застосовних стандартiв фiнансової звiтностi, не досягли передачi кредитного ризику вiдповiдно до нормативно-правових актiв Нацiонального банку України чи iншого регулятора;

     3) в iнших випадках, визначених нормативно-правовими актами Комiсiї.

     У разi емiсiї кредитних нот оригiнатором у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї дострокове погашення кредитних нот за iнiцiативою власникiв кредитних нот дозволяється виключно у разi порушення емiтентом своїх зобов'язань iз здiйснення будь-яких платежiв за кредитними нотами або будь-якого iншого iстотного зобов'язання.

     У разi емiсiї кредитних нот СПФ у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї дострокове погашення кредитних нот за iнiцiативою емiтента або власникiв кредитних нот дозволяється виключно у разi дострокового припинення iнструмента кредитного захисту.

     7. У разi припинення iнструмента кредитного захисту в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї за iнiцiативою СПФ:

     1) кошти, отриманi СПФ, спрямовуються для виплат, передбачених транзакцiєю, згiдно iз встановленою прiоритетнiстю платежiв;

     2) при цьому СПФ може утримувати такi кошти в розмiрi, необхiдному для забезпечення функцiонування СПФ та належного виконання нею своїх грошових зобов'язань вiдповiдно до умов iнструмента кредитного захисту та вiдповiдних кредитних нот.

     8. Якщо умови кредитних нот, емiсiя яких здiйснена в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, передбачають здiйснення платежiв та/або розподiл втрат iншим чином, нiж у порядку черговостi траншiв кредитного ризику, такi умови повиннi передбачати обставини, за настання яких платежi та/або розподiл втрат за кредитними нотами мають обов'язково здiйснюватися в порядку черговостi траншiв кредитного ризику.

     9. Комiсiя розробляє, затверджує та публiкує на своєму офiцiйному вебсайтi методичнi рекомендацiї щодо виконання вимог цiєї статтi.

     Стаття 46. Додатковi вимоги до документацiї за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. Документацiя за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї має передбачати:

     1) розмiр заборгованостi за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв, що пiдлягає захисту вiд кредитного ризику;

     2) кредитнi обставини та порядок їх документування;

     3) порядок визначення настання кредитної обставини, включаючи незалежну перевiрку її настання;

     4) розмiр синтетичного надлишкового спреду (за наявностi).

     2. У разi емiсiї кредитних нот договори та iншi правочини, якi укладаються (вчиняються) в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, мають чiтко передбачати заходи щодо своєчасного вирiшення конфлiктiв мiж власниками кредитних нот рiзних класiв, їхнього права голосу, а також порядок здiйснення ними права голосу на зборах власникiв таких кредитних нот.

     3. Оригiнатор за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї зобов'язаний отримати висновок юридичного консультанта щодо дiйсностi i чинностi iнструмента кредитного захисту та пов'язаної документацiї за правом України / iноземної держави, що застосовується до такого iнструмента кредитного захисту.

     Вимоги до квалiфiкацiї юридичного консультанта та змiсту його висновку визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     4. Документацiя щодо стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї револьверних фiнансових активiв має передбачати пiдстави здiйснення викупу або часткового дострокового погашення позицiй сек'юритизацiї, включаючи щонайменше пiдстави, визначенi пунктами 1, 3 - 5 частини першої статтi 50 цього Закону.

     Стаття 47. Вимоги до управлiння ризиками у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. Оригiнатор або первинний кредитор у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї повинен виконувати вимоги статтi 26 цього Закону щодо збереження частки економiчного iнтересу в пулi сек'юритизованих активiв.

     2. Процентний та валютний ризики, що виникають у зв'язку iз стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї, та їхнiй можливий вплив на платежi на користь оригiнатора та iнвесторiв у позицiї сек'юритизацiї мають бути описанi в документацiї за такою транзакцiєю. Умови стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї мають передбачати належнi заходи щодо мiнiмiзацiї процентного та валютного ризику за нею. Iнформацiя про вжитi заходи пiдлягає розкриттю в порядку, встановленому цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     3. У разi здiйснення СПФ емiсiї кредитних нот у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї така СПФ має право укладати деривативнi контракти та/або набувати деривативнi цiннi папери виключно з метою мiнiмiзацiї процентного та валютного ризику за такою транзакцiєю. Вимоги до таких фiнансових iнструментiв встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     4. Оригiнатору за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї не дозволено здiйснювати хеджування кредитного ризику за фiнансовими активами, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, крiм як на пiдставi iнструмента кредитного захисту.

     5. Якщо умовами фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, та/або умовами транзакцiї передбаченi платежi, що залежать вiд референтної процентної ставки, така ставка повинна ґрунтуватися на загальноприйнятих об'єктивних фiнансових iндикаторах, що дають змогу визначити ринкову вартiсть кредитних ресурсiв, та не може посилатися на складнi формули та деривативнi контракти.

     Процентнi ставки, ставки вiдсоткових доходiв, передбаченi умовами транзакцiї, можуть розраховуватися, виходячи з показникiв дохiдностi за забезпеченням, наданим за iнструментом кредитного захисту (у разi емiсiї кредитних нот СПФ), або коштами, залученими в ходi розмiщення кредитних нот (у разi емiсiї кредитних нот оригiнатором).

     Стаття 48. Вимоги до надавачiв послуг у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. Договори та iншi правочини, що укладаються (вчиняються) у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї, мають належним чином визначати:

     1) обов'язки та вiдповiдальнiсть управителя фiнансовими активами, особи, що здiйснює незалежну перевiрку настання кредитної обставини, та надавачiв iнших допомiжних послуг у рамках транзакцiї;

     2) у разi емiсiї кредитних нот - обов'язки та вiдповiдальнiсть адмiнiстратора за випуском кредитних нот та iнших осiб, якi зобов'язанi дiяти в iнтересах власникiв кредитних нот;

     3) процедуру замiни надавачiв послуг, зазначених у пунктах 1 i 2 цiєї частини (якщо вiдповiднi послуги не надаються безпосередньо оригiнатором), у разi порушення ними обов'язкiв або їхньої неплатоспроможностi, щоб забезпечити безперервнiсть надання вiдповiдних послуг;

     4) вимоги до управлiння пулом сек'юритизованих активiв та випадки, в яких управителю фiнансовими активами дозволено вiд них вiдступати.

     2. Управитель фiнансовими активами за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї повинен мати належну квалiфiкацiю та досвiд здiйснення управлiння фiнансовими активами з характеристиками, подiбними до включених до пулу сек'юритизованих активiв. Такий управитель фiнансовими активами повинен мати належним чином задокументованi внутрiшнi полiтики i процедури щодо управлiння зазначеними фiнансовими активами та механiзми управлiння ризиками.

     3. Управитель фiнансовими активами за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї зобов'язаний застосовувати принаймнi такi самi пiдходи до управлiння пулом сек'юритизованих активiв, якi оригiнатор застосовує при управлiннi порiвнянними фiнансовими активами, що не включенi до пулу сек'юритизованих активiв.

     4. Управлiння фiнансовими активами в рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї не може передбачати здiйснення активного управлiння такими активами на дискрецiйнiй основi.

     5. У разi стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї оригiнатор зобов'язаний вести актуальний реєстр, який дає змогу в будь-який час iдентифiкувати фiнансовi активи, включенi до пулу сек'юритизованих активiв, боржникiв, розмiр заборгованостi, що пiдлягає захисту вiд кредитного ризику згiдно з умовами такої транзакцiї, та непогашений розмiр такої заборгованостi.

     6. У рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї оригiнатор зобов'язаний призначити особу, що здiйснює незалежну перевiрку настання кредитної обставини, до моменту укладення iнструмента кредитного захисту (у разi емiсiї кредитних нот - до початку розмiщення кредитних нот).

     У разi емiсiї кредитних нот така особа повинна бути незалежною вiд оригiнатора, СПФ (за наявностi) та власникiв кредитних нот. У разi укладення iнструмента кредитного захисту у формi деривативного фiнансового iнструмента або незабезпеченого гарантiйного зобов'язання така особа повинна бути незалежною вiд оригiнатора та iнвестора у позицiю сек'юритизацiї.

     7. Особа, яка здiйснює незалежну перевiрку настання кредитної обставини, здiйснює перевiрку щонайменше таких аспектiв щодо кожного фiнансового активу, щодо якого подано повiдомлення про настання кредитної обставини:

     1) обставина, зазначена у повiдомленнi, вiдповiдає визначенню кредитної обставини за транзакцiйною документацiєю;

     2) фiнансовий актив був включений до пулу сек'юритизованих активiв на момент настання кредитної обставини;

     3) фiнансовий актив вiдповiдав критерiям включення до пулу сек'юритизованих активiв на час такого включення;

     4) розмiр втрат за фiнансовим активом вiдповiдає даним, вiдображеним в облiку оригiнатора;

     5) у разi емiсiї кредитних нот номiнальна вартiсть кредитних нот, емiсiя яких здiйснена в рамках транзакцiї, була зменшена на правильний розмiр втрат за фiнансовим активом з метою розрахунку розмiру вiдсоткових виплат за такими кредитними нотами та суми їх погашення.

     8. Документацiя за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї має передбачати обов'язок оригiнатора надавати особi, що здiйснює незалежну перевiрку настання кредитної обставини, всю необхiдну iнформацiю для здiйснення перевiрки, передбаченої частиною сьомою цiєї статтi.

     9. Особа, яка здiйснює незалежну перевiрку настання кредитної обставини, може здiйснювати таку перевiрку на вибiрковiй основi, якщо це передбачено умовами транзакцiї, проте iнвестори у вiдповiднi позицiй сек'юритизацiї мають право вимагати перевiрки щодо будь-якого конкретного фiнансового активу.

     10. Нормативно-правовими актами Комiсiї визначаються:

     1) вимоги до договорiв та iнших правочинiв у частинi визначення умов, передбачених частиною першою цiєї статтi;

     2) вимоги до квалiфiкацiї та досвiду управителя фiнансовими активами, а також до його внутрiшнiх полiтик та процедур щодо управлiння фiнансовими активами, механiзмiв управлiння ризиками, а також порядок та строки подання таких полiтик та процедур до Комiсiї або розкриття iнформацiї про них;

     3) орiєнтовний невиключний перелiк операцiй, якi не становлять активне управлiння на дискрецiйнiй основi.

     Стаття 49. Додатковi вимоги до розкриття iнформацiї у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї

     1. До початку розмiщення кредитних нот, емiсiя яких здiйснюється у рамках стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї (у разi емiсiї кредитних нот), або до укладення iнструмента кредитного захисту (у разi укладення деривативного фiнансового iнструмента чи надання незабезпеченого гарантiйного зобов'язання) оригiнатор забезпечує:

     1) розкриття потенцiйним iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї iнформацiї щодо обслуговування боржниками фiнансових активiв, прострочення платежiв та рiвня втрат щодо фiнансових активiв, якi є iстотною мiрою подiбними за характеристиками до тих, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, щонайменше за п'ять попереднiх рокiв, а також iнформацiї про джерела зазначеної iнформацiї та пiдстави визначення подiбних фiнансових активiв;

     2) здiйснення незалежної перевiрки репрезентативної вибiрки фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, включаючи перевiрку на предмет їх вiдповiдностi вимогам, встановленим документацiєю за такою транзакцiєю, компетентною особою (зокрема аудитором або аудиторською фiрмою, крiм тих, якi надають оригiнатору послуги, пов'язанi з транзакцiєю iз сек'юритизацiї);

     3) розкриття потенцiйним iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї iнформацiї про структуру платежiв у рамках транзакцiї, що має вiдображати договiрний зв'язок мiж фiнансовими активами, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, та платежами мiж оригiнатором, iнвесторами у позицiї сек'юритизацiї, СПФ (за наявностi) та iншими особами;

     4) розкриття потенцiйним iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї iнформацiї про критерiї кредитування (стандарти андеррайтингу) та процедури оцiнки кредитоспроможностi боржникiв, що застосовувалися пiд час формування фiнансових активiв, якi включаються до пулу сек'юритизованих активiв, а також про будь-якi суттєвi змiни таких критерiїв i процедур.

     2. Iнформацiя, зазначена у пунктi 3 частини першої цiєї статтi, має залишатися доступною iнвесторам у вiдповiднi позицiї сек'юритизацiї на постiйнiй основi згiдно з вимогами глави 7 цього Закону та розкриватися потенцiйним iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї за їхнiм запитом.

     3. Оригiнатор за стандартизованою транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї несе вiдповiдальнiсть за дотримання вимог цього Закону щодо розкриття iнформацiї з урахуванням таких особливостей:

     1) iнформацiя, зазначена у пунктi 1 частини першої статтi 32 цього Закону, розкривається потенцiйним iнвесторам у позицiї сек'юритизацiї на їхню вимогу до укладення iнструмента кредитного захисту, а в разi емiсiї кредитних нот - до початку розмiщення кредитних нот;

     2) у разi емiсiї кредитних нот iнформацiя, зазначена у пунктах 2 - 4 частини першої статтi 32 цього Закону, розкривається до початку розмiщення кредитних нот, емiсiя яких здiйснюється у рамках такої транзакцiї, щонайменше у формi проектiв, а остаточнi версiї такої iнформацiї розкриваються не пiзнiше нiж через 15 днiв з дати початку розмiщення;

     3) у разi якщо пул сек'юритизованих активiв за стандартизованою транзакцiєю iз сек'юритизацiї складається з прав вимоги за кредитами (позиками) на придбання житла, автомобiля та/або за договорами лiзингу (оренди) автомобiля, оригiнатор забезпечує розкриття наявної iнформацiї щодо впливу вiдповiдного майна (предмета iпотеки (застави), об'єкта лiзингу) на стан довкiлля у складi регулярної iнформацiї емiтента згiдно iз статтею 31 цього Закону.

     4. Якщо iнвестори у позицiї сек'юритизацiї несуть кредитний ризик оригiнатора, iнформацiя про це розкривається у документацiї щодо стандартизованої транзакцiї iз синтетичної сек'юритизацiї.

Глава 10. Стандартизована транзакцiя iз револьверної сек'юритизацiї

     Стаття 50. Вимоги до стандартизованої транзакцiї iз револьверної сек'юритизацiї

     1. Документацiя щодо стандартизованої транзакцiї iз револьверної сек'юритизацiї має передбачати пiдстави здiйснення викупу або часткового дострокового погашення позицiй сек'юритизацiї або пiдстави для завершення револьверного перiоду сек'юритизацiї, включаючи щонайменше:

     1) погiршення кредитної якостi фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв, до або нижче встановленого рiвня;

     2) невиконання умов транзакцiї iз сек'юритизацiї щодо включення до пулу сек'юритизованих активiв нових фiнансових активiв, що вiдповiдають встановленим критерiям кредитної якостi, у встановленi строки та/або у встановлених обсягах (має бути визначено як пiдставу для завершення револьверного перiоду);

     3) у разi традицiйної сек'юритизацiї - настання неплатоспроможностi оригiнатора або управителя фiнансовими активами;

     4) у разi традицiйної сек'юритизацiї - зниження вартостi фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв, нижче встановленого рiвня (має бути визначено як пiдставу для викупу або часткового дострокового погашення сек'юритизацiйних облiгацiй);

     5) у разi синтетичної сек'юритизацiї - досягнення встановленого документацiєю транзакцiї розмiру втрат або рiвня дефолтiв за фiнансовими активами, включеними до пулу сек'юритизованих активiв, що є пiдставою для виконання зобов'язань за iнструментом кредитного захисту.

     2. Нацiональний банк України за погодженням з Комiсiєю розробляє, затверджує та публiкує на сторiнцi Офiцiйного iнтернет-представництва Нацiонального банку України методичнi рекомендацiї щодо виконання вимог цiєї статтi.

     3. Якщо стандартизована транзакцiя iз револьверної сек'юритизацiї є транзакцiєю iз синтетичної сек'юритизацiї, документацiя такої транзакцiї має визначати порядок виконання зобов'язань за iнструментом кредитного захисту у разi настання кредитної обставини.

     Документацiя стандартизованої транзакцiї iз револьверної сек'юритизацiї має визначати пiдстави завершення револьверного перiоду або переходу до послiдовної амортизацiї.

     4. У разi якщо стандартизована транзакцiя iз револьверної сек'юритизацiї передбачає включення до пулу сек'юритизованих активiв фiнансових активiв, за якими боржники мають право на дострокове погашення або дострокове виконання грошових зобов'язань, документацiя такої транзакцiї має визначати додатковi пiдстави завершення револьверного перiоду або переходу до послiдовної амортизацiї, пов'язанi з:

     1) iстотним перевищенням фактичного рiвня дострокового погашення над припущеннями, використаними пiд час структурування транзакцiї;

     2) iстотним зменшенням середньозваженого строку до погашення фiнансових активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв; або

     3) iншими обставинами, якi можуть iстотно вплинути на здатнiсть СПФ виконувати зобов'язання за сек'юритизацiйними цiнними паперами.

     Нормативно-правовими актами Комiсiї можуть встановлюватися вимоги до визначення, розрахунку та розкриття показникiв дострокового погашення, а також мiнiмальнi вимоги до пiдстав, передбачених цiєю частиною.

Глава 11. Порядок реєстрацiї стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї

     Стаття 51. Повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї та Реєстр стандартизованих транзакцiй iз сек'юритизацiї

     1. Оригiнатор та/або спонсор зобов'язанi до початку розмiщення сек'юритизацiйних цiнних паперiв або укладення iнструмента кредитного захисту у формi незабезпеченого гарантiйного зобов'язання чи деривативного контракту в рамках стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї надати повiдомлення Комiсiї про вiдповiднiсть такої транзакцiї iз сек'юритизацiї (залежно вiд виду транзакцiї) вимогам глави 8 або глави 9 цього Закону (далi - повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї). У разi транзакцiї iз револьверної сек'юритизацiї додатково враховуються вимоги статтi 50 цього Закону.

     У разi якщо протягом строку обiгу сек'юритизацiйних цiнних паперiв, емiсiя яких здiйснена в рамках стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, або строку дiї iнструмента кредитного захисту у формi незабезпеченого гарантiйного зобов'язання чи деривативного контракту, укладеного в рамках стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, оригiнатору та/або спонсору стало вiдомо, що транзакцiя (залежно вiд її виду) не вiдповiдає чи перестала вiдповiдати вимогам глави 8 або глави 9 та/або статтi 50 цього Закону, така особа невiдкладно направляє вiдповiдне повiдомлення Комiсiї.

     Вимоги до змiсту повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї, повiдомлення про те, що транзакцiя iз сек'юритизацiї не вiдповiдає або перестала вiдповiдати вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, порядок та строки надання таких повiдомлень встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     2. Комiсiя у порядку, формi та строки, встановленi її нормативно-правовими актами, забезпечує ведення та опублiкування на своєму офiцiйному вебсайтi Реєстру транзакцiй iз сек'юритизацiї, якi вiдповiдно до отриманих повiдомлень (у тому числi повiдомлень про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї) вiдповiдають вимогам глави 8 або глави 9 та/або статтi 50 цього Закону (залежно вiд виду транзакцiї) (далi у цiй статтi - Реєстр).

     Реєстр є частиною комплексної iнформацiйно-комунiкацiйної системи Комiсiї.

     Iнформацiя, що мiститься у Реєстрi, є вiдкритою, крiм iнформацiї з обмеженим доступом вiдповiдно до закону. Доступ до iнформацiї в Реєстрi є безоплатним.

     3. Комiсiя забезпечує протягом двох робочих днiв внесення до Реєстру iнформацiї про:

     1) транзакцiю iз сек'юритизацiї, щодо якої було належним чином подано повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї;

     2) факт визначення включеної до перелiку транзакцiї iз сек'юритизацiї як такої, що не вiдповiдає чи перестала вiдповiдати вимогам глави 8 або глави 9 та/або статтi 50 цього Закону (залежно вiд виду транзакцiї), за рiшенням Комiсiї чи за повiдомленням оригiнатора та/або спонсора;

     3) застосування Комiсiєю заходiв впливу контрольного характеру та iнших заходiв правозастосування щодо транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     4. Оригiнатор, спонсор та/або СПФ можуть залучати агента з верифiкацiї для незалежної оцiнки вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї (залежно вiд її виду) вимогам глави 8 або глави 9 та/або статтi 50 цього Закону.

     Залучення агента з верифiкацiї не є обов'язковою умовою подання повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї, якщо iнше не встановлено цим Законом або нормативно-правовими актами Комiсiї, з урахуванням виду, складностi та рiвня ризикiв вiдповiдної транзакцiї. У разi залучення агента з верифiкацiї повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї має мiстити вiдомостi про проведення оцiнки вiдповiдностi транзакцiї агентом з верифiкацiї, включаючи його найменування, мiсцезнаходження та iнформацiю про авторизацiю Комiсiєю.

     Залучення послуг агента з верифiкацiї не звiльняє оригiнатора, спонсора та/або СПФ вiд виконання обов'язкiв i вiдповiдальностi, передбачених цим Законом.

     Залучення послуг агента з верифiкацiї не впливає на обов'язок iнституцiйного iнвестора здiйснювати комплексну перевiрку вiдповiдно до статтi 21 цього Закону.

     5. Оригiнатор, спонсор та/або СПФ несуть вiдповiдальнiсть за повноту та достовiрнiсть iнформацiї, що подається для внесення до Реєстру, а також за своєчаснiсть її подання. Подання недостовiрної iнформацiї, приховування iнформацiї або порушення строкiв її подання є пiдставою для застосування Комiсiєю заходiв впливу.

     Стаття 52. Дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї, що потребує авторизацiї

     1. Агент з верифiкацiї здiйснює незалежну оцiнку вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї (залежно вiд її виду) вимогам щодо стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, передбаченим главами 8 i 9 цього Закону.

     2. Агент з верифiкацiї зобов'язаний провадити дiяльнiсть незалежно, об'єктивно та у спосiб, що забезпечує належну якiсть оцiнки вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     3. Iнша дiяльнiсть агента з верифiкацiї не повинна впливати на незалежнiсть, об'єктивнiсть або належну якiсть оцiнки вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     4. Винагорода агента з верифiкацiї за проведення оцiнки вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї визначається на недискримiнацiйних засадах, з урахуванням обґрунтованих витрат на надання вiдповiдних послуг, та не може залежати вiд результату такої оцiнки.

     5. Агент з верифiкацiї зобов'язаний створити, пiдтримувати та документувати систему внутрiшнього контролю, полiтики i процедури для виявлення, запобiгання, врегулювання та розкриття наявних або потенцiйних конфлiктiв iнтересiв, якi можуть вплинути на незалежнiсть або об'єктивнiсть оцiнки вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     6. Агент з верифiкацiї зобов'язаний мати достатнi органiзацiйнi, кадровi, технiчнi та методологiчнi ресурси для здiйснення оцiнки вiдповiдностi транзакцiй iз сек'юритизацiї вимогам до стандартизованих транзакцiй iз сек'юритизацiї.

     7. Члени органiв управлiння агента з верифiкацiї повиннi мати професiйну придатнiсть, знання та досвiд, необхiднi для забезпечення належного провадження дiяльностi агента з верифiкацiї, а також бездоганну дiлову репутацiю.

     8. Агент з верифiкацiї зобов'язаний невiдкладно повiдомляти Комiсiю про iстотнi змiни iнформацiї, поданої для його авторизацiї, а також про iншi обставини, якi можуть вплинути на вiдповiднiсть агента з верифiкацiї вимогам цього Закону та нормативно-правових актiв Комiсiї.

     Висновок агента з верифiкацiї є незалежним експертним документом, що використовується пiд час оцiнки вiдповiдностi транзакцiї вимогам цього Закону, але не є обов'язковим для Комiсiї та не обмежує її повноваження щодо самостiйного прийняття рiшень, зокрема передбачених статтею 50 цього Закону.

     9. Комiсiя у порядку та строки, встановленi її нормативно-правовими актами, здiйснює авторизацiю юридичних осiб, якi мають намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї.

     10. Авторизацiя здiйснюється шляхом включення юридичних осiб до Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї (далi - Реєстр агентiв з верифiкацiї).

     Реєстр агентiв з верифiкацiї є частиною комплексної iнформацiйно-комунiкацiйної системи Комiсiї.

     11. Порядок ведення Реєстру агентiв з верифiкацiї та оприлюднення iнформацiї з нього встановлюється нормативно-правовими актами Комiсiї.

     12. Нагляд та контроль за провадженням дiяльностi агента з верифiкацiї здiйснює Комiсiя.

     13. Провадження дiяльностi агента з верифiкацiї здiйснюється на пiдставi вiдповiдних договорiв, вимоги до яких встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Договiр не може мiстити умов, що обмежують незалежнiсть агента з верифiкацiї або впливають на змiст його висновку.

     14. Iншi вимоги до агента з верифiкацiї, його залучення оригiнатором, спонсором або СПФ, а також порядку провадження ним дiяльностi встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 53. Особи, якi мають право провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї

     1. Юридичнi особи провадять дiяльнiсть агента з верифiкацiї за умови їх включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї.

     Не може бути включена до Реєстру агентiв з верифiкацiї та не може провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї юридична особа, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону.

     2. Вимоги до особи, яка має намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї, для включення її до Реєстру агентiв з верифiкацiї встановлюються цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Особи, якi провадять дiяльнiсть агента з верифiкацiї, зобов'язанi дотримуватися зазначених вимог протягом усього перiоду провадження ними такої дiяльностi.

     3. Юридична особа має право провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї виключно пiсля її включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї.

     Провадження особою дiяльностi агента з верифiкацiї без включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї забороняється.

     4. Не можуть провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї кредитнi установи, страховики, перестраховики, iнвестицiйнi фiрми, компанiї з управлiння активами та рейтинговi агентства.

     Агент з верифiкацiї не має права здiйснювати оцiнку вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї, якщо такий агент або пов'язанi з ним особи надають оригiнатору, спонсору, СПФ або iншiй особi, яка бере участь у вiдповiднiй транзакцiї iз сек'юритизацiї, консультацiйнi, аудиторськi або iншi подiбнi послуги щодо такої транзакцiї чи з iнших питань, що можуть вплинути на незалежнiсть або об'єктивнiсть такої оцiнки.

     Стаття 54. Порядок авторизацiї агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї

     1. Особа, яка має намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї, для включення її до Реєстру агентiв з верифiкацiї подає до Комiсiї заяву про включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї разом з документами та iнформацiєю вiдповiдно до вимог, у порядку, строки та за формою, що встановленi нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Заява про включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї разом з документами та iнформацiєю подається в електронному виглядi до Комiсiї вiдповiдно до вимог, встановлених її нормативно-правовими актами. Реєстрацiя такої заяви пiдтверджується надiсланим Комiсiєю електронним повiдомленням.

     2. У разi внесення змiн до документiв та/або iнформацiї, поданих вiдповiдно до частини першої цiєї статтi, або будь-яких iнших змiн, що можуть вплинути на оцiнку вiдповiдностi агента з верифiкацiї вимогам законодавства, особа, яка провадить дiяльнiсть агента з верифiкацiї, зобов'язана повiдомити про це Комiсiю у порядку та строки, встановленi нормативно-правовими актами Комiсiї, офiцiйним каналом зв'язку.

     3. Комiсiя протягом 20 робочих днiв з дня отримання заяви про включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї разом з доданими документами та iнформацiєю повiдомляє юридичну особу, яка має намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї, офiцiйним каналом зв'язку про пiдтвердження отримання повного перелiку документiв, передбачених законодавством, iз зазначенням контактної iнформацiї (iм'я (у розумiннi Цивiльного кодексу України), посада, номери засобiв зв'язку) посадової особи, вiдповiдальної за органiзацiю розгляду заяви про включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї та доданих до неї документiв Комiсiєю, або про залишення заяви про включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї та доданих до неї документiв без руху у зв'язку з виявленням недолiкiв, а саме отриманням неповного перелiку документiв або поданням заяви та документiв з порушенням вимог, встановлених нормативно-правовими актами Комiсiї, iз зазначенням строку та способу усунення таких недолiкiв.

     Перед винесенням постанови про включення або про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї Комiсiя у порядку та строки, встановленi її нормативно-правовими актами, надає можливiсть юридичнiй особi, яка має намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї, надати пояснення щодо iнформацiї, поданої в заявi про включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї.

     Документи, поданi для отримання авторизацiї, не повиннi мiстити недостовiрну та/або оманливу iнформацiю, а також повиннi вiдповiдати вимогам законодавства. Заявник несе вiдповiдальнiсть за порушення вимог цього абзацу та/або за вчинення будь-яких iнших протиправних дiй, внаслiдок яких такий заявник був включений до Реєстру агентiв з верифiкацiї.

     4. Комiсiя виносить постанову про включення або про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї протягом 40 робочих днiв з дня отримання всiх документiв, передбачених законодавством.

     Комiсiя виносить постанову про включення юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї, за умови що заявник вiдповiдає всiм вимогам законодавства. З метою перевiрки дотримання заявником таких вимог Комiсiя може провести iнспекцiю у порядку, встановленому статтею 33 Закону України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв".

     5. У разi винесення постанови про включення юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї Комiсiя включає таку юридичну особу до Реєстру агентiв з верифiкацiї.

     У разi винесення постанови про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї Комiсiя офiцiйним каналом зв'язку повiдомляє таку юридичну особу про причини вiдмови протягом п'яти робочих днiв з дня винесення постанови.

     6. Комiсiя виносить постанову про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї виключно з таких пiдстав:

     1) невiдповiднiсть юридичної особи, яка має намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї, вимогам законодавства;

     2) невiдповiднiсть поданих документiв вимогам законодавства;

     3) наявнiсть у документах неповної та/або взаємовиключної, та/або неузгодженої, та/або недостовiрної iнформацiї;

     4) невiдповiднiсть засобiв, що забезпечують провадження дiяльностi агента з верифiкацiї, вимогам законодавства;

     5) неусунення юридичною особою, яка має намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї, недолiкiв, зазначених у повiдомленнi про залишення заяви та доданих до неї документiв без руху, у тому числi неусунення таких недолiкiв у строк, визначений у такому повiдомленнi.

     Постанову Комiсiї про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї може бути оскаржено в судовому порядку.

     Пiсля усунення причин, що стали пiдставою для винесення постанови про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї, юридична особа може повторно звернутися iз заявою про включення до Реєстру агентiв з верифiкацiї.

     Стаття 55. Виключення особи, яка провадить дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї, з Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї

     1. Комiсiя має право виключити особу, яка провадить дiяльнiсть агента з верифiкацiї, з Реєстру агентiв з верифiкацiї з однiєї з таких пiдстав:

     1) подання заяви такою особою;

     2) встановлення факту непровадження дiяльностi агента з верифiкацiї протягом шести мiсяцiв поспiль;

     3) встановлення факту подання недостовiрної, неправдивої та/або оманливої iнформацiї особою, яка провадить дiяльнiсть агента з верифiкацiї, для включення її до Реєстру агентiв з верифiкацiї;

     4) встановлення факту включення особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї внаслiдок вчинення нею протиправних дiй;

     5) встановлення факту невiдповiдностi особи, яка провадить дiяльнiсть агента з верифiкацiї, вимогам законодавства щодо включення особи до Реєстру агентiв з верифiкацiї;

     6) встановлення факту системного порушення особою, яка провадить дiяльнiсть агента з верифiкацiї, або повторного протягом одного календарного року порушення такою особою вимог законодавства на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках.

     2. Порушення на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках вважається вчиненим системно, якщо:

     1) таке порушення є повторним порушенням тих самих норм законодавства, вчиненим протягом одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення, за умови що постанову Комiсiї, якою встановлено таке повторне порушення, не скасовано судом або щодо такої постанови судом не розглядається провадження у справi про визнання її протиправною та скасування.

     Встановлення судом законностi постанови Комiсiї про притягнення до вiдповiдальностi за повторне порушення пiсля спливу одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення (незалежно вiд дати прийняття судом такого рiшення) не позбавляє Комiсiю права виключити особу з Реєстру агентiв з верифiкацiї вiдповiдно до цього пункту;

     2) таке порушення є третiм протягом одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення порушенням будь-яких норм такого законодавства, за умови що постанову Комiсiї, якою було встановлено таке третє порушення, не скасовано судом або щодо такої постанови судом не розглядається провадження у справi про визнання її протиправною та скасування.

     Встановлення судом законностi постанови Комiсiї про притягнення до вiдповiдальностi за третє порушення пiсля одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення (незалежно вiд дати прийняття судом такого рiшення) не позбавляє Комiсiю права виключити особу з Реєстру агентiв з верифiкацiї вiдповiдно до цього пункту.

     3. Постанову Комiсiї про виключення особи, яка провадить дiяльнiсть агента з верифiкацiї, з Реєстру агентiв з верифiкацiї може бути оскаржено в судовому порядку.

     Комiсiя офiцiйним каналом зв'язку повiдомляє особу, зазначену в частинi першiй цiєї статтi, про винесення постанови про її виключення з Реєстру агентiв з верифiкацiї протягом п'яти робочих днiв з дня такого виключення. До повiдомлення Комiсiї додається вiдповiдна постанова Комiсiї, в якiй повиннi бути зазначенi пiдстави зазначеного виключення.

     4. Виключення агента з верифiкацiї з Реєстру агентiв з верифiкацiї не є пiдставою для втрати чинностi висновками, виданими ним до дати такого виключення, крiм випадкiв їх скасування за рiшенням Комiсiї або суду внаслiдок виявлення порушень, що вплинули на достовiрнiсть вiдповiдного висновку.

Роздiл III. ОБЛIГАЦIЇ З ПОКРИТТЯМ

Глава 12. Загальнi положення

     Стаття 56. Поняття та характеристики облiгацiй з покриттям

     1. Облiгацiями з покриттям є облiгацiї, емiтентом яких є кредитна установа та якi забезпеченi заставою активiв покриття i вiдокремленi вiд iншого майна емiтента шляхом їх:

     1) передачi СПФ вiдповiдно до положень цього Закону; або

     2) внесення до реєстру активiв покриття вiдповiдно до статтi 70 цього Закону без передачi СПФ.

     2. Умови проспекту (рiшення про емiсiю) облiгацiй з покриттям мають забезпечуватися наявнiстю таких прав власникiв облiгацiй з покриттям та контрагентiв за деривативними фiнансовими iнструментами, що вiдповiдають вимогам статтi 75 цього Закону:

     1) права вимоги до емiтента облiгацiй з покриттям;

     2) у разi неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям - прiоритетне право на надходження (у тому числi майбутнi) вiд активiв покриття.

     Проспект (рiшення про емiсiю) облiгацiй з покриттям має мiстити iнформацiю про черговiсть задоволення вимог власникiв облiгацiй з покриттям та порядок розподiлу надходжень вiд активiв покриття у разi вiдкриття щодо емiтента процедури банкрутства, лiквiдацiї, виведення з ринку або врегулювання неплатоспроможностi;

     3) у разi неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям та недостатностi надходжень вiд активiв покриття для задоволення вимог власникiв облiгацiй з покриттям та контрагентiв за деривативними фiнансовими iнструментами - право вимоги до емiтента облiгацiй з покриттям у тiй самiй черзi, що й вимоги iнших кредиторiв, якi не є пов'язаними особами та вимоги яких не забезпеченi заставою.

     3. Обсяг вимог, передбачених частиною другою цiєї статтi, не може перевищувати обсягу грошових зобов'язань за облiгацiями з покриттям.

     4. Облiгацiї з покриттям не пiдлягають автоматичному достроковому погашенню у разi неплатоспроможностi емiтента таких облiгацiй. Порядок виконання зобов'язань за облiгацiями з покриттям у разi неплатоспроможностi емiтента визначається проспектом (рiшенням про емiсiю) облiгацiй з покриттям з урахуванням вимог цього Закону.

     5. Слова "облiгацiя з покриттям", "українська облiгацiя з покриттям" та похiднi вiд них у найменуваннi цiнних паперiв дозволено використовувати виключно щодо цiнних паперiв, якi вiдповiдають вимогам цього Закону на момент здiйснення емiсiї.

     6. Слова "облiгацiя з покриттям (премiум)", "українська облiгацiя з покриттям (премiум)" та похiднi вiд них у найменуваннi цiнних паперiв дозволено використовувати виключно щодо облiгацiй з покриттям, якi вiдповiдають вимогам цього Закону та пул покриття за якими сформований з активiв покриття, визначених пунктом 1 частини другої статтi 65 цього Закону.

     7. Слова "європейська облiгацiя з покриттям" та похiднi вiд них, у тому числi переклад на iншу мову, у найменуваннi цiнних паперiв дозволено використовувати виключно щодо цiнних паперiв, якi вiдповiдають вимогам цього Закону на момент здiйснення емiсiї.

     8. Слова "європейська облiгацiя з покриттям (премiум)" та похiднi вiд них, у тому числi переклад на iншу мову, у найменуваннi цiнних паперiв дозволено використовувати виключно щодо облiгацiй з покриттям, якi вiдповiдають вимогам цього Закону та статтi 129 Регламенту (ЄС) N 575/2013 вiд 26 червня 2013 року, зi змiнами, внесеними Регламентом Європейського Парламенту i Ради (ЄС) N 2019/2160.

     Стаття 57. Порядок емiсiї облiгацiй з покриттям

     1. До емiсiй та обiгу облiгацiй з покриттям застосовуються положення законодавства про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки з урахуванням вимог та особливостей, встановлених цим Законом.

     Стаття 58. Програма облiгацiй з покриттям

     1. Емiсiя облiгацiй з покриттям здiйснюється виключно вiдповiдно до програми облiгацiй з покриттям, погодженої Комiсiєю вiдповiдно до цього Закону.

     2. Програма облiгацiй з покриттям повинна передбачати:

     1) загальнi характеристики облiгацiй з покриттям, емiсiя яких здiйснюватиметься за програмою облiгацiй з покриттям, а також категорiї iнвесторiв, серед яких планується розмiщення облiгацiй з покриттям;

     2) максимальну сукупну номiнальну вартiсть облiгацiй з покриттям, емiсiя яких здiйснюватиметься за програмою облiгацiй з покриттям, або порядок її визначення;

     3) характеристики активiв покриття, якi включатимуться до складу пулу покриття за програмою облiгацiй з покриттям, що вiдповiдають вимогам цього Закону;

     4) випадки та порядок замiни або вилучення активiв покриття;

     5) випадки, характеристики та порядок включення активiв замiщення до складу пулу покриття;

     6) випадки, характеристики та порядок включення деривативних фiнансових iнструментiв до складу активiв покриття;

     7) рiвнi обов'язкового та необов'язкового надлишкового забезпечення за програмою облiгацiй з покриттям;

     8) умови щодо пiдтримання лiквiдностi, зокрема розмiр буфера лiквiдностi та порядок його формування;

     9) опис систем управлiння ризиками та контролю, якi забезпечують безперервне дотримання умов програми облiгацiй з покриттям та вимог цього Закону, включаючи визначення особи контролера пулу покриття;

     10) опис складу посадових осiб та персоналу, вiдповiдальних за програму облiгацiй з покриттям, iз зазначенням їхньої квалiфiкацiї та досвiду у вiдповiднiй сферi;

     11) порядок, перiодичнiсть та змiст розкриття iнформацiї емiтентом облiгацiй з покриттям.

     3. Програма облiгацiй з покриттям може мiстити iншi положення, визначенi емiтентом або встановленi нормативно-правовими актами Комiсiї.

     4. Вимоги до змiсту положень та iнформацiї, якi має мiстити програма облiгацiй з покриттям, встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     5. Програма облiгацiй з покриттям може складатися з одного чи кiлькох рiзних документiв.

     6. Програма облiгацiй з покриттям може передбачати емiсiю кiлькох випускiв облiгацiй з покриттям.

     7. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний забезпечувати дотримання вимог до програми облiгацiй з покриттям, встановлених цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 59. Вiдтермiнування погашення облiгацiй з покриттям

     1. Програмою облiгацiй з покриттям може бути передбачена емiсiя облiгацiй з покриттям з можливiстю вiдтермiнування (перенесення кiнцевого термiну) погашення без отримання згоди власникiв облiгацiй з покриттям, за умови дотримання вимог, передбачених цiєю статтею.

     2. Обставинами, за настання яких кiнцевий термiн погашення облiгацiй з покриттям може бути перенесено вiдповiдно до частини першої цiєї статтi, є:

     1) неплатоспроможнiсть емiтента облiгацiй з покриттям;

     2) настання обставин, що свiдчать про неспроможнiсть емiтента своєчасно виконати зобов'язання за облiгацiями з покриттям, у тому числi через суттєве погiршення стану лiквiдностi пулу покриття.

     3. Перенесення кiнцевого термiну погашення облiгацiй з покриттям вiдповiдно до частини першої цiєї статтi здiйснюється:

     1) у випадку, визначеному пунктом 1 частини другої цiєї статтi, - за рiшенням спецiального адмiнiстратора та/або автоматично з дати вiдкриття провадження у справi про банкрутство стосовно емiтента облiгацiй з покриттям (щодо банкiв - з дати вiднесення до категорiї неплатоспроможних);

     2) у випадку, визначеному пунктом 2 частини другої цiєї статтi, - за рiшенням Комiсiї.

     4. Перенесення кiнцевого термiну погашення облiгацiй з покриттям не може здiйснюватися на розсуд емiтента таких облiгацiй та здiйснюється виключно:

     1) одноразово на строк не бiльше дванадцяти мiсяцiв;

     2) у разi настання обставин, визначених частиною другою цiєї статтi, а також визначених проспектом (рiшенням про емiсiю) та програмою облiгацiй з покриттям.

     5. Змiнений кiнцевий термiн погашення облiгацiй з покриттям має бути визначений конкретною календарною датою або в такий спосiб, що дає змогу однозначно визначити таку календарну дату настання випадку вiдтермiнування такого погашення.

     6. Перенесення кiнцевого термiну погашення облiгацiй з покриттям вiдповiдно до частини першої цiєї статтi не впливає на черговiсть задоволення вимог власникiв облiгацiй з покриттям у процедурi неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям.

     7. Перенесення кiнцевого термiну погашення облiгацiй з покриттям вiдповiдно до частини першої цiєї статтi не може призводити до змiни черговостi термiнiв погашення облiгацiй з покриттям рiзних випускiв за однiєю програмою облiгацiй з покриттям.

     8. Перенесення кiнцевого термiну погашення облiгацiй з покриттям вiдповiдно до частини першої цiєї статтi не впливає на права власникiв облiгацiй з покриттям, передбачених частиною другою статтi 56 цього Закону.

     9. У разi здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям з можливiстю вiдтермiнування (перенесення кiнцевого термiну) погашення вiдповiдно до частини першої цiєї статтi емiтент таких облiгацiй повинен зазначити у проспектi (рiшеннi про емiсiю) iнформацiю, яка є достатньою для оцiнки iнвесторами ризикiв, пов'язаних з такими облiгацiями, та має включати щонайменше:

     1) умову про можливiсть вiдтермiнування (перенесення кiнцевого термiну) погашення облiгацiй з покриттям;

     2) обставини, передбаченi цiєю статтею, у разi настання яких кiнцевий термiн погашення облiгацiй з покриттям може бути перенесено;

     3) вплив вiдкриття провадження у справi про банкрутство стосовно емiтента облiгацiй з покриттям (щодо банкiв - вiднесення до категорiї неплатоспроможних) на вiдтермiнування (перенесення кiнцевого термiну) погашення облiгацiй з покриттям;

     4) повноваження Комiсiї та спецiального адмiнiстратора, пов'язанi iз вiдтермiнуванням (перенесенням кiнцевого термiну) погашення облiгацiй з покриттям.

     10. Нормативно-правовими актами Комiсiї встановлюються додатковi вимоги щодо перенесення кiнцевого строку погашення облiгацiй з покриттям згiдно iз цiєю статтею, у тому числi щодо обставин, що свiдчать про неспроможнiсть емiтента своєчасно виконати зобов'язання за облiгацiями з покриттям, умов та порядку їх визначення, а також умов та порядку прийняття рiшення про перенесення кiнцевого строку погашення облiгацiй з покриттям, вимог до дiяльностi емiтента облiгацiй з покриттям, спецiального адмiнiстратора та контролера пулу покриття у перiод пiсля перенесення кiнцевого термiну погашення облiгацiй з покриттям.

Глава 13. Погодження програми облiгацiй з покриттям

     Стаття 60. Заборона емiсiї облiгацiй з покриттям без погодження програми облiгацiй з покриттям

     1. Емiтент може здiйснювати емiсiю облiгацiй з покриттям виключно пiсля погодження програми облiгацiй з покриттям, за якою здiйснюється така емiсiя.

     Стаття 61. Оприлюднення Комiсiєю iнформацiї про програми облiгацiй з покриттям

     1. Комiсiя публiкує iнформацiю про програми облiгацiй з покриттям, щодо яких були звернення з метою їх погодження, на своєму офiцiйному вебсайтi та забезпечує актуалiзацiю такої iнформацiї.

     2. Iнформацiя, що пiдлягає опублiкуванню вiдповiдно до частини першої цiєї статтi, порядок та строки такого опублiкування визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 62. Порядок погодження програми облiгацiй з покриттям

     1. З метою отримання погодження програми облiгацiй з покриттям особа, яка має намiр здiйснити емiсiю облiгацiй з покриттям, звертається до Комiсiї з вiдповiдною заявою.

     2. Документи та iнформацiя, якi подаються для погодження програми облiгацiй з покриттям, порядок i строки їх подання та вимоги до них визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     3. Комiсiя протягом трьох робочих днiв з дня отримання документiв надає заявнику пiдтвердження отримання повного перелiку документiв та iнформацiї, передбачених цiєю статтею, iз зазначенням контактної iнформацiї (iм'я (у розумiннi Цивiльного кодексу України), посада, номери засобiв зв'язку) посадової особи, вiдповiдальної за органiзацiю розгляду заяви та доданих до неї документiв Комiсiєю, або про залишення заяви про надання погодження без руху у зв'язку з поданням документiв та iнформацiї не в повному обсязi або з порушенням вимог, встановлених нормативно-правовими актами Комiсiї, iз зазначенням строку та способу усунення виявлених недолiкiв.

     Документи, поданi для погодження програми облiгацiй з покриттям, не повиннi мiстити недостовiрної та/або оманливої iнформацiї, а також мають вiдповiдати вимогам законодавства. Заявник несе вiдповiдальнiсть за порушення вимог цього абзацу та/або за вчинення iнших протиправних дiй, внаслiдок яких вiн отримав погодження програми облiгацiй з покриттям.

     4. Протягом строку розгляду заяви про надання погодження програми облiгацiй з покриттям, але не пiзнiше нiж за 30 робочих днiв до закiнчення строку, встановленого частиною п'ятою цiєї статтi, Комiсiя може одноразово письмово витребувати у заявника додаткову iнформацiю в чiткiй та однозначнiй формi для уточнення даних, наданих разом iз заявою про погодження програми облiгацiй з покриттям. Строк розгляду заяви та доданих до неї документiв продовжується з дня отримання додаткової iнформацiї у вiдповiдь на запит.

     З дня отримання вiдповiдi на запит додаткової iнформацiї та протягом строку, що залишився до закiнчення розгляду документiв, встановленого частиною п'ятою цiєї статтi, але не пiзнiше нiж за 15 робочих днiв до закiнчення такого строку, Комiсiя у разi необхiдностi отримання додаткової iнформацiї для обробки та аналiзу заяви та доданих до неї документiв може направити заявнику уточнюючий запит щодо отриманої вiдповiдi, визначивши в чiткiй та однозначнiй формi, яку саме уточнюючу iнформацiю повинен надати заявник. Запит уточнюючої iнформацiї не зупиняє перебiгу строку розгляду документiв.

     5. Комiсiя в порядку, встановленому її нормативно-правовими актами, виносить постанову про погодження програми облiгацiй з покриттям чи про вiдмову в її погодженнi протягом 150 днiв з дня надходження заяви та доданих до неї документiв, передбачених цiєю статтею. У разi вiдсутностi iноземних юридичних або фiзичних осiб у структурi програми облiгацiй з покриттям такий строк становить 90 днiв. Про винесену постанову Комiсiя протягом п'яти робочих днiв повiдомляє заявника офiцiйним каналом зв'язку та/або шляхом направлення вiдповiдного листа.

     Програма облiгацiй з покриттям погоджується Комiсiєю за умови вiдсутностi пiдстав для вiдмови у погодженнi.

     Стаття 63. Пiдстави для вiдмови у погодженнi програми облiгацiй з покриттям

     1. Комiсiя вiдмовляє у погодженнi програми облiгацiй з покриттям у разi, якщо:

     1) документи, поданi для погодження, мiстять неповну та/або взаємовиключну, та/або недостовiрну iнформацiю та/або не вiдповiдають вимогам законодавства. Документи можуть вважатися такими, що мiстять неповну та/або взаємовиключну iнформацiю, виключно за умови, що Комiсiя протягом строку їх розгляду здiйснила заходи, передбаченi частиною четвертою статтi 62 цього Закону, спрямованi на отримання додаткової iнформацiї та вiдповiдних уточнень;

     2) заявник, програма облiгацiй з покриттям та/або поданi заявником документи не вiдповiдають вимогам цього Закону та вимогам, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї, щодо здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям;

     3) заявник не усунув недолiки, зазначенi у повiдомленнi про залишення заяви про погодження програми облiгацiй з покриттям та доданих до неї документiв без руху, у тому числi не усунув недолiки у строк, визначений у такому повiдомленнi.

     2. Постанова Комiсiї про вiдмову у погодженнi програми облiгацiй з покриттям повинна бути обґрунтованою та зазначати конкретну причину (конкретнi причини), що зумовила (зумовили) таку вiдмову.

     Стаття 64. Пiдстави для анулювання погодження програми облiгацiй з покриттям

     1. Комiсiя повинна анулювати погодження програми облiгацiй з покриттям у разi, якщо:

     1) особа, яка отримала погодження програми облiгацiй з покриттям, подала до Комiсiї письмову заяву з проханням анулювати таке погодження;

     2) документи, поданi особою, яка отримала погодження програми облiгацiй з покриттям, для отримання такого погодження, мiстять недостовiрну iнформацiю;

     3) особа, яка отримала погодження програми облiгацiй з покриттям, не вiдповiдає вимогам, встановленим цим Законом для отримання погодження;

     4) особа, яка отримала погодження програми облiгацiй з покриттям, вчинила системне або грубе порушення положень цього Закону;

     5) особа, яка отримала погодження програми облiгацiй з покриттям, не здiйснювала емiсiї облiгацiй з покриттям протягом 36 мiсяцiв з дня отримання такого погодження або погашення останнього випуску облiгацiй з покриттям за такою програмою;

     6) реалiзацiя програми облiгацiй з покриттям створює iстотну загрозу стабiльностi фiнансового ринку, фiнансовiй стiйкостi або дiловiй репутацiї емiтента облiгацiй з покриттям чи не забезпечує належного захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй з покриттям.

     Рiшення Комiсiї про анулювання погодження програми облiгацiй з покриттям з пiдстави, передбаченої пунктом 6 цiєї частини, повинно бути вмотивованим, ґрунтуватися на об'єктивних та прозорих критерiях, а також мiстити обґрунтування обставин, що стали пiдставою для прийняття такого рiшення.

     2. Комiсiя може анулювати погодження програми облiгацiй з покриттям за заявою особи, яка отримала погодження, за умови якщо всi облiгацiї з покриттям за вiдповiдною програмою є погашеними на момент подання вiдповiдної заяви про анулювання погодження.

     3. Критерiї визначення системного i грубого порушень, зазначених у пунктi 4 частини першої цiєї статтi, визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

Глава 14. Активи покриття

     Стаття 65. Прийнятнi активи покриття

     1. Прийнятними активами покриття вважаються:

     1) активи покриття, що вiдповiдають вимогам, визначеним нормативно-правовими актами Комiсiї, у разi якщо емiтент облiгацiй з покриттям, до складу пулу покриття яких включенi такi активи, дотримується вимог, визначених нормативно-правовими актами Комiсiї;

     2) права вимоги за позиками або кредитами, наданими суб'єктам господарювання державного чи комунального сектору економiки, або поруками таких суб'єктiв, за умови вiдповiдностi вимогам статтi 66 цього Закону;

     3) iншi активи покриття у порядку та вiдповiдно до вимог, визначених нормативно-правовими актами Комiсiї з урахуванням положень статтi 67 цього Закону.

     Положення цiєї частини не поширюються на випадки, передбаченi частиною другою цiєї статтi.

     2. У разi якщо емiтентом облiгацiй з покриттям є банк або iнша фiнансова установа, регулювання та нагляд за дiяльнiстю якої здiйснює Нацiональний банк України, прийнятними активами покриття вважаються:

     1) активи покриття, що вiдповiдають вимогам, встановленим Нацiональним банком України за погодженням з Комiсiєю;

     2) права вимоги за позиками або кредитами, наданими суб'єктам господарювання державного або комунального сектору економiки, або забезпеченi порукою таких суб'єктiв, якi вiдповiдають вимогам статтi 66 цього Закону;

     3) iншi активи покриття, визначенi Комiсiєю за погодженням з Нацiональним банком України, що вiдповiдають вимогам статтi 67 цього Закону.

     3. Активи покриття у складi пулу покриття, якi не вiдповiдають, втратили або втрачають вiдповiднiсть критерiям, зазначеним у частинах першiй i другiй цiєї статтi, не враховуються пiд час визначення розмiру активiв покриття для цiлей статтi 76 цього Закону.

     Стаття 66. Вимоги щодо позик, кредитiв, наданих суб'єктам господарювання державного або комунального сектору економiки, їхнiх забезпечених порук та прав вимоги за такими позиками, кредитами та поруками

     1. Права вимоги за позиками чи кредитами, наданими суб'єктам господарювання державного або комунального сектору економiки чи забезпеченi поруками таких суб'єктiв, можуть включатися до складу пулу покриття як основнi активи покриття виключно у випадках, якщо надлишкове забезпечення облiгацiй з покриттям становить не менше 10 вiдсоткiв.

     2. Суб'єкт господарювання державного або комунального сектору економiки, права вимоги до якого включаються до складу пулу покриття, має вiдповiдати критерiям, за якими такий суб'єкт:

     1) надає суспiльно значущi послуги на пiдставi лiцензiї, документа дозвiльного характеру чи акта органу державної влади або органу мiсцевого самоврядування, яким на такого суб'єкта покладено функцiї з надання таких послуг;

     2) пiдлягає нагляду з боку вiдповiдного органу державної влади або органу мiсцевого самоврядування;

     3) має права та повноваження на отримання доходу в однiй або кiлькох таких формах:

     а) права та повноваження щодо отримання та змiни (у тому числi пiдвищення) розмiру тарифiв або iнших подiбних платежiв за наданi послуги з метою забезпечення своєї платоспроможностi;

     б) права, передбаченого законом, на отримання безповоротного фiнансування у розмiрi, достатньому для забезпечення платоспроможностi такого суб'єкта;

     в) договiрний або iнший юридичний механiзм щодо передачi доходiв та збиткiв органу державної влади або органу мiсцевого самоврядування.

     Стаття 67. Вимоги до iнших активiв покриття

     1. Iншi забезпеченi права вимоги можуть бути включенi до складу активiв покриття, у разi якщо:

     1) таке право вимоги є правом грошової вимоги, мiнiмальна сума якої може бути встановлена на будь-який момент;

     2) правочин, на пiдставi якого iснує таке право вимоги, є дiйсним та чинним;

     3) таке право вимоги може бути реалiзовано в судовому порядку;

     4) таке право вимоги не обумовлене жодною обставиною, крiм настання термiну виконання вiдповiдного зобов'язання боржника;

     5) таке право вимоги забезпечене заставою, iпотекою або iншим обтяженням майна, що вiдповiдає вимогам частини другої цiєї статтi;

     6) договiр застави, iпотеки або iншого обтяження, що забезпечує таке право вимоги, або iнший правочин, на пiдставi якого виникла така застава, iпотека або iнше обтяження, є дiйсним та чинним;

     7) обтяження майна було належним чином зареєстровано вiдповiдно до законодавства;

     8) договiр застави, iпотеки або iншого обтяження, iнший правочин, на пiдставi якого виникла така застава, iпотека або iнше обтяження, передбачає право обтяжувача на звернення стягнення на предмет обтяження як шляхом позасудового врегулювання, так i на пiдставi рiшення суду.

     2. Майно, яке становить предмет обтяження, що забезпечує права вимоги, визначенi частиною першою цiєї статтi, має вiдповiдати таким вимогам:

     1) якщо предметом обтяження є майно забезпечення, його оцiнка може бути проведена на пiдставi загальноприйнятих стандартiв оцiнки для вiдповiдного типу майна;

     2) якщо предметом обтяження є фiнансовий актив, боржником за таким фiнансовим активом є банк, iнша кредитна установа, держава, Верховна Рада Автономної Республiки Крим, обласна, мiська, селищна або сiльська рада.

     3. Право вимоги, забезпечене заставою, iпотекою або iншим обтяженням майна, зазначеного у пунктi 1 частини другої цiєї статтi, враховується у складi активiв покриття в розмiрi, що не перевищує меншу з таких величин:

     1) розмiр права вимоги, забезпеченого заставою, iпотекою або iншим обтяженням; або

     2) 70 вiдсоткiв вартостi майна, що становить предмет застави, iпотеки або iншого обтяження.

     4. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний до включення прав вимоги, передбачених цiєю статтею, до складу активiв покриття забезпечити проведення оцiнювання можливостi реалiзацiї таких прав вимоги в судовому порядку та звернення стягнення в судовому порядку на предмет застави, iпотеки або iншого обтяження, що забезпечує такi права вимоги.

     Стаття 68. Вимоги до оцiнки майна, що є предметом забезпечення

     1. У разi якщо предметом застави, iпотеки або iншого забезпечувального обтяження за активом покриття є фiзичний актив забезпечення, на момент включення вiдповiдного активу покриття до складу пулу покриття має iснувати актуальна незалежна оцiнка вiдповiдного фiзичного активу забезпечення.

     2. Незалежна оцiнка має бути проведена суб'єктом оцiночної дiяльностi вiдповiдно до законодавства про оцiнку майна.

     3. Пiд час проведення незалежної оцiнки майна суб'єкт оцiночної дiяльностi зобов'язаний задокументувати оцiнку у прозорий та чiткий спосiб i скласти звiт про оцiнку майна з дотриманням законодавства про оцiнку майна.

     4. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний забезпечувати монiторинг та актуалiзацiю оцiнки вартостi вiдповiдного фiзичного активу забезпечення.

     5. Iншi вимоги до оцiнки майна вiдповiдно до цiєї статтi визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї, крiм випадкiв, зазначених в абзацi другому цiєї частини.

     У разi якщо емiтентом облiгацiй з покриттям є банк або iнша фiнансова установа, регулювання та нагляд за дiяльнiстю якої здiйснює Нацiональний банк України, вимоги, передбаченi абзацом першим цiєї частини, встановлює Нацiональний банк України за погодженням з Комiсiєю.

     Стаття 69. Вимоги до страхування майна, що є предметом забезпечення

     1. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний забезпечити, щоб будь-яке майно забезпечення було належним чином застраховане вiд ризику завдання шкоди протягом усього часу перебування вiдповiдного забезпеченого активу покриття у складi пулу покриття.

     2. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний забезпечити, що вигодонабувачем за вiдповiдними договорами страхування є:

     1) СПФ - у разi вiдокремлення активiв покриття шляхом їх передачi СПФ вiдповiдно до положень цього Закону;

     2) емiтент облiгацiй з покриттям - у разi вiдокремлення активiв покриття шляхом їх внесення до реєстру активiв покриття вiдповiдно до статтi 70 цього Закону без передачi СПФ. При цьому право вимоги страхової виплати та отриманi кошти страхової виплати включаються до складу активiв покриття i пiдлягають вiдокремленню вiдповiдно до статтi 16 цього Закону.

     3. Порядок та умови страхування майна забезпечення, передбаченi цiєю статтею, визначаються Комiсiєю за погодженням з Нацiональним банком України.

     Стаття 70. Реєстр активiв покриття

     1. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний створити та вести реєстр активiв покриття.

     2. Реєстр активiв покриття ведеться в електроннiй формi та має мiстити актуальну iнформацiю про активи покриття.

     3. Реєстр активiв покриття не є публiчним електронним реєстром у розумiннi Закону України "Про публiчнi електроннi реєстри".

     Порядок ведення реєстру активiв покриття, включаючи iнформацiю, що пiдлягає реєстрацiї для кожного активу покриття, а також порядок внесення та вилучення активiв покриття визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 71. Мiсцезнаходження майна, що є предметом активiв забезпечення

     1. Майно, що є предметом застави, iпотеки або iншого обтяження майна, зазначеного у пунктi 1 частини другої статтi 67 цього Закону, у складi активiв забезпечення, має знаходитися на територiї України, крiм випадкiв, встановлених цим Законом.

     2. Забороняється включати до складу активiв забезпечення майно, яке:

     1) знаходиться (зареєстровано) на територiї держави-агресора або на iнших територiях, зазначених у пунктах 4, 7 чи 9 частини першої статтi 3 цього Закону; та/або

     2) належить особi, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону; та/або

     3) знаходиться (зареєстровано) на територiї, що належить до зони ризику вiдповiдно до нормативно-правових актiв Комiсiї.

     3. Якщо майно, правомiрно включене до складу активiв забезпечення, пiсля його включення перестало вiдповiдати вимогам частини другої цiєї статтi виключно внаслiдок змiни перелiку територiй, визначених нормативно-правовими актами Комiсiї, або змiни статусу вiдповiдної територiї, емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний протягом строку, встановленого нормативно-правовими актами Комiсiї, замiнити таке майно iншим майном, що вiдповiдає вимогам цього Закону, або включити до складу активiв забезпечення додатковi активи, достатнi для дотримання вимог цього Закону.

     Контролер пулу покриття здiйснює контроль за виконанням вимог цiєї статтi, а емiтент облiгацiй з покриттям розкриває iнформацiю про такi обставини у порядку, встановленому Комiсiєю.

     4. Допускається включення до складу активiв забезпечення майна, що знаходиться на територiї держав - членiв Європейського Союзу, за умови вiдповiдностi такого майна та способiв забезпечення ним активiв покриття вимогам цього Закону. При цьому обтяження таких активiв допускається за умови, що:

     1) таке обтяження здiйснюється вiдповiдно до законодавства держави, на територiї якої розташоване майно;

     2) звернення стягнення на майно є юридично можливим, а правовi наслiдки такого стягнення є еквiвалентними наслiдкам звернення стягнення на майно, розташоване в Українi.

     5. Iншi випадки та умови, за яких допускається наявнiсть у складi активiв забезпечення майна, що знаходиться за межами територiї України, вимоги до такого майна та вимоги до способiв забезпечення таким майном вiдповiдних активiв покриття визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Пiд час визначення таких випадкiв Комiсiя враховує необхiднiсть дотримання вимог, щоб забезпечення щодо такого майна надавало рiвень захисту прав, аналогiчний тому рiвню захисту прав, який надає забезпечення щодо майна, що знаходиться в Українi, а також щоб звернення стягнення на таке майно було юридично можливим у спосiб, який за своїм ефектом та наслiдками є еквiвалентним зверненню стягнення на майно, що знаходиться в Українi.

     6. Майно, що є предметом забезпечення у складi активiв забезпечення, що знаходиться за межами територiї України, має вiдповiдати вимогам глави 5 цього Закону.

     Стаття 72. Внутрiшньогруповi структури облiгацiй з покриттям

     1. Емiтент облiгацiй з покриттям, що належить до фiнансової групи, має право здiйснювати емiсiю облiгацiй з покриттям (далi - зовнiшнi облiгацiї з покриттям), активами покриття за якими є облiгацiї з покриттям, емiсiю яких здiйснює iнша кредитна установа, що належить до тiєї самої фiнансової групи (далi - внутрiшнi облiгацiї з покриттям).

     2. Використання структур, передбачених частиною першою цiєї статтi, дозволено за умови дотримання таких мiнiмальних вимог:

     1) внутрiшнi облiгацiї з покриттям розмiщуються шляхом продажу емiтенту зовнiшнiх облiгацiй з покриттям;

     2) внутрiшнi облiгацiї з покриттям використовуються як активи покриття для зовнiшнiх облiгацiй з покриттям та вiдображаються на балансi емiтента зовнiшнiх облiгацiй з покриттям;

     3) пул покриття для зовнiшнiх облiгацiй з покриттям складається виключно з внутрiшнiх облiгацiй з покриттям, емiсiя яких здiйснена однiєю кредитною установою, що належить до фiнансової групи;

     4) розмiщення зовнiшнiх облiгацiй з покриттям здiйснюється серед осiб, якi не належать до фiнансової групи емiтента облiгацiй з покриттям;

     5) внутрiшнi облiгацiї з покриттям та зовнiшнi облiгацiї з покриттям на момент їх емiсiї вiдповiдають вимогам, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї, та забезпеченi прийнятними активами покриття, визначеними цим Законом;

     6) у разi якщо емiтентом внутрiшнiх облiгацiй з покриттям є iноземна юридична особа, активи покриття внутрiшнiх облiгацiй з покриттям мають вiдповiдати вимогам, встановленим цим Законом для зовнiшнiх облiгацiй з покриттям.

     3. Порядок реалiзацiї положень цiєї статтi та iншi вимоги до внутрiшнiх облiгацiй з покриттям та зовнiшнiх облiгацiй з покриттям, крiм зазначених у частинi другiй цiєї статтi, визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 73. Об'єднанi структури пулу покриття

     1. Емiтент облiгацiй з покриттям має право включати до складу пулу покриття активи, придбанi в iншої кредитної установи, за умови що такi активи вiдповiдають усiм вимогам цього Закону. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний забезпечити вiдповiднiсть придбаних активiв вимогам, встановленим цим Законом, у разi включення таких активiв до пулу покриття.

     2. У випадках, встановлених нормативно-правовими актами Комiсiї, емiтент облiгацiй з покриттям має право включати до складу пулу покриття активи, що були створенi юридичною особою, яка не є кредитною установою, за умови що емiтент здiйснив одну з таких дiй:

     1) провiв оцiнку стандартiв створення вiдповiдних активiв такої юридичної особи та пiдтвердив їхню вiдповiднiсть стандартам, що застосовуються емiтентом облiгацiй з покриттям; або

     2) самостiйно провiв повну та всебiчну оцiнку боржника за кожним таким активом покриття.

     3. Вимоги, порядок та строки проведення оцiнки, передбаченої частиною другою цiєї статтi, визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 74. Структура пулу покриття

     1. До складу пулу покриття можуть бути включенi виключно основнi активи покриття, що мають однорiднi параметри.

     2. Активи замiщення включаються до складу пулу покриття для цiлей пiдтримання належного рiвня лiквiдностi пулу покриття.

     3. Нормативно-правовими актами Комiсiї визначаються:

     1) вимоги до структури пулу покриття, зокрема щодо визначення характеристик основних активiв покриття, а також щодо забезпечення диверсифiкацiї ризикiв пулу покриття в частинi структурних особливостей та концентрацiї активiв;

     2) вимоги до активiв замiщення, що включаються до складу пулу покриття;

     3) граничний розмiр активiв замiщення у складi пулу покриття, а також граничний розмiр прав вимоги за деривативними фiнансовими iнструментами у складi пулу покриття.

     4. Нормативно-правовими актами Комiсiї визначаються умови, за яких емiтенту облiгацiй з покриттям дозволено включати до складу пулу покриття основнi активи покриття, що мають вiдмiннi характеристики в частинi їхнiх структурних особливостей, строку погашення або параметрiв ризику.

     Стаття 75. Деривативнi фiнансовi iнструменти у складi пулу покриття

     1. Права вимоги за деривативними фiнансовими iнструментами можуть бути включенi до складу пулу покриття у разi дотримання таких умов:

     1) права вимоги за деривативними контрактами включаються до пулу покриття виключно для цiлей захисту (хеджування) вiд ризикiв, пов'язаних iз активами у складi пулу покриття, в обсязi, що вiдповiдає рiвню вiдповiдних ризикiв, та виключаються з пулу покриття у разi припинення вiдповiдного ризику;

     2) умови деривативних фiнансових iнструментiв пiдтвердженi належними документами;

     3) права вимоги за деривативними контрактами належним чином вiдокремленi вiд iншого майна емiтента облiгацiй з покриттям вiдповiдно до вимог цього Закону;

     4) деривативнi фiнансовi iнструменти не можуть бути припиненi або розiрванi у випадку неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям;

     5) деривативнi фiнансовi iнструменти вiдповiдають вимогам, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї вiдповiдно до частини другої цiєї статтi.

     2. Нормативно-правовими актами Комiсiї встановлюються:

     1) критерiї прийнятностi контрагентiв за операцiями хеджування за вiдповiдними деривативними фiнансовими iнструментами;

     2) вимоги до документацiї, що надається у зв'язку з деривативними фiнансовими iнструментами, включеними до складу пулу покриття;

     3) вимоги щодо забезпечення (маржi) за такими деривативними фiнансовими iнструментами, а також вимоги до неттiнгу та/або зарахування зустрiчних вимог за такими деривативними фiнансовими iнструментами;

     4) iншi вимоги до деривативних фiнансових iнструментiв, що можуть бути включенi до складу пулу покриття.

Глава 15. Вимоги до рiвня покриття та лiквiдностi

     Стаття 76. Вимоги до рiвня покриття

     1. З метою забезпечення захисту прав власникiв облiгацiй з покриттям емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний забезпечити, щоб розмiр активiв покриття протягом усього строку обiгу облiгацiй з покриттям був не меншим за розмiр усiх зобов'язань за такими облiгацiями з покриттям.

     2. Для цiлей визначення розмiру зобов'язань щодо облiгацiй з покриттям вiдповiдно до частини першої цiєї статтi до складу таких зобов'язань включаються зобов'язання щодо:

     1) сплати номiнальної суми облiгацiй з покриттям;

     2) платежiв iз сплати процентiв за облiгацiями з покриттям;

     3) платежiв за деривативними фiнансовими iнструментами, включеними до складу пулу покриття згiдно зi статтею 75 цього Закону;

     4) здiйснення очiкуваних витрат, пов'язаних iз обiгом та припиненням обiгу облiгацiй з покриттям, та витрат, пов'язаних з програмою облiгацiй з покриттям, включаючи очiкуванi витрати на передачу iншiй особi функцiй з обслуговування, адмiнiстрування та управлiння такою програмою у разi неплатоспроможностi емiтента або замiни особи, яка здiйснює вiдповiднi функцiї.

     3. Для цiлей визначення розмiру активiв покриття вiдповiдно до частини першої цiєї статтi до складу активiв покриття включаються:

     1) основнi активи покриття;

     2) активи замiщення, у тому числi активи, що складають буфер лiквiдностi, та права вимоги за деривативними фiнансовими iнструментами, включеними до складу пулу покриття згiдно зi статтею 75 цього Закону.

     4. При визначеннi розмiру активiв покриття вiдповiдно до частини першої цiєї статтi не враховуються права вимоги за активами покриття в частинi, яка не покривається вартiстю предмета застави, iпотеки або iншого обтяження, у разi дефолту боржника за такими активами покриття.

     5. Порядок та методи визначення розмiру та складу зобов'язань за облiгацiями з покриттям, розмiру активiв покриття (у тому числi деривативiв), включаючи порядок врахування процентiв, що нараховуються за облiгацiями з покриттям та за активами покриття, а також очiкуваних витрат, пов'язаних з обiгом i припиненням обiгу облiгацiй з покриттям, та витрат, пов'язаних з програмою облiгацiй з покриттям, визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     6. Вимоги щодо рiвня обов'язкового надлишкового забезпечення визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     7. Емiтент облiгацiй з покриттям може включати до пулу покриття додатковi активи покриття для цiлей збiльшення рiвня покриття понад рiвень обов'язкового надлишкового забезпечення та формування необов'язкового надлишкового забезпечення.

     Стаття 77. Вимоги до буфера лiквiдностi

     1. З метою забезпечення захисту прав власникiв облiгацiй з покриттям та пiдтримання належного рiвня лiквiдностi пулу покриття емiтент має забезпечити наявнiсть буфера лiквiдностi.

     2. Буфер лiквiдностi має складатися з таких видiв активiв:

     1) високоякiснi лiквiднi активи, що вiдповiдають вимогам, встановленим Комiсiєю за погодженням з Нацiональним банком України, за умови що боржником або емiтентом за такими активами не є сам емiтент облiгацiй з покриттям, його материнська або дочiрня компанiя, iнша дочiрня компанiя його материнської компанiї або пов'язана з емiтентом облiгацiй з покриттям СПФ, за винятком активiв, боржником або емiтентом за якими є материнська компанiя емiтента облiгацiй з покриттям, яка є суб'єктом господарювання державного або комунального сектору економiки та не є кредитною установою;

     2) короткостроковi вклади (депозити) у кредитних установах або короткостроковi права вимоги до кредитних установ, що вiдповiдають вимогам, встановленим Комiсiєю за погодженням з Нацiональним банком України.

     3. При визначеннi розмiру буфера лiквiдностi не враховуються права вимоги за активами покриття в частинi, яка не покривається вартiстю предмета застави, iпотеки або iншого обтяження, у разi дефолту боржника за такими активами покриття.

     4. Мiнiмальний розмiр буфера лiквiдностi має становити суму, що дорiвнює або перевищує максимальний кумулятивний чистий вiдтiк лiквiдностi за облiгацiями з покриттям протягом наступних 180 днiв.

     Порядок розрахунку максимального кумулятивного чистого вiдтоку лiквiдностi встановлюється Комiсiєю за погодженням з Нацiональним банком України.

     5. Для облiгацiй з покриттям, умовами проспекту (рiшення про емiсiю) яких передбачена можливiсть вiдтермiнування (перенесення кiнцевого термiну) погашення, розрахунок основної суми боргу для цiлей визначення буфера лiквiдностi може здiйснюватися на основi продовженого кiнцевого термiну погашення таких облiгацiй з покриттям.

Глава 16. Контролер пулу покриття

     Стаття 78. Призначення та припинення повноважень та обов'язкiв контролера пулу покриття

     1. Емiтент облiгацiй з покриттям призначає контролера пулу покриття щодо програми облiгацiй з покриттям.

     2. Iнформацiя про особу контролера пулу покриття, документи та iнформацiя, що пiдтверджують вiдповiднiсть такої особи вимогам цього Закону та нормативно-правових актiв Комiсiї, надається емiтентом облiгацiй з покриттям Комiсiї у складi документiв та iнформацiї, що подаються для погодження програми облiгацiй з покриттям. Iнформацiя про особу контролера пулу покриття має бути зазначена у проспектi (рiшеннi про емiсiю) облiгацiй з покриттям.

     3. Одна й та сама особа може бути повторно призначена контролером пулу покриття.

     4. Повноваження та обов'язки контролера пулу покриття припиняються у разi:

     1) спливу строку, на який було призначено контролера пулу покриття;

     2) вiдмови контролера пулу покриття вiд виконання своїх повноважень та обов'язкiв;

     3) вiдсторонення контролера пулу покриття вiд виконання повноважень та обов'язкiв за рiшенням Комiсiї.

     5. Контролер пулу покриття має право у будь-який час вiдмовитися вiд виконання своїх повноважень та обов'язкiв, попередивши про це емiтента облiгацiй з покриттям та Комiсiю не менш як за 60 днiв, якщо бiльший строк не передбачений договором про надання послуг контролера пулу покриття.

     6. Комiсiя має право прийняти рiшення про вiдсторонення контролера пулу покриття з власної iнiцiативи або за зверненням емiтента облiгацiй з покриттям чи адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям за наявностi однiєї з таких пiдстав:

     1) невиконання або неналежне виконання контролером пулу покриття своїх повноважень та обов'язкiв;

     2) виникнення конфлiкту iнтересiв у дiяльностi контролера пулу покриття;

     3) невiдповiднiсть контролера пулу покриття вимогам, встановленим цим Законом або нормативно-правовими актами Комiсiї.

     7. У разi вiдмови контролера пулу покриття вiд виконання своїх повноважень та обов'язкiв така особа продовжує виконувати такi повноваження та обов'язки до моменту призначення нового контролера пулу покриття.

     8. У разi вiдсторонення контролера пулу покриття його повноваження та обов'язки припиняються з дати прийняття Комiсiєю вiдповiдного рiшення.

     9. У разi вiдмови контролера пулу покриття вiд виконання своїх повноважень та обов'язкiв емiтент зобов'язаний призначити нового контролера пулу покриття та подати до Комiсiї вiдповiднi змiни до програми облiгацiй з покриттям протягом 30 днiв з дати отримання повiдомлення про вiдмову контролера пулу покриття.

     У разi припинення повноважень контролера пулу покриття з iнших пiдстав, визначених частиною четвертою цiєї статтi, емiтент зобов'язаний призначити нового контролера пулу покриття та подати до Комiсiї вiдповiднi змiни до програми облiгацiй з покриттям протягом 30 днiв з дати припинення повноважень попереднього контролера пулу покриття.

     10. У разi порушення емiтентом обов'язку щодо призначення контролера пулу покриття адмiнiстратор за випуском облiгацiй з покриттям зобов'язаний призначити контролера пулу покриття за погодженням з Комiсiєю.

     У разi непризначення нового контролера пулу покриття протягом трьох мiсяцiв з дня направлення повiдомлення про вiдмову Комiсiя вживає заходiв, визначених цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї, з метою забезпечення безперервностi виконання функцiй контролера пулу покриття.

     11. Iншi вимоги до порядку та строкiв призначення та припинення повноважень та обов'язкiв контролера пулу покриття визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 79. Вимоги до контролера пулу покриття

     1. Контролером пулу покриття може бути:

     1) суб'єкт аудиторської дiяльностi, який має право проводити обов'язковий аудит фiнансової звiтностi вiдповiдно до закону;

     2) iнша особа, яка вiдповiдає вимогам, встановленим нормативно-правовими актами Комiсiї.

     2. Контролером пулу покриття не може бути особа, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону, та особа:

     1) яка пов'язана вiдносинами контролю з емiтентом облiгацiй з покриттям;

     2) яка здiйснює аудиторську перевiрку фiнансової звiтностi емiтента протягом строку обiгу облiгацiй з покриттям;

     3) стосовно якої iснують iншi обставини, що свiдчать про наявнiсть конфлiкту iнтересiв чи упередженостi у виконаннi повноважень та обов'язкiв контролера пулу покриття.

     3. Особа, яка є адмiнiстратором за вiдповiдним випуском облiгацiй з покриттям, може бути призначена контролером пулу покриття, за умови вiдповiдностi такої особи вимогам, встановленим цим Законом та нормативно-правовими актами Комiсiї до контролера пулу покриття.

     Припинення повноважень такої особи як адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям не має наслiдком автоматичне припинення її повноважень як контролера пулу покриття, а припинення повноважень такої особи як контролера пулу покриття не має наслiдком автоматичне припинення її повноважень як адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям.

     4. Iншi вимоги до контролера пулу покриття, у тому числi вимоги до квалiфiкацiї посадових осiб контролера пулу покриття, а також ознаки, що свiдчать про наявнiсть конфлiкту iнтересiв або упередженостi у виконаннi повноважень та обов'язкiв контролера пулу покриття, визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 80. Дiяльнiсть контролера пулу покриття

     1. Контролер пулу покриття дiє на пiдставi договору з емiтентом облiгацiй з покриттям.

     2. Контролер пулу покриття у виконаннi своїх функцiй є незалежним вiд емiтента облiгацiй з покриттям та СПФ.

     3. Основними обов'язками контролера пулу покриття є:

     1) здiйснення на постiйнiй основi контролю за дотриманням емiтентом вимог щодо достатностi та якостi активiв у пулi покриття;

     2) перевiрка дотримання вимог до пулу покриття, а також дотримання рiвня обов'язкового надлишкового забезпечення;

     3) перевiрка дотримання вимог щодо буфера лiквiдностi;

     4) перевiрка вiдповiдностi активiв, що включаються до пулу покриття або виключаються з нього, критерiям прийнятностi, встановленим цим Законом та програмою облiгацiй з покриттям;

     5) перевiрка правильностi оцiнки активiв покриття та активiв забезпечення вiдповiдно до стандартiв, встановлених законодавством;

     6) перевiрка та погодження включення активiв покриття до пулу покриття та виключення активiв покриття з пулу покриття;

     7) перевiрка належного ведення реєстру активiв покриття.

     4. Контролер пулу покриття може виконувати додатковi обов'язки, якщо це визначено договором з емiтентом облiгацiй з покриттям або нормативно-правовими актами Комiсiї.

     5. Контролер пулу покриття з метою виконання покладених на нього обов'язкiв має право запитувати та отримувати, а емiтент облiгацiй з покриттям та СПФ зобов'язанi надавати контролеру пулу покриття доступ до всiх документiв та iнформацiї (у тому числi iнформацiї, що становить банкiвську таємницю з урахуванням вимог Закону України "Про банки i банкiвську дiяльнiсть", конфiденцiйної iнформацiї та iншої iнформацiї з обмеженим доступом), якi контролер пулу покриття вважає необхiдними для виконання покладених на нього завдань.

     6. Контролер пулу покриття пiд час виконання покладених на нього обов'язкiв зобов'язаний дотримуватися вимог iз збереження та захисту iнформацiї, що становить банкiвську таємницю, конфiденцiйної iнформацiї та iншої iнформацiї з обмеженим доступом з урахуванням вимог цього Закону, законiв України "Про банки i банкiвську дiяльнiсть" та "Про захист персональних даних".

     7. Контролер пулу покриття несе вiдповiдальнiсть перед емiтентом облiгацiй з покриттям та власниками облiгацiй з покриттям за шкоду, завдану його рiшеннями, дiями чи бездiяльнiстю пiд час виконання ним своїх обов'язкiв.

     8. Спори, пов'язанi з питаннями виконання обов'язкiв контролера пулу покриття, вирiшуються Комiсiєю у порядку та строки, встановленi її нормативно-правовими актами.

     Стаття 81. Винагорода контролера пулу покриття

     1. Контролер пулу покриття отримує винагороду за виконання своїх обов'язкiв.

     2. Винагорода контролера пулу покриття сплачується емiтентом облiгацiй з покриттям.

     У разi невиконання емiтентом своїх обов'язкiв щодо сплати винагороди контролера пулу покриття така винагорода сплачується за рахунок надходжень вiд активiв покриття.

     3. Розмiр та/або порядок визначення винагороди контролера пулу покриття не повинен створювати загрози незалежностi та неупередженостi контролера пулу покриття.

     Стаття 82. Iнформацiйнi обов'язки контролера пулу покриття

     1. У разi виявлення пiд час виконання своїх повноважень та обов'язкiв порушень вимог цього Закону або умов випуску облiгацiй з покриттям контролер пулу покриття зобов'язаний письмово повiдомити про це емiтента облiгацiй з покриттям та адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям i встановити розумний строк для усунення такого порушення.

     2. У разi усунення порушення у встановлений строк контролер пулу покриття письмово повiдомляє про це емiтента облiгацiй з покриттям та адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям.

     3. У разi неусунення порушення у встановлений строк контролер пулу покриття зобов'язаний невiдкладно повiдомити про це Комiсiю.

     4. Контролер пулу покриття зобов'язаний невiдкладно повiдомляти Комiсiю та адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям про будь-якi обставини, якi стали йому вiдомi та якi призвели або (на обґрунтовану думку контролера пулу покриття) можуть призвести до виникнення iстотного ризику невиконання емiтентом облiгацiй грошових (платiжних) зобов'язань за облiгацiями з покриттям.

     5. Контролер пулу покриття на вимогу Комiсiї зобов'язаний надавати всi документи (або їхнi копiї) та iнформацiю, якi стосуються виконання контролером покриття своїх функцiй та завдань.

     6. Контролер пулу покриття зобов'язаний перiодично протягом строку свого призначення щодо вiдповiдного випуску облiгацiй з покриттям готувати звiт про свою дiяльнiсть щодо такого випуску облiгацiй з покриттям. Вимоги до перiодичностi, звiтного перiоду, змiсту, порядку пiдготовки, розкриття та iншi вимоги до звiту контролера пулу покриття визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

Глава 17. Спецiальний адмiнiстратор

     Стаття 83. Пiдстави та порядок призначення спецiального адмiнiстратора

     1. З метою захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй з покриттям у разi неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям для органiзацiї управлiння програмою облiгацiй з покриттям призначається спецiальний адмiнiстратор.

     2. Призначення спецiального адмiнiстратора здiйснюється адмiнiстратором за випуском облiгацiй з покриттям за погодженням iз Комiсiєю.

     Адмiнiстратор за випуском облiгацiй з покриттям не пiзнiше двох робочих днiв з дати неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям подає до Комiсiї заяву про призначення спецiального адмiнiстратора, що має мiстити iнформацiю про кандидатуру спецiального адмiнiстратора, яка вiдповiдає вимогам, встановленим цим Законом. До заяви про призначення спецiального адмiнiстратора додаються документи, що пiдтверджують вiдповiднiсть кандидата встановленим вимогам.

     3. Комiсiя розглядає заяву та доданi до неї документи протягом трьох робочих днiв з дня їх отримання та приймає рiшення про погодження призначення кандидата спецiальним адмiнiстратором або про вiдмову у погодженнi такого призначення, якщо кандидат не вiдповiдає вимогам цього Закону.

     4. У разi вiдмови Комiсiї у погодженнi призначення кандидата спецiальним адмiнiстратором адмiнiстратор за випуском облiгацiй з покриттям зобов'язаний протягом трьох робочих днiв з дати вiдмови подати до Комiсiї заяву про призначення iншої особи спецiальним адмiнiстратором.

     5. Адмiнiстратор за випуском облiгацiй з покриттям може прийняти рiшення про самостiйне виконання функцiй спецiального адмiнiстратора, за умови погодження його кандидатури Комiсiєю в порядку, встановленому цiєю статтею.

     6. Якщо емiтентом облiгацiй з покриттям є банк, щодо якого прийнято рiшення про вiднесення до категорiї неплатоспроможних, Комiсiя повiдомляє Фонд гарантування вкладiв фiзичних осiб про призначення та особу спецiального адмiнiстратора.

     7. Порядок та строки подання, вимоги до документiв та iнформацiї, що подаються до Комiсiї адмiнiстратором за випуском облiгацiй з покриттям з метою погодження призначення спецiального адмiнiстратора, визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     8. У разi якщо емiтентом облiгацiй з покриттям є банк, спецiальний адмiнiстратор здiйснює свої повноваження виключно в межах управлiння пулом покриття.

     Стаття 84. Вимоги до спецiального адмiнiстратора

     1. Спецiальним адмiнiстратором може бути призначена особа, яка вiдповiдає вимогам, визначеним нормативно-правовими актами Комiсiї.

     2. Не може бути призначеною спецiальним адмiнiстратором особа, яка вiдповiдає принаймнi одному з критерiїв, визначених пунктами 1 - 9 частини першої статтi 3 цього Закону.

     Стаття 85. Повноваження спецiального адмiнiстратора

     1. Завданням спецiального адмiнiстратора є органiзацiя управлiння програмою облiгацiй з покриттям та пулом покриття в iнтересах власникiв облiгацiй з покриттям для забезпечення безперервного та належного її функцiонування та повного i своєчасного виконання зобов'язань за облiгацiями з покриттям.

     2. Для виконання свого завдання спецiальний адмiнiстратор має такi повноваження:

     1) здiйснювати управлiння та розпорядження активами покриття, включаючи їх вiдчуження та вчинення iнших правочинiв, з метою погашення зобов'язань за облiгацiями з покриттям;

     2) вчиняти дiї, необхiднi для виконання зобов'язань за облiгацiями з покриттям, у порядку та строки, передбаченi умовами програми облiгацiй з покриттям;

     3) здiйснювати дiї, необхiднi для належного адмiнiстрування пулу покриття, включаючи ведення реєстру активiв покриття, забезпечення контролю за достатнiстю рiвня покриття та вимогами щодо лiквiдностi пулу покриття;

     4) вчиняти правочини, необхiднi для хеджування ризикiв, пов'язаних з активами покриття та зобов'язаннями за облiгацiями з покриттям;

     5) забезпечувати здiйснення облiку, звiтностi та розкриття iнформацiї щодо облiгацiй з покриттям вiдповiдно до вимог цього Закону;

     6) залучати третiх осiб для надання послуг у зв'язку з облiгацiями з покриттям та пулом покриття;

     7) вiдкривати рахунки для обслуговування платежiв за активами покриття та облiгацiями з покриттям у банках, що вiдповiдають вимогам, визначеним Комiсiєю;

     8) iншi повноваження, визначенi нормативно-правовими актами Комiсiї.

     3. Спецiальний адмiнiстратор здiйснює свої повноваження у порядку, встановленому нормативно-правовими актами Комiсiї.

     4. Для виконання своїх повноважень спецiальний адмiнiстратор має право доступу до документацiї, iнформацiї, iнформацiйних та iнформацiйно-комунiкацiйних систем емiтента та/або СПФ (у тому числi до iнформацiї з обмеженим доступом з урахуванням вимог Закону України "Про банки i банкiвську дiяльнiсть" щодо отримання iнформацiї, що становить банкiвську таємницю) в частинi облiгацiй з покриттям, щодо яких такий спецiальний адмiнiстратор виконує функцiї.

     5. У разi якщо емiтент одночасно виконує функцiї з обслуговування активiв покриття та облiгацiй з покриттям, адмiнiстратор за випуском облiгацiй з покриттям одночасно з призначенням спецiального адмiнiстратора зобов'язаний призначити особу/банк, що здiйснюватиме обслуговування платежiв за активами покриття та облiгацiями з покриттям.

     Стаття 86. Взаємодiя та обмiн iнформацiєю

     1. З метою належного виконання своїх повноважень та обов'язкiв спецiальний адмiнiстратор забезпечує взаємодiю та обмiн iнформацiєю з:

     1) Комiсiєю;

     2) Нацiональним банком України;

     3) Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб та його уповноваженими особами;

     4) арбiтражним керуючим (розпорядником майна, керуючим санацiєю, лiквiдатором) у справi про банкрутство емiтента облiгацiй з покриттям, який не є банком;

     5) адмiнiстратором за випуском облiгацiй з покриттям;

     6) контролером пулу;

     7) СПФ.

     2. Спецiальний адмiнiстратор на регулярнiй основi подає звiтнiсть про свою дiяльнiсть до Комiсiї. Порядок, строки та форма подання такої звiтностi встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї. Комiсiя забезпечує обмiн iнформацiєю, отриманою вiд спецiального адмiнiстратора, з Нацiональним банком України та Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб.

     3. Комiсiя, Нацiональний банк України та Фонд гарантування вкладiв фiзичних осiб мають право запитувати у спецiального адмiнiстратора додаткову iнформацiю, необхiдну для виконання ними своїх повноважень.

     4. У разi якщо емiтентом облiгацiй з покриттям є банк, спецiальний адмiнiстратор зобов'язаний забезпечити Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб та його уповноваженiй особi доступ до реєстру активiв покриття, iнформацiї щодо рахункiв та платежiв за програмою облiгацiй з покриттям в обсязi, необхiдному для виконання Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб повноважень, передбачених Законом України "Про систему гарантування вкладiв фiзичних осiб". Порядок та строки надання такої iнформацiї встановлюються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     5. Спецiальний адмiнiстратор має право запитувати та отримувати вiд Комiсiї, Нацiонального банку України та Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб iнформацiю (крiм iнформацiї, що становить банкiвську таємницю), необхiдну для належного виконання покладених на нього завдань та повноважень.

     6. Додатковi вимоги та порядок взаємодiї спецiального адмiнiстратора з особами, зазначеними у частинi першiй цiєї статтi, у тому числi порядок та строки надання iнформацiї, доступу до документацiї, а також порядок вирiшення розбiжностей визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 87. Винагорода спецiального адмiнiстратора

     1. Спецiальний адмiнiстратор має право на отримання винагороди за виконання своїх завдань та повноважень. Винагорода спецiального адмiнiстратора сплачується за рахунок надходжень вiд активiв покриття.

     2. Граничний розмiр винагороди спецiального адмiнiстратора визначається нормативно-правовими актами Комiсiї.

     Стаття 88. Припинення повноважень спецiального адмiнiстратора

     1. Повноваження спецiального адмiнiстратора припиняються за рiшенням Комiсiї у таких випадках:

     1) виконання в повному обсязi всiх зобов'язань за облiгацiями з покриттям, здiйснення всiх iнших платежiв, якi мають бути здiйсненi за рахунок надходжень вiд активiв покриття, та передачi залишку активiв покриття (за наявностi) емiтенту облiгацiй з покриттям;

     2) повної реалiзацiї активiв покриття та вiдсутностi майна у складi лiквiдацiйної маси емiтента облiгацiй з покриттям, за рахунок якого можуть бути задоволенi вимоги власникiв облiгацiй з покриттям.

     2. Комiсiя може достроково припинити повноваження спецiального адмiнiстратора з власної iнiцiативи або за обґрунтованим поданням адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям у разi:

     1) невиконання або неналежного виконання спецiальним адмiнiстратором своїх обов'язкiв;

     2) невiдповiдностi спецiального адмiнiстратора вимогам, встановленим цим Законом або нормативно-правовими актами Комiсiї;

     3) виникнення конфлiкту iнтересiв, що перешкоджає належному виконанню обов'язкiв спецiальним адмiнiстратором.

     3. Спецiальний адмiнiстратор може подати заяву про припинення своїх повноважень за власною iнiцiативою, письмово попередивши про це адмiнiстратора за випуском облiгацiй з покриттям та Комiсiю не менш як за 30 днiв.

     4. У разi дострокового припинення повноважень спецiального адмiнiстратора за рiшенням Комiсiї вiдповiдно до частини другої цiєї статтi повноваження такої особи припиняються з дати прийняття Комiсiєю вiдповiдного рiшення.

     5. У разi припинення повноважень спецiального адмiнiстратора за його власною iнiцiативою вiдповiдно до частини третьої цiєї статтi така особа продовжує виконувати повноваження до призначення нового спецiального адмiнiстратора, але не бiльше трьох мiсяцiв з дати подання заяви.

     6. У разi дострокового припинення повноважень спецiального адмiнiстратора адмiнiстратор за випуском облiгацiй з покриттям невiдкладно призначає нового спецiального адмiнiстратора в порядку, встановленому статтею 83 цього Закону.

     7. Порядок та строки припинення повноважень спецiального адмiнiстратора, обов'язки спецiального адмiнiстратора щодо звiтностi про виконану дiяльнiсть, а також порядок та строки передачi документiв та iнформацiї новопризначеному спецiальному адмiнiстратору або iншим особам визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

Глава 18. Розкриття iнформацiї та звiтнiсть емiтента облiгацiй з покриттям

     Стаття 89. Особливостi розкриття регульованої iнформацiї емiтентом облiгацiй з покриттям

     1. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний розкривати протягом строку обiгу облiгацiй з покриттям таку iнформацiю:

     1) програма облiгацiй з покриттям;

     2) щодо загальної номiнальної вартостi облiгацiй з покриттям;

     3) щодо розмiру активiв пулу покриття та опис методу визначення їхньої вартостi;

     4) перелiк мiжнародних iдентифiкацiйних номерiв цiнних паперiв (кодiв ISIN) (за наявностi) щодо всiх випускiв облiгацiй з покриттям за програмою облiгацiй з покриттям;

     5) про географiчний розподiл активiв покриття, види активiв покриття, категорiї за розмiром заборгованостi за вiдповiдними активами покриття;

     6) про наявнi фактори ризику щодо облiгацiй з покриттям (у тому числi процентний ризик, валютний ризик, кредитний ризик та ризик лiквiдностi);

     7) про розмiр активiв замiщення у складi пулу покриття, у тому числi активiв буфера лiквiдностi та прав вимоги за деривативними фiнансовими iнструментами;

     8) про структуру строкiв активiв покриття та порядок погашення облiгацiй з покриттям;

     9) про рiвень обов'язкового та необов'язкового надлишкового забезпечення;

     10) про частку кредитiв у складi пулу покриття, за якими боржник (крiм банку) прострочив погашення боргу бiльше нiж на 90 днiв або боржник, який є банком чи емiтентом цiнних паперiв, прострочив погашення боргу бiльше нiж на 30 днiв, а також кредитiв, за якими настав дефолт вiдповiдно до критерiїв, визначених Комiсiєю.

     2. Емiтент зовнiшнiх облiгацiй з покриттям за внутрiшньогруповими структурами облiгацiй з покриттям зобов'язаний розкривати iнформацiю, передбачену частиною першою цiєї статтi, щодо внутрiшнiх облiгацiй з покриттям.

     3. Iнформацiя, передбачена цiєю статтею, становить регулярну iнформацiю про емiтента облiгацiй з покриттям.

     4. Iнформацiя, передбачена цiєю статтею, пiдлягає розкриттю емiтентом облiгацiй з покриттям не рiдше нiж щокварталу, а в разi настання iстотних змiн або обставин, що впливають на пул покриття або облiгацiї з покриттям, - у найкоротший розумний строк.

     Стаття 90. Надання iнформацiї емiтентом облiгацiй з покриттям Комiсiї

     1. Емiтент облiгацiй з покриттям зобов'язаний готувати та надавати Комiсiї звiт емiтента щодо облiгацiй з покриттям, якi перебувають в обiгу.

     2. Звiтним перiодом для складання звiту емiтента щодо облiгацiй з покриттям, якi перебувають в обiгу, є календарний квартал.

     3. Звiт емiтента щодо облiгацiй з покриттям за звiтний перiод подається до Комiсiї протягом 20 робочих днiв пiсля закiнчення вiдповiдного звiтного перiоду.

     4. Звiт емiтента щодо облiгацiй з покриттям щонайменше має мiстити iнформацiю про:

     1) дотримання вимог прийнятностi активiв покриття, встановлених цим Законом;

     2) належне вiдокремлення активiв покриття шляхом їх передачi на СПФ або внесення до реєстру активiв покриття вiдповiдно до вимог цього Закону;

     3) особу та обов'язки контролера пулу покриття;

     4) рiвень покриття, визначений вiдповiдно до вимог цього Закону;

     5) буфер лiквiдностi;

     6) можливiсть вiдтермiнування (перенесення кiнцевого термiну) погашення облiгацiй з покриттям (якщо така можливiсть застосовується) вiдповiдно до вимог цього Закону.

     5. Вимоги до форми, порядку пiдготовки та подання звiту емiтента щодо облiгацiй з покриттям, а також до iнформацiї, що має мiститися у такому звiтi вiдповiдно до частини четвертої цiєї статтi, визначаються нормативно-правовими актами Комiсiї.

Роздiл IV. ДЕРЖАВНЕ РЕГУЛЮВАННЯ ТА НАГЛЯД У СФЕРI СЕК'ЮРИТИЗАЦIЇ ТА ОБЛIГАЦIЙ З ПОКРИТТЯМ

     Стаття 91. Органи державного регулювання та нагляду у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям

     1. Державне регулювання та нагляд у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям здiйснюють Комiсiя та Нацiональний банк України, а також iншi органи державної влади у межах повноважень, встановлених законом.

     2. У разi якщо рiшення, дiї Комiсiї або Нацiонального банку України можуть вплинути на здiйснення повноважень один одного у сферi сек'юритизацiї або облiгацiй з покриттям, такi органи взаємодiють мiж собою у порядку, передбаченому статтею 92 цього Закону.

     3. Нацiональний банк України у межах сприяння фiнансовiй стабiльностi вiдповiдно до Закону України "Про Нацiональний банк України", у тому числi стабiльностi банкiвської системи, здiйснює оцiнку ризикiв вiд дiяльностi фiнансових установ, пов'язаної iз сек'юритизацiєю та емiсiєю облiгацiй з покриттям, i має право вживати заходiв для управлiння такими ризиками вiдповiдно до законодавства.

     Стаття 92. Взаємодiя Комiсiї та Нацiонального банку України у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям

     1. Комiсiя та Нацiональний банк України взаємодiють у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям з метою забезпечення узгодженого державного регулювання та нагляду, захисту прав та законних iнтересiв iнвесторiв, пiдтримання фiнансової стабiльностi, належного управлiння ризиками та недопущення дублювання або прогалин у здiйсненнi наглядових повноважень.

     2. Органiзацiйнi та процедурнi засади взаємодiї визначаються порядком взаємодiї Комiсiї та Нацiонального банку України у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям.

     3. Комiсiя та Нацiональний банк України невiдкладно обмiнюються iнформацiєю про обставини, якi можуть iстотно вплинути на права та законнi iнтереси iнвесторiв у позицiї сек'юритизацiї або власникiв облiгацiй з покриттям, фiнансову стабiльнiсть, належне функцiонування пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття, виконання зобов'язань за сек'юритизацiйними цiнними паперами або облiгацiями з покриттям, а також на здiйснення наглядових повноважень Комiсiї або Нацiонального банку України.

     4. Комiсiя та Нацiональний банк України з урахуванням вимог та обмежень, встановлених законодавством, мають право запитувати та отримувати один вiд одного iнформацiю, необхiдну для здiйснення повноважень у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям. Орган, який отримав запит, надає вiдповiдну iнформацiю у строки, порядку та спосiб, визначенi порядком взаємодiї, передбаченим частиною другою цiєї статтi.

     Стаття 93. Порядок взаємодiї Комiсiї та Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб

     1. Комiсiя взаємодiє з Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб з метою забезпечення дотримання визначених законом прав та iнтересiв власникiв облiгацiй з покриттям у разi неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям.

     2. Органiзацiйнi та процедурнi питання взаємодiї визначаються порядком iнформацiйної взаємодiї Комiсiї та Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб.

     3. У процесi здiйснення iнформацiйної взаємодiї Комiсiя та Фонд гарантування вкладiв фiзичних осiб забезпечують захист, збереження та порядок доступу до отриманої iнформацiї з урахуванням вимог законiв та мiжнародних договорiв України.

Роздiл V. ВЗАЄМОДIЯ ЩОДО РЕГУЛЮВАННЯ ТА НАГЛЯДУ У СФЕРI СЕК'ЮРИТИЗАЦIЇ ТА ОБЛIГАЦIЙ З ПОКРИТТЯМ В РАМКАХ ЄВРОПЕЙСЬКОГО СОЮЗУ

     Стаття 94. Взаємодiя з компетентними органами держав - членiв Європейського Союзу

     Комiсiя та Нацiональний банк України у встановленому вiдповiдним органом порядку спiвпрацює з компетентними органами iнших держав - членiв Європейського Союзу у сферi регулювання та нагляду за сек'юритизацiєю та облiгацiями з покриттям, включаючи обмiн iнформацiєю, що є важливою для виконання Комiсiєю, Нацiональним банком України та компетентними органами iнших держав - членiв Європейського Союзу їхнiх наглядових функцiй вiдповiдно до законодавства про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям.

     Стаття 95. Взаємодiя з європейськими наглядовими органами

     Комiсiя та Нацiональний банк України у встановленому вiдповiдним органом порядку спiвпрацює з Європейським банкiвським органом (European Banking Authority, EBA), Європейським органом з цiнних паперiв i ринкiв (European Securities and Markets Authority, ESMA) та Європейським органом iз страхування i професiйних пенсiй (European Insurance and Occupational Pensions Authority, EIOPA) з метою виконання своїх функцiй у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям, у тому числi здiйснює обмiн iнформацiєю у випадках, передбачених законодавством України та/або acquis ЄС.

Роздiл VI. ЗАХОДИ ПРАВОЗАСТОСУВАННЯ У СФЕРI СЕК'ЮРИТИЗАЦIЇ ТА ОБЛIГАЦIЙ З ПОКРИТТЯМ

     Стаття 96. Заходи правозастосування у сферi сек'юритизацiї

     1. Комiсiя здiйснює заходи правозастосування, у тому числi заходи впливу контрольного характеру, у сферi сек'юритизацiї вiдповiдно до Закону України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв" з урахуванням особливостей, передбачених цим Законом.

     2. Крiм заходiв впливу контрольного характеру, передбачених Законом України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв", за порушення вимог цього Закону Комiсiя може застосовувати додатковий захiд впливу - тимчасова заборона особi брати участь у стандартизованiй транзакцiї iз сек'юритизацiї.

     3. Заходи правозастосування можуть застосовуватися Комiсiєю як до юридичних осiб, так i до фiзичних осiб (зокрема осiб, якi здiйснюють управлiнськi функцiї).

     Стаття 97. Заходи правозастосування у сферi облiгацiй з покриттям

     1. Комiсiя здiйснює заходи правозастосування, у тому числi заходи впливу контрольного характеру, у сферi облiгацiй з покриттям вiдповiдно до Закону України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв" з урахуванням особливостей, передбачених цим Законом.

     2. Крiм заходiв впливу контрольного характеру, передбачених Законом України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв", за порушення вимог цього Закону Комiсiя може застосовувати додатковий захiд впливу - вiдкликання погодження програми облiгацiй з покриттям.

     3. Заходи правозастосування можуть застосовуватися Комiсiєю як до юридичних осiб, так i до фiзичних осiб (зокрема осiб, якi здiйснюють управлiнськi функцiї).

     Стаття 98. Фiнансовi санкцiї (штрафи) у сферi сек'юритизацiї

     1. Комiсiя з урахуванням принципiв, на яких ґрунтується її дiяльнiсть, може застосовувати фiнансовi санкцiї (штрафи) за такi порушення вимог цього Закону:

     1) порушення оригiнатором, спонсором або первинним кредитором вимог статей 23, 26 та пунктiв 1, 2 частини першої статтi 27 цього Закону -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     2) порушення оригiнатором, спонсором або СПФ вимог глав 6 i 7 цього Закону -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     3) порушення оригiнатором, спонсором або первинним кредитором вимог статтi 24 i пункту 3 частини першої статтi 27 цього Закону -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     4) недотримання оригiнатором, спонсором або СПФ вимог щодо використання позначення "стандартизована транзакцiя iз сек'юритизацiї", подiбних та похiдних виразiв, встановлених главами 8 - 11 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     5) подання оригiнатором або спонсором до Комiсiї недостовiрного або оманливого повiдомлення про стандартизовану транзакцiю iз сек'юритизацiї, що не вiдповiдає вимогам статтi 51 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     6) порушення агентом з верифiкацiї вимог щодо надання Комiсiї повiдомлення та iнформацiї, встановлених частиною другою статтi 54 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     7) невиконання оригiнатором або спонсором обов'язку щодо невiдкладного повiдомлення Комiсiї про те, що стандартизована транзакцiя iз сек'юритизацiї бiльше не вiдповiдає вимогам, встановленим главами 8 i 9, статтею 50 цього Закону (залежно вiд виду транзакцiї), -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 176 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи.

     2. У разi якщо розмiр вигоди, отриманої особою внаслiдок вчинення порушення, передбаченого частиною першою цiєї статтi, може бути визначений, Комiсiя незалежно вiд максимального розмiру фiнансової санкцiї, передбаченого цiєю статтею, може застосовувати фiнансовi санкцiї (штрафи) у розмiрi, що вдвiчi перевищує розмiр вигоди, отриманої особою внаслiдок вчинення порушення, передбаченого частиною першою цiєї статтi.

     Для цiлей цiєї частини пiд вигодою, отриманою внаслiдок вчинення порушення, розумiється отриманий особою прибуток або збитки, яких вдалося уникнути, внаслiдок вчинення такого порушення.

     Стаття 99. Фiнансовi санкцiї (штрафи) у сферi облiгацiй з покриттям

     1. Комiсiя з урахуванням принципiв, на яких ґрунтується її дiяльнiсть, може застосовувати фiнансовi санкцiї (штрафи) за такi порушення вимог цього Закону:

     1) отримання кредитною установою погодження програми облiгацiй з покриттям шляхом надання неправдивої iнформацiї або в iнший спосiб, що не вiдповiдає законодавству, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     2) невiдповiднiсть кредитної установи умовам, на пiдставi яких було надано погодження програми облiгацiй з покриттям, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     3) емiсiя кредитною установою облiгацiй з покриттям без отримання погодження програми облiгацiй з покриттям вiдповiдно до вимог цього Закону -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     4) невиконання емiтентом вимог щодо прав власникiв облiгацiй з покриттям та контрагентiв за деривативними фiнансовими iнструментами, встановлених частиною другою статтi 56 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     5) невиконання емiтентом вимог щодо вiдсутностi умов автоматичного дострокового погашення у разi неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям, встановлених частиною четвертою статтi 55 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     6) невиконання вимог щодо забезпечення облiгацiй з покриттям активами покриття вiдповiдно до вимог глави 14 цього Закону -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     7) включення до пулу покриття активiв, забезпечених активами забезпечення з мiсцезнаходженням за межами України, з порушенням вимог статтi 71 цього Закону -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     8) порушення вимог до внутрiшньогрупових структур облiгацiй з покриттям, встановлених статтею 72 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     9) порушення вимог до об'єднаних структур пулу покриття, встановлених статтею 73 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     10) порушення вимог до структури пулу покриття, встановлених статтею 74 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     11) порушення вимог щодо деривативних фiнансових iнструментiв у складi пулу покриття, встановлених статтею 75 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     12) порушення вимог щодо вiдокремлення активiв покриття вiдповiдно до статтi 16 цього Закону -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     13) порушення вимог до розкриття регульованої iнформацiї емiтентом облiгацiй з покриттям (у тому числi розкриття неповної чи недостовiрної iнформацiї), встановлених статтею 89 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 20 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 100 мiльйонiв гривень, але не бiльше 5 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     14) систематичне або тривале порушення вимог, встановлених статтею 77 цього Закону до буфера лiквiдностi пулу покриття, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     15) порушення вимог щодо структур з можливiстю вiдтермiнування (перенесення кiнцевого термiну) погашення, встановлених статтею 59 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 80 мiльйонiв гривень, але не бiльше 10 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи;

     16) порушення вимог щодо надання емiтентом облiгацiй з покриттям iнформацiї Комiсiї (у тому числi надання неповної чи недостовiрної iнформацiї), встановлених статтею 90 цього Закону, -

     до фiзичних осiб - у розмiрi до 20 мiльйонiв гривень, до юридичних осiб - у розмiрi до 100 мiльйонiв гривень, але не бiльше 5 вiдсоткiв загального рiчного обороту юридичної особи.

     2. У разi якщо розмiр вигоди, отриманої особою внаслiдок вчинення порушення, передбаченого частиною першою цiєї статтi, може бути визначений, Комiсiя незалежно вiд максимального розмiру фiнансової санкцiї, передбаченого цiєю статтею, може застосовувати фiнансовi санкцiї (штрафи) у розмiрi, що вдвiчi перевищує розмiр вигоди, отриманої особою внаслiдок вчинення порушення, передбаченого частиною першою цiєї статтi.

     Для цiлей цiєї частини пiд вигодою, отриманою внаслiдок вчинення порушення, розумiється отриманий особою прибуток або збитки, яких вдалося уникнути, внаслiдок вчинення такого порушення.

     Стаття 100. Оприлюднення iнформацiї в рамках здiйснення правозастосування у сферi сек'юритизацiї та облiгацiй з покриттям

     1. Оприлюднення iнформацiї про застосованi Комiсiєю заходи впливу контрольного характеру та iншi заходи правозастосування здiйснюється вiдповiдно до статтi 40 Закону України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв".

     2. Комiсiя iнформує Європейський банкiвський орган (European Banking Authority, EBA) про будь-якi застосованi заходи впливу контрольного характеру, включаючи iнформацiю про їх оскарження та результати такого оскарження. Комiсiя також надає Європейському банкiвському органу iнформацiю про судовi рiшення, що набрали законної сили, у справах про кримiнальнi правопорушення, пов'язанi з порушенням вимог законодавства у сферi облiгацiй з покриттям.

     3. Комiсiя та Нацiональний банк України iнформують Європейський орган з цiнних паперiв i ринкiв (European Securities and Markets Authority, ESMA) про будь-якi застосованi заходи впливу контрольного характеру у сферi сек'юритизацiї, включаючи iнформацiю про їх оскарження та результати такого оскарження.

Роздiл VII. ПРИКIНЦЕВI ТА ПЕРЕХIДНI ПОЛОЖЕННЯ

     1. Цей Закон набирає чинностi з 1 липня 2027 року, крiм:

     частин сьомої, восьмої статтi 56 та роздiлу V цього Закону, якi набирають чинностi з дня набуття Україною статусу держави - члена Європейського Союзу;

     пiдпункту 1 пункту 5 цього роздiлу, який набирає чинностi з дня, наступного за днем опублiкування цього Закону.

     2. Роздiл II та статтi 96 i 98 цього Закону втрачають чиннiсть з дня набуття Україною статусу держави - члена Європейського Союзу.

     3. Установити, що:

     1) протягом трьох рокiв з дня набрання чинностi цим Законом вимога щодо розкриття статистичної iнформацiї та iнформацiї про обслуговування боржниками фiнансових активiв, прострочення платежiв i рiвень втрат щодо фiнансових активiв, подiбних за iстотними характеристиками до фiнансових активiв, що включаються до пулу сек'юритизованих активiв, щонайменше за п'ять попереднiх рокiв вважається виконаною, якщо особа, вiдповiдальна за розкриття такої iнформацiї, розкрила потенцiйним iнвесторам наявну iнформацiю за фактично доступний перiод, а також iнформацiю про причини вiдсутностi повних п'ятирiчних даних, обмеження використаних даних та припущення, застосованi пiд час структурування вiдповiдної транзакцiї iз сек'юритизацiї. У разi використання зовнiшнiх, ринкових, агрегованих або iнших порiвнянних даних для доповнення вiдсутньої iсторичної iнформацiї особа, вiдповiдальна за розкриття такої iнформацiї, зобов'язана розкрити джерела таких даних та пiдстави їх використання;

     2) протягом дiї воєнного стану в Українi, введеного Указом Президента України вiд 24 лютого 2022 року N 64/2022 "Про введення воєнного стану в Українi", затвердженим Законом України "Про затвердження Указу Президента України "Про введення воєнного стану в Українi" вiд 24 лютого 2022 року N 2102-IX, та одного року з дня його припинення або скасування залишок коштiв, зазначений у частинi другiй статтi 88 цього Закону, перераховується на спецiальний рахунок для збору коштiв на пiдтримку Збройних Сил України, який веде Нацiональний банк України.

     4. Визнати таким, що втратив чиннiсть з дня набрання чинностi цим Законом, Закон України "Про iпотечнi облiгацiї" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2006 р., N 16, ст. 134 iз наступними змiнами).

     5. Внести змiни до таких законодавчих актiв України:

     1) у Земельному кодексi України (Вiдомостi Верховної Ради України, 2002 р., N 3 - 4, ст. 27):

     а) у статтi 130:

     у частинi першiй:

     в абзацi шостому:

     перше речення пiсля слова "банками," доповнити словами "iншими фiнансовими установами,";

     друге речення пiсля слова "банками" доповнити словами "або iншими фiнансовими установами";

     перше речення абзацу сьомого пiсля слова "банкiв" доповнити словами "та iнших фiнансових установ";

     друге речення абзацу першого частини другої пiсля слова "банкiв" доповнити словами "та iнших фiнансових установ";

     б) частину четверту статтi 133 пiсля слова "банки" доповнити словами "або iншi фiнансовi установи";

     2) у Законi України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв" (Вiдомостi Верховної Ради України, 1996 р., N 51, ст. 292 iз наступними змiнами):

     а) у частинi першiй статтi 7:

     пункт 19 викласти в такiй редакцiї:

     "19) встановлює порядок включення осiб, якi мають намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю, до Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, передбачених Законом України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки", порядок зупинення, вiдновлення та припинення авторизацiї осiб, якi провадять дiяльнiсть репозиторiю, а також приймає акти щодо включення осiб до зазначеного Реєстру, зупинення, вiдновлення та припинення авторизацiї осiб, якi провадять дiяльнiсть репозиторiю;";

     доповнити пунктом 19¹ такого змiсту:

     "19¹) встановлює порядок включення осiб, якi мають намiр провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї, до Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї, та їх виключення iз зазначеного Реєстру, порядок зупинення та вiдновлення авторизацiї осiб, якi провадять дiяльнiсть агента з верифiкацiї, а також приймає акти щодо включення осiб до зазначеного Реєстру та виключення з нього, зупинення та вiдновлення авторизацiї осiб, що провадять дiяльнiсть агента з верифiкацiї;";

     пункт 20 доповнити пiдпунктами "i" та "ї" такого змiсту:

     "i) Реєстр осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї;

     ї) Реєстр стандартизованих транзакцiй iз сек'юритизацiї;";

     б) статтю 8 доповнити частинами дев'ятою i десятою такого змiсту:

     "9. У межах та у спосiб, передбаченi Регламентом Європейського Парламенту та Ради (ЄС) N 2017/2402 вiд 12 грудня 2017 року, Комiсiя здiйснює:

     1) обмiн у встановленому порядку iнформацiєю, зазначеною у запитах Європейського банкiвського органу (European Banking Authority, EBA), Європейського органу з цiнних паперiв i ринкiв (European Securities and Markets Authority, ESMA) та Європейського органу iз страхування i професiйних пенсiй (European Insurance and Occupational Pensions Authority, EIOPA), у тому числi iнформацiєю з обмеженим доступом, iнформацiєю, що становить професiйну таємницю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, iнформацiєю, що мiстить банкiвську таємницю, iнформацiєю, що мiстить персональнi данi, а також iншою iнформацiєю, розпорядником якої є Комiсiя;

     2) iншi заходи, передбаченi таким Регламентом.

     10. У межах та у спосiб, передбаченi Директивою Європейського Парламенту та Ради (ЄС) N 2019/2162 вiд 27 листопада 2019 року, Комiсiя здiйснює:

     1) обмiн у встановленому порядку iнформацiєю, зазначеною у запитах Європейського банкiвського органу (European Banking Authority, EBA) та Європейського органу з цiнних паперiв i ринкiв (European Securities and Markets Authority, ESMA), у тому числi iнформацiєю з обмеженим доступом, iнформацiєю, що становить професiйну таємницю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, iнформацiєю, що мiстить банкiвську таємницю, iнформацiєю, що мiстить персональнi данi, а також iншою iнформацiєю, розпорядником якої є Комiсiя;

     2) iншi заходи, передбаченi такою Директивою.";

     в) у пунктi 2 частини другої статтi 24 слово "торгового" виключити;

     г) у частинi другiй статтi 33:

     пункт 4 викласти в такiй редакцiї:

     "4) юридична особа, якiй припинено авторизацiю на провадження дiяльностi репозиторiю, - щодо дотримання вимог законодавства, що регулює дiї такої юридичної особи у разi припинення такої авторизацiї;";

     доповнити пунктом 4¹ такого змiсту:

     "4¹) юридична особа, яку виключено з Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї, - щодо дотримання вимог законодавства, що регулює дiї такої юридичної особи у разi такого виключення;";

     у пунктi 7 слово "торгових" виключити, а слова "товарнi ринки"." замiнити словами "товарнi ринки";";

     доповнити пунктом 8 такого змiсту:

     "8) юридична особа, яка подала заяву про включення до Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї, передбачену статтею 52 Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     ґ) у статтi 40:

     у частинi третiй:

     в абзацi третьому слова "контрольного характеру." замiнити словами "контрольного характеру, крiм випадкiв, визначених частиною п'ятою цiєї статтi.";

     доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "У разi оскарження постанови про застосування заходiв впливу контрольного характеру в судовому порядку Комiсiя оприлюднює на своєму офiцiйному веб-сайтi iнформацiю про стан та результати розгляду справи. У разi скасування постанови Комiсiї про застосування заходу впливу контрольного характеру вiдповiдно до рiшення суду, що набрало законної сили, iнформацiя про таке рiшення суду пiдлягає оприлюдненню на офiцiйному веб-сайтi Комiсiї у порядку та строки, встановленi її нормативно-правовими актами.";

     доповнити частиною п'ятою такого змiсту:

     "5. Комiсiя оприлюднює iнформацiю, зазначену в частинi третiй цiєї статтi, без розкриття даних, що iдентифiкують особу, щодо якої застосовано заходи впливу контрольного характеру (в анонiмному виглядi), в одному з таких випадкiв:

     1) якщо захiд впливу застосовано до фiзичної особи i оприлюднення її персональних даних є непропорцiйним вчиненому правопорушенню;

     2) якщо оприлюднення вiдповiдних даних може негативно вплинути на стабiльнiсть ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв, стабiльнiсть фiнансової системи або на будь-яке триваюче кримiнальне провадження;

     3) якщо оприлюднення вiдповiдних даних, за iнформацiєю, наявною у Комiсiї, завдасть непропорцiйної шкоди вiдповiдним особам.

     У разi прийняття рiшення про оприлюднення iнформацiї в анонiмному виглядi Комiсiя може вiдкласти оприлюднення iдентифiкуючих даних на обґрунтований строк, якщо очiкується, що пiдстави для оприлюднення в анонiмному виглядi припиняться протягом такого строку.";

     д) у частинi четвертiй статтi 49:

     у пунктi 4 слова "Реєстру торгових репозиторiїв;" замiнити словами "припинення авторизацiї на провадження дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, виключення з Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть агента з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї;";

     у пунктi 8 слова "Реєстру торгових репозиторiїв;" замiнити словами "зупинення авторизацiї на провадження дiяльностi репозиторiю, дiяльностi агента з верифiкацiї;";

     е) у частинi другiй статтi 50:

     в абзацi першому пункту 23 слова i цифри "абзацу другого частини п'ятої, частини шостої статтi 86" замiнити словами i цифрами "частини десятої статтi 89¹";

     в абзацi першому пункту 24 слова i цифри "частин сьомої, восьмої, дев'ятої статтi 86" замiнити словами i цифрами "частин третьої, четвертої, п'ятої, шостої статтi 89², частин четвертої, п'ятої статтi 90";

     в абзацi першому пункту 25 слова i цифри "частини десятої статтi 86" замiнити словами i цифрами "частини одинадцятої статтi 89¹";

     в абзацi першому пункту 28 слово "четвертого" замiнити словом "третього";

     в абзацi першому пункту 29 цифри "90" замiнити цифрами "89¹";

     в абзацi першому пункту 30 слово i цифри "статтi 90" замiнити словами i цифрами "статтi 89¹ i частини сьомої статтi 89²";

     3) у Законi України "Про банки i банкiвську дiяльнiсть" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2001 р., N 5 - 6, ст. 30 iз наступними змiнами):

     а) частину п'яту статтi 3 виключити;

     б) статтю 61 доповнити частиною десятою такого змiсту:

     "Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку має право вiдповiдно до статтi 8 Закону України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв" розкривати iнформацiю, що становить банкiвську таємницю, отриману нею вiд банкiв у порядку, передбаченому цим Законом, у межах та у спосiб, передбаченi:

     Регламентом Європейського Парламенту та Ради (ЄС) N 2017/2402 вiд 12 грудня 2017 року, здiйснювати обмiн у встановленому порядку iнформацiєю, зазначеною у запитах Європейського банкiвського органу (European Banking Authority, EBA), Європейського органу з цiнних паперiв i ринкiв (European Securities and Markets Authority, ESMA) та Європейського органу iз страхування i професiйних пенсiй (European Insurance and Occupational Pensions Authority, EIOPA);

     Директивою Європейського Парламенту та Ради (ЄС) N 2019/2162 вiд 27 листопада 2019 року, здiйснювати обмiн у встановленому порядку iнформацiєю, зазначеною у запитах Європейського банкiвського органу (European Banking Authority, EBA) та Європейського органу з цiнних паперiв i ринкiв (European Securities and Markets Authority, ESMA).";

     в) у частинi першiй статтi 62:

     пункт 7 викласти в такiй редакцiї:

     "7) Нацiональнiй комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку - у випадках самостiйного подання банком iнформацiї про банк як емiтент та звiтних даних вiдповiдно до Закону України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки", в тому числi у випадках самостiйного подання банком iнформацiї як емiтентом облiгацiй з покриттям звiту емiтента щодо облiгацiй з покриттям, якi перебувають в обiгу вiдповiдно до Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям", а також у разi проведення вiдповiдно до статтi 34 Закону України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв" розслiдування стосовно особи, яка є клiєнтом банку, на запит Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку щодо банкiвських рахункiв такого клiєнта та операцiй, якi були проведенi на користь чи за дорученням клiєнта, а саме вiдомостi на конкретно визначену дату або за конкретний промiжок часу та щодо конкретної юридичної або фiзичної особи, фiзичної особи - пiдприємця про: наявнiсть рахункiв, номери рахункiв, залишок коштiв на рахунках, дату вiдкриття та/або закриття рахунку, операцiї списання з рахункiв та/або зарахування на рахунки (включаючи iнформацiю про дату таких операцiй та розмiр сум, що пiдлягали нарахуванню та/або списанню), iдентифiкацiйнi данi бенефiцiара за рахунком умовного зберiгання (ескроу) (для фiзичних осiб - прiзвище, iм'я та по батьковi, iдентифiкацiйний номер платника податку, для юридичних осiб - повне найменування, iдентифiкацiйний код у Єдиному державному реєстрi юридичних осiб, фiзичних осiб - пiдприємцiв та громадських формувань);";

     доповнити пунктом 7¹ такого змiсту:

     "7¹) контролеру пулу покриття та спецiальному адмiнiстратору на їх запити у випадках, визначених статтями 80, 85 Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям";";

     4) у Законi України "Про iпотеку" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2003 р., N 38, ст. 313 iз наступними змiнами):

     а) у частинi другiй статтi 30 слова "у заставу, крiм випадкiв включення засвiдчених заставною прав до складу iпотечного покриття звичайних iпотечних облiгацiй." замiнити словами "у заставу.";

     б) статтю 31 виключити;

     5) у Законi України "Про недержавне пенсiйне забезпечення" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2003 р., N 47 - 48, ст. 372 iз наступними змiнами):

     а) у частинi другiй статтi 47:

     у пунктi 5 слова "цiєї частини;" замiнити словами "цiєї частини.";

     пункт 6 виключити;

     б) пункт 11 частини першої статтi 49 виключити;

     6) у Законi України "Про загальнообов'язкове державне пенсiйне страхування" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2003 р., NN 49 - 51, ст. 376 iз наступними змiнами):

     а) у пунктi 2¹ частини третьої статтi 80 слова "та iпотечних облiгацiй" виключити;

     б) у частинi першiй статтi 88:

     у пунктi 19 слова "пенсiйнi активи;" замiнити словами "пенсiйнi активи.";

     пункт 20 виключити;

     7) у Законi України "Про забезпечення вимог кредиторiв та реєстрацiю обтяжень" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2004 р., N 11, ст. 140 iз наступними змiнами):

     а) статтю 2 доповнити новою частиною такого змiсту:

     "Термiни "неплатоспроможнiсть", "облiгацiї з покриттям", "оригiнатор", "спецiалiзована платформа фiнансування", "спецiальний адмiнiстратор", "традицiйна сек'юритизацiя", "управитель фiнансовими активами" вживаються в цьому Законi у значеннях, наведених у Законi України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     б) статтю 13 доповнити новою частиною такого змiсту:

     "Вимоги цiєї статтi щодо строку реєстрацiї змiн у вiдомостях про зареєстроване обтяження не застосовуються при передачi фiнансових активiв спецiалiзованiй платформi фiнансування в рамках транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї, за умови що при цьому оригiнатор призначається управителем фiнансовими активами, та пiд час емiсiї облiгацiй з покриттям. Вiдповiднi змiни у вiдомостях про зареєстроване обтяження мають бути зареєстрованi протягом трьох робочих днiв з дати настання:

     1) однiєї з обставин, визначених частиною п'ятою статтi 33 Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям" (у разi здiйснення стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї);

     2) неплатоспроможностi оригiнатора (у разi здiйснення нестандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї);

     3) неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям або призначення спецiального адмiнiстратора (у разi здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям).";

     в) частину четверту статтi 14 виключити;

     г) у частинi першiй статтi 20 слова "протягом п'яти днiв iз дня вiдступлення прав." замiнити словами i цифрами "у строк, визначений статтею 13 цього Закону.";

     8) у частинi сьомiй статтi 3 Закону України "Про запобiгання впливу свiтової фiнансової кризи на розвиток будiвельної галузi та житлового будiвництва" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2009 р., N 19, ст. 257 iз наступними змiнами):

     в абзацi третьому слова "Кабiнетом Мiнiстрiв України;" замiнити словами "Кабiнетом Мiнiстрiв України.";

     абзац четвертий виключити;

     9) у Законi України "Про систему гарантування вкладiв фiзичних осiб" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2012 р., N 50, ст. 564 iз наступними змiнами):

     а) у частинi шостiй статтi 36:

     у пунктi 7 слова "встановлених законом." замiнити словами "встановлених законом;";

     доповнити пунктом 8 такого змiсту:

     "8) задоволення вимог власникiв облiгацiй з покриттям та iнших кредиторiв за програмою облiгацiй з покриттям за рахунок активiв покриття вiдповiдно до Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     б) статтю 38 доповнити частиною тринадцятою такого змiсту:

     "13. Договiр про передачу пулу сек'юритизованих активiв на користь спецiалiзованої платформи фiнансування, укладений (вчинений) у рамках транзакцiї iз сек'юритизацiї, правочин, за яким оригiнатор придбав вiдповiднi фiнансовi активи безпосередньо у первинного кредитора або у третiх осiб, будь-який iнший правочин, за яким вiдповiднi фiнансовi активи могли передаватися вiд первинного кредитора до оригiнатора, не є нiкчемним виключно з тих пiдстав, що вiн був укладений (вчинений) протягом певного строку до дня запровадження тимчасової адмiнiстрацiї неплатоспроможного банку або процедури лiквiдацiї банку та/або що спецiалiзованiй платформi фiнансування було вiдомо чи повинно було бути вiдомо про неплатоспроможнiсть вiдчужувача на момент укладення (вчинення) вiдповiдного договору (правочину).

     Фонд не може припинити здiйснення операцiй за таким договором (правочином) вiдповiдно до частини восьмої цiєї статтi виключно з пiдстав, зазначених в абзацi першому цiєї частини.";

     в) у пунктi 6 частини першої статтi 48 слова "цього Закону" замiнити словами "цього Закону, а також до договорiв про управлiння пулом сек'юритизованих активiв та договорiв про передачу пулу сек'юритизованих активiв або активiв покриття, передбачених Законом України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     г) у частинi п'ятiй статтi 50:

     абзац другий виключити;

     доповнити новими абзацами такого змiсту:

     "Активи покриття, включенi до реєстру активiв покриття облiгацiй з покриттям, не включаються до лiквiдацiйної маси банку. Вiдчуження цих активiв, у тому числi примусове, здiйснюється в порядку, передбаченому Законом України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".

     Кошти, що надiйшли вiд боржникiв як виконання зобов'язань за фiнансовими активами, вiдчуженими на користь спецiалiзованої платформи фiнансування, не включаються до лiквiдацiйної маси банку та пiдлягають перерахуванню такiй спецiалiзованiй платформi фiнансування.";

     10) у статтi 48 Закону України "Про iнститути спiльного iнвестування" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2013 р., N 29, ст. 337 iз наступними змiнами):

     пункт 8 частини одинадцятої виключити;

     у пунктi 2 частини тринадцятої i пунктi 5 частини двадцять четвертої слова ", iпотечнi облiгацiї" виключити;

     11) у Законi України "Про депозитарну систему України" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2013 р., N 39, ст. 517 iз наступними змiнами):

     а) в абзацi другому частини дев'ятої статтi 9 слова "Реєстру торгових репозиторiїв та отримання свiдоцтва про включення до Реєстру торгових репозиторiїв." замiнити словами "Реєстру репозиторiїв.";

     б) у частинi п'ятiй статтi 20:

     в абзацi першому слова ", iпотечних облiгацiй (крiм структурованих iпотечних облiгацiй, якщо проспектом цiнних паперiв (рiшенням про емiсiю цiнних паперiв) та/або договором про управлiння iпотечним покриттям не передбачений такий порядок виплати)" та ", iпотечних облiгацiй" виключити;

     в абзацi третьому слова ", iпотечних облiгацiй (крiм структурованих iпотечних облiгацiй, якщо проспектом цiнних паперiв (рiшенням про емiсiю цiнних паперiв) та/або договором про управлiння iпотечним покриттям не передбачений такий порядок виплати)" виключити;

     12) роздiл III Закону України "Про аграрнi розписки" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2013 р., N 50, ст. 695 iз наступними змiнами) доповнити статтею 15 такого змiсту:

     "Стаття 15. Включення аграрних розписок у процесi сек'юритизацiї та вiднесення до складу активiв пулу покриття випуску облiгацiй з покриттям

     Права вимоги за аграрними розписками можуть бути включенi до пулу сек'юритизованих активiв у випадках та порядку, встановлених Законом України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".

     Аграрнi розписки не можуть бути вiднесенi до складу активiв пулу покриття випуску облiгацiй з покриттям, емiтованих вiдповiдно до Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     13) у Законi України "Про державну реєстрацiю речових прав на нерухоме майно та їх обтяжень" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2016 р., N 1, ст. 9 iз наступними змiнами):

     а) частину другу статтi 2 доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "Термiни "облiгацiї з покриттям", "оригiнатор", "пул покриття", "пул сек'юритизованих активiв", "спецiалiзована платформа фiнансування", "традицiйна сек'юритизацiя", "управитель фiнансовими активами" вживаються в цьому Законi у значеннях, наведених у Законi України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     б) статтю 31² доповнити частиною десятою такого змiсту:

     "10. Вимоги цiєї статтi щодо державної реєстрацiї прав одночасно iз вчиненням вiдповiдної нотарiальної дiї не поширюються на державну реєстрацiю переходу прав iпотекодержателя до спецiалiзованої платформи фiнансування за iпотекою, що включається до пулу сек'юритизованих активiв за транзакцiєю iз традицiйної сек'юритизацiї, за умови що оригiнатор при цьому призначається управителем фiнансовими активами, або до пулу покриття при здiйсненнi емiсiї облiгацiй з покриттям. Вiдповiднi змiни мають бути зареєстрованi протягом трьох робочих днiв з дати настання:

     1) однiєї з обставин, визначених частиною п'ятою статтi 33 Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям" (у разi здiйснення стандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї);

     2) неплатоспроможностi оригiнатора (у разi здiйснення нестандартизованої транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї);

     3) неплатоспроможностi емiтента облiгацiй з покриттям або призначення спецiального адмiнiстратора (у разi здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям).

     Для цiлей цiєї частини термiн "неплатоспроможнiсть" вживається у значеннi, наведеному в Законi України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     14) у Законi України "Про споживче кредитування" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2017 р., N 1, ст. 2 iз наступними змiнами):

     а) у частинi другiй статтi 1:

     пiсля абзацу другого доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "Термiни "оригiнатор", "сек'юритизацiя", "спецiалiзована платформа фiнансування", "спецiальний адмiнiстратор", "управитель фiнансовими активами" вживаються в цьому Законi у значеннях, наведених у Законi України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".".

     У зв'язку з цим абзац третiй вважати абзацом четвертим;

     б) у статтi 18:

     у частинi другiй:

     абзац перший викласти в такiй редакцiї:

     "2. Вiдступлення права вимоги за договором про споживчий кредит допускається виключно фiнансовiй установi, яка вiдповiдно до закону має право надавати послугу з надання коштiв та банкiвських металiв у кредит, або спецiалiзованiй платформi фiнансування.";

     доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "У разi вiдступлення права вимоги за договором про споживчий кредит спецiалiзованiй платформi фiнансування оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) продовжує здiйснювати обов'язки кредитодавця щодо обслуговування договорiв про споживчий кредит, передбаченi цим Законом, зокрема щодо iнформування споживача про вiдступлення права вимоги та передання необхiдної iнформацiї до бюро кредитних iсторiй.";

     доповнити частиною п'ятою такого змiсту:

     "5. У разi здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї, за умови що при вiдступленнi права вимоги за договором про споживчий кредит спецiалiзованiй платформi фiнансування оригiнатор призначається управителем фiнансовими активами, а також при здiйсненнi емiсiї облiгацiй з покриттям повiдомлення, передбачене частиною першою цiєї статтi, направляється до призначення iншого управителя фiнансовими активами (у разi здiйснення транзакцiї iз сек'юритизацiї), до призначення спецiального адмiнiстратора (у разi здiйснення емiсiї облiгацiй з покриттям) або протягом 10 робочих днiв пiсля настання такої обставини чи настання неплатоспроможностi такого оригiнатора або емiтента облiгацiй з покриттям. Крiм iнформацiї, передбаченої абзацом другим частини першої цiєї статтi, надається iнформацiя про управителя фiнансовими активами або спецiального адмiнiстратора у разi його призначення (найменування, iдентифiкацiйний код юридичної особи в Єдиному державному реєстрi пiдприємств i органiзацiй України, мiсцезнаходження, iнформацiя для здiйснення зв'язку - номер телефону, адреса, адреса електронної пошти).

     Вiдступлення права вимоги за договором про споживчий кредит спецiалiзованiй платформi фiнансування при здiйсненнi транзакцiї iз сек'юритизацiї, за умови що оригiнатор призначається управителем фiнансовими активами, а також при здiйсненнi емiсiї облiгацiй з покриттям не впливає на зобов'язання споживача щодо здiйснення платежiв на користь нового кредитора незалежно вiд отримання ним повiдомлення про факт вiдступлення права вимоги за вiдповiдним споживчим кредитом.";

     в) у статтi 28:

     пункти 1 i 2 частини першої викласти в такiй редакцiї:

     "1) направити кредитодавцю, оригiнатору (управителю фiнансовими активами) або емiтенту облiгацiй з покриттям (спецiальному адмiнiстратору - у разi його призначення), новому кредитору та/або колекторськiй компанiї письмове застереження з вимогою про усунення виявленого порушення та/або вжиття заходiв для недопущення такого порушення у подальшiй дiяльностi (далi - письмове застереження);

     2) накласти вiдповiдно до Закону України "Про фiнансовi послуги та фiнансовi компанiї" штраф на кредитодавця, оригiнатора (управителя фiнансовими активами) або емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення), нового кредитора та/або колекторську компанiю;";

     частину четверту викласти в такiй редакцiї:

     "4. Кредитодавець, оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення), новий кредитор, колекторська компанiя несуть перед споживачем вiдповiдальнiсть за шкоду, завдану їхнiми неправомiрними дiями, у порядку, встановленому законом.";

     15) у Законi України "Про ринки капiталу та органiзованi товарнi ринки" в редакцiї Закону України вiд 19 червня 2020 року N 738-IX iз наступними змiнами:

     а) у частинi першiй статтi 2:

     пункт 1 викласти в такiй редакцiї:

     "1) адмiнiстратор за випуском облiгацiй, кредитних нот (далi - адмiнiстратор) - юридична особа, яка дiє вiд свого iменi та в iнтересах власникiв випуску звичайних корпоративних облiгацiй, облiгацiй внутрiшнiх мiсцевих позик, облiгацiй мiжнародних фiнансових органiзацiй або кредитних нот вiдповiдно до законодавства, договору про призначення адмiнiстратора, проспекту цiнних паперiв (рiшення про емiсiю цiнних паперiв) та рiшень зборiв власникiв вiдповiдних цiнних паперiв;";

     у пунктi 15 слова "або iпотечних облiгацiй" виключити;

     пункт 19 пiсля слiв "власникiв облiгацiй" доповнити словами ", кредитних нот";

     пункт 24¹ викласти в такiй редакцiї:

     "24¹) кредитна установа - банк, iнша фiнансова установа, яка вiдповiдно до закону про дiяльнiсть вiдповiдної фiнансової установи має право одночасно надавати послугу з надання коштiв та банкiвських металiв у кредит та послугу iз залучення коштiв та банкiвських металiв, що пiдлягають поверненню, вiд необмеженого кола осiб, або iнвестицiйна фiрма, дiяльнiсть якої полягає у здiйсненнi дилерської дiяльностi, дiяльностi з андерайтингу та/або дiяльностi з розмiщення з наданням гарантiї, за умови що розмiр активiв такої iнвестицiйної фiрми дорiвнює або перевищує мiнiмальний розмiр, встановлений нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку;";

     доповнити пунктами 52¹ i 52² такого змiсту:

     "52¹) репозиторiй - торговий репозиторiй та/або репозиторiй даних сек'юритизацiї;

     52²) репозиторiй даних сек'юритизацiї - акцiонерне товариство, товариство з обмеженою вiдповiдальнiстю або товариство з додатковою вiдповiдальнiстю, яке здiйснює централiзоване збирання та ведення записiв про транзакцiї iз сек'юритизацiї, за умови включення його до Реєстру репозиторiїв;";

     пункт 53 пiсля слiв "випуском облiгацiй", "власникiв облiгацiй" доповнити словами "або кредитних нот";

     у пунктi 54 слово "випуску" замiнити словами "одного чи бiльше випускiв";

     у пунктi 64 слова "Реєстру торгових репозиторiїв та отримання свiдоцтва про включення до Реєстру;" замiнити словами "Реєстру репозиторiїв;";

     б) у статтi 8:

     пункт 8 частини другої виключити;

     пiдпункт "а" пункту 3 частини сьомої виключити;

     в) у статтi 11:

     пiсля частини п'ятої доповнити новою частиною такого змiсту:

     "6. Облiгацiї залежно вiд наявностi забезпечення зобов'язань за ними можуть бути забезпеченими або незабезпеченими. Для цiлей цього Закону забезпеченням також вважається страхування ризикiв невиконання зобов'язань за облiгацiями.

     Забезпеченi облiгацiї залежно вiд виду забезпечення можуть бути:

     1) облiгацiями, забезпеченими заставою, - якщо зобов'язання за ними забезпеченi заставою рухомого чи нерухомого майна;

     2) гарантованими облiгацiями - якщо зобов'язання за ними забезпеченi гарантiєю, наданою банком або iншою фiнансовою установою, або порукою. Для цiлей цього пункту гарантованими облiгацiями також вважаються облiгацiї, борговi зобов'язання за якими забезпеченi державною чи мiсцевою гарантiєю;

     3) застрахованими облiгацiями - якщо ризики невиконання зобов'язань за ними застрахованi;

     4) сек'юритизацiйними облiгацiями - якщо їх емiсiя здiйснюється з метою фiнансування виконання грошових зобов'язань спецiалiзованої платформи фiнансування у рамках транзакцiї iз традицiйної сек'юритизацiї згiдно з роздiлом II Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям";

     5) облiгацiями з покриттям - якщо зобов'язання за ними забезпеченi заставою активiв покриття, що вiдповiдають вимогам, передбаченим роздiлом III Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".".

     У зв'язку з цим частини шосту - дванадцяту вважати вiдповiдно частинами сьомою - тринадцятою;

     частину дванадцяту пiсля слiв "вiдповiдного випуску" доповнити словами "(вiдповiдних випускiв)";

     г) перше речення частини шостої статтi 12 пiсля слiв "вiдповiдного випуску" доповнити словами "(вiдповiдних випускiв)";

     ґ) перше речення частини сьомої статтi 19 пiсля слiв "вiдповiдного випуску" доповнити словами "(вiдповiдних випускiв)";

     д) статтю 24 викласти в такiй редакцiї:

     "Стаття 24. Кредитнi ноти

     1. Кредитна нота - це емiсiйний деривативний цiнний папiр, що посвiдчує обов'язок емiтента здiйснювати виплату вiдсоткових доходiв власнику такого цiнного папера у розмiрi та строки, встановленi проспектом (рiшенням про емiсiю), погашення якого здiйснюється шляхом сплати емiтентом власнику номiнальної вартостi такого цiнного папера у повному розмiрi або, у разi настання кредитної обставини, пов'язаної iз платоспроможнiстю третьої особи, зазначеної у проспектi (рiшеннi про емiсiю), - у зменшеному розмiрi.

     2. У разi настання кредитної обставини, пов'язаної iз платоспроможнiстю третьої особи, зазначеної у проспектi (рiшеннi про емiсiю), зменшується номiнальна вартiсть кредитної ноти, на яку нараховуються вiдсотковi доходи та яка використовується для розрахунку суми погашення цiнного папера, в порядку, передбаченому проспектом (рiшенням про емiсiю).

     3. Кредитною обставиною, пов'язаною iз платоспроможнiстю третьої особи, є встановлена у порядку, передбаченому проспектом (рiшенням про емiсiю) кредитної ноти:

     1) неплатоспроможнiсть такої третьої особи з пiдстав, визначених частиною першою статтi 39 цього Закону, або з iнших пiдстав, передбачених проспектом (рiшенням про емiсiю) кредитної ноти;

     2) невиплата або несвоєчасна виплата третьою особою грошового зобов'язання за договором позики, кредиту або iншим договором, передбаченим проспектом (рiшенням про емiсiю) кредитної ноти;

     3) реструктуризацiя грошових зобов'язань такої третьої особи у порядку, передбаченому законом або договором, що передбачає прощення боргу та/або вiдстрочення виконання зобов'язань такої третьої особи;

     4) iнша обставина (подiя), передбачена проспектом (рiшенням про емiсiю) кредитної ноти.

     4. Кредитнi ноти можуть iснувати виключно в електроннiй формi.

     5. Порядок реєстрацiї випуску та затвердження проспекту (рiшення про емiсiю) кредитних нот встановлюється Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     6. Обiг кредитних нот дозволено пiсля реєстрацiї Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку звiту про результати емiсiї кредитних нот та видачi свiдоцтва про реєстрацiю випуску кредитних нот.";

     е) в абзацi першому частини першої статтi 66 слова "з iнституцiйними iнвесторами, чи професiйна дiяльнiсть учасника ринкiв капiталу - iншої фiнансової установи, що провадиться нею на пiдставi договору з емiтентом iпотечних облiгацiй." замiнити словами "з iнституцiйними iнвесторами.";

     є) частину десяту статтi 71 виключити;

     ж) пункт 16 частини першої статтi 73 виключити;

     з) статтi 86 - 89 викласти в такiй редакцiї:

     "Стаття 86. Дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках

     1. Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку у встановленому нею порядку здiйснює авторизацiю юридичних осiб, якi мають намiр провадити такi види дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках:

     1) дiяльнiсть торгового репозиторiю;

     2) дiяльнiсть репозиторiю даних сек'юритизацiї.

     2. Авторизацiя здiйснюється шляхом включення юридичних осiб до Реєстру осiб, уповноважених провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках (далi - Реєстр репозиторiїв).

     Авторизацiї пiдлягає кожний окремий вид дiяльностi, визначений частиною першою цiєї статтi.

     Порядок ведення Реєстру репозиторiїв та оприлюднення iнформацiї з нього встановлює Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку.

     3. Нагляд та контроль за провадженням дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках здiйснюються Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     4. Провадження дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках здiйснюється на пiдставi вiдповiдних договорiв, вимоги до яких визначаються Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Стаття 87. Особи, якi мають право провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках

     1. Юридичнi особи, у тому числi професiйнi учасники ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв, провадять дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, за умови їх включення до Реєстру репозиторiїв.

     Юридична особа, зареєстрована на тимчасово окупованiй територiї України, не може бути включена до Реєстру репозиторiїв та не може провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках.

     2. Вимоги до особи, яка має намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, для включення її до Реєстру репозиторiїв встановлюються цим Законом та нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Особи, якi провадять дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, зобов'язанi дотримуватися зазначених вимог протягом усього перiоду провадження ними такої дiяльностi.

     3. Юридична особа має право провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках виключно пiсля її включення до Реєстру репозиторiїв.

     Провадження особою дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках без включення до Реєстру репозиторiїв забороняється.

     Стаття 88. Порядок авторизацiї репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках

     1. Особа, яка має намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, для включення її до Реєстру репозиторiїв подає до Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку заяву про включення до Реєстру репозиторiїв разом з документами та iнформацiєю вiдповiдно до вимог, у порядку та за формою, встановленими Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку встановлює спрощений порядок авторизацiї для юридичної особи, яка включена до Реєстру репозиторiїв як торговий репозиторiй та має намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю даних сек'юритизацiї.

     Заява про включення до Реєстру репозиторiїв разом з документами та iнформацiєю подається до Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку в електроннiй формi вiдповiдно до встановлених нею вимог. Реєстрацiя такої заяви пiдтверджується електронним повiдомленням, надiсланим Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     2. У разi внесення змiн до iнформацiї та/або документiв, поданих вiдповiдно до частини першої цiєї статтi, особа, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, зобов'язана повiдомити про це Нацiональну комiсiю з цiнних паперiв та фондового ринку у встановленi нею порядку та строки офiцiйним каналом зв'язку.

     3. Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку протягом 20 робочих днiв з дня отримання заяви про включення до Реєстру репозиторiїв разом з документами та iнформацiєю повiдомляє юридичну особу, яка має намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, офiцiйним каналом зв'язку про пiдтвердження отримання повного перелiку документiв, визначених законодавством, iз зазначенням контактної iнформацiї (iм'я (у розумiннi Цивiльного кодексу України), посада, номери засобiв зв'язку) посадової особи, вiдповiдальної за органiзацiю розгляду заяви про включення до Реєстру репозиторiїв та доданих до неї документiв Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку, або про залишення заяви про включення до Реєстру репозиторiїв та доданих до неї документiв без руху у зв'язку з виявленням недолiкiв, а саме отриманням неповного перелiку документiв або поданням заяви та документiв з порушенням вимог, встановлених нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку, iз зазначенням строку та способу усунення таких недолiкiв.

     Перед винесенням постанови про включення юридичної особи до Реєстру репозиторiїв або про вiдмову у включеннi Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку у встановленому нею порядку надає можливiсть юридичнiй особi, яка має намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, надати пояснення щодо iнформацiї, поданої у заявi про включення до Реєстру репозиторiїв.

     Документи, поданi для отримання авторизацiї, не повиннi мiстити недостовiрну та/або оманливу iнформацiю, а також повиннi вiдповiдати вимогам законодавства. Заявник несе вiдповiдальнiсть за порушення вимог цього абзацу та/або за вчинення будь-яких iнших протиправних дiй, внаслiдок яких такий заявник був включений до Реєстру репозиторiїв.

     4. Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку виносить постанову про включення юридичної особи до Реєстру репозиторiїв або про вiдмову у включеннi протягом 40 робочих днiв з дня отримання всiх документiв, визначених законодавством.

     Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку виносить постанову про включення юридичної особи до Реєстру репозиторiїв, за умови що заявник вiдповiдає всiм вимогам законодавства. З метою перевiрки дотримання заявником таких вимог Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку може провести iнспекцiю у порядку, передбаченому статтею 33 Закону України "Про державне регулювання ринкiв капiталу та органiзованих товарних ринкiв".

     5. У разi винесення постанови про включення юридичної особи до Реєстру репозиторiїв Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку включає таку юридичну особу до Реєстру репозиторiїв.

     У разi винесення постанови про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру репозиторiїв Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку офiцiйним каналом зв'язку повiдомляє таку юридичну особу про причини вiдмови протягом п'яти робочих днiв з дня винесення постанови.

     6. Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку виносить постанову про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру репозиторiїв виключно з таких пiдстав:

     1) невiдповiднiсть юридичної особи, яка має намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, вимогам законодавства;

     2) невiдповiднiсть документiв, поданих на погодження, вимогам законодавства;

     3) наявнiсть у документах неповної та/або взаємовиключної, та/або неузгодженої, та/або недостовiрної iнформацiї;

     4) невiдповiднiсть засобiв, що забезпечують провадження дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, вимогам законодавства;

     5) неусунення юридичною особою, яка має намiр провадити дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, недолiкiв, зазначених у повiдомленнi про залишення заяви та доданих до неї документiв без руху, у тому числi неусунення таких недолiкiв у строк, визначений у такому повiдомленнi.

     Постанова Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру репозиторiїв може бути оскаржена у судовому порядку.

     Пiсля усунення причин, що стали пiдставою для винесення постанови про вiдмову у включеннi юридичної особи до Реєстру репозиторiїв, юридична особа може повторно звернутися iз заявою про включення до Реєстру репозиторiїв.

     Стаття 89. Припинення авторизацiї особи, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках

     1. Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку має право припинити авторизацiю особи, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, з однiєї з таких пiдстав:

     1) подання заяви особою, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках;

     2) встановлення факту непровадження дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, для якої особа авторизована, протягом шести мiсяцiв поспiль;

     3) встановлення факту подання недостовiрної, неправдивої та/або оманливої iнформацiї особою, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, для включення її до Реєстру репозиторiїв;

     4) встановлення факту включення особи до Реєстру репозиторiїв внаслiдок вчинення нею протиправних дiй;

     5) встановлення факту невiдповiдностi особи, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, вимогам законодавства щодо вiдповiдної дiяльностi для включення особи до Реєстру репозиторiїв;

     6) встановлення факту системного порушення особою, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, вимог законодавства на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках.

     Порушення на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках вважається вчиненим системно, якщо:

     а) таке порушення є повторним порушенням тих самих норм законодавства, вчиненим протягом одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення, за умови що постанову Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку, якою встановлено таке повторне порушення, не скасовано судом або щодо такої постанови судом не розглядається провадження у справi про визнання її протиправною та скасування.

     Встановлення судом законностi постанови Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку про притягнення до вiдповiдальностi за повторне порушення пiсля одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення (незалежно вiд дати прийняття судом такого рiшення) не позбавляє Нацiональну комiсiю з цiнних паперiв та фондового ринку права припинити авторизацiю особи, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, вiдповiдно до цього пункту;

     б) таке порушення є третiм протягом одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення порушенням будь-яких норм такого законодавства, за умови що постанову Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку, якою встановлено таке третє порушення, не скасовано судом або щодо такої постанови судом не розглядається провадження у справi про визнання її протиправною та скасування.

     Встановлення судом законностi постанови Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку про притягнення до вiдповiдальностi за третє порушення пiсля одного року з дня притягнення до вiдповiдальностi за перше порушення (незалежно вiд дати прийняття судом такого рiшення) не позбавляє Нацiональну комiсiю з цiнних паперiв та фондового ринку права припинити авторизацiю особи, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, вiдповiдно до цього пункту.

     2. Постанова Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку про припинення авторизацiї особи, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, може бути оскаржена в судовому порядку.

     Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку офiцiйним каналом зв'язку повiдомляє особу, зазначену в частинi першiй цiєї статтi, про винесення постанови про припинення авторизацiї протягом п'яти робочих днiв з дня такого винесення. До повiдомлення Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку про припинення авторизацiї особи, яка провадить дiяльнiсть репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, додається вiдповiдна постанова, яка повинна зазначати пiдстави такого припинення.";

     и) доповнити статтями 89¹ i 89² такого змiсту:

     "Стаття 89¹. Вимоги до репозиторiю

     1. Репозиторiй повинен розмiстити на своєму веб-сайтi об'єктивнi, недискримiнацiйнi вимоги до порядку доступу до послуг репозиторiю осiб, зобов'язаних подавати iнформацiю вiдповiдно до цього Закону. Репозиторiй надає третiм особам недискримiнацiйний доступ до iнформацiї, що зберiгається ним, за умови що вiдповiднi сторони надали свою згоду на такий доступ, або в iнших випадках, визначених законодавством.

     2. Репозиторiй зобов'язаний мати внутрiшнi процедури та вiдповiднi механiзми управлiння для запобiгання будь-якому неправомiрному розкриттю iнформацiї з обмеженим доступом. Такi механiзми управлiння мають передбачати наявнiсть чiткої органiзацiйної структури репозиторiю з чiтко визначеними, прозорими та послiдовними сферами вiдповiдальностi, а також адекватнi заходи системи внутрiшнього контролю, у тому числi належнi адмiнiстративнi та облiковi процедури.

     Репозиторiй забезпечує конфiденцiйнiсть, цiлiснiсть та захист отриманої ним iнформацiї.

     Репозиторiй повинен вживати всiх необхiдних заходiв для запобiгання будь-якому неправомiрному використанню iнформацiї, що зберiгається в його системах.

     Репозиторiй не має права використовувати отриману ним iнформацiю для комерцiйних цiлей, крiм випадку отримання згоди на таке використання, наданої суб'єктом, що подав таку iнформацiю.

     Фiзична особа, яка має тiсний зв'язок з репозиторiєм, або юридична особа, пов'язана вiдносинами контролю з репозиторiєм, не повинна використовувати конфiденцiйну iнформацiю, наявну в репозиторiю, у комерцiйних цiлях.

     3. Репозиторiй вiдповiдно до вимог, встановлених Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку, забезпечує надання доступу до накопиченої ним iнформацiї органам державної влади та iншим особам з метою виконання ними повноважень, передбачених законом.

     4. Репозиторiй вiдповiдно до вимог, встановлених Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку, повинен створити комплексну та ефективну органiзацiйну структуру, включаючи систему внутрiшнього контролю, що складається з пiдсистем комплаєнсу, управлiння ризиками та внутрiшнього аудиту, а також зобов'язаний здiйснювати контроль за функцiонуванням зазначеної системи.

     5. Репозиторiй зобов'язаний забезпечити функцiонування механiзмiв запобiгання та врегулювання конфлiкту iнтересiв.

     Репозиторiй зобов'язаний розробити i запровадити надiйнi та адекватнi системи виявлення, мiнiмiзацiї та контролю операцiйних ризикiв.

     6. Репозиторiй повинен створити та впровадити системи та засоби, що забезпечують безперервнiсть його дiяльностi, а також розробити план заходiв на випадок виникнення непередбачуваних обставин та подолання їхнiх наслiдкiв.

     7. Дiлова репутацiя та досвiд посадових осiб репозиторiю повиннi вiдповiдати вимогам, встановленим Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     8. Репозиторiй розкриває iнформацiю про власнi тарифи за надання ним послуг у порядку, встановленому Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     9. Програмно-технiчнi комплекси, що використовуються репозиторiєм, повиннi забезпечувати ефективну перевiрку повноти поданої йому iнформацiї, виявлення описок та/або очевидних технiчних помилок у такiй iнформацiї.

     10. У разi провадження особою iнших видiв господарської дiяльностi, крiм дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках, така особа зобов'язана забезпечити провадження таких видiв дiяльностi шляхом їх операцiйного вiдокремлення вiд дiяльностi репозиторiю на ринках капiталу та органiзованих товарних ринках.

     11. Репозиторiй зобов'язаний надавати на запит Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку коректну, достовiрну та неоманливу iнформацiю.

     12. Iншi вимоги до репозиторiю та порядку провадження ним дiяльностi встановлюються Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Стаття 89². Особливостi дiяльностi торгового репозиторiю

     1. Торговий репозиторiй у порядку, встановленому Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку, забезпечує створення та функцiонування бази даних про укладенi деривативнi контракти та договори про замiну сторони, що мiстить iнформацiю, перелiк та змiст якої встановлюються нормативно-правовим актом Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Торговий репозиторiй забезпечує:

     1) присвоєння iдентифiкатора деривативним контрактам;

     2) присвоєння iдентифiкатора кожнiй операцiї щодо кожного деривативного контракту та кожного договору про замiну сторони, iнформацiя щодо яких подається до торгового репозиторiю.

     Порядок присвоєння iдентифiкаторiв деривативних контрактiв та договорiв про замiну сторони, iдентифiкаторiв операцiй щодо деривативних контрактiв та операцiй щодо договорiв про замiну сторони, iнформацiя щодо яких подається до торгового репозиторiю, встановлюється Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     2. Торговий репозиторiй пiд час провадження своєї дiяльностi повинен забезпечити можливiсть зiставлення iнформацiї, що зберiгається в його базах даних, з iнформацiєю з баз даних iншого торгового репозиторiю.

     Торговий репозиторiй повинен забезпечити розроблення та запровадження внутрiшнiх документiв i механiзмiв упорядкування iнформацiї та передачi впорядкованої iнформацiї iншому торговому репозиторiю у випадках, передбачених законодавством.

     3. Торговий репозиторiй повинен невiдкладно зареєструвати та забезпечити зберiгання всiєї iнформацiї, отриманої ним вiдповiдно до частин сьомої i восьмої статтi 34 цього Закону, протягом 10 рокiв з дня закiнчення строку дiї деривативного контракту, iнформацiя про який отримана.

     4. Торговий репозиторiй на основi iнформацiї, отриманої вiдповiдно до статтi 34 цього Закону, зобов'язаний розраховувати позицiї щодо деривативних контрактiв у розрiзi класiв деривативних контрактiв та в розрiзi осiб, якi є сторонами деривативних контрактiв.

     Торговий репозиторiй повинен у порядку, встановленому Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку, регулярно оприлюднювати на своєму веб-сайтi iнформацiю щодо зведених позицiй за класами деривативних контрактiв.

     5. Торговий репозиторiй зобов'язаний надавати особам, якi подають iнформацiю вiдповiдно до статтi 34 цього Закону, можливiсть отримання доступу та уточнення поданої iнформацiї у строки, визначенi законодавством.

     6. Торговий репозиторiй зобов'язаний надавати Нацiональнiй комiсiї, що здiйснює державне регулювання у сферах енергетики та комунальних послуг, iнформацiю про деривативнi контракти, якi є оптовими енергетичними продуктами, вiдповiдно до вимог, встановлених Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку за погодженням з Нацiональною комiсiєю, що здiйснює державне регулювання у сферах енергетики та комунальних послуг, з дотриманням вимог частини третьої статтi 17 Закону України "Про ринок природного газу", частини другої статтi 20¹ Закону України "Про Нацiональну комiсiю, що здiйснює державне регулювання у сферах енергетики та комунальних послуг" та частини п'ятої статтi 73 Закону України "Про ринок електричної енергiї".

     7. Доступ до iнформацiї щодо деривативних контрактiв грошового ринку здiйснюється вiдповiдно до вимог, визначених нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку за погодженням з Нацiональним банком України.";

     i) статтю 90 викласти в такiй редакцiї:

     "Стаття 90. Особливостi дiяльностi репозиторiю даних сек'юритизацiї

     1. Репозиторiй даних сек'юритизацiї у порядку, встановленому нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку, забезпечує створення та функцiонування бази даних про транзакцiї iз сек'юритизацiї, що мiстить iнформацiю, перелiк та змiст якої визначаються нормативно-правовим актом Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Репозиторiй даних сек'юритизацiї забезпечує присвоєння iдентифiкатора кожнiй транзакцiї iз сек'юритизацiї, iнформацiя щодо якої подається до репозиторiю.

     Порядок присвоєння iдентифiкаторiв транзакцiй iз сек'юритизацiї, iнформацiя щодо яких подається до репозиторiю даних сек'юритизацiї, встановлюється нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку.

     2. Репозиторiй даних сек'юритизацiї пiд час провадження своєї дiяльностi повинен забезпечити можливiсть зiставлення iнформацiї, що зберiгається в його базах даних, з iнформацiєю з баз даних iншого репозиторiю даних сек'юритизацiї.

     Репозиторiй даних сек'юритизацiї повинен забезпечити розроблення та запровадження внутрiшнiх документiв i механiзмiв упорядкування iнформацiї та передачi впорядкованої iнформацiї iншому репозиторiю даних сек'юритизацiї у випадках, передбачених законодавством.

     3. Репозиторiй даних сек'юритизацiї зобов'язаний перевiряти повноту та узгодженiсть iнформацiї, що подається йому, вiдповiдно до вимог, визначених нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку.

     4. Репозиторiй даних сек'юритизацiї повинен невiдкладно зареєструвати та забезпечити зберiгання всiєї отриманої ним iнформацiї протягом строку обiгу вiдповiдних сек'юритизацiйних цiнних паперiв та 10 рокiв з дня їх погашення або припинення їхнього обiгу з iнших пiдстав.

     5. Репозиторiй даних сек'юритизацiї зобов'язаний надавати особам, якi подають йому iнформацiю, можливiсть отримання доступу та уточнення поданої iнформацiї у строки, визначенi законодавством.

     6. Репозиторiй даних сек'юритизацiї зобов'язаний забезпечити безоплатний прямий та невiдкладний доступ до iнформацiї, що зберiгається ним щодо транзакцiї iз сек'юритизацiї, iнвесторам та потенцiйним iнвесторам у вiдповiднi сек'юритизацiйнi цiннi папери.";

     ї) роздiл VI доповнити статтями 90³ i 90⁴ такого змiсту:

     "Стаття 90³. Контролер пулу покриття

     1. Контролер пулу покриття - це особа, яка вiдповiдає вимогам, визначеним вiдповiдно до Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям", та провадить вiдповiдну дiяльнiсть щодо облiгацiй з покриттям.

     Стаття 90⁴. Агент з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї

     1. Агент з верифiкацiї стандартизованої сек'юритизацiї (далi - агент з верифiкацiї) - це юридична особа, яка вiдповiдає вимогам, визначеним вiдповiдно до Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям", та на професiйнiй основi здiйснює оцiнку вiдповiдностi транзакцiї iз сек'юритизацiї вимогам до стандартизованої транзакцiї iз сек'юритизацiї.";

     й) у частинi першiй статтi 91 слово "випуску" замiнити словами "одного чи бiльше випускiв";

     к) у статтi 92:

     у частинi другiй:

     у пунктi 3 слова "у разi потреби" замiнити словами "у разi потреби або вiдповiдно до вимог закону";

     у пунктi 4 слово "випуску" замiнити словами "випуску (випускiв)";

     у пунктi 5 слова "випуску цiнних паперiв та видача тимчасового свiдоцтва" замiнити словами "випуску (випускiв) цiнних паперiв та видача тимчасового свiдоцтва (тимчасових свiдоцтв)";

     у пунктi 12 слово "свiдоцтва" замiнити словами "свiдоцтва (свiдоцтв)";

     частину третю доповнити пiдпунктами 3¹ i 7¹ такого змiсту:

     "3¹) укладення у разi потреби або згiдно з вимогами закону договору про призначення адмiнiстратора;";

     "7¹) укладення у разi потреби договору про призначення адмiнiстратора за згодою всiх власникiв кредитних нот або зборiв власникiв кредитних нот (якщо такий договiр не було укладено ранiше);";

     л) у статтi 93:

     у частинi першiй слово "випуску" замiнити словами "вiдповiдного випуску (вiдповiдних випускiв)";

     у частинi другiй:

     в абзацi другому слово "випуску" замiнити словами "вiдповiдного випуску (вiдповiдних випускiв)";

     в абзацi третьому слово "випуску" замiнити словами "випуску (випускiв)";

     у частинi четвертiй слова "випуску цiнних паперiв, та порядок його реєстрацiї" замiнити словами "випуску (випускiв) цiнних паперiв, та порядок такої реєстрацiї";

     м) у статтi 98:

     в абзацi другому частини першої слова "таким випуском," замiнити словами "вiдповiдним випуском (вiдповiдними випусками),";

     в абзацi першому частини п'ятої слова "таким випуском." замiнити словами "вiдповiдним випуском (вiдповiдними випусками).", а пiсля слiв "вiдповiдним випуском" доповнити словами "(вiдповiдними випусками)";

     в абзацах першому i другому частини дев'ятої слова "вiдповiдним випуском" замiнити словами "вiдповiдним випуском (вiдповiдними випусками)";

     н) у пунктi 3 частини першої, частинах другiй i четвертiй статтi 103 слово "випуску" замiнити словами "вiдповiдного випуску (вiдповiдних випускiв)";

     о) роздiл VIII викласти в такiй редакцiї:

"Роздiл VIII. ЗБОРИ ВЛАСНИКIВ ОБЛIГАЦIЙ, КРЕДИТНИХ НОТ ТА АДМIНIСТРАТОР

     Стаття 108. Сфера застосування законодавства про збори власникiв облiгацiй, кредитних нот та адмiнiстратора

     1. Положення цього роздiлу застосовуються до таких видiв цiнних паперiв, емiсiя яких здiйснюється вiдповiдно до цього Закону:

     1) звичайних корпоративних облiгацiй;

     2) облiгацiй внутрiшнiх мiсцевих позик;

     3) кредитних нот.

     2. Положення цього роздiлу застосовуються до облiгацiй мiжнародних фiнансових органiзацiй, якщо це прямо передбачено проспектом таких облiгацiй.

     Стаття 109. Компетенцiя зборiв власникiв облiгацiй, кредитних нот

     1. Збори власникiв облiгацiй, кредитних нот (далi у цьому роздiлi - збори) проводяться з метою прийняття рiшень, якi впливають на права та/або iнтереси всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску.

     2. До компетенцiї зборiв вiдповiдного випуску належить:

     1) надання згоди на внесення емiтентом змiн до проспекту (рiшення про емiсiю) в частинi документа про цiннi папери та/або внесення змiн до правочинiв щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами;

     2) надання згоди на вчинення емiтентом та/або особами, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, правочинiв у випадках, визначених проспектом (рiшенням про емiсiю);

     3) надання згоди на тимчасове невиконання емiтентом та/або особами, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, обов'язкiв, визначених проспектом (рiшенням про емiсiю) та/або правочинами щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами;

     4) прийняття рiшення про вiдмову вiд пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот такого випуску пiсля настання дефолту, надання згоди на вчинення адмiнiстратором дiй (правочинiв), зазначених у частинi другiй статтi 121 цього Закону;

     5) погодження умов реструктуризацiї заборгованостi емiтента та/або осiб, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами перед власниками облiгацiй, кредитних нот такого випуску;

     6) погодження умов конвертацiї облiгацiй в акцiї (якщо емiтентом облiгацiй є акцiонерне товариство);

     7) надiлення адмiнiстратора iншими повноваженнями, нiж передбаченi цим Законом;

     8) прийняття рiшення про усунення вiд виконання або вiдмову вiд усунення вiд виконання обов'язкiв адмiнiстратора у разi наявностi конфлiкту iнтересiв та в iнших випадках, передбачених цим Законом та/або проспектом (рiшенням про емiсiю);

     9) обрання адмiнiстратора у разi, якщо вiн не був призначений емiтентом у строки, визначенi цим Законом або проспектом (рiшенням про емiсiю), у тому числi в разi порушення емiтентом обов'язку реєстрацiї вiдповiдних змiн до проспекту (рiшення про емiсiю), якщо призначення адмiнiстратора передбачено проспектом (рiшенням про емiсiю), або в разi настання дефолту;

     10) вирiшення iнших питань, що належать до компетенцiї зборiв, вiдповiдно до закону, нормативно-правових актiв Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку та/або проспекту (рiшення про емiсiю).

     Один або декiлька власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi у сукупностi володiють облiгацiями, кредитними нотами, сумарна номiнальна вартiсть яких становить не менше 10 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi непогашених облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот, емiтент або адмiнiстратор можуть внести на розгляд зборiв такого випуску будь-яке питання, що стосується умов розмiщення, обiгу, погашення облiгацiй, кредитних нот такого випуску, прав власникiв облiгацiй, кредитних нот такого випуску, обов'язкiв емiтента та осiб, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, прав та обов'язкiв адмiнiстратора.

     3. Рiшення зборiв можуть стосуватися будь-яких питань, що належать до їхньої компетенцiї, у тому числi тих, якi можуть виникнути у майбутньому, зумовлювати надання повноважень, згоди, настання iнших правових наслiдкiв настанням обставин чи виконанням умов, що не суперечать законодавству.

     Рiшення зборiв є обов'язковим для всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, у тому числi тих, якi голосували проти такого рiшення, не брали участi в голосуваннi або не мали права голосу.

     Рiшення зборiв має передбачати однаковi умови для всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот одного випуску, крiм випадку, якщо власники облiгацiй, кредитних нот такого випуску, до яких застосовуються менш сприятливi умови, прямо погодилися з таким рiшенням.

     Без згоди власника облiгацiй, кредитних нот рiшення зборiв не може передбачати виникнення нових фiнансових зобов'язань у такого власника.

     4. Збори не вправi приймати рiшення, що стосуються власникiв облiгацiй, кредитних нот iншого випуску, без їхньої участi. У такому разi проводяться збори усiх вiдповiдних випускiв.

     Стаття 110. Порядок органiзацiї проведення зборiв власникiв облiгацiй, кредитних нот особою, вiдповiдальною за проведення зборiв

     1. Збори проводяться за iнiцiативою емiтента або одного чи декiлькох власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi у сукупностi володiють облiгацiями, кредитними нотами, сумарна номiнальна вартiсть яких дорiвнює або перевищує 10 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi непогашених облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, а також в iнших випадках, визначених цим Законом, нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку та/або проспектом (рiшенням про емiсiю).

     2. Особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, є емiтент, а в разi призначення адмiнiстратора - з часу набуття ним своїх повноважень i до їх припинення особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, є адмiнiстратор.

     У випадках, передбачених абзацом другим частини п'ятої цiєї статтi, у разi скликання зборiв за iнiцiативою декiлькох власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi у сукупностi володiють облiгацiями, кредитними нотами, сумарна номiнальна вартiсть яких дорiвнює або перевищує 10 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi непогашених облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, є один з таких власникiв за домовленiстю мiж ними, оформленою у письмовiй формi.

     У разi проведення зборiв декiлькох випускiв облiгацiй, кредитних нот одного емiтента, якщо особи, вiдповiдальнi за проведення зборiв за такими випусками є рiзними, функцiї особи, вiдповiдальної за проведення зборiв, виконує одна з них за домовленiстю, оформленою в письмовiй формi. Особи, якi мають право iнiцiювати проведення зборiв, можуть самостiйно визначити одну iз зазначених осiб особою, вiдповiдальною за проведення зборiв за такими випусками, або на пiдставi вiдповiдного договору уповноважити Центральний депозитарiй цiнних паперiв виконувати функцiї особи, вiдповiдальної за проведення зборiв.

     Особливостi проведення зборiв декiлькох випускiв облiгацiй, кредитних нот одного емiтента, якщо номiнальна вартiсть хоча б одного випуску таких облiгацiй, кредитних нот визначена в iноземнiй валютi, а також порядку визначення кiлькостi голосiв власникiв облiгацiй, кредитних нот та порядку їх пiдрахунку за результатами голосування на таких зборах визначаються Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     3. У разi якщо проведення зборiв iнiцiює власник (власники) облiгацiй, кредитних нот його (їхня) вимога повинна мiстити щонайменше:

     1) iм'я або найменування (в розумiннi Цивiльного кодексу України) особи, мiсце проживання або мiсцезнаходження власника (власникiв) облiгацiй, кредитних нот, який вимагає (якi вимагають) проведення зборiв;

     2) мiжнародний iдентифiкацiйний номер облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску;

     3) перелiк питань порядку денного зборiв iз зазначенням того, чи є такi питання невiдкладними, а також проекти рiшень з вiдповiдних питань;

     4) обґрунтування причин доцiльностi проведення зборiв;

     5) електронний пiдпис власника (власникiв) облiгацiй, кредитних нот або його (їхнього) представника вiдповiдно до вимог законiв України "Про електроннi документи та електронний документообiг" i "Про електронну iдентифiкацiю та електроннi довiрчi послуги", а в разi пiдписання вимоги представником - також зазначення правової пiдстави здiйснення представництва.

     Перелiк питань порядку денного, визначених як невiдкладнi при проведеннi зборiв, встановлюється проспектом (рiшенням про емiсiю).

     До вимоги власника (власникiв) облiгацiй, кредитних нот щодо проведення зборiв додаються:

     виписка (виписки) з рахунку (рахункiв) у цiнних паперах, що пiдтверджує (пiдтверджують) наявнiсть, станом не ранiше попереднього робочого дня перед днем подання вимоги, права на облiгацiї, кредитнi ноти та права за облiгацiями, кредитними нотами вiдповiдного випуску у кiлькостi, на яку посилається власник (посилаються власники) облiгацiй, кредитних нот для проведення зборiв;

     iнформацiя щодо обмеження у розпорядженнi облiгацiями, кредитними нотами на такому рахунку (таких рахунках) у цiнних паперах;

     документи, що пiдтверджують повноваження особи, яка пiдписала вимогу (у разi пiдписання вимоги уповноваженим представником власника).

     Вимога про проведення зборiв разом з доданими до неї документами та iнформацiєю подається особi, вiдповiдальнiй за проведення зборiв, через депозитарну систему України.

     Для цiлей цього Закону направленням iнформацiї через депозитарну систему України є надання професiйними учасниками депозитарної системи України вiдповiдної iнформацiї учасникам ринкiв капiталу в порядку, встановленому Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     У разi якщо проведення зборiв iнiцiює емiтент, який не є особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, його вимога щонайменше повинна мiстити:

     мiжнародний iдентифiкацiйний номер облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску;

     перелiк питань порядку денного зборiв iз зазначенням того, чи є такi питання невiдкладними, а також проекти рiшень з вiдповiдних питань;

     обґрунтування причин доцiльностi проведення зборiв;

     електронний пiдпис уповноваженої особи емiтента вiдповiдно до вимог законiв України "Про електроннi документи та електронний документообiг" та "Про електронну iдентифiкацiю та електроннi довiрчi послуги".

     У разi якщо проведення зборiв здiйснюється на виконання вимог законодавства та/або проспекту (рiшення про емiсiю цiнних паперiв), особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, самостiйно iнiцiює проведення зборiв, визначає перелiк питань порядку денного зборiв та складає проекти рiшень з таких питань разом з обґрунтуванням причин доцiльностi проведення зборiв, а також вирiшує iншi питання, пов'язанi з органiзацiєю та проведенням зборiв.

     4. Збори проводяться через авторизовану електронну систему.

     Особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, зобов'язана укласти з Центральним депозитарiєм цiнних паперiв договiр про надання послуг щодо забезпечення проведення зборiв власникiв (крiм випадку, якщо Центральний депозитарiй цiнних паперiв виконує функцiї особи, вiдповiдальної за проведення зборiв), який, зокрема, повинен регулювати вiдносини щодо використання авторизованої електронної системи, а саме визначати повноваження особи, вiдповiдальної за проведення зборiв, щодо внесення та отримання iнформацiї та/або документiв з авторизованої електронної системи, пов'язаних iз проведенням зборiв, та осiб, уповноважених взаємодiяти з авторизованою електронною системою при проведеннi зборiв.

     Особи, уповноваженi взаємодiяти з авторизованою електронною системою, не можуть розголошувати iнформацiю, що стала їм вiдома в ходi взаємодiї з авторизованою електронною системою. У разi якщо особою, уповноваженою взаємодiяти з авторизованою електронною системою при проведеннi зборiв, та особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, є рiзнi особи, вiдповiдальнiсть за розголошення iнформацiї, отриманої в ходi взаємодiї з авторизованою електронною системою, визначається договором мiж такими особами.

     Авторизована електронна система - це авторизований Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку програмно-технiчний комплекс Центрального депозитарiю цiнних паперiв, що вiдповiдає встановленим нею вимогам та забезпечує iдентифiкацiю i реєстрацiю власникiв цiнних паперiв (їхнiх представникiв) для участi у зборах, отримання документiв, з якими власники цiнних паперiв можуть ознайомитися пiд час пiдготовки до зборiв, голосування бюлетенем та участi в обговореннi питань порядку денного, пiдбиття пiдсумкiв голосування з питань порядку денного зборiв, а також реалiзацiю iнших функцiй, визначених законодавством.

     Порядок взаємодiї власникiв облiгацiй, кредитних нот та осiб, вiдповiдальних за проведення зборiв, з авторизованою електронною системою встановлюється Центральним депозитарiєм цiнних паперiв вiдповiдно до вимог, визначених Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     5. Особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, протягом трьох робочих днiв пiсля надходження вимоги про проведення зборiв зобов'язана вчинити всi необхiднi дiї для повiдомлення власникiв облiгацiй, кредитних нот, емiтента та адмiнiстратора (якщо вони не є особами, вiдповiдальними за проведення зборiв) про проведення зборiв та дiї, необхiднi для забезпечення проведення зборiв вiдповiдно до вимог цього Закону, або надати вмотивовану вiдмову у проведеннi зборiв у разi, якщо вимога оформлена з порушенням норм законодавства.

     У разi якщо протягом трьох робочих днiв пiсля отримання належним чином оформленої вимоги про проведення зборiв вiд одного чи декiлькох власникiв, якi у сукупностi володiють облiгацiями, кредитними нотами, сумарна номiнальна вартiсть яких дорiвнює або перевищує 10 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi непогашених облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, не здiйснила визначених цiєю статтею дiй щодо проведення зборiв, такi збори можуть бути скликанi згiдно з частиною третьою статтi 123 цього Закону особою, яка має право вимагати скликання зборiв.

     У разi якщо пiсля отримання першої вимоги про проведення зборiв i до направлення власникам облiгацiй, кредитних нот, а також емiтенту та адмiнiстратору (якщо вони не є особами, вiдповiдальними за проведення зборiв) повiдомлення про проведення зборiв особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, отримала вимогу про проведення зборiв також вiд iнших осiб, вона може об'єднати такi вимоги та зазначити у повiдомленнi всi передбаченi вимогами питання порядку денного та iнформацiю щодо таких питань.

     6. У разi якщо проведення зборiв передбачено законодавством та/або проспектом (рiшенням про емiсiю цiнних паперiв), особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, зобов'язана протягом трьох робочих днiв пiсля настання вiдповiдної обставини (випадку) вчинити усi необхiднi дiї для повiдомлення всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот, а також емiтента та адмiнiстратора (якщо вони не є особами, вiдповiдальними за проведення зборiв) про проведення зборiв та вчинити дiї, необхiднi для забезпечення проведення зборiв вiдповiдно до вимог цього Закону.

     7. Повiдомлення про проведення зборiв направляється через депозитарну систему України власникам облiгацiй, кредитних нот, зазначеним у перелiку осiб, що є власниками облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, складеного станом на дату, визначену особою, вiдповiдальною за проведення зборiв. Така дата не може передувати дню прийняття особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, рiшення про проведення зборiв за власною iнiцiативою (у тому числi на виконання вимог законодавства та/або проспекту (рiшення про емiсiю) або на вимогу власника (власникiв) облiгацiй, кредитних нот чи емiтента, який не є особою, вiдповiдальною за проведення зборiв.

     Повiдомлення про проведення зборiв направляється також емiтенту та адмiнiстратору (якщо вони не є особами, вiдповiдальними за проведення зборiв).

     Повiдомлення про проведення зборiв направляється особам, зазначеним в абзацах першому i другому цiєї частини, не пiзнiше нiж за 10 робочих днiв до дати проведення зборiв, а в разi якщо порядок денний мiстить питання, що визначенi як невiдкладнi, - не пiзнiше нiж за три робочi днi до дати початку голосування.

     У повiдомленнi про проведення зборiв зазначаються:

     1) iнформацiя про особу (осiб), яка (якi) є iнiцiатором проведення зборiв вiдповiдного випуску;

     2) проект порядку денного зборiв або остаточний порядок денний, якщо питання, включенi до порядку денного зборiв, визначенi як невiдкладнi, в якому зазначається про наявнiсть чи вiдсутнiсть взаємозв'язку мiж питаннями порядку денного та проектами рiшень з вiдповiдних питань;

     3) обґрунтування причин доцiльностi проведення засiдання власникiв облiгацiй, кредитних нот;

     4) дата, станом на яку буде складено перелiк власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi мають право на участь у зборах;

     5) час початку та час закiнчення реєстрацiї власникiв облiгацiй, кредитних нот (їхнiх представникiв) для участi у зборах;

     6) порядок реалiзацiї права на участь та права голосу з питань порядку денного зборiв;

     7) дата голосування на зборах або перiод, протягом якого проводиться голосування, що не може перевищувати п'яти днiв.

     Проект порядку денного зборiв або остаточний порядок денний затверджує особа, вiдповiдальна за проведення зборiв.

     Пiсля затвердження остаточного порядку денного зборiв особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, повинна визначити наявнiсть або вiдсутнiсть взаємозв'язку мiж питаннями, включеними до порядку денного. Наявнiсть або вiдсутнiсть такого взаємозв'язку зазначається примiткою до порядку денного. При цьому наявнiсть такого взаємозв'язку означає неможливiсть проведення голосування з одного питання порядку денного у разi неприйняття рiшення або прийняття взаємовиключного рiшення з попереднього (одного з попереднiх) питання порядку денного.

     Не пiзнiше дня надсилання власникам облiгацiй, кредитних нот повiдомлення про проведення зборiв таке повiдомлення оприлюднюється особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, на вебсайтi емiтента облiгацiй, кредитних нот (якщо особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, є емiтент) та розмiщується у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     8. У разi якщо проект порядку денного зборiв не мiстить питань, визначених як невiдкладнi, емiтент (у разi якщо особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, є адмiнiстратор) та власники облiгацiй, кредитних нот протягом п'яти робочих днiв з дати надсилання особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, повiдомлення про проведення зборiв можуть направити через депозитарну систему України особi, вiдповiдальнiй за проведення зборiв:

     1) свої пропозицiї щодо розгляду зборами додаткових питань порядку денного та проектiв рiшень з цих питань;

     2) документи та/або iнформацiю щодо питань порядку денного зборiв, якi вони пропонують направити всiм власникам облiгацiй, кредитних нот.

     Кiлькiсть пропозицiй, документiв та/або iнформацiї, якi можуть надсилати власники облiгацiй, кредитних нот, емiтент та адмiнiстратор протягом строку, встановленого абзацом першим цiєї частини, є необмеженою. У разi якщо проект порядку денного мiстить питання, визначенi як невiдкладнi, пропозицiї до порядку денного зборiв не приймаються, а голосування проводиться щодо питань порядку денного, надiсланого разом iз повiдомленням про проведення зборiв.

     Питання, пропозицiї щодо включення яких до порядку денного надiйшли вiд емiтента, а також вiд власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi володiють облiгацiями, сукупна номiнальна вартiсть яких перевищує 5 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi непогашених облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот, невiдкладно включаються до порядку денного зборiв особою, вiдповiдальною за проведення зборiв. Питання, пропозицiї щодо включення яких до порядку денного надiйшли вiд iнших осiб, включаються до порядку денного за рiшенням особи, вiдповiдальної за проведення зборiв.

     Вмотивоване рiшення про вiдмову у включеннi пропозицiї до проекту порядку денного надсилається особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, особi, яка направила пропозицiї до порядку денного, через депозитарну систему України протягом трьох днiв з моменту його прийняття.

     9. У разi включення нових питань до порядку денного зборiв у порядку, передбаченому частиною восьмою цiєї статтi, особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, зобов'язана протягом двох робочих днiв пiсля закiнчення строку, визначеного абзацом першим частини восьмої цiєї статтi, вчинити всi необхiднi дiї для направлення через депозитарну систему України всiм власникам облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, а також емiтенту та адмiнiстратору (якщо вони не є особами, вiдповiдальними за проведення зборiв) такої iнформацiї:

     1) остаточний порядок денний зборiв, сформований нею згiдно з вимогами цiєї статтi, iз зазначенням про наявнiсть чи вiдсутнiсть взаємозв'язку мiж питаннями порядку денного;

     2) документи та/або iнформацiю, необхiднi для розгляду питань порядку денного, у тому числi тi, що надiйшли вiд емiтента, власникiв облiгацiй, кредитних нот, адмiнiстратора, суду, iнших осiб.

     10. Якщо голосування не вiдбулося через встановлену за пiдсумками реєстрацiї неправомочнiсть зборiв приймати рiшення щодо питань порядку денного зборiв та якщо особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, прийняла рiшення про необхiднiсть проведення повторних зборiв, така особа зобов'язана не пiзнiше наступного робочого дня вчинити всi необхiднi дiї для направлення через депозитарну систему України власникам облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, а також емiтенту та адмiнiстратору (якщо вони не є особами, вiдповiдальними за проведення зборiв) повiдомлення про проведення повторних зборiв з тих самих питань порядку денного вiдповiдно до вимог цього Закону.

     Повiдомлення про проведення повторних зборiв направляється власникам облiгацiй, кредитних нот, зазначеним у перелiку власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi мають право на участь у зборах, що був складений для проведення зборiв, голосування на яких не вiдбулося. Таке повiдомлення повинно мiстити нову дату голосування на зборах або перiод, протягом якого буде проводитися голосування, дату, станом на яку буде складено перелiк власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi мають право на участь у зборах, та час початку i час закiнчення реєстрацiї власникiв облiгацiй, кредитних нот (їхнiх представникiв) для участi у зборах.

     Строк мiж датою розсилання повiдомлення про проведення повторних зборiв та датою проведення повторного голосування або початку повторного голосування не може становити менше трьох та бiльше п'яти робочих днiв.

     11. До завершення голосування на зборах вiдповiдного випуску, а у випадку, передбаченому частиною десятою цiєї статтi, - на повторних зборах, iншi збори вiдповiдного випуску не проводяться.

     Стаття 111. Порядок прийняття рiшень зборами власникiв облiгацiй, кредитних нот

     1. Реєстрацiя власникiв облiгацiй, кредитних нот (їхнiх представникiв) для участi у зборах проводиться на пiдставi перелiку власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi мають право на участь у зборах, складеного в порядку, передбаченому законодавством про депозитарну систему, станом на 24 годину за два робочi днi до початку голосування.

     2. Реєстрацiя власникiв облiгацiй, кредитних нот (їхнiх представникiв) для участi у зборах проводиться протягом часу, зазначеного в повiдомленнi про проведення зборiв.

     Власник облiгацiй, кредитних нот реєструється та бере участь у зборах особисто або через свого представника. Iнформацiя про особу, уповноважену на реєстрацiю та участь у зборах вiд iменi власника облiгацiй, кредитних нот вiдповiдно до вимог, встановлених Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку, зазначається в системi депозитарного облiку та в перелiку власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi мають право на участь у зборах, складеному в порядку, передбаченому законодавством про депозитарну систему.

     Iдентифiкацiя та реєстрацiя власника облiгацiй, кредитних нот (його представника) для участi у зборах здiйснюються в авторизованiй електроннiй системi за допомогою квалiфiкованого електронного пiдпису або засобiв електронної iдентифiкацiї, що мають високий рiвень довiри, вiдповiдно до вимог Закону України "Про електронну iдентифiкацiю та електроннi довiрчi послуги", у порядку, встановленому Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     У разi вiдсутностi iнформацiї про власника облiгацiй, кредитних нот у перелiку власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi мають право на участь у зборах, авторизована електронна система вiдмовляє в реєстрацiї такого власника облiгацiй, кредитних нот (його представника) для участi у зборах.

     За результатами проведення реєстрацiї власникiв облiгацiй, кредитних нот (їхнiх представникiв) авторизованою електронною системою складається та направляється особi, вiдповiдальнiй за проведення зборiв, протокол про пiдсумки реєстрацiї iз зазначенням загальної кiлькостi голосiв власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску та перелiку власникiв облiгацiй, кредитних нот (їхнiх представникiв), якi зареєструвалися для участi у зборах, а також iнформацiї про правомочнiсть зборiв.

     Загальною кiлькiстю голосiв власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску є сукупна номiнальна вартiсть непогашених облiгацiй, кредитних нот такого випуску за вирахуванням номiнальної вартостi тих облiгацiй, кредитних нот такого випуску, якi не дають їхнiм власникам права голосу на зборах вiдповiдно до частини третьої цiєї статтi.

     3. Право голосу на зборах належить власникам облiгацiй, кредитних нот, крiм випадкiв, визначених цим Законом.

     Одна гривня номiнальної вартостi непогашеної облiгацiї, кредитної ноти надає власнику облiгацiї, кредитної ноти один голос для вирiшення кожного з питань, винесених на голосування на зборах. Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку встановлює порядок визначення загальної кiлькостi голосiв власникiв облiгацiй, кредитних нот щодо випускiв, номiнальна вартiсть яких визначена в iноземнiй валютi.

     Не дають права голосу облiгацiї, що належать таким особам:

     1) емiтенту таких облiгацiй, кредитних нот;

     2) особi, яка надає забезпечення за такими облiгацiями, кредитними нотами;

     3) особi, пов'язанiй вiдносинами контролю з емiтентом та/або особою, яка надає забезпечення за такими облiгацiями, кредитними нотами;

     4) юридичнiй особi, в якiй особи, зазначенi у пунктах 1 - 3 цiєї частини, сукупно прямо та/або опосередковано володiють частками, паями або акцiями, що вiдповiдають еквiваленту бiльше 50 вiдсоткiв статутного (складеного) капiталу та/або голосiв у вищому органi управлiння;

     5) трасту, iншому правовому утворенню, подiбному до трасту, а також будь-якiй iншiй особi, яка володiє облiгацiями, кредитними нотами, в iнтересах особи, зазначеної у пунктах 1 - 4 цiєї частини;

     6) власнику облiгацiй, кредитних нот, який у процесi реєстрацiї не подав запевнення в тому, що вiн не є особою, зазначеною у пунктах 1 - 5 цiєї частини.

     Особи, якi у процесi реєстрацiї не подали запевнення у тому, що вони не є особами, зазначеними у пунктах 1 - 5 цiєї частини, не допускаються авторизованою електронною системою до участi в голосуваннi.

     Вiдповiдальнiсть за достовiрнiсть iнформацiї, наданої у процесi iдентифiкацiї та реєстрацiї, несе власник облiгацiй, кредитних нот.

     4. Збори визнаються правомочними приймати рiшення щодо питань порядку денного, якщо за даними протоколу про пiдсумки реєстрацiї, сформованого авторизованою електронною системою, для участi у зборах зареєструвалися власники облiгацiй, кредитних нот (їхнi представники), загальна кiлькiсть голосiв яких дорiвнює або перевищує 75 вiдсоткiв сукупної кiлькостi прав голосу, що надає номiнальна вартiсть облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску.

     Протокол про пiдсумки реєстрацiї повинен мiстити повiдомлення про правомочнiсть або неправомочнiсть зборiв приймати рiшення щодо питань порядку денного.

     У разi якщо збори є неправомочними приймати рiшення щодо питань порядку денного згiдно з даними протоколу про пiдсумки реєстрацiї, голосування з питань порядку денного зборiв не проводиться.

     У такому разi особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, вчиняє дiї, передбаченi частиною десятою статтi 110 цього Закону, щодо проведення повторних зборiв.

     Повторнi збори визнаються правомочними приймати рiшення щодо питань порядку денного, якщо за даними протоколу про пiдсумки реєстрацiї, сформованого авторизованою електронною системою, для участi у зборах зареєструвалися власники облiгацiй, кредитних нот (їхнi представники), загальна кiлькiсть голосiв яких дорiвнює або перевищує 25 вiдсоткiв сукупної кiлькостi прав голосу, що надає номiнальна вартiсть облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску.

     5. Голосування щодо питань порядку денного зборiв розпочинається у час та дату, зазначенi у повiдомленнi про проведення зборiв, надiсланому через депозитарну систему України в порядку, передбаченому статтею 110 цього Закону. Програмно-технiчний комплекс авторизованої електронної системи повинен забезпечувати можливiсть блокування початку голосування щодо питань порядку денного у разi, якщо протокол про пiдсумки реєстрацiї мiстить данi про неправомочнiсть зборiв.

     6. Голосування здiйснюється виключно шляхом направлення власниками облiгацiй, кредитних нот (їхнiми представниками) голосiв "за" чи "проти" з кожного питання порядку денного зборiв через авторизовану електронну систему.

     Представник, який дiє вiд iменi декiлькох власникiв облiгацiй, кредитних нот, може голосувати з кожного питання порядку денного зборiв всiма або частиною належних йому голосiв та вправi одночасно голосувати однiєю частиною належних йому голосiв "за", а iншою - "проти".

     7. Рiшення зборiв щодо питань, передбачених цiєю частиною, приймається бiльшiстю у три чвертi голосiв власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, якi беруть участь у голосуваннi щодо питань порядку денного зборiв, що вважаються правомочними приймати рiшення. Такими питаннями є:

     1) надання згоди на внесення емiтентом змiн до проспекту (рiшення про емiсiю цiнних паперiв) щодо розмiру вiдсоткового доходу, розмiру та/або валюти номiнальної вартостi облiгацiй, кредитних нот, строкiв виплати вiдсоткового доходу, строкiв погашення, умов дострокового погашення, деномiнацiї вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот, перелiку осiб, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, та обсягу їхньої вiдповiдальностi, конвертацiї облiгацiй, кредитних нот (далi - основнi фiнансовi умови облiгацiй, кредитних нот), внесення пов'язаних з цим змiн до правочинiв щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами;

     2) погодження умов реструктуризацiї заборгованостi емiтента та/або осiб, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, перед власниками облiгацiй, кредитних нот;

     3) вiдмова вiд пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот пiсля настання дефолту (крiм дефолту у зв'язку з порушенням емiтентом або особою, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, обов'язкiв, установлених проспектом (рiшенням про емiсiю) та/або правочином щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами, що не належать до основних фiнансових умов облiгацiй, кредитних нот), надання згоди на вчинення адмiнiстратором дiй (правочинiв), передбачених частиною другою статтi 121 цього Закону;

     4) прийняття рiшення про усунення вiд виконання обов'язкiв або вiдмову вiд усунення вiд виконання обов'язкiв адмiнiстратора в разi наявностi конфлiкту iнтересiв та в iнших випадках, передбачених цим Законом та/або проспектом (рiшенням про емiсiю);

     5) надання згоди на внесення емiтентом змiн до проспекту (рiшення про емiсiю) щодо призначення адмiнiстратора у випадку, передбаченому частиною другою статтi 114 цього Закону.

     8. Рiшення зборiв щодо питань, передбачених цiєю частиною, приймається простою бiльшiстю голосiв власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, якi беруть участь у голосуваннi щодо питань порядку денного зборiв, що вважаються правомочними приймати рiшення. Такими питаннями є:

     1) надання згоди на внесення емiтентом змiн до проспекту (рiшення про емiсiю) в частинi документа про цiннi папери, що не пов'язанi зi змiною основних фiнансових умов облiгацiй, кредитних нот чи припиненням повноважень адмiнiстратора, внесення пов'язаних з цим змiн до правочинiв щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами;

     2) надання згоди на тимчасове невиконання емiтентом та/або особою, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, обов'язкiв, встановлених проспектом (рiшенням про емiсiю), що не належать до основних фiнансових умов облiгацiй, кредитних нот, та/або вiдповiдних обов'язкiв, передбачених правочином щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами, вiдмова вiд пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот пiсля настання дефолту у зв'язку з порушенням зазначених обов'язкiв;

     3) обрання адмiнiстратора у разi, якщо вiн не був призначений емiтентом (включаючи реєстрацiю емiтентом вiдповiдних змiн до проспекту (рiшення про емiсiю) у строки, визначенi цим Законом або проспектом (рiшенням про емiсiю), якщо призначення адмiнiстратора передбачене проспектом (рiшенням про емiсiю), або у разi настання дефолту;

     4) надання згоди на внесення емiтентом змiн до проспекту (рiшення про емiсiю) щодо призначення адмiнiстратора у разi, якщо адмiнiстратор вiдсутнiй;

     5) iншi питання порядку денного зборiв, якщо цим Законом не передбачений iнший порядок вирiшення таких питань.

     9. За результатами проведення пiдрахунку голосiв авторизована електронна система формує та надсилає особi, вiдповiдальнiй за проведення зборiв, протокол про результати голосування iз зазначенням рiшень, прийнятих зборами щодо кожного питання порядку денного, та кiлькостi голосiв, поданих "за" чи "проти" щодо кожного питання порядку денного. Порядок формування протоколу про результати голосування є невiд'ємною частиною порядку взаємодiї з авторизованою електронною системою, встановленого Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Датою прийняття рiшення зборами є дата проведення таких зборiв. Датою проведення зборiв є дата початку голосування щодо питань порядку денного зборiв.

     10. Протягом трьох робочих днiв з дня отримання протоколу про результати голосування особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, оформлює та направляє копiю такого протоколу всiм власникам облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот, емiтенту та адмiнiстратору (якщо вони не є особами, вiдповiдальними за проведення зборiв) через депозитарну систему України, а також оператору органiзованого ринку капiталу, на якому облiгацiї, кредитнi ноти допущенi до торгiв. Протягом робочого дня, наступного за днем направлення копiї протоколу про результати голосування, така копiя пiдлягає оприлюдненню на вебсайтi адмiнiстратора (у разi призначення), емiтента, оператора органiзованого ринку капiталу, на якому облiгацiї, кредитнi ноти допущенi до торгiв, а також у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     Оприлюднення копiї протоколу про результати голосування у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв, забезпечує емiтент облiгацiй, кредитних нот.

     11. Строк позовної давностi для оскарження рiшення зборiв власникiв облiгацiй, кредитних нот становить три мiсяцi з дня оприлюднення копiї протоколу у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     12. Додатковi вимоги до проведення зборiв, пiдбиття пiдсумкiв голосування на них, оформлення рiшень зборiв, зберiгання документацiї у зв'язку зi зборами встановлюються Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     13. Емiтент не має права домовлятися у будь-якiй формi з власником (власниками) облiгацiй, кредитних нот щодо голосування на зборах, якщо аналогiчнi умови не пропонуються всiм власникам облiгацiй, кредитних нот. У разi якщо власник (власники) облiгацiй, кредитних нот отримує (отримують) будь-якi кошти або iншу винагороду внаслiдок такої домовленостi з емiтентом, такi кошти повиннi бути розподiленi мiж усiма власниками облiгацiй, кредитних нот пропорцiйно до кiлькостi належних їм облiгацiй.

     Стаття 112. Права та обов'язки особи, вiдповiдальної за проведення зборiв

     1. Особа, вiдповiдальна за проведення зборiв:

     1) забезпечує обмiн документами та iнформацiєю мiж емiтентом, адмiнiстратором, особами, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, та власниками облiгацiй, кредитних нот;

     2) на вимогу осiб, надiлених цим Законом правом вимагати проведення зборiв, проводить збори в порядку, встановленому законодавством;

     3) надає роз'яснення з питань, що виникають у зв'язку з реалiзацiєю права голосу на зборах, i роз'яснення щодо порядку голосування з питань порядку денного зборiв;

     4) надає розпорядження Центральному депозитарiю цiнних паперiв вiдповiдно до вимог закону та договору про надання послуг щодо забезпечення проведення зборiв;

     5) на вимогу власника облiгацiй забезпечує йому в розумний строк i спосiб доступ до копiй документiв та iнформацiї, пов'язаних зi зборами;

     6) здiйснює iншi функцiї, визначенi цим Законом.

     2. Емiтент, особи, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, суб'єкт аудиторської дiяльностi, який надає послуги аудиту фiнансової звiтностi емiтенту i таким особам, власники облiгацiй, кредитних нот зобов'язанi надавати особi, вiдповiдальнiй за проведення зборiв, на її запит iнформацiю, необхiдну їй для виконання своїх обов'язкiв у зв'язку з проведенням зборiв.

     Стаття 113. Дефолт за облiгацiями, кредитними нотами

     1. Порушення будь-якого обов'язку емiтента або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, вказаного у проспектi (рiшеннi про емiсiю) облiгацiй, кредитних нот або встановленого законодавством, може бути визначено у проспектi (рiшеннi про емiсiю) облiгацiй, кредитних нот як одна з обставин, що становлять дефолт за облiгацiями, кредитними нотами (далi - дефолт). Обставини, що становлять дефолт, зазначаються у проспектi (рiшеннi про емiсiю) облiгацiй, кредитних нот.

     Дефолт не є банкрутством у розумiннi статтi 1 Кодексу України з процедур банкрутства.

     2. Якщо у проспектi (рiшеннi про емiсiю цiнних паперiв) облiгацiй, кредитних нот вiдсутня вказiвка на обставини, що становлять дефолт, дефолтом визнається настання будь-якої з таких обставин:

     1) прострочення виконання зобов'язання з виплати будь-якої суми, що пiдлягає сплатi згiдно з проспектом (рiшенням про емiсiю), на бiльше нiж 10 робочих днiв пiсля закiнчення вiдповiдного строку (настання вiдповiдного термiну), визначеного у проспектi (рiшеннi про емiсiю);

     2) вiдкриття стосовно емiтента або будь-якої особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, провадження у справi про банкрутство (а щодо банкiв - також запровадження тимчасової адмiнiстрацiї чи початок процедури лiквiдацiї);

     3) дiї або бездiяльнiсть емiтента, що завдають iстотної шкоди правам та/або iнтересам власникiв облiгацiй, кредитних нот, у тому числi:

     а) несплата винагороди або нездiйснення iнших платежiв адмiнiстратору за договором про його призначення протягом бiльше нiж 10 робочих днiв пiсля закiнчення вiдповiдного строку (настання вiдповiдного термiну);

     б) порушення обов'язку щодо призначення адмiнiстратора у строки, визначенi цим Законом або проспектом (рiшенням про емiсiю), якщо призначення адмiнiстратора передбачено проспектом (рiшенням про емiсiю цiнних паперiв).

     3. Емiтент зобов'язаний невiдкладно повiдомити адмiнiстратора, а в разi його вiдсутностi - власникiв облiгацiй, кредитних нот через депозитарну систему України про неможливiсть виконання або порушення будь-якого обов'язку емiтента та/або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, передбаченого проспектом (рiшенням про емiсiю), правочинами щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами або цим Законом, про вiдкриття стосовно будь-якої iз зазначених осiб провадження у справi про банкрутство (а щодо банкiв - про запровадження тимчасової адмiнiстрацiї чи початок процедури лiквiдацiї).

     4. Адмiнiстратор зобов'язаний повiдомляти всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот через депозитарну систему України протягом трьох робочих днiв пiсля того, як йому стало вiдомо про настання будь-якої з таких обставин:

     1) порушення будь-якого обов'язку емiтента або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, визначеного проспектом (рiшенням про емiсiю цiнних паперiв) та/або правочинами забезпечення, або неможливiсть його виконання;

     2) вiдкриття щодо емiтента або будь-якої особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, провадження у справi про банкрутство (а щодо банкiв - також про запровадження тимчасової адмiнiстрацiї чи початок процедури лiквiдацiї);

     3) дiї або бездiяльнiсть емiтента, особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, що завдають або можуть завдати iстотної шкоди правам та/або iнтересам власникiв облiгацiй, кредитних нот, або неможливiсть їх дотримання;

     4) настання дефолту.

     5. Пiсля настання дефолту один чи декiлька власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi у сукупностi володiють облiгацiями, кредитними нотами, сумарна номiнальна вартiсть яких становить не менше 25 вiдсоткiв загальної номiнальної вартостi непогашених облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот, можуть без проведення зборiв подати адмiнiстратору заяву про пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот (зокрема через депозитарну систему України), а в разi його вiдсутностi - вимогу про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот емiтенту та/або будь-якiй з осiб, якi надають забезпечення за такими облiгацiями, кредитними нотами.

     До заяви (вимоги) додається виписка (виписки) з рахунку (рахункiв) у цiнних паперах, що пiдтверджує наявнiсть станом не ранiше попереднього робочого дня перед днем подання заяви (вимоги) прав на облiгацiї, кредитнi ноти та прав за облiгацiями, кредитними нотами вiдповiдного випуску, а також їх обмежень у кiлькостi, на яку посилається власник (власники) облiгацiй, кредитних нот для пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот i обмеження у розпорядженнi ними на такому рахунку (таких рахунках) у цiнних паперах.

     6. У разi отримання заяви власникiв облiгацiй, кредитних нот про пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот, якщо збори вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот не прийняли рiшення про вiдмову вiд такої вимоги, адмiнiстратор:

     1) невiдкладно, але не пiзнiше трьох робочих днiв направляє вимогу про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот емiтенту, особам, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами;

     2) у той самий день iнформує через депозитарну систему України всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот про пред'явлення вимоги;

     3) вживає заходiв до примусового стягнення заборгованостi з емiтента та/або осiб, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, у тому числi заходiв, передбачених частиною першою статтi 121 цього Закону;

     4) вживає iнших заходiв, спрямованих на захист прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот, передбачених цим Законом, нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку, проспектом (рiшенням про емiсiю), договором про призначення адмiнiстратора.

     7. У разi отримання вимоги власникiв облiгацiй, кредитних нот про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот, якщо збори вiдповiдного випуску не прийняли рiшення про вiдмову вiд такої вимоги, строк погашення облiгацiй, кредитних нот вважається таким, що настав, якщо проспектом (рiшенням про емiсiю) не встановлено iнший строк виконання вимоги.

     8. Проспектом (рiшенням про емiсiю) облiгацiй, кредитних нот або законом можуть бути передбаченi додатковi наслiдки настання дефолту.

     Стаття 114. Призначення адмiнiстратора

     1. Емiтент облiгацiй, кредитних нот має право (а у випадках, встановлених законом, - зобов'язаний) призначити адмiнiстратора. За випуском облiгацiй, кредитних нот може бути призначений лише один адмiнiстратор.

     Усi власники облiгацiй, кредитних нот за домовленiстю або збори мають право обрати адмiнiстратора у разi:

     1) невиконання емiтентом свого обов'язку щодо призначення адмiнiстратора протягом строку, передбаченого законодавством або проспектом (рiшенням про емiсiю);

     2) настання дефолту (навiть якщо призначення адмiнiстратора не передбачено проспектом (рiшенням про емiсiю).

     2. Пiсля початку розмiщення облiгацiй, кредитних нот, якщо наявнiсть адмiнiстратора не передбачена проспектом (рiшенням про емiсiю), емiтент може призначити адмiнiстратора та внести вiдповiднi змiни до проспекту (рiшення про емiсiю) за згодою всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот або зборiв.

     Пiсля реєстрацiї Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку звiту про результати емiсiї облiгацiй, кредитних нот емiтент має право за згодою всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот або зборiв припинити розпочатi процедури щодо призначення адмiнiстратора та внести вiдповiднi змiни до проспекту (рiшення про емiсiю).

     3. Адмiнiстратором може бути призначена або обрана юридична особа, яка вiдповiдає таким вимогам:

     1) фiнансова установа, розмiр капiталу якої вiдповiдає вимогам щодо його розмiру та порядку його розрахунку, встановленим Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку;

     2) юридична особа, яка не є фiнансовою установою, за умови вiдповiдностi вимогам, встановленим Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     4. Адмiнiстратором не може бути призначено:

     1) емiтента вiдповiдного випуску;

     2) особу, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами вiдповiдного випуску;

     3) особу, уповноважену дiяти вiд iменi емiтента облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску;

     4) особу, пов'язану вiдносинами контролю з емiтентом облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, особою, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами вiдповiдного випуску, та/або iнвестицiйною фiрмою, що здiйснює андеррайтинг вiдповiдного випуску та/або дiяльнiсть з розмiщення з наданням гарантiї або дiяльнiсть з розмiщення без надання гарантiї щодо вiдповiдного випуску;

     5) особу, в якiй особи, зазначенi у пунктах 1 - 4 цiєї частини, сукупно прямо та/або опосередковано володiють частками, паями або акцiями, що вiдповiдають еквiваленту бiльше нiж 50 вiдсоткiв статутного (складеного) капiталу та/або голосiв у вищому органi управлiння;

     6) особу, у якої наявний конфлiкт iнтересiв та/або iншi обставини, зазначенi в частинi першiй статтi 119 цього Закону.

     Обмеження, встановленi пунктами 3 - 6 цiєї частини, не застосовуються до обрання адмiнiстратора зборами, призначення адмiнiстратора за згодою зборiв або всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот.

     5. Особа, призначена адмiнiстратором, набуває повноважень адмiнiстратора з моменту реєстрацiї проспекту (рiшення про емiсiю) або вiдповiдних змiн до нього, якщо iнше не встановлено цим Законом.

     6. У випадках, визначених частиною першою цiєї статтi, усi власники облiгацiй, кредитних нот за домовленiстю або збори можуть самостiйно обрати адмiнiстратора.

     Емiтент у такому разi зобов'язаний укласти з особою, обраною адмiнiстратором, договiр про призначення адмiнiстратора протягом п'яти робочих днiв з дати отримання iнформацiї щодо вiдповiдної домовленостi всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот або оприлюднення протоколу з вiдповiдним рiшенням зборiв у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     У разi невиконання емiтентом свого обов'язку щодо укладення договору про призначення адмiнiстратора протягом вищезазначеного строку всi власники облiгацiй, кредитних нот за домовленiстю або збори можуть уповноважити одного або декiлькох власникiв облiгацiй, кредитних нот на укладення зазначеного договору з особою, обраною адмiнiстратором. Таке рiшення може прийматися зборами одночасно з рiшенням про обрання адмiнiстратора.

     У разi укладення договору про призначення адмiнiстратора уповноваженим власником (власниками) облiгацiй, кредитних нот особа, призначена адмiнiстратором, зобов'язана не пiзнiше наступного робочого дня направити iнформацiю про своє призначення всiм власникам облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот через депозитарну систему України, повiдомити емiтента та оператора органiзованого ринку капiталу, на якому облiгацiї, кредитнi ноти допущенi до торгiв, а також оприлюднити таку iнформацiю на вебсайтi адмiнiстратора, Центрального депозитарiю цiнних паперiв та в базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     У такому разi особа, призначена адмiнiстратором, набуває повноважень адмiнiстратора з моменту оприлюднення iнформацiї про його призначення у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     7. Емiтент зобов'язаний протягом 20 робочих днiв з дати укладення договору про призначення адмiнiстратора, передбаченого частиною шостою цiєї статтi, подати на реєстрацiю змiни до проспекту (рiшення про емiсiю) щодо призначення адмiнiстратора у порядку, встановленому Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     Стаття 115. Припинення повноважень адмiнiстратора

     1. Повноваження адмiнiстратора припиняються у разi:

     1) вiдмови адмiнiстратора вiд свого призначення;

     2) усунення вiд виконання обов'язкiв адмiнiстратора;

     3) встановлення судом, третейським судом, мiжнародним комерцiйним арбiтражем або Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку факту невiдповiдностi адмiнiстратора вимогам, встановленим цим Законом та/або нормативно-правовими актами Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку;

     4) лiквiдацiї юридичної особи, що є адмiнiстратором;

     5) скасування реєстрацiї випуску;

     6) прийняття зборами рiшення вiдповiдно до частини третьої цiєї статтi;

     7) в iнших випадках, передбачених проспектом (рiшенням про емiсiю) та/або законом.

     Повноваження адмiнiстратора припиняються з дати реєстрацiї змiн до проспекту (рiшення про емiсiю) щодо припинення повноважень адмiнiстратора, якщо iнше не передбачено проспектом (рiшенням про емiсiю).

     Емiтент не пiзнiше наступного робочого дня пiсля реєстрацiї змiн до проспекту (рiшення про емiсiю) iнформує всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот через депозитарну систему України про припинення повноважень адмiнiстратора.

     2. Адмiнiстратор має право у будь-який час вiдмовитися вiд свого призначення, якщо заборона такої вiдмови не передбачена договором про призначення адмiнiстратора.

     Адмiнiстратор може за згодою емiтента вiдкликати вiдмову вiд свого призначення до дати набрання чинностi такою вiдмовою, якщо iнше не передбачено договором про призначення адмiнiстратора.

     Адмiнiстратор зобов'язаний направити iнформацiю про вiдмову вiд свого призначення (вiдкликання такої вiдмови) в день такої вiдмови (вiдкликання) всiм власникам облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску облiгацiй, кредитних нот через депозитарну систему України, повiдомити емiтента та оператора органiзованого ринку капiталу, на якому облiгацiї, кредитнi ноти допущенi до торгiв, а також оприлюднити таку iнформацiю на вебсайтi адмiнiстратора, Центрального депозитарiю цiнних паперiв та в базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     3. Збори можуть прийняти рiшення про припинення повноважень адмiнiстратора:

     1) у разi невиконання або неналежного виконання ним своїх обов'язкiв;

     2) у разi невиконання або неналежного виконання ним своїх обов'язкiв за iншим випуском облiгацiй, кредитних нот;

     3) в iнших випадках, передбачених проспектом (рiшенням про емiсiю).

     4. У разi виникнення конфлiкту iнтересiв та/або iнших обставин, зазначених у частинi першiй статтi 119 цього Закону, збори розглядають питання про вiдмову вiд усунення адмiнiстратора вiд виконання обов'язкiв.

     У разi якщо збори не прийняли рiшення про вiдмову вiд усунення адмiнiстратора вiд виконання обов'язкiв, повноваження такого адмiнiстратора припиняються.

     5. У разi вiдмови адмiнiстратора вiд свого призначення або усунення його вiд виконання обов'язкiв така особа продовжує виконувати повноваження адмiнiстратора до набуття повноважень новим адмiнiстратором, але не бiльше трьох мiсяцiв з дати вiдмови вiд призначення або усунення вiд виконання обов'язкiв, якщо iнше не передбачено законом або договором про призначення адмiнiстратора.

     Не пiзнiше наступного робочого дня пiсля закiнчення зазначеного строку емiтент розмiщує iнформацiю про припинення повноважень адмiнiстратора у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв.

     6. У разi припинення особи шляхом злиття, подiлу, приєднання або перетворення її повноваження адмiнiстратора переходять до правонаступника. У такому разi емiтент зобов'язаний внести вiдповiднi змiни до проспекту (рiшення про емiсiю).

     У разi подiлу повноваження адмiнiстратора можуть перейти лише до одного правонаступника.

     У разi припинення особи шляхом лiквiдацiї її повноваження адмiнiстратора припиняються з дня внесення до Єдиного державного реєстру юридичних осiб, фiзичних осiб - пiдприємцiв та громадських формувань запису про її припинення.

     7. У разi припинення повноважень адмiнiстратора емiтент зобов'язаний призначити нового адмiнiстратора та внести вiдповiднi змiни до проспекту (рiшення про емiсiю), якщо iншi строки не встановленi проспектом (рiшенням про емiсiю):

     1) протягом одного мiсяця з дати припинення повноважень - у разi якщо з цiєю метою не вимагається здiйснення процедур публiчних закупiвель;

     2) протягом трьох мiсяцiв з дати припинення повноважень адмiнiстратора - у разi якщо з цiєю метою вимагається здiйснення процедур публiчних закупiвель.

     8. Якщо емiтент не виконує свого обов'язку щодо внесення змiн до iнформацiї про адмiнiстратора, зазначеної в проспектi (рiшеннi про емiсiю), iнформацiя про припинення повноважень адмiнiстратора та призначення нового адмiнiстратора розмiщується у базi даних особи, яка провадить дiяльнiсть з оприлюднення регульованої iнформацiї вiд iменi учасникiв ринкiв капiталу та професiйних учасникiв органiзованих товарних ринкiв, особою, повноваження якої припинено, або особою, призначеною адмiнiстратором, протягом п'яти робочих днiв з дня, коли мали бути внесенi змiни до iнформацiї про адмiнiстратора, зазначеної в проспектi (рiшеннi про емiсiю).

     9. У разi неопублiкування iнформацiї, передбаченої частинами п'ятою i восьмою цiєї статтi, таку публiкацiю протягом п'яти робочих днiв з дня, коли вiдповiдна iнформацiя мала бути опублiкована, здiйснює Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку.

     10. У разi скасування реєстрацiї випуску облiгацiй, кредитних нот одночасно припиняються повноваження адмiнiстратора.

     У разi якщо скасування реєстрацiї випуску облiгацiй, кредитних нот втратило юридичну силу та на момент такого скасування за випуском облiгацiй, кредитних нот був призначений адмiнiстратор (або в емiтента iснував обов'язок щодо його призначення), емiтент зобов'язаний призначити нового адмiнiстратора вiдповiдно до частини сьомої цiєї статтi.

     Стаття 116. Договiр про призначення адмiнiстратора

     1. Емiтент та особа, яка призначається адмiнiстратором, укладають договiр про призначення адмiнiстратора, за яким вiдповiдна особа зобов'язується надавати послуги адмiнiстратора на користь власникiв облiгацiй, кредитних нот, а емiтент зобов'язується оплачувати такi послуги, покривати та вiдшкодовувати витрати у зв'язку з виконанням адмiнiстратором своїх обов'язкiв та виконувати iншi обов'язки, передбаченi договором.

     2. У випадку, передбаченому частиною шостою статтi 114 цього Закону, оплата послуг адмiнiстратора та вiдшкодування його витрат можуть здiйснюватися вiдповiдно до умов договору про призначення адмiнiстратора з iншою особою, уповноваженою зборами на укладення такого договору з особою, обраною адмiнiстратором.

     Особа, яка здiйснила оплату послуг адмiнiстратора та вiдшкодування його витрат, має право на вiдшкодування своїх витрат емiтентом у розумному розмiрi. У разi якщо сума, надана такою особою, не була в повному обсязi використана, адмiнiстратор зобов'язаний повернути її залишок такiй особi.

     3. З дати початку розмiщення облiгацiй, кредитних нот договiр про призначення адмiнiстратора не може бути розiрваний емiтентом та/або адмiнiстратором без згоди зборiв, крiм випадкiв, передбачених законом.

     Умови договору про призначення адмiнiстратора, якi обмежують права адмiнiстратора та/або звiльняють його вiд виконання обов'язкiв, передбачених законом, проспектом (рiшенням про емiсiю) та рiшеннями зборiв, є нiкчемними, якщо iнше не передбачено законом.

     4. Iнформацiя про адмiнiстратора, його права та обов'язки розкривається у проспектi (рiшеннi про емiсiю) згiдно з вимогами, встановленими Нацiональною комiсiєю з цiнних паперiв та фондового ринку.

     5. У договорi про призначення адмiнiстратора обов'язково зазначаються умови та порядок притягнення адмiнiстратора до вiдповiдальностi за невиконання чи неналежне виконання ним своїх обов'язкiв, а також обсяг такої вiдповiдальностi.

     Стаття 117. Винагорода адмiнiстратора

     1. Оплата послуг та вiдшкодування витрат адмiнiстратора здiйснюються емiтентом на пiдставi договору про призначення адмiнiстратора, якщо iнше не передбачено договором та проспектом (рiшенням про емiсiю), крiм випадку, зазначеного у частинi другiй статтi 116 цього Закону.

     Оплата послуг та вiдшкодування витрат адмiнiстратора включають:

     1) оплату послуг адмiнiстратора;

     2) вiдшкодування витрат на оплату послуг Центрального депозитарiю цiнних паперiв з органiзацiї проведення зборiв, засiдання власникiв облiгацiй, кредитних нот, iнших послуг вiдповiдно до законодавства;

     3) вiдшкодування витрат, пов'язаних iз примусовим зверненням стягнення для погашення заборгованостi емiтента, особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами;

     4) iншi винагороди та витрати згiдно з проспектом (рiшенням про емiсiю), договором про призначення адмiнiстратора та рiшеннями зборiв.

     2. Адмiнiстратор має право не виконувати будь-якi свої обов'язки до оплати його послуг, належного (за обґрунтованою оцiнкою адмiнiстратора) вiдшкодування його витрат або надання задовiльного для нього зобов'язання вiдшкодувати такi витрати. У такому разi адмiнiстратор зобов'язаний поiнформувати через депозитарну систему України емiтента та всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску про такi обставини.

     Положення цiєї частини не застосовуються до надання адмiнiстратором iнформацiї про розмiр оплати його послуг та розмiр його витрат, якi потребують вiдшкодування. Адмiнiстратор надає таку iнформацiю безоплатно.

     Стаття 118. Права та обов'язки адмiнiстратора

     1. Права та обов'язки адмiнiстратора визначаються законом, проспектом (рiшенням про емiсiю), рiшеннями зборiв та договором про призначення адмiнiстратора.

     2. Адмiнiстратор зобов'язаний:

     1) надавати повiдомлення, передбаченi цим Законом;

     2) на вимогу будь-якого власника облiгацiй, кредитних нот забезпечувати йому в розумний строк та спосiб доступ до копiй документiв та iнформацiї, безпосередньо пов'язаних з наданням адмiнiстратором своїх послуг;

     3) на запит будь-якого власника облiгацiй, кредитних нот надавати пiдтвердження наявностi або вiдсутностi в адмiнiстратора конфлiкту iнтересiв;

     4) укласти договiр з Центральним депозитарiєм цiнних паперiв вiдповiдно до законодавства;

     5) забезпечувати перерахування на рахунок Центрального депозитарiю цiнних паперiв, вiдкритий у Нацiональному банку України, коштiв, отриманих у процесi стягнення заборгованостi з емiтента облiгацiй, кредитних нот та/або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, або в процедурi їх банкрутства чи лiквiдацiї, якщо такi кошти виплачуються в нацiональнiй валютi, або на рахунки, вiдкритi Центральним депозитарiєм цiнних паперiв в iнших банках, у тому числi iноземних, що вiдповiдають критерiям, встановленим Нацiональним банком України, якщо такi кошти виплачуються в iноземнiй валютi, з метою подальшого перерахування таких коштiв згiдно з вимогами законодавства.

     3. Для виконання своїх обов'язкiв адмiнiстратор має право:

     1) брати участь у пiдготовцi правочинiв щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами та/або змiн до них (до реєстрацiї проспекту (рiшення про емiсiю) таке право надається особi, призначенiй адмiнiстратором вiдповiдно до договору про призначення адмiнiстратора);

     2) вiд свого iменi та виключно в iнтересах власникiв облiгацiй, кредитних нот звертатися до суду та представляти в судi iнтереси власникiв облiгацiй, кредитних нот у випадках, передбачених цим Законом;

     3) вiд свого iменi та виключно в iнтересах власникiв облiгацiй, кредитних нот брати участь у провадженнях у справах про банкрутство емiтента та осiб, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, у випадках, передбачених цим Законом;

     4) перевiряти виконання емiтентом та особами, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, своїх обов'язкiв (зокрема, вимагати необхiднi документи та iнформацiю, перевiряти дотримання основних фiнансових умов облiгацiй, кредитних нот, нормативiв);

     5) надавати згоду на внесення емiтентом змiн до проспекту (рiшення про емiсiю цiнних паперiв) та правочинiв щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами у випадках, передбачених цим Законом;

     6) здiйснювати повноваження, наданi йому рiшеннями зборiв.

     4. Емiтент, особи, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, суб'єкт аудиторської дiяльностi, який надає послуги аудиту фiнансової звiтностi емiтенту та таким особам, власники облiгацiй, кредитних нот зобов'язанi на запит надавати адмiнiстратору iнформацiю, необхiдну йому для виконання своїх обов'язкiв.

     5. Адмiнiстратор зобов'язаний добросовiсно дiяти в iнтересах усiх власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску.

     6. Адмiнiстратор дiє вiд свого iменi в iнтересах власникiв облiгацiй, кредитних нот на пiдставi договору про призначення адмiнiстратора. Адмiнiстратор дiє без довiреностi.

     У всiх правочинах, вчинених адмiнiстратором, та документах, що видаються адмiнiстратором у ходi виконання ним своїх обов'язкiв та/або реалiзацiї ним своїх прав, має зазначатися, що вiн є адмiнiстратором.

     У разi призначення адмiнiстратор погоджує правочини щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами i є стороною кожного з договорiв щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами.

     Новий адмiнiстратор є правонаступником адмiнiстратора, повноваження якого припинено, за кожним з правочинiв щодо забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами без необхiдностi вчинення будь-яких iнших правочинiв з цiєю метою.

     7. У разi покладення на адмiнiстратора певних обов'язкiв та/або надання йому певних прав зборами жоден з власникiв облiгацiй, кредитних нот не може реалiзовувати вiдповiднi права в iндивiдуальному порядку, крiм випадкiв, передбачених законом та/або рiшеннями зборiв.

     Стаття 119. Конфлiкт iнтересiв та вiдповiдальнiсть адмiнiстратора

     1. Адмiнiстратор, якому стало вiдомо про наявнiсть або можливiсть виникнення конфлiкту мiж його iнтересами та iнтересами власникiв облiгацiй, кредитних нот (далi - конфлiкт iнтересiв) або про iншi обставини, через якi адмiнiстратор не може або в майбутньому не зможе виконувати свої обов'язки (зокрема, у зв'язку з порушенням провадження у справi про банкрутство або лiквiдацiєю), зобов'язаний повiдомити про такий конфлiкт iнтересiв та/або обставини всiм власникам облiгацiй, кредитних нот через депозитарну систему України та емiтенту.

     Конфлiкт iнтересiв вважається наявним, якщо:

     1) адмiнiстратор є особою, пов'язаною вiдносинами контролю з емiтентом та/або особою, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами;

     2) адмiнiстратор є особою, в якiй особи, зазначенi у пунктi 1 цiєї частини, сукупно прямо та/або опосередковано володiють частками, паями або акцiями, що вiдповiдають еквiваленту бiльш як 50 вiдсоткiв статутного (складеного) капiталу та/або голосiв у вищому органi управлiння;

     3) адмiнiстратор самостiйно або в сукупностi з особами, пов'язаними з ним вiдносинами контролю, є власником (власниками) 5 вiдсоткiв або бiльшої кiлькостi облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску;

     4) адмiнiстратор надав забезпечення виконання зобов'язань за облiгацiями, кредитними нотами, щодо яких вiн є адмiнiстратором.

     До призначення (обрання) особи адмiнiстратором вона зобов'язана повiдомити емiтента (а в разi обрання - власникiв облiгацiй, кредитних нот) про наявнiсть або можливiсть виникнення конфлiкту iнтересiв.

     2. Адмiнiстратор несе вiдповiдальнiсть перед власниками облiгацiй, кредитних нот за невиконання або неналежне виконання своїх обов'язкiв. Розмiр вiдповiдальностi адмiнiстратора обмежується десятикратним розмiром рiчної оплати його послуг за договором про призначення адмiнiстратора.

     Обмеження розмiру вiдповiдальностi адмiнiстратора, передбачене абзацом першим цiєї частини, не застосовується в разi умисного невиконання (умисного неналежного виконання) адмiнiстратором своїх обов'язкiв або грубої необережностi.

     Стаття 120. Дiї адмiнiстратора щодо захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот

     1. Для захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот з урахуванням особливостей, встановлених цим Законом, адмiнiстратор має право вiд свого iменi та виключно в iнтересах власникiв облiгацiй, кредитних нот вчиняти такi дiї:

     1) виступати стороною у спорах про захист прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот або третьою особою в iнших спорах, вирiшення яких може вплинути на права та обов'язки власникiв облiгацiй, кредитних нот, в порядку адмiнiстративного, цивiльного, господарського судочинства, а також у третейському судi або мiжнародному комерцiйному арбiтражi;

     2) виступати цивiльним позивачем у кримiнальних провадженнях;

     3) виступати потерпiлим у кримiнальних провадженнях;

     4) виступати стягувачем у виконавчих провадженнях;

     5) виступати кредитором у провадженнях у справах про банкрутство боржника, який є емiтентом облiгацiй, кредитних нот або особою, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами (далi разом - боржник, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами);

     6) виступати кредитором у процедурi лiквiдацiї банку, який є емiтентом облiгацiй, кредитних нот або особою, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами (далi разом - банк, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами).

     Стаття 121. Особливостi вчинення адмiнiстратором дiй та правочинiв щодо захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот

     1. У разi отримання заяви власникiв облiгацiй, кредитних нот про пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот у порядку, передбаченому цим Законом, адмiнiстратор виключно в iнтересах власникiв облiгацiй, кредитних нот вчиняє такi дiї:

     1) подає вiд свого iменi позови та виступає вiд свого iменi учасником у справах про захист прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот у порядку адмiнiстративного, господарського судочинства, а також у третейському судi або мiжнародному комерцiйному арбiтражi;

     2) подає вiд свого iменi цивiльнi позови у кримiнальному провадженнi та виступає учасником у кримiнальному провадженнi;

     3) подає вiд свого iменi заяви про залучення його до кримiнального провадження як потерпiлого та виступає стороною у кримiнальному провадженнi;

     4) подає вiд свого iменi заяви про вiдкриття провадження у справi про банкрутство боржника, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами, заявляє грошовi вимоги, виступає стороною у таких справах про банкрутство;

     5) голосує вiд свого iменi на комiтетi кредиторiв з питань визнання боржника, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами, банкрутом i вiдкриття лiквiдацiйної процедури;

     6) подає вiд свого iменi заяви про вiдкриття виконавчого провадження щодо примусового виконання рiшення та виступає стороною у виконавчому провадженнi;

     7) заявляє вiд свого iменi Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб свої вимоги до банку, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами, пiсля початку процедури лiквiдацiї.

     2. Адмiнiстратор вчиняє такi дiї або правочини виключно в iнтересах власникiв облiгацiй, кредитних нот, за умови надання згоди зборами у порядку, передбаченому цим Законом, або згоди всiх власникiв облiгацiй, кредитних нот:

     1) вiдмовляється вiд позову, зменшує розмiр позовних вимог, змiнює предмет позову, укладає мирову угоду, вiдмовляється вiд апеляцiйної або касацiйної скарги у спорi про захист прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот у порядку адмiнiстративного, цивiльного, господарського судочинства, укладає мирову угоду, вiдмовляється вiд позову або вимог, припиняє третейський або арбiтражний розгляд у разi розгляду спору в третейському судi або мiжнародному комерцiйному арбiтражi;

     2) вiдмовляється вiд обвинувачення, апеляцiйної чи касацiйної скарги, цивiльного позову в кримiнальному провадженнi;

     3) досягає примирення на будь-якiй стадiї адмiнiстративного процесу та укладає угоду про примирення на будь-якiй стадiї кримiнального провадження;

     4) схвалює вiд свого iменi план превентивної реструктуризацiї боржника, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами;

     5) голосує вiд свого iменi на зборах кредиторiв з питань схвалення плану превентивної реструктуризацiї боржника, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами, звернення до господарського суду з клопотанням щодо процедури санацiї i затвердження плану санацiї, схвалення плану санацiї боржника, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами, та схвалення внесення змiн до такого плану.

     Рiшення зборiв щодо питань, передбачених цiєю частиною, приймається бiльшiстю у три чвертi голосiв власникiв облiгацiй, кредитних нот вiдповiдного випуску, якi беруть участь у голосуваннi щодо питань порядку денного зборiв, що вважаються правомочними приймати рiшення.

     3. Адмiнiстратор без необхiдностi отримання окремої вимоги власникiв облiгацiй, кредитних нот та/або рiшення зборiв зобов'язаний вчиняти будь-якi iншi необхiднi процесуальнi дiї та подавати будь-якi iншi необхiднi процесуальнi документи, передбаченi законодавством, виключно в iнтересах власникiв облiгацiй, кредитних нот, якi необхiднi для захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот, пiд час судового процесу в порядку адмiнiстративного, цивiльного, господарського, кримiнального судочинства, виконавчого провадження, розгляду спору в третейському судi або мiжнародному комерцiйному арбiтражi, процедури вiдновлення платоспроможностi та банкрутства боржника, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами, процедури тимчасової адмiнiстрацiї та лiквiдацiї банку, який має зобов'язання за облiгацiями, кредитними нотами.

     4. У разi якщо адмiнiстратор протягом розумного строку пiсля отримання вiдповiдних iнструкцiй вiд власникiв облiгацiй, кредитних нот та належного (за оцiнкою адмiнiстратора) покриття його витрат не вчиняє будь-яких дiй або правочинiв, зазначених у частинах першiй - третiй цiєї статтi, будь-який власник облiгацiй, кредитних нот може звернутися до адмiнiстратора з письмовою вимогою про негайне вчинення таких дiй або правочинiв.

     5. Якщо протягом трьох робочих днiв з дати отримання письмової вимоги вiд власника облiгацiй, кредитних нот адмiнiстратор не вчиняє необхiдних дiй або правочинiв вiдповiдно до iнструкцiй власникiв облiгацiй, кредитних нот, не надає жодних пояснень у вiдповiдь на письмову вимогу власника облiгацiй, кредитних нот, вiдмовляється вчиняти необхiднi дiї або правочини вiдповiдно до iнструкцiй власникiв облiгацiй, кредитних нот або повiдомляє про намiр вчинити такi дiї або правочини у строк, що може призвести до неможливостi захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот або значно ускладнить таку можливiсть, кожний власник облiгацiй, кредитних нот має право самостiйно вчинити зазначенi дiї або правочини вiд свого iменi для захисту своїх прав i iнтересiв у порядку, встановленому законодавством, незважаючи на наявнiсть арбiтражної або третейської угоди мiж емiтентом та/або особами, якi надають забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, та адмiнiстратором.

     6. У разi якщо адмiнiстратор не отримав заяви власникiв облiгацiй, кредитних нот про пред'явлення вимоги про дострокове погашення облiгацiй, кредитних нот та невчинення вiдповiдних дiй або правочинiв стосовно емiтента та/або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, що може призвести до неможливостi захисту прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот або значно ускладнить таку можливiсть, адмiнiстратор зобов'язаний завчасно (у строки, достатнi для того, щоб надати можливiсть власникам облiгацiй, кредитних нот вжити заходiв для захисту своїх прав та iнтересiв) повiдомити про зазначенi обставини власникiв облiгацiй, кредитних нот.

     7. Якщо адмiнiстратор вiдсутнiй, кожний власник облiгацiй, кредитних нот здiйснює захист своїх прав та iнтересiв самостiйно або колективно з iншими власниками.

     8. Незважаючи на будь-якi положення проспекту (рiшення про емiсiю) про iнше, для вчинення будь-яких дiй або правочинiв, зазначених у частинах першiй - третiй цiєї статтi, не вимагається перерахування облiгацiй, кредитних нот будь-яким iз власникiв облiгацiй, кредитних нот зi свого рахунку у цiнних паперах на рахунок у цiнних паперах емiтента. Таке перерахування повинно здiйснюватися лише у разi, якщо вiдповiднi облiгацiї, кредитнi ноти будуть погашенi негайно пiсля перерахування.

     Стаття 122. Особливостi розподiлу коштiв мiж власниками облiгацiй, кредитних нот за участю адмiнiстратора

     1. Будь-якi кошти, що пiдлягають виплатi за участю адмiнiстратора у процесi стягнення заборгованостi з емiтента облiгацiй, кредитних нот та/або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, або у процедурi їх банкрутства чи припинення, зараховуються на рахунок Центрального депозитарiю цiнних паперiв, вiдкритий у Нацiональному банку України, - якщо такi кошти виплачуються в нацiональнiй валютi, або на рахунки, вiдкритi Центральним депозитарiєм цiнних паперiв в iнших банках, у тому числi iноземних, що вiдповiдають критерiям, встановленим Нацiональним банком України, - якщо такi кошти виплачуються в iноземнiй валютi.

     2. Кошти, зазначенi у частинi першiй цiєї статтi, переказуються Центральним депозитарiєм цiнних паперiв пiсля отримання вiдповiдних розпоряджень та документiв адмiнiстратора у такiй черговостi:

     1) у першу чергу переказуються кошти, належнi до сплати особi (особам), яка покрила (якi покрили) витрати адмiнiстратора на здiйснення дiй та правочинiв, пов'язаних iз захистом прав та iнтересiв власникiв облiгацiй, кредитних нот пiд час судового процесу, виконавчого провадження, процедури вiдновлення платоспроможностi, банкрутства, лiквiдацiї емiтента та/або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, у межах фактично здiйснених витрат, але не бiльше суми, наданої такою особою (особами);

     2) у другу чергу переказуються кошти для розподiлу мiж усiма власниками облiгацiй, кредитних нот пропорцiйно до номiнальної вартостi непогашених облiгацiй, кредитних нот кожного власника.

     3. Жоден iз власникiв облiгацiй, кредитних нот не може отримувати переважного ставлення вiд адмiнiстратора.

     Стаття 123. Функцiї депозитарних установ та Центрального депозитарiю цiнних паперiв

     1. З метою забезпечення проведення зборiв, пiдбиття пiдсумкiв голосування на них, виплати коштiв, отриманих у процесi стягнення заборгованостi з емiтента облiгацiй, кредитних нот та/або особи, яка надає забезпечення за облiгацiями, кредитними нотами, у процедурi їх банкрутства або лiквiдацiї, а також в iнших випадках, передбачених законодавством, депозитарнi установи та Центральний депозитарiй цiнних паперiв:

     1) забезпечують у порядку та спосiб, передбаченi договором про обслуговування рахунку в цiнних паперах та депозитарним договором, передачу iнформацiї та документiв вiд особи, вiдповiдальної за проведення зборiв, власникам облiгацiй, кредитних нот (у тому числi повiдомлення про проведення зборiв, остаточного порядку денного зборiв, iнформацiї про проведення засiдання зборiв, протоколу зборiв) та вiд власникiв облiгацiй, кредитних нот особi, вiдповiдальнiй за проведення зборiв (у тому числi iнформацiї про облiгацiї, кредитнi ноти, якi не дають їхнiм власникам права голосу на зборах);

     2) отримують у порядку та спосiб, передбаченi договором про обслуговування рахунку в цiнних паперах та депозитарним договором, iнформацiю про голосування власникiв облiгацiй, кредитних нот з питань порядку денного зборiв для її подальшого передання особi, вiдповiдальнiй за проведення зборiв;

     3) здiйснюють iншi функцiї, передбаченi законодавством.

     2. Крiм функцiй, передбачених частиною першою цiєї статтi, депозитарна установа:

     1) при голосуваннi власником облiгацiй, кредитних нот з питань порядку денного зборiв отримує вiд нього письмове запевнення в тому, що вiн не є особою, зазначеною у пунктах 1 - 5 частини третьої статтi 111 цього Закону, або iнформацiю про належнiсть до таких осiб;

     2) направляє подану власниками облiгацiй, кредитних нот iнформацiю про голосування з питань порядку денного зборiв та iнформацiю, передбачену пунктом 1 цiєї частини, Центральному депозитарiю цiнних паперiв;

     3) встановлює обмеження у розпорядженнi облiгацiями, кредитними нотами, власник яких подав вимогу про проведення зборiв;

     4) скасовує обмеження у розпорядженнi облiгацiями пiсля отримання вiд Центрального депозитарiю цiнних паперiв повiдомлення про завершення голосування з питань порядку денного зборiв.

     3. Особи, якi мають право iнiцiювати проведення зборiв, можуть звернутися з такою метою до Центрального депозитарiю цiнних паперiв, в тому числi через депозитарну установу, у таких випадках:

     1) особа, вiдповiдальна за проведення зборiв, не виконує своїх обов'язкiв з проведення зборiв, пiдбиття пiдсумкiв голосування на них, оформлення та опублiкування протоколу;

     2) емiтент не виконує свого обов'язку щодо призначення адмiнiстратора;

     3) особи, вiдповiдальнi за проведення зборiв, не досягли у розумний строк домовленостi щодо проведення зборiв декiлькох випускiв.

     У разi звернення особи, яка має право iнiцiювати проведення зборiв, до Центрального депозитарiю цiнних паперiв вiн є особою, вiдповiдальною за проведення зборiв, та здiйснює проведення таких зборiв, пiдбиття пiдсумкiв голосування на них, оформлення та опублiкування протоколу в порядку, встановленому законодавством.

     4. Нацiональна комiсiя з цiнних паперiв та фондового ринку може встановлювати вимоги до порядку надання послуг особою, вiдповiдальною за проведення зборiв.";

     п) у пунктi 22 частини першої статтi 128 слова "за випуском облiгацiй;" замiнити словами "за випуском облiгацiй, кредитних нот;";

     16) у Законi України "Про фiнансовi послуги та фiнансовi компанiї" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2023 р., N 3 - 4, ст. 10 iз наступними змiнами):

     а) у частинi другiй статтi 1:

     пiсля абзацу сьомого доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "термiни "оригiнатор", "пул сек'юритизованих активiв", "пул покриття", "сек'юритизацiя", "спецiалiзована платформа фiнансування", "спецiальний адмiнiстратор", "управитель фiнансовими активами" - у значеннях, наведених у Законi України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям";".

     У зв'язку з цим абзац восьмий вважати абзацом дев'ятим;

     б) у статтi 9¹:

     перше речення абзацу першого частини першої викласти в такiй редакцiї:

     "1. Право вимоги за договором про надання фiнансової послуги може бути вiдступлене фiнансовiй установi, яка вiдповiдно до закону має право надавати фiнансову послугу, право вимоги за якою вiдступається, або спецiалiзованiй платформi фiнансування, крiм випадкiв, визначених законом.";

     доповнити частиною одинадцятою такого змiсту:

     "11. Право вимоги за зобов'язанням, що виникло на пiдставi договору про надання фiнансової послуги, може бути вiдступлене спецiалiзованiй платформi фiнансування при здiйсненнi транзакцiї iз сек'юритизацiї або емiсiї облiгацiй з покриттям.

     Вiдступлення права вимоги за договором про надання фiнансової послуги спецiалiзованiй платформi фiнансування при здiйсненнi транзакцiї iз сек'юритизацiї, за умови що оригiнатор призначається управителем фiнансовими активами, а також при здiйсненнi емiсiї облiгацiй з покриттям не впливає на зобов'язання боржника щодо здiйснення платежiв на користь нового кредитора незалежно вiд отримання ним повiдомлення про факт вiдступлення права вимоги за вiдповiдним договором.";

     в) роздiл II доповнити статтею 9² такого змiсту:

     "Стаття 9². Оновлення iнформацiї про кредитнi операцiї щодо активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття

     1. Оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) подає до Кредитного реєстру вiдповiдно до статтi 27 цього Закону iнформацiю про кредитнi операцiї, права вимоги за якими включенi до пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття.

     2. Обсяг та порядок подання оригiнатором (управителем фiнансовими активами) або емiтентом облiгацiй з покриттям (спецiальним адмiнiстратором - у разi його призначення) iнформацiї до Кредитного реєстру визначаються цим Законом та нормативно-правовими актами Нацiонального банку України.

     3. Оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) зобов'язаний подавати до Кредитного реєстру iнформацiю один раз на мiсяць та оновлювати таку iнформацiю станом на перший день мiсяця, наступного за звiтним.

     4. Оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) зобов'язаний безоплатно передавати iнформацiю щодо всiх споживчих кредитiв, права вимоги за якими включенi до пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття, у порядку, визначеному Законом України "Про органiзацiю формування та обiгу кредитних iсторiй", принаймнi до одного бюро кредитних iсторiй, включеного до Єдиного реєстру бюро кредитних iсторiй.

     5. Оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) подає iнформацiю вiдповiдно до цiєї статтi без отримання на це згоди боржника.";

     г) статтю 25 доповнити частиною четвертою такого змiсту:

     "4. Нацiональний банк України у межах здiйснення нагляду за додержанням законодавства про захист прав споживачiв фiнансових послуг пiд час обслуговування договорiв про споживчий кредит, що складають пул сек'юритизованих активiв або активи покриття, має право отримувати вiд оригiнатора (управителя фiнансовими активами) або емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення) договори, документи, рiшення та iнструкцiї в частинi, що визначає порядок взаємодiї зi споживачами, розгляду їхнiх звернень, реструктуризацiї та врегулювання простроченої заборгованостi, а також у встановленому Нацiональним банком України порядку вимагати усунення порушення прав споживачiв та застосовувати заходи впливу за невиконання таких вимог.";

     ґ) у статтi 27:

     частину другу доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "Iнформацiя про кредитнi операцiї, права вимоги за якими включенi до пулу сек'юритизованих активiв або пулу покриття, подається до Кредитного реєстру оригiнатором (управителем фiнансовими активами) або емiтентом облiгацiй з покриттям (спецiальним адмiнiстратором - у разi його призначення).";

     абзац перший частини третьої викласти в такiй редакцiї:

     "3. Кредитодавець, Фонд гарантування вкладiв фiзичних осiб, оригiнатор (управитель фiнансовими активами) або емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) подає до Кредитного реєстру iнформацiю про:";

     абзац перший частини четвертої викласти в такiй редакцiї:

     "4. Iнформацiя, що подається кредитодавцем, Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб, оригiнатором (управителем фiнансовими активами) або емiтентом облiгацiй з покриттям (спецiальним адмiнiстратором - у разi його призначення) до Кредитного реєстру, включає:";

     абзаци другий, третiй, п'ятий i шостий частини сьомої викласти в такiй редакцiї:

     "Заявник у разi незгоди з iнформацiєю, що мiститься стосовно нього у Кредитному реєстрi, має право звернутися до Нацiонального банку України iз заявою про виправлення чи видалення такої iнформацiї з Кредитного реєстру. Нацiональний банк України у разi отримання заяви вiд заявника про виправлення чи видалення iнформацiї стосовно нього з Кредитного реєстру на час перевiрки такої iнформацiї позначає iнформацiю про кредитну операцiю боржника вiдповiдною позначкою та протягом п'яти робочих днiв з дня отримання заяви звертається до кредитодавця, оригiнатора (управителя фiнансовими активами) або емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення), який надав iнформацiю до Кредитного реєстру, для її уточнення або до Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб, якщо iнформацiя була надана банком, щодо якого Нацiональним банком України прийнято рiшення про вiднесення його до категорiї неплатоспроможних або про вiдкликання банкiвської лiцензiї та лiквiдацiю.

     Кредитодавець, оригiнатор (управитель фiнансовими активами), емiтент облiгацiй з покриттям (спецiальний адмiнiстратор - у разi його призначення) або Фонд гарантування вкладiв фiзичних осiб зобов'язаний протягом 15 робочих днiв з дня звернення Нацiонального банку України подати уточнену iнформацiю до Кредитного реєстру або надати вмотивовану вiдмову у внесеннi змiн до Кредитного реєстру. Нацiональний банк України залишає iнформацiю без змiн та знiмає з неї позначку у разi пiдтвердження кредитодавцем або Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб iнформацiї, що заперечується.";

     "Нацiональний банк України у разi вмотивованої вiдмови кредитодавця, оригiнатора (управителя фiнансовими активами) або емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення), який надав iнформацiю до Кредитного реєстру, або Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб у внесеннi змiн до Кредитного реєстру стосовно заявника надсилає заявнику копiю такої вмотивованої вiдмови (витяг з листа кредитодавця, оригiнатора (управителя фiнансовими активами) або емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення) або Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб, якщо такий лист мiстить iнформацiю з обмеженим доступом). У такому разi заявник у порядку, визначеному Нацiональним банком України, має право надати коментар до iнформацiї стосовно себе, що заперечується. Обсяг такого коментаря не може перевищувати 100 слiв. Нацiональний банк України зобов'язаний долучити коментар заявника до iнформацiї стосовно нього, що мiститься у Кредитному реєстрi.

     Нацiональний банк України у разi ненадання кредитодавцем, оригiнатором (управителем фiнансовими активами) або емiтентом облiгацiй з покриттям (спецiальним адмiнiстратором - у разi його призначення), який подав iнформацiю до Кредитного реєстру, або Фондом гарантування вкладiв фiзичних осiб вiдповiдi у строк, встановлений цiєю частиною, виключає або вносить змiни до iнформацiї, що заперечується заявником, та iнформує заявника про ненадання вiдповiдi. Заявник має право оскаржити дiю або бездiяльнiсть кредитодавця, оригiнатора (управителя фiнансовими активами) або емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення), Фонду гарантування вкладiв фiзичних осiб або Нацiонального банку України у судовому порядку.";

     д) статтю 28 доповнити частиною п'ятою такого змiсту:

     "5. Заходи впливу у виглядi накладення штрафу за порушення прав споживачiв, передбаченi частиною другою цiєї статтi, застосовуються також до оригiнатора (управителя фiнансовими активами) та емiтента облiгацiй з покриттям (спецiального адмiнiстратора - у разi його призначення).";

     17) роздiл III Закону України "Про аграрнi ноти" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2024 р., N 12, ст. 65 iз наступними змiнами) доповнити статтею 12¹ такого змiсту:

     "Стаття 12¹. Включення аграрних нот у процесi сек'юритизацiї та вiднесення до складу активiв пулу покриття випуску облiгацiй з покриттям

     1. Права вимоги за аграрними нотами можуть бути включенi до складу пулу сек'юритизованих активiв у випадках та порядку, встановлених Законом України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".

     2. Рiшенням Нацiональної комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку фiнансовi аграрнi ноти можуть бути включенi до складу активiв покриття випуску облiгацiй з покриттям вiдповiдно до Закону України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям" у разi наявностi принаймнi однiєї з таких ознак:

     1) виконання зобов'язання за фiнансовою аграрною нотою забезпечено iпотекою, про що зазначено у реквiзитах фiнансової аграрної ноти вiдповiдно до пункту 9 частини четвертої статтi 7 цього Закону;

     2) зобов'язання за фiнансовою аграрною нотою забезпечено гарантiєю фiнансової установи в повному обсязi вiдповiдно до статтi 17 цього Закону;

     3) передання частково обмежено оборотоздатної фiнансової аграрної ноти з порукою хоча б однiєї фiнансової установи вiдповiдно до пункту 2 частини другої статтi 5 цього Закону.

     Товарнi аграрнi ноти не можуть бути вiднесенi до складу активiв покриття випуску облiгацiй з покриттям.";

     18) у Законi України "Про рейтингування" (Вiдомостi Верховної Ради України, 2025 р., N 7, ст. 15):

     а) частину першу статтi 1 доповнити абзацом другим такого змiсту:

     "Цей Закон також встановлює правила присвоєння рейтингiв в процесi сек'юритизацiї.";

     б) у статтi 2:

     у пунктi 28 частини першої слова "особа, яка взаємодiє" замiнити словами "оригiнатор, спонсор сек'юритизацiї, управитель фiнансовими активами чи будь-яка iнша особа, яка взаємодiє";

     у частинi другiй:

     у пунктi 5 слова "Законi України "Про акцiонернi товариства"." замiнити словами "Законi України "Про акцiонернi товариства";";

     доповнити пунктом 6 такого змiсту:

     "6) термiни "ресек'юритизацiя", "оригiнатор", "спонсор сек'юритизацiї", "управитель фiнансовими активами", "спецiалiзована платформа фiнансування", "сек'юритизацiйнi цiннi папери" - у значеннях, наведених у Законi України "Про сек'юритизацiю та облiгацiї з покриттям".";

     в) частину першу статтi 5 доповнити пунктом 2¹ такого змiсту:

     "2¹) кредитний рейтинг сек'юритизацiйних цiнних паперiв;";

     г) частину третю статтi 6 доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "При визначеннi кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв до присвоєної категорiї обов'язково додається iдентифiкатор "(s)".";

     ґ) частину п'яту статтi 13 доповнити новим абзацом такого змiсту:

     "Обов'язковою умовою присвоєння кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв є наявнiсть у не менше нiж у двох членiв (щонайменше один iз яких є незалежним) органу АРА, вiдповiдального за здiйснення нагляду, глибоких знань та досвiду щодо транзакцiй iз сек'юритизацiї та сек'юритизацiйних цiнних паперiв.";

     д) статтю 15 доповнити частиною дванадцятою такого змiсту:

     "12. АРА повинно забезпечувати, щоб рейтинговi аналiтики або особи, якi затверджують кредитнi рейтинги (прогнози кредитних рейтингiв), не надавали консультацiй чи пропозицiй щодо сек'юритизацiйних цiнних паперiв, яким АРА визначає кредитний рейтинг сек'юритизацiйних цiнних паперiв.";

     е) доповнити статтею 22¹ такого змiсту:

     "Стаття 22¹. Особливостi визначення кредитних рейтингiв сек'юритизацiйних цiнних паперiв

     1. У разi якщо рейтингований суб'єкт - емiтент сек'юритизацiйних цiнних паперiв або пов'язана третя сторона має намiр iнiцiювати визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв, така особа зобов'язана призначити щонайменше два АРА, якi визначатимуть кредитнi рейтинги незалежно одне вiд одного.

     2. З метою забезпечення дотримання умов, визначених частиною першою цiєї статтi, пiд час призначення АРА рейтингований суб'єкт - емiтент сек'юритизацiйних цiнних паперiв або пов'язана третя сторона має забезпечити дотримання всiх таких вимог:

     1) призначенi АРА не належать до однiєї групи рейтингових агентств;

     2) призначенi АРА не є акцiонерами (учасниками) будь-яких iнших АРА;

     3) призначенi АРА не мають права голосу в будь-яких iнших АРА;

     4) призначенi АРА не мають прав або повноважень призначати чи звiльняти членiв органу, вiдповiдального за здiйснення нагляду, або виконавчого органу будь-якого iншого АРА;

     5) жоден iз членiв органу, вiдповiдального за здiйснення нагляду, або виконавчого органу призначених АРА не є членом органу, вiдповiдального за здiйснення нагляду, або виконавчого органу будь-якого iншого АРА;

     6) призначенi АРА не здiйснюють або не мають повноважень здiйснювати контроль або вирiшальний вплив на будь-яке iнше АРА.

     3. АРА пiд час визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї зобов'язане вимагати вiд рейтингованого суб'єкта - емiтента сек'юритизацiйних цiнних паперiв:

     1) визначити кiлькiсть АРА, призначених для визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї, якщо до пулу сек'юритизованих активiв входять активи того самого оригiнатора;

     2) визначити для кожного з АРА, якi визначили кредитний рейтинг сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї, до пулу сек'юритизованих активiв якої входять активи одного i того самого оригiнатора, його частку, що розраховується як спiввiдношення кiлькостi сек'юритизацiйних цiнних паперiв, випущених при ресек'юритизацiї, яким таке АРА визначило кредитний рейтинг, до загальної кiлькостi сек'юритизацiйних цiнних паперiв, випущених при ресек'юритизацiї, до пулу сек'юритизованих активiв якої входять активи одного i того самого оригiнатора, яким визначено кредитний рейтинг.

     4. Пiд час визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв АРА розкриває всю iнформацiю щодо аналiзу витрат та грошових потокiв, що був проведений або на який покладалося АРА, а також зазначає iнформацiю щодо будь-яких очiкуваних змiн у кредитному рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв.

     5. У разi визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв АРА повинно зазначати глибину оцiнки при проведеннi перевiрки фiнансових iнструментiв або iнших активiв, включених до пулу сек'юритизованих активiв.

     АРА повинно розкрити iнформацiю, чи проводило воно таку перевiрку самостiйно, чи покладалося на перевiрку, здiйснену третiми особами, а також зазначити, як результати такої перевiрки вплинули на визначений кредитний рейтинг.

     6. АРА не має права протягом чотирьох рокiв з дати укладення договору про надання рейтингових послуг з визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї визначати кредитний рейтинг сек'юритизацiйних цiнних паперiв для цiлей iншої ресек'юритизацiї, до пулу сек'юритизованих активiв якої входять активи того самого оригiнатора.

     7. Вимоги частини шостої цiєї статтi не застосовуються, якщо кожне iз щонайменше чотирьох АРА визначає кредитний рейтинг сек'юритизацiйних цiнних паперiв в обсязi бiльше 10 вiдсоткiв вiд загальної кiлькостi непогашених сек'юритизацiйних цiнних паперiв, випущених у процесi ресек'юритизацiї.

     Звiльнення, передбачене абзацом першим цiєї частини, продовжує застосовуватися щонайменше до моменту, коли АРА укладе новий договiр про надання рейтингових послуг з визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї, до пулу сек'юритизованих активiв якої входять активи того самого оригiнатора.

     Якщо умови, визначенi абзацом першим цiєї частини, не виконуються на момент укладення такого договору, перiод, зазначений у частинi шостiй цiєї статтi, обчислюється з дати укладення нового договору.

     8. Протягом перiоду, еквiвалентного строку дiї договору, зазначеного у частинi шостiй цiєї статтi, строк дiї якого сплив, але не бiльше чотирьох рокiв пiсля його спливу, АРА не має права укладати новий договiр про визначення рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї, до пулу сек'юритизованих активiв якої входять активи того самого оригiнатора.

     Обмеження, передбачене цiєю частиною, застосовується також до:

     1) АРА, що належить до тiєї самої групи рейтингових агентств, що й АРА, зазначене у частинi шостiй цiєї статтi;

     2) АРА, яке є акцiонером (учасником) АРА, зазначеного у частинi шостiй цiєї статтi;

     3) АРА, у якому АРА, зазначене у частинi шостiй цiєї статтi, є акцiонером (учасником).

     9. Якщо кредитний рейтинг сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї було визначено до закiнчення строку, визначеного частиною шостою цiєї статтi, АРА може продовжувати здiйснювати монiторинг та оновлення таких кредитних рейтингiв за запитом протягом усього строку iснування ресек'юритизацiї.

     10. Вимоги частин третьої, шостої, сьомої та восьмої цiєї статтi не застосовуються до АРА, якi мають менше 50 працiвникiв на рiвнi групи рейтингових агентств, залучених до рейтингової дiяльностi, або мають рiчний дохiд вiд такої дiяльностi менше нiж еквiвалент 10 мiльйонiв євро, визначений за офiцiйним курсом Нацiонального банку України станом на 1 сiчня року, за який здiйснюється такий розрахунок, на рiвнi групи рейтингових агентств.";

     є) у частинi першiй статтi 41:

     доповнити пунктом 1¹ такого змiсту:

     "1¹) порушення передбаченої абзацом другим частини третьої статтi 6 цього Закону вимоги щодо використання iдентифiкатора "(s)" для позначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв - у розмiрi вiд 3,6 мiльйона гривень до 8 мiльйонiв гривень, але не бiльше 20 вiдсоткiв загального рiчного обороту такої юридичної особи;";

     у пунктi 9 слова "достатнiй досвiд" замiнити словами "достатнi знання та досвiд";

     доповнити пунктом 28¹ такого змiсту:

     "28¹) порушення передбаченої частиною дванадцятою статтi 15 цього Закону вимоги щодо заборони надання рейтингованому суб'єкту - емiтенту сек'юритизацiйних цiнних паперiв консультацiй чи пропозицiй щодо сек'юритизацiйних цiнних паперiв, яким АРА присвоює кредитний рейтинг сек'юритизацiйних цiнних паперiв, - у розмiрi вiд 12 мiльйонiв гривень до 18 мiльйонiв гривень, але не бiльше 20 вiдсоткiв загального рiчного обороту такої юридичної особи;";

     пункт 49 пiсля слiв "вимоги щодо документування" доповнити словом "всiх";

     доповнити пунктами 58¹ i 58² такого змiсту:

     "58¹) порушення передбаченої частиною шостою статтi 22¹ цього Закону вимоги щодо чотирирiчної заборони визначення кредитного рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв - у розмiрi вiд 20 мiльйонiв гривень до 30 мiльйонiв гривень, але не бiльше 20 вiдсоткiв загального рiчного обороту такої юридичної особи;

     58²) порушення передбаченої частиною восьмою статтi 22¹ цього Закону вимоги щодо заборони укладення нового договору про визначення рейтингу сек'юритизацiйних цiнних паперiв при ресек'юритизацiї - у розмiрi вiд 20 мiльйонiв гривень до 30 мiльйонiв гривень, але не бiльше 20 вiдсоткiв загального рiчного обороту такої юридичної особи;".

     6. Кабiнету Мiнiстрiв України, Нацiональному банку України, Нацiональнiй комiсiї з цiнних паперiв та фондового ринку:

     1) вжити заходiв щодо приведення у вiдповiднiсть iз цим Законом пiдзаконних нормативно-правових актiв та/або прийняття нових пiдзаконних нормативно-правових актiв, передбачених цим Законом;

     2) забезпечити набрання чинностi пiдзаконними нормативно-правовими актами та/або змiнами до таких актiв, зазначеними у пiдпунктi 1 цього пункту, не пiзнiше дня набрання чинностi цим Законом.

Президент України

В. ЗЕЛЕНСЬКИЙ

м. Київ
16 вересня 2026 року
N 4985-IX